Processo de planejamento financeiro1
O orçamento de caixa ou previsão de caixa é
uma demonstração que apresenta para o
gestor as entradas e saídas de caixa
projetadas da sociedade.
PINHEIRO, Carlos Alberto Orge. Introdução a Finanças e Mercados de Capitais. 2013.
Processo de planejamento financeiro2
É importante uma vez que o gestor irá ter
uma ideia das necessidades de empréstimos
para cobrir os déficits, como também das
condições para aplicações financeiras quando
o caixa for superavitário.
PINHEIRO, Carlos Alberto Orge. Introdução a Finanças e Mercados de Capitais. 2013.
Formato geral do orçamento de caixa3
Iremos adotar aquele que contempla não só
entradas e saídas como também o saldo
líquido de caixa, caixa do período anterior,
caixa acumulado além de um nível de caixa
para eventuais emergências e finalmente
superávits ou déficits de caixa.
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Formato geral do orçamento de caixa4
Então, o orçamento de caixa pode ser
resumido em três tabelas: I – Recebimento e
Compras; II – Saldo de Caixa no Período e III –
Superávit ou Déficit.
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Recebimentos do orçamento de caixa5
Os recebimentos do orçamento de caixa de
uma sociedade anônima incluem suas vendas
a vista e a prazo bem como recebimentos
provenientes das atividades não operacionais.
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Recebimentos do orçamento de caixa6
Considerando que uma siderúrgica esteja
elaborando seu orçamento de caixa para o
último trimestre do ano (outubro, novembro e
dezembro),
ela
irá
considerar
estimativas de vendas:
PINHEIRO, Carlos Alberto Orge. Introdução a Finanças e Mercados de Capitais. 2013.
como
Recebimentos do orçamento de caixa7
PINHEIRO, Carlos Alberto Orge. Introdução a Finanças e Mercados de Capitais. 2013.
Recebimentos do orçamento de caixa8
Essas vendas foram comercializadas com 40%
a vista e 60% a prazo para 30 dias. Em
outubro, por conta de uma prestação de uma
venda de um ativo irá receber 20.000.000.
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Recebimentos do orçamento de caixa9
PINHEIRO, Carlos Alberto Orge. Introdução a Finanças e Mercados de Capitais. 2013.
Pagamentos do orçamento de caixa 10
Os pagamentos do orçamento de caixa
incluem todos os pagamentos realizados pela
sociedade.
consideração
É
importante
que
as
levar
em
despesas
não
desembolsadas não são consideradas no
orçamento de caixa.
PINHEIRO, Carlos Alberto Orge. Introdução a Finanças e Mercados de Capitais. 2013.
Pagamentos do orçamento de caixa 11
Em relação à siderúrgica, sabe-se que as
compras correspondem a 60% das vendas.
Esse valor será pago totalmente daqui a 30
dias. As informações sobre compras serão
dadas conforme:
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Pagamentos do orçamento de caixa 12
PINHEIRO, Carlos Alberto Orge. Introdução a Finanças e Mercados de Capitais. 2013.
Pagamentos do orçamento de caixa 13
Salários – neste item, é definido a folha
mensal no valor de 3.000 além de uma
comissão de 5% sobre as vendas. Os salários
do mês são pagos no mês seguinte.
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Pagamentos do orçamento de caixa 14
Aluguel – neste item são lançados os valores
do aluguel em 4.000 mensal;
Impostos – neste item são lançados os valores
dos impostos que correspondem a 5% sobre
as vendas. Semelhantes aos salários, os
impostos são pagos no mês seguinte.
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Pagamentos do orçamento de caixa 15
Energia - neste item são lançados os valores
da energia em 2.000 mensal;
Pagamento de dívidas - neste item são
lançados os valores das dívidas trabalhistas
em 5.000 mensais.
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Pagamentos do orçamento de caixa 16
PINHEIRO, Carlos Alberto Orge. Introdução a Finanças e Mercados de Capitais. 2013.
Pagamentos do orçamento de caixa 17
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