1. Associe as duas colunas apresentadas a seguir:
I – Mercado
de capitais
II Mercado
financeiro
III –
Mercado de
câmbio
IV –
Mercado de
opções
1. Realiza operações que envolvem a necessidade de conversão de moedas
estrangeiras em moeda nocional e vice-versa.
Basicamente, são operações de curto prazo e as instituições que nele atuam
são os bancos comerciais e as firmas autorizadas pelo governo, com a
intermediação das sociedades corretoras.
2. Onde são negociados direitos de compra ou venda de um lote de valores
mobiliários, com preços e prazos de exercícios preestabelecidos
contratualmente. Por esses direitos, o titular do contrato (de compra ou de
venda ) paga um prêmio, podendo exercê-lo até a data de vencimento da
mesma ou revendê-los no mercado.
3. Representa um conjunto de mecanismos voltados para a transferência de
recursos entre os agentes econômicos. Nele são efetuadas transações com
títulos de prazos médios, longo e intermediário, geralmente voltados para
financiamentos diversos.
4. Corresponde ao conjunto das operações de longo prazo, normalmente
efetuadas diretamente entre poupadores e empresas, ou através de
intermediários não bancários, geralmente destinadas ao financiamento de
investimentos fixos.
A ordem que melhor expressa a associação das duas colunas anteriores é:
a) I 1, II 4, III 3 e IV 2.
b) I 3, II 4, III 1 e IV 2.
c) I 4, II 1, III 3 e IV 2.
d) I 4, II 3, III 1 e IV 2.
e) Nenhuma das respostas anteriores.
2. “As operações neste mercado representam transferências de recursos e títulos entre
investidores ou instituições. Proporcionam liquidez aos títulos; permitem que os investidores
revertam suas decisões de compra e venda, transferindo, entre si, os títulos anteriormente
adquiridos nas emissões das empresas”. A definição anterior corresponde a qual mercado?
a) Mercado de câmbio.
b) Mercado de opções.
c) Mercado primário.
d) Mercado secundário.
e) Mercado aberto.
3. Um famoso ditado popular diz que “não devemos pôr todos os ovos em uma mesma cesta”. Ele
faz referência a qual atividade dos mercados financeiros?
a) Transformações de ativos fixos em ativos líquidos.
b) Transformações dos prazos das operações.
c) Transformações das magnitudes de capital.
d) Transformações de risco.
e) Nenhuma das respostas anteriores.
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4. Assinale a alternativa verdadeira.
a) No mercado de capitais são comuns operações de financiamentos de bens de consumo
corrente e duráveis.
b) O mercado monetário é caracterizado pela realização de operações de longo prazo.
c) O mercado cambial é caracterizado por operações que envolvem a necessidade de
conversão de moedas estrangeiras em moedas nacionais e vice-versa em operações de
médio prazo.
d) O mercado de capitais concentra a maior parte das operações das instituições financeiras não
monetárias.
e) Nenhuma das respostas anteriores.
5. Associe as duas colunas apresentadas a seguir.
I – Mercado à vista
II – Mercado aberto
III – Mercado acionário
IV – Mercado a termo
1. Caracterizado pela compra e venda de títulos
públicos e privados sob a orientação do Banco
Central; atual neste mercado as instituições
financeiras que negociam entre si sempre por
telefone, sem necessidade de estarem presentes no
mesmo local (como as bolsas de valores), para
realizarem seus negócios.
2. Onde as liquidações se processam a prazos
determinados, conforme a característica do contrato
(prazo mínimo de 12 dias úteis, até o máximo de 999
dias corridos).
3. Subsistema do mercado de capitais, onde se
realizam as operações de compra e venda de ações.
Suas funções principais são: a avaliação dos valores
transacionados, liquidez e capitalização das
empresas.
4. Onde as liquidações se processam três dias úteis
após a data de realização de uma operação com
ações.
A ordem que melhor expressa a associação das duas colunas anteriores é:
a)
b)
c)
d)
e)
I 1, II 4, III 3 e IV 2.
I 4, II 2, III 3 e IV 1.
I 4, II 1, III 3 e IV 2.
I 4, II 3, III 1 e IV 2.
Nenhuma das respostas anteriores
6. Qual a definição atribuída ao mercado que tem como função a colocação de ações ou outros
títulos provenientes de novas emissões? É o mercado a que as empresas recorrem para
complementar os recursos de que necessitam, seja para financiamento de seus projetos de
expansão, seja para empregá-los de outras formas produtivas.
a) Mercado de câmbio.
b) Mercado de opções.
c) Mercado primário.
d) Mercado secundário.
e) Mercado aberto.
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7. “Investimentos de longo prazo devem ser financiados mediante captações de longo prazo.”
Sendo assim, qual dos mercados apresentados a seguir supre as necessidades de financiamento
apresentadas?
a) Mercado de câmbio.
b) Mercado de opções .
c) Mercado de capitais.
d) Mercado secundário.
e) Mercado aberto.
8. “Grandes investidores internacionais colocam seus recursos em diferentes economias. Dessa
forma, se protegem, em parte, de eventuais crises isoladas dos mercados onde investem.” A
afirmação anterior faz referência a qual atividade característica dos mercados financeiros?
a) Transformação de ativos fixos em ativos líquidos.
b) Transformação dos prazos das operações.
c) Transformação das magnitudes de capital.
d) Transformação de risco.
e) Nenhuma das respostas anteriores.
9. Para poder captar novos recursos, geralmente através da emissão de títulos, as empresas
precisam recorrer a qual dos mercados apresentados a seguir?
a) Mercado de câmbio.
b) Mercado de opções.
c) Mercado primário.
d) Mercado secundário
e) Mercado aberto.
10. Uma das atividades peculiares de determinadas agências de correios de grandes cidades
consiste no incentivo à filatelia, a arte de colecionar selos. Algumas agências chegam a oferecer
espaços para que, aos finais de semana, os colecionadores possam trocar e comprar selos. Essa
atividade pode ser classificada como característica de qual mercado?
a) Mercado de câmbio.
b) Mercado de opções.
c) Mercado Primário.
d) Mercado secundário.
e) Mercado aberto.
11. Assinale a alternativa correta e que correlaciona os conceitos de mercados primário e
secundário de valores mobiliários com os de mercados de bolsa e de balcão.
a)
b)
c)
d)
e)
As emissões novas de valores mobiliários por companhias abertas somente podem ser
colocadas no mercado pelas Bolsas de Valores.
As emissões novas de valores mobiliários por companhias abertas somente podem ser
colocadas no mercado por meio do Mercado de Balcão Organizado.
O mercado primário é formado pela negociação de novos valores mobiliários nele
colocados por entidades autorizadas pela Comissão de Valores Mobiliários, após o
registro de emissão.
No mercado secundário podem ser colocados também títulos de companhias fechadas,
desde que seja utilizado o Mercado de Balcão Organizado.
As companhias abertas podem colocar valores mobiliários de sua emissão diretamente
no Mercado de Balcão Organizado.
12. Qual das seguintes entidades não está relacionada diretamente com a implementação de
políticas monetárias?
a) Conselho Monetário Nacional.
b) Banco Central do Brasil.
c) Copom.
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d) Comissão de Valores Mobiliários.
e) Nenhuma das respostas anteriores.
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13. Quando o governo deseja controlar o crescimento econômico, pode empregar diferentes
instrumentos de política monetária. Quais, dos itens apresentados a seguir, são instrumentos de
política monetária?
a) Taxa do depósito compulsório.
b) Taxa Selic.
c) Taxa do redesconto.
d) Todas as respostas anteriores.
e) Nenhuma das respostas anteriores
14. O Banco Central constantemente se encontra em situações nas quais necessita por
determinadas razões expandir ou contrair a base monetária. Em algumas situações, o governo
tem o interesse de fomentar a atividade econômica interna e, para isso, pode utilizar uma política
monetária mais frouxa, que estimule o crescimento econômico. Quais das decisões apresentadas
a seguir são características do enunciado apresentado?
a) Elevar a taxa do redesconto.
b) Diminuir a alíquota dos depósitos compulsórios.
c) Restringir os negócios com ações.
d) Elevar a taxa Selic.
e) Nenhuma das respostas anteriores.
15. No mês de abril de 2004 um determinado jornal publicou: “avaliando as perspectivas para a
trajetória da inflação, o Copom decidiu por unanimidade reduzir a taxa Selic para 16% ao ano. O
fato foi comunicado em nota distribuída após a reunião”. Sabendo que a decisão baseou-se
exclusivamente nos índices de inflação projetada, o que se pode concluir?
a)
b)
c)
d)
e)
Que os índices indicavam queda de inflação.
Que os índices indicavam manutenção do nível de inflação.
Que os índices indicavam alta de inflação.
Que não existe associação entre inflação e taxas de juros.
Nenhuma das respostas anteriores.
16. Em relação à redução da taxa Selic em abril de 2004, uma importante revista declarou que “a
Federação das Indústrias de São Paulo (Fiesp) afirmou que a decisão do Copom tem impacto
direto nos custos e na dívida, e indireto na percepção por parte dos agentes produtivos. Por isso,
é um tema tão caro para a indústria. Esperamos que a Selic continue em processo de queda mais
acentuada nos próximos meses, diz a nota da Fiesp.”
Qual o efeito da redução da taxa Selic sobre os setores produtivos da Economia?
a) Maior disponibilidade para a concessão de empréstimos que podem financiar as atividades
produtivas.
b) Redução do custo de oportunidade dos recursos necessários aos investimentos.
c) Elevação do custo do crédito a curto prazo.
d) As alternativas a e b estão corretas.
e) Nenhuma das respostas anteriores.
17. Qual das seguintes entidades é diretamente responsável pela fiscalização de operações com
ações e debêntures?
a) Conselho Monetário Nacional.
b) Banco Central do Brasil.
c) Copom.
d) Comissão de Valores Mobiliários.
e) Nenhuma das respostas anteriores.
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18. Qual a entidade máxima do Sistema Financeiro Nacional?
a) Conselho Monetário Nacional.
b) Banco Central do Brasil.
c) Banco do Brasil.
d) Comissão de Valores Mobiliários.
e) Caixa Econômica Federal.
19. Quais são atividades especificas do Conselho Monetário Nacional?
a) Orientar a atuação das instituições financeiras publicas e privadas, zelando pela sua
liquidez e solvência.
b) Regular o valor interno e externo da moeda e o equilíbrio do balanço de pagamento do
pais.
c) Coordenar as políticas monetárias, creditícia, orçamentária fiscal e da divida publica
interna e externa.
d) Todas as respostas anteriores.
e) Nenhuma das respostas anteriores.
20. A seguir estão apresentados diversos ativos financeiros na primeira coluna e alguns possíveis
agentes emissores na segunda coluna. Pede-se relacionar a primeira coluna com a segunda.
I – Papel-moeda
1) Sociedades Anônimas
II – Caderneta de Poupança
2) Caixas Econômicas Federal ou Estaduais
III – Debêntures
3) Bancos comerciais ou múltiplos
IV – Depósito a vista e CDBs
4) Banco Central do Brasil
Qual a ordem correta de classificação?
a) I 1, II 3, III 2 e IV 4.
b) I 2, II 3, III 4 e IV 1.
c) I 4, II 2, III 1 e IV 3.
d) I 4, II 2, III 3 e IV 1.
e) Nenhuma das respostas anteriores.
21. Imagine que a seguinte notícia tivesse sido divulgada por um importante serviço de informações
financeiras: “Operações irregulares, que caracterizam possível gestão temerária, levaram a perda de
2% a 26% amargadas, em junho de 2002, por seis fundos de ações administrados pelo Banco da
Praça.” A quem caberia fiscalizar as entidades mencionadas na noticia?
a) Andima.
b) Anbid.
c) Bovespa.
d) CVM
e) Nenhuma
anteriores.
das
respostas
22. “Criada a partir de uma reestruturação patrimonial da Bolsa de Valores de São Paulo, ocorrida
em fevereiro de 1998, atualmente, é a responsável pela liquidação de operações de todo o
mercado brasileiro de ações.” O enunciado descreve qual entidade?
a) Clearing de Derivativos da BM&F.
b) Clearing de câmbio da BM&F.
c) Clearing de ativos da BM&F.
d) Companhia Brasileira de Liquidação e
Custódia.
e) Nenhuma das respostas anteriores.
23. A reunião de um grupo de pessoas com a finalidade de aplicar suas economias em uma
carteira diversificada de ações, dentro de regras específicas estabelecidas pelas Bolsas de
Valores e pela Comissão de Valores Mobiliários, geralmente caracteriza qual entidade?
a) Clube de investimento.
b) Fundo de investimento.
c) Carteira de investimento.
d) Corretora de valores.
e) Nenhuma das respostas anteriores.
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24. “Efetuar o registro, a compensação e a liquidação, física e financeira, das operações
realizadas em pregão ou em sistema eletrônico, bem como desenvolver, organizar e
operacionalizar mercados livres e transparentes, para negociação de títulos e/ ou contratos que
possuam como referencia ativos financeiros, índices, indicadores, taxas, mercadorias e moedas,
nas modalidades a vista e de liquidação futura. Para tanto, mantém local e sistemas de
negociação, registro, compensação e liquidação adequados à realização de operações de compra
e de venda, dotando-os de todas as facilidades e aprimoramentos tecnológicos necessários, a fim
de divulgar as transações com rapidez e abrangência.” As atividades apresentadas no texto
caracterizam qual entidade?
a)
b)
c)
d)
Bolsa de Valores de São Paulo.
Bolsa de Valores do Rio de Janeiro.
Comissão Nacional de Bolsas de Valores.
Bolsa de Mercadorias e Futuros.
e) Nenhuma
anteriores.
das
respostas
25. A expressão “órgão federal, executor e agente fiscalizador do cumprimento das normas
baixadas pelo Conselho Monetário Nacional” caracteriza, principalmente, qual das entidades
apresentadas a seguir?
a) Banco Central do Brasil.
b) Banco de Desenvolvimento.
c) Banco de Investimento.
d) Caixa Econômica Federal.
e) Banco do Brasil.
26. Em relação às atividades desempenhadas pelo CMN, assinale a alternativa correta.
a) Regular o valor interno da moeda por meio da fixação de diretrizes e normas da política
cambial.
b) Regular o valor externo da moeda por meio da aprovação dos orçamentos monetários do
Banco Central.
c) Executar os instrumentos de condução de política monetária.
d) Regular as operações de redesconto e de mercado aberto.
e) Controlar o volume dos meios de pagamento através da emissão de títulos publicados
pelo próprio CMN.
27. A instituição financeira pública, constituída sob a forma de S/A, com sede na capital dos
estados da Federação, que detém o controle acionário e que, basicamente, financia capital fixo a
longo prazo, pode ser apresentada como:
a) Banco Central do Brasil.
b) Banco de Desenvolvimento.
c) Banco de Investimento.
d) Caixa Econômica Federal.
e) Banco do Brasil
28. Consiste em instituição especializada em operações para financiamento, a médio e longo
prazos, para capital de giro e fixo, mediante aplicação de recursos próprios ou de terceiros, ou de
repasse de fontes oficiais e do exterior. Pode administrar fundos e sociedades de investimento,
bem como fazer subscrição de novos títulos e valores mobiliários.
a) Banco Central do Brasil.
b) Banco de Desenvolvimento.
c) Banco de Investimento.
d) Caixa Econômica Federal.
e) Banco do Brasil.
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29. “Pessoa que se dedica à colocação de títulos, valores e serviços financeiros junto ao publico e
que deve ser credenciada pelo Banco Central do Brasil e vinculada a uma instituição financeira”
caracteriza qual entidade?
a) Agente autônomo de investimento.
b) Agente emissor de certificados.
c) Agente representante de cliente.
d) Corretora de valores.
e) Fundo de investimentos.
30. Qual a denominação dada a títulos negociáveis, representativos de propriedade de uma fração
do capital social de uma sociedade anônima?
a) Debêntures.
b) Notas ou papeis comerciais.
c) Ações.
d) Letras do Tesouro.
e) Letra de câmbio.
31. Qual o título de crédito correspondente a uma ordem de pagamento à vista ou a prazo e que,
de forma recente, tem sido utilizado quase que totalmente para o financiamento do crédito direto
ao consumidor?
a) Debêntures.
b) Notas ou papéis comerciais.
c) Ações.
d) Letras do Tesouro.
e) Letra de câmbio.
32. “Titulo que representa um empréstimo geralmente de longo prazo contraído por uma
sociedade anônima, mediante lançamento público ou particular garantido pelo ativo da sociedade
e com preferência para o resgate sobre quase todos os demais débitos.” A definição anterior
caracteriza qual ativo?
a) Debêntures.
b) Notas ou papéis comerciais.
c) Ações.
d) Letras do Tesouro.
e) Letra de câmbio.
33. Associe as duas colunas apresentadas a seguir. Posteriormente, assinale a opção que melhor
representa a associação.
I – Open market
II – Redesconto
III – Compulsório
1. É o recolhimento feito pela rede bancária de determinado
percentual sobre os seus depósitos à vista ou a prazo,
parcialmente, com base no critério de média móvel quinzenal. O
recolhimento é feito em moeda e a critério da autoridade
monetária, em títulos federais da divida pública.
2. No Brasil este termo é utilizado restritamente para o conjunto de
operações realizadas com títulos de emissão do governo,
normalmente de curto prazo e utilizado como instrumento de
política monetária.
3. Consiste em linhas de crédito abertas pelo Banco Central para
atender à falta de liquidez momentânea de instituições financeiras.
a) I 2, II 3, III 1.
b) I 1, II 3, III 2.
c) I 3, II 2, III 1.
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d) I 2, II 1, III 3.
e) Nenhuma das respostas anteriores.
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34. Qual das seguintes entidades não faz parte do grupo de entidades ligadas aos sistemas de
previdência e seguros?
a) Entidades Abertas de Previdência Privada.
b) Sociedades Seguradoras.
c) Fundos Mútuos.
d) Sociedades de Capitalização.
e) Sociedades Administradoras de Seguro-Saúde.
35. Qual das seguintes entidades não é considerada órgão de regulação e fiscalização do sistema
financeiro nacional?
a)
b)
c)
d)
Conselho Monetário Nacional.
Caixas de Liquidação e Custódia.
Comissão de Valores Mobiliários.
Superintendência de Seguros Privados.
e) Secretaria de Previdência
Complementar.
36. Associe as duas colunas apresentadas a seguir. Posteriormente, assinale a opção que melhor
representa a associação.
1. Empresas que têm como atribuição administrar
eficientemente os seguros que lhes são confiados.
I – Sociedade corretora
Operam na aceitação de riscos de seguro e
respondem junto ao cliente pelas obrigações
assumidas
2. Instituição auxiliar do sistema financeiro, que opera
no mercado de capitais com títulos e valores
mobiliários, em especial no mercado de ações. É a
II – Sociedade distribuidora
intermediária entre os investidores nas transações em
bolsas de valores. Administra carteiras de ações,
fundos mútuos e clubes de investimentos, entre outras
atribuições.
3. Suas atividades têm uma faixa operacional mais
restrita do que a das corretoras, já que elas não têm
acesso às bolsas de valores e de mercadorias. Suas
atividades básicas são constituídas de: Subscrição
III – Sociedade seguradora
isolada ou em consórcio de emissão de títulos e valores
imobiliários para revenda. Intermediação da colocação
de emissões de capital no mercado. Operações no
mercado aberto, desde que satisfaçam a condição
exigida pelo BC.
a) I 2, II 3, III 1.
b) I 1, II 3, III 2.
c) I 3, II 2, III 1.
d) I 2, II 1, III 3.
e) Nenhuma das respostas anteriores.
37. Assinale a alternativa incorreta.
a)
b)
c)
d)
e)
Os meios de pagamento correspondem ao papel-moeda.
O M1 é formado por papel-moeda em poder do público + depósitos à vista nos bancos.
O M2 corresponde ao M1 + títulos governamentais em poder do público (fundos de curto prazo).
O M3 corresponde ao M2 + depósito de caderneta de poupança.
O M4 corresponde ao M3 + CDB e demais títulos privados.
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38. No final de 2003, um importante jornal declarou que “A mudança das exigências de controle
de risco dos fundos de pensão tem sido vista com reservas pelas empresas especializadas do
setor.” O jornal criticou o uso da segmentação no cálculo da divergência não planejada, como foi
estabelecido pela entidade fiscalizadora do setor, sobretudo nas aplicações em ações. Qual o
nome desta entidade fiscalizadora?
a)
b)
c)
d)
e)
Sociedade Corretoras de Títulos e Valores Mobiliários.
Secretaria de Previdência Complementar.
Comissão de Valores Mobiliários.
Sistema Especial de Liquidação e de Custódia.
Nenhuma das respostas anteriores.
39. A seguir estão apresentados alguns dos objetivos fundamentais da CVM. Assinale a
alternativa errada.
a) Estimular a incentivar a aplicação de poupança no mercado acionário.
b) Assegurar e estimular o funcionamento eficiente e regular das bolsas de valores e
instituições auxiliares que operem neste mercado.
c) Fiscalizar a emissão, distribuição, negociação e intermediação de títulos emitidos pelas
sociedades anônimas de capital aberto.
d) Fiscalizar as companhias abertas.
e) Proteger as empresas de capital aberto.
40. Entidades ligadas aos sistemas de previdência ou seguros são fiscalizadas por qual entidade?
a) Superintendência de Seguros Privados.
d) Comissão de Valores Mobiliários.
b) Banco Central.
e) Existe mais de uma alternativa correta.
c) Secretaria de Previdência Complementar.
41. Qual das atividades apresentadas a seguir é característica do Conselho Monetário Nacional?
a) Regular e orientar a constituição, a atuação e os regulamentos das instituições financeiras
públicas e privadas, zelando pela sua liquidez e solvência.
b) Estabelecer medidas de prevenção ou correção de desequilíbrios econômicos.
c) Regular o valor interno e externo da moeda e o equilíbrio do balanço de pagamentos do país.
d) Coordenar toda política monetária, creditícia, orçamentária fiscal e da divida publica
interna e externa.
e) Existe mais de uma alternativa correta.
42. Em situações de recessão, o governo pode precisar aumentar o volume da moeda em
circulação na economia. Qual das seguintes decisões de política monetária elevaria o volume de
moeda, soltando os “nós” da economia?
a)
b)
c)
d)
Desvalorizar o câmbio.
Elevar a taxa de redesconto.
Reduzir o percentual dos depósitos compulsórios.
Elevar a taxa básica da economia.
e) Nenhuma
anteriores.
das
respostas
43. Como é denominado o instrumento através do qual o Banco Central controla a oferta de
dinheiro no mercado, com efeitos de longo prazo em relação à política monetária?
a) Redesconto.
b) Depósito compulsório.
c) Mercado aberto.
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d) Mercado cambial.
e) Nenhuma das respostas anteriores.
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44. Entidades da previdência aberta são fiscalizadas diretamente por qual entidade?
a)
b)
c)
d)
Superintendência da Seguros Privados.
Banco Central.
Secretaria de Previdência Complementar.
Comissão de Valores Mobiliários.
e) Nenhuma
anteriores.
das
respostas
45. Qual das atividades apresentadas a seguir não é inerente às bolsas?
a) Assegurar aos investidores completa garantia pelos títulos e valores negociados.
b) Organizar, administrar, controlar e aperfeiçoar o sistema e o mecanismo de registro e
liquidação das operações realizadas.
c) Fiscalizar o cumprimento, pelos seus membros e pela sociedade emissora de títulos e
valores mobiliários, das disposições legais e regulamentares que disciplinam as
operações da Bolsa, aplicando aos infratores as penalidades cabíveis.
d) Dar ampla e rápida divulgação às operações efetuadas em seu pregão.
e) Nenhuma das respostas anteriores.
46. “Consiste em sistema computadorizado, controlado em tempo real pelo Banco Central, ao qual
apenas as instituições credenciadas no mercado financeiro têm acesso. Caracteriza-se pelo
registro de operações com títulos públicos.” A definição caracteriza qual entidade?
a) Cetip.
b) CBLC.
c) Clearing da BM&F.
d) Selic.
e) Nenhuma das respostas anteriores.
47. Qual dos ativos apresentados a seguir não é registrado na Cetip?
a) Certificado de Deposito Bancário.
b) Letras Financeiras do Tesouro.
c) Recibos de Depósitos Bancários.
d) Depósitos Interfinanceiros.
e) Letras de Câmbio.
48. “Considere um sistema que permite transferências de recursos entre bancos, bem como o
processamento e a liquidação de pagamentos para pessoas, empresas, governo, Banco Central e
instituições financeiras. Foi implantado em abril de 2002, com o objetivo de dar mais agilidade e
segurança às transações bancárias, através da transferência imediata de dinheiro, de forma
irreversível, o que coloca o Brasil no grupo de países que monitoram em tempo real as reservas
de seus bancos.” A definição anterior caracteriza qual entidade?
a) Cetip.
b) Selic.
c) CBLC.
d) SPB.
e) Nenhuma das respostas anteriores.
49. Assinale a alternativa correta.
a) As reuniões do Copom discutem a fixação da taxa básica de juros, empregando como
principal instrumento de análise o núcleo do IGP-DI.
b) A taxa Selic over, determinada na reunião do Copom, atende aos objetivos traçados
segundo a meta inflacionária.
c) As reuniões do Copom apresentam ao mercado a taxa de juros TBF, além de seu
eventual viés.
d) A taxa divulgada após a reunião do Copom representa uma meta para a taxa decorrente
das negociações da divida interna, registrada no Selic.
e) Nenhuma das anteriores.
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50. Assinale a alternativa correta em relação aos Bancos Múltiplos.
a) Para ser considerada banco múltiplo, a instituição deve ter, no mínimo, quatro das
seguintes carteiras: comercial, de investimento, de desenvolvimento, de crédito,
financiamento e investimento ( de aceite), de crédito imobiliário e de arrendamento
mercantil ( de leasing).
b) As instituições devem manter, para cada carteira em que operarem, diretor tecnicamente
qualificado que será o responsável pelas operações, sendo vedado que um mesmo diretor
seja responsável por mais de uma carteira.
c) A constituição de banco múltiplo depende de autorização do Banco Central do Brasil no
caso de constituição direta, mas independe nos casos de transformação ou de fusão entre
instituições já existentes.
d) A existência do banco múltiplo permite que uma única instituição possa executar e
contabilizar operações típicas de diferentes instituições financeiras, porém é exigido que
se observe, em cada carteira, a regulamentação pertinente à instituição singular que lhe
deu origem ( a carteira comercial segue a regulamentação aplicável aos bancos
comerciais, etc.).
e) É facultado aos bancos múltiplos, independentemente das carteiras que possuam, captar
recursos por meio de depósito à vista.
51. Assinale a alternativa que não apresenta uma das atribuições do Conselho Monetário
Nacional.
a) Disciplinar o crédito em todas as suas modalidades.
b) Expedir normas gerais de contabilidade e estatística a serem observadas pelas
instituições financeiras.
c) Disciplinar as atividades das bolsas de valores.
d) Executar a política monetária.
e) Fixar as diretrizes e normas da política cambial.
52. Assinale a alternativa que apresenta a melhor definição para “comunhão de recursos
constituída sob a forma de condomínio, destinada à aplicação em carteira de títulos e valores
mobiliários. É regido por um regulamento e tem na assembléia geral de cotistas o seu mecanismo
básico de decisões”.
a)
b)
c)
d)
e)
Clubes de investimento.
Fundos de investimento.
Empresas de leasing.
Empresas de factoring.
Nenhuma das respostas anteriores.
53. Assinale a alternativa correta.
a) A taxa do CDI costuma ser apresentada ao ano.
b) A taxa do CDI resulta da média das operações do mercado interbancário, sendo
apresentada ao ano, formado por 360 dias.
c) A taxa do CDI é geralmente apresentada ao mês, porém com capitalização ao dia útil.
d) A taxa do CDI costuma ser apresentada ao ano, formado por 252 dias úteis.
e) Nenhuma das respostas.
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54. Uma instituição financeira, constituída na forma de sociedade anônima e tendo ações
negociadas em bolsas de valores, é fiscalizada por qual entidade?
a)
b)
c)
d)
Banco Central do Brasil.
Caixas de Liquidação e Custódia.
Comissão de Valores Mobiliários.
Superintendência de Seguros Privados.
e) Existe mais
correta.
de
uma
alternativa
55. Órgão ao qual foi concedido o exercício exclusivo da competência da União para a emissão de
moeda. Assinale a alternativa que corresponde à descrição apresentada.
a) Tesouro Nacional.
b) Banco Central do Brasil.
c) Casa da Moeda.
d) Ministério do Planejamento.
e) Superintendência da Moeda
Crédito.
e
do
56. Assinale a alternativa correta em relação ao sistema financeiro nacional.
a) As bolsas de valores são instituições do governo que mantêm local ou sistema adequado
à negociação de títulos e valores mobiliários.
b) As negociações de títulos e valores mobiliários em bolsas de valores denominam-se
usualmente de operações no mercado primário.
c) Cabem às sociedades corretoras e distribuidoras de valores mobiliários as operações no
recinto das bolsas de valores.
d) A Comissão de Valores Mobiliários (CVM) é o órgão regulamentador e fiscalizador do
mercado de capitais.
e) São considerados valores mobiliários e, portanto, estão sujeitos à normatização pela CVM, os
seguintes títulos, quando ofertados publicamente: ações, debêntures e títulos da divida
pública.
57. Considere as afirmações apresentadas a seguir.
I–
O Banco Central do Brasil é o depositário e administrador das reservas internacionais do
País.
II – O Banco Central do Brasil é o depositário e administrador do Fundo de Garantia do
Tempo de Serviço (FGTS).
III – O Banco Central do Brasil cumpre e faz cumprir as normas expedidas pelo Conselho
Monetário Nacional.
IV – O Banco Central do Brasil possui a responsabilidade do financiamento à atividade
agrícola.
Assinale a alternativa correta.
a) Apenas I e II estão corretas.
b) Apenas III está correta.
c) Apenas I está correta.
d) Apenas I e III estão corretas
e) Apenas I, II e III estão corretas.
58. Assinale a alternativa que contém um participante do sistema financeiro nacional que não
pode captar recursos por meio de depósito à vista.
a) Cooperativa de Crédito.
b) Caixa Econômica.
c) Banco Múltiplo com carteira comercial.
d) Banco Comercial.
e) Banco de Desenvolvimento.
Anotações:
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59. Uma prática comum na gestão da política monetária consiste em combinar políticas
monetárias com políticas fiscais. Caso a autoridade federal precise estimular o crescimento
econômico, qual das seguintes decisões de política fiscal seria coerente?
a)
b)
c)
d)
e)
Elevação dos gastos.
Redução dos gastos.
Elevação da taxa Selic.
Redução da taxa do redesconto.
Manutenção da alíquota do depósito compulsório.
60. Com base no texto apresentado a seguir, publicado na Internet em fins de abril de 2004,
responda às seguintes perguntas.
Proximidade de reunião do Fed afeta emergentes
O mercado brasileiro viveu um dia de nervosismo com a proximidade da reunião do Fed, que
ocorre na próxima terça, em que será definida a taxa básica de juros nos EUA. Nesta quinta, sai
o resultado revisado do PIB americano do primeiro trimestre. As opostas são de que o indicador
confirmará a retomada do crescimento do país, o que poderia levar o Fed, já na próxima reunião,
a elevar o juro, atualmente em 1% ao ano.
O risco do país fechou em 670 pontos, o maior nível desde outubro do ano passado e 7,02%
acima do registro no fechamento da véspera, enquanto a taxa média de risco dos emergentes
subiu 3,94%, para 475 pontos. O C-Bond, principal título da dívida externa brasileira, foi vendido
a 90,75% de seu valor de face, com desvalorização de 2,01%.
Diante da considerável piora dos indicadores financeiros, o presidente do Banco Central,
Henrique Meirelles, tentou aparentar tranqüilidade. Disse encarar a volatilidade “com
naturalidade” e repetiu o discurso adotado por membros da equipe econômica nos últimos dias:
a necessidade de financiamento do Brasil hoje é menor e, por isso, o país reúne condições “mais
sólidas” para enfrentar eventuais crises externas. Para confirmar sua tese, o presidente do BC
citou o saldo da balança comercial e o superávit das contas públicas.
Fonte: Adaptado do texto disponível em < www.primeiraleitura.com.br>. Acesso em: 3 maio 2004.
Conforme apresentado no texto, se o risco Brasil está em torno de 670 pontos e as taxas de
captação do governo dos EUA estão em torno de 1%, qual a rentabilidade anual exigida dos
títulos brasileiros negociados em mercados internacionais?
a) 5,7%
b) 6,7%
c) 7,7%
d) 1%
e) Nenhuma das respostas anteriores.
61. Qual política econômica representa o gerenciamento estratégico do volume de moeda no
mercado financeiro, realizado pelo Banco Central, objetivando o alcance de metas de controle e
de preços e do nível de atividade econômica?
a) Política cambial.
b) Política fiscal.
c) Política monetária.
d) Existe mais de uma alternativa correta.
e) Nenhuma das respostas anteriores.
62. Qual a política é caracterizada por representar o gerenciamento das receitas e despesas do governo?
a) Política cambial.
b) Política fiscal.
c) Política monetária.
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d) Existe mais de uma alternativa correta.
e) Nenhuma das respostas anteriores.
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63. Assinale a alternativa correta:
a) Um dos objetivos do Copom é definir a taxa Selic Over e seu eventual viés.
b) A taxa divulgada pelo Copom é expressa ao ano.
c) Depósito compulsório, redesconto e operações no mercado aberto são instrumentos que
podem ser utilizados na condução da Política Fiscal.
d) As decisões do Copom têm como objetivo cumprir as metas para a inflação definidas pelo
Conselho Monetário Nacional com base no IGP-M.
e) Nenhuma das respostas anteriores.
64. Quando a inflação, medida pelo núcleo do IPCA, apresenta-se acima da meta, qual a decisão
conseqüente do Copom?
a) Aumentar a taxa básica de juros, TR.
b) Diminuir a taxa básica de juros, CDI.
c) Aumentar a taxa básica de juros, Selic.
d) Diminuir a taxa básica de juros,
TBF.
e) Nenhuma das anteriores.
65. Leia o enunciado apresentado a seguir e responda às três próximas questões.
“O objetivo global da política monetária consiste, obviamente, no controle do total dos meios
de pagamento. Ocorre que a criação de ___I___ não se processa apenas pelas Autoridades
Monetárias, mas também pelos bancos ___ II___. O Banco Central (...) pode controlar a base
monetária. Mas o volume total de meios de pagamentos é ___III___ dessa base.”
Fonte: SIMONSEN, M.H. Macroeconomia. Apec, 1979.
Assinale a alternativa que melhor preenche o espaço assinalado por I.
a) Títulos públicos.
b) Títulos privados.
c) Políticas monetárias.
d) Dinheiro em espécies.
e) Moedas.
66. Assinale a alternativa que melhor preenche o espaço assinalado por II.
a) De investimento.
b) De desenvolvimento.
c) Comerciais.
d) Estrangeiros.
e) Nacionais.
67. Assinale a alternativa que melhor preenche o espaço assinalado por III.
a) uma diferença.
b) um divisor.
c) uma igualdade.
d) um múltiplo.
e)
uma adição.
68. Sabe-se que a relação entre a base monetária e os meios de pagamento é dada pelo
multiplicador monetário. Ainda que esse multiplicador seja relativamente estável no curto prazo, o
Banco Central tem mecanismos que o afetam. Para reduzir o multiplicador, o Banco Central deve
tomar qual atitude?
a)
b)
c)
d)
e)
Venda de títulos no mercado aberto.
Compra de títulos no mercado aberto.
Redução de taxa de redesconto.
Redução do depósito compulsório dos bancos comerciais no Banco Central.
Aumento do depósito compulsório dos bancos comerciais no Banco Central.
Anotações:
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69. Considere a afirmação apresentada a seguir: consistem em medidas expansionistas de
política monetária:
I – venda de títulos públicos;
II – compra de títulos públicos;
III – redução do depósito compulsório;
IV – elevação do depósito compulsório;
V – redução da taxa de redesconto;
VI – elevação da taxa de redesconto.
Em relação aos itens da afirmação anterior, quais são os corretos?
a) II, III e V apenas.
b) II, III e VI apenas.
c) I, IV e V apenas.
d) I, III e VI apenas.
e) II, IV e VI apenas.
70. “Entidades deste tipo são sociedades civis ou fundações, criadas com o objetivo de instituir
planos privados de concessão de benefícios complementares ou assemelhados aos da previdência
social, acessível aos empregados ou dirigentes de uma empresa, ou de um grupo de empresas.
Essas entidades são investidores institucionais porquanto a regulamentação determina que parte
dos seus recursos seja aplicada na manutenção de carteiras de ações, recursos que provêm de
contribuição de seus participantes, dos empregados ou de ambos.” O texto apresentado descreve
qual entidade?
a)
b)
c)
d)
e)
Entidade de previdência privada fechada.
Entidade de previdência privada aberta.
Fundos de investimento em ações.
Fundos de renda fixa.
Nenhuma das respostas anteriores.
71. Consiste em uma alternativa para aplicação de recursos que reúne vários aplicadores, com
diferentes perfis, formando uma espécie de condomínio, no qual as receitas e as despesas são
divididas. Assinale a alternativa que melhor corresponde à definição apresentada:
a) Ações.
b) Debêntures.
c) Fundo de investimento.
d) Letras hipotecárias.
e) Nenhuma das anteriores.
72. Em um fundo de investimentos, cada investidor entra com o dinheiro que quiser investir,
comprando _____ da carteira que tenha o perfil por ele desejado. Assinale a alternativa que
melhor preenche o espaço assinalado:
a) Títulos.
b) Ações.
c) Partes beneficiárias.
d) Cotas
e) Nenhuma das anteriores.
73. Assinale a alternativa que apresenta um dos indicadores de risco mais utilizados pelo mercado
e representa a variação média em relação à média das rentabilidades das cotações de um título
ou fundo de investimento em um determinado período de tempo:
a) Índice de Sharpe.
b) Retorno médio.
c) Volatilidade.
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d) Mediana.
e) Nenhuma das anteriores.
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74. “Relaciona o retorno e o risco envolvidos em determinado investimento, na tentativa de melhor
qualificá-lo.”Assinale a alternativa que melhor corresponde à definição apresentada.
a) Índice de Sharpe.
b) Retorno médio.
c) Volatilidade.
d) Mediana.
e) Nenhuma das respostas anteriores
75. Em relação a operações com fundos de investimentos, assinale a alternativa incorreta:
a) Alta volatilidade significa que o valor da cota apresentou forte oscilação em relação à
rentabilidade média no período analisado.
b) Quanto maior o retorno e menor o risco do investimento, maior e melhor será o Índice de
Sharpe.
c) Fundos com maiores riscos sempre apresentam maiores rentabilidades.
d) Existe mais de uma alternativa correta.
e) Nenhuma das anteriores.
76. Consiste na remuneração do administrador pela administração de um fundo de investimento.
É uma taxa anual, provisionada como uma despesa diária do fundo e debitada mensalmente. O
valor publicado diariamente sobre as cotas dos fundos já é liquido desta taxa.
a) Taxa
de
desempenho
performance.
b) Taxas de ingresso ou saída.
ou
c) Taxa de administração.
d) Taxa de bonificação.
e) Nenhuma das anteriores.
77. Aplica-se somente a determinados fundos, e é cobrada quando o resultado do fundo
ultrapassar um determinado indexador preestabelecido. Nesta situação o administrador receberá
um percentual fixo como participação dos resultados.
a) Taxa de desempenho ou performance.
b) Taxa de ingresso ou saída.
c) Taxa de administração.
d) Taxa de bonificação.
e) Nenhuma das anteriores.
78. Apesar de pouco comum no Brasil, a legislação permite que os administradores a cobrem
quando o cliente investe ou quando ele resgata seus recursos.
a) Taxa
de
desempenho
performance.
b) Taxas de ingresso ou saída.
ou
c) Taxa de administração.
d) Taxa de bonificação.
e) Nenhuma das anteriores.
79.Considere a eventual dificuldade de venda de títulos de uma carteira por falta de recursos ou
interesse do mercado em adquiri-los:
a) Risco de mercado.
b) Risco de crédito.
c) Risco de liquidez.
d) Risco de posse.
e) Nenhuma das anteriores.
80. Associa-se à probabilidade de um título, parte integrante da carteira de investimentos do
fundo, não ser honrado por seu emissor ou sofrer um atraso em seu pagamento:
a) Risco de mercado.
b) Risco de crédito.
c) Risco de liquidez.
d) Risco de posse.
e) Nenhuma das anteriores.
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81. Relaciona-se à probabilidade de variação do valor dos ativos que compõem a carteira de
investimentos do fundo, em função de alterações dos diversos fatores que influenciam um
determinado conjunto de ativos:
a) Risco de mercado.
b) Risco de crédito.
c) Risco de liquidez.
d) Risco de posse.
e) Nenhuma das anteriores.
82. Buscam replicar com a maior aderência possível – nem ganhar, nem perder – o parâmetro de
comparação escolhido. Em relação à terminologia adotada pela Anbid, assinale a alternativa que
melhor corresponde à definição apresentada:
a) Fundos de alta performance.
b) Fundos alavancados.
c) Fundos referenciados.
d) Fundos de ações.
e) Nenhuma das anteriores.
83. Em relação à classificação Anbid, assinale a alternativa que apresenta fundos que buscam
retornos em mercados de risco procurando proteger parcial ou totalmente o capital:
a)
b)
c)
d)
e)
Fundos de Ações.
Fundos de Investimento no Exterior (Fiex).
Fundos de capital protegido.
Fundos de investimento imobiliário.
Nenhuma das anteriores.
84. Em relação à classificação Anbid, assinale a alternativa que apresenta fundos que têm como
objetivo investir preponderantemente em títulos representativos da dívida externa de
responsabilidade da União.
a) Fundos de Ações.
b) Fundos de Investimento no Exterior (Fiex).
c) Fundos de capital protegido.
d) Fundos de investimento imobiliário.
e) Nenhuma das anteriores.
85. Em relação à classificação Anbid, assinale a alternativa que apresenta fundos que investem
no mercado de ações, podendo ser classificados como passivos ou ativos:
a) Fundos de Ações.
b) Fundos de Investimento no Exterior (Fiex).
c) Fundos de capital protegido.
d) Fundos de investimento
imobiliário.
e) Nenhuma das anteriores.
86. Em relação à classificação Anbid, assinale a alternativa que apresenta fundos que são
formados por grupos de investidores, com o objetivo de aplicar recursos no desenvolvimento de
empreendimentos imobiliários ou imóveis prontos:
a) Fundos de Ações.
b) Fundos de Investimento no Exterior (Fiex).
c) Fundos de capital protegido.
d) Fundos
de
investimento
imobiliário.
e) Nenhuma das anteriores.
87. Qual o nome atribuído à corrente de pensamento que se baseia, para fazer análise do
investimento de uma ação, nos dados econômico-financeiros da empresa, relacionando-os à
situação de seu setor de atividade e à economia do país?
d) A e C estão corretas.
e) Nenhuma das respostas anteriores.
a) Escola técnica.
b) Escola fundamentalista.
c) Escola grafista.
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88. Qual o nome que se dá a uma ação que dá ao seu possuidor prioridade no recebimento de
dividendos e/ou, em caso de dissolução da empresa, no reembolso do capital e, normalmente,
não tem direito a voto em assembléia?
a) Ordinária.
b) Nominativa.
c) Preferencial.
d) Sem valor nominal.
e) Nenhuma das respostas anteriores.
89. Uma ação que tem a característica de conceder a seu titular o direito de voto em Assembléia
costuma receber qual denominação?
a) Ordinária.
b) Nominativa.
c) Preferencial.
d) Sem valor nominal.
e) Nenhuma das respostas anteriores.
90. Qual o nome atribuído a um título negociável, emitido por uma empresa dentro do limite de
aumento de capital autorizado nos estatutos, e que dá direito à compra de novas ações?
a) Bônus de subscrição.
b) Títulos de compra.
c) Ação.
d) Dividendo.
e) Nenhuma das respostas anteriores.
91.Título de renda fixa emitido por bancos comerciais e de investimento que rende juros, sendo
resgatado em prazos prefixados, comumente iguais a 60, 90 e 180 dias, pode ser apresentado por
quais iniciais?
a) CDI.
b) CDB.
c) LFT.
d) LTN.
e) Nenhuma das respostas anteriores.
92.Uma ação de grande liquidez e procura no mercado de ações por parte dos investidores, em
geral de empresas tradicionais e de grande porte, é denominada como?
a) Preferencial.
b) De dividendos.
c) Blue Chip.
d) De longo prazo.
e) Nenhuma das respostas anteriores.
93. Leia o enunciado apresentado a seguir e assinale a alternativa que melhor corresponde à sua
definição.
“Baseia-se no princípio de que o valor presente de uma ação é o resultado dos rendimentos
futuros que se obterão com um investimento. A capacidade de empresa em gerar lucros futuros é
que irá aumentar o seu patrimônio e, conseqüentemente, o do acionista”.
d) Valor histórico da ação.
e) Nenhuma das respostas anteriores.
a) Valor patrimonial de uma ação.
b) Valor intrínseco de uma ação.
c) Valor nominal.
94. O valor convencionado para cada ação no momento de sua emissão pode ser melhor
apresentado como?
a) Valor patrimonial de uma ação.
b) Valor intrínseco de uma ação.
c) Valor nominal.
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d) Valor histórico da ação.
e) Nenhuma das respostas anteriores.
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95. Qual das definições dadas a seguir representa o quociente entre o patrimônio liquído da
empresa e o número de ações da empresa e que mostra a relação existente entre os bens e
direitos líquidos da empresa e o valor da ação?
a) Valor patrimonial de uma ação.
b) Valor intrínseco de uma ação.
c) Valor nominal.
d) Valor histórico da ação.
e) Nenhuma das respostas anteriores.
96. Para uma companhia aberta, qual a vantagem da existência do mercado secundário?
a)
b)
c)
d)
e)
Permitir a realização de novos investimentos por meio da venda de novas ações.
Exigir maior transparência no fornecimento de informações relevantes.
Gerar liquidez, que funcione como incentivo para as emissões primárias.
Possibilitar a oferta de lançamento de outros papéis.
Nenhuma das respostas anteriores.
97. Assinale a alternativa correta:
a) Ação é um título representativo de um empréstimo que o investidor fez para uma
empresa.
b) Uma ação corresponde a um título representativo da propriedade da menor parcela do
capital de uma empresa.
c) Investimentos em ações são classificados como renda fixa.
d) Existe prazo mínimo para o investimento em ações.
e) Nenhuma das respostas anteriores.
98. Assinale a alternativa correta:
a) As ações ordinárias garantem ao acionista a prioridade no recebimento de dividendos.
b) As ações ordinárias garantem ao acionista o reembolso de capital, no caso de dissolução
da sociedade.
c) As ações preferenciais proporcionam participações nos resultados da empresa e
conferem ao acionista o direito de voto em assembléias gerais.
d) De modo geral, ações preferenciais não permitem controlar a empresa.
e) Nenhuma das respostas anteriores.
99. Assinale a alternativa correta:
a) A principal característica das ações preferenciais reside no fato de valerem mais do que
as ordinárias.
b) O adjetivo “escriturais” corresponde a cautela ou certificados que apresentam o nome do
acionista, cuja transferência é feita com a entrega da cautela e a averbação de termo, em
livro próprio da sociedade emitente, identificando novo acionista.
c) O termo nominativas caracteriza ações que não são representadas por cautelas ou
certificados, funcionando como uma conta corrente, na qual os valores são lançados a
débito ou a crédito dos acionistas, não havendo movimentação física dos documentos.
d) Em relação ao direito a voto, existem três tipos principais de ações negociadas no
mercado.
e) A principal característica das ações ordinárias consiste em dar direito a voto nas
Assembléias Gerais de Acionistas.
Anotações:
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100. Assinale a alternativa correta:
a) Existem garantias de retorno no investimento em ações dado pelas bolsas de valores.
b) O retorno do investimento em ações depende de uma série de fatores, como o
desempenho da empresa, da economia brasileira etc.
c) O investimento em ações é classificado como de risco em função da renda fixa que
proporcionam.
d) Dividendos correspondem a prêmios que as empresas distribuem aos seus diretores.
e) Bonificações representam prêmios que as empresas distribuem aos seus sócios.
101. Assinale a alternativa incorreta:
a) Ações são investimentos de renda variável.
b) Subscrições correspondem a novas ações emitidas pela empresa que são vendidas
preferencialmente aos seus acionistas, usualmente por um preço inferior ao da cotação
dos títulos na Bolsa.
c) Bonificações correspondem a novas ações emitidas pela empresa que são distribuídas
gratuitamente aos seus acionistas.
d) Para poder comprar ações, o investidor precisa estar cadastrado em uma corretora.
e) O preço de uma ação no pregão é definido pela Bolsa.
102. Ao conceituar debêntures, um analista financeiro escreveu: “é um título de longo prazo,
semelhante a uma ação, mas quem possui uma debênture é apenas um ___I___ da empresa, ao
passo que o acionista é um ___II___”. Assinale a alternativa que melhor preenche os espaços I e
II indicados:
a) sócio e acionista.
b) sócio e credor.
c) credor e sócio.
d) acionista e sócio.
e) acionista e credor.
103. Qual o prazo mínimo de carência de uma letra hipotecária?
a) 30 dias.
b) 60 dias.
c) 90 dias.
d) 180 dias.
e) Nenhuma das anteriores.
104. Considere as seguintes afirmações em relação aos investimentos em CDBs:
I. Os CDBs corrigidos por TR ou TJLP têm prazo mínimo de 30 dias .
II. Os CDBs atrelados à TBF têm prazo mínimo de dois meses.
III. Os CDBs corrigidos por índices de inflação têm prazo mínimo de um ano.
Assinale a alternativa correta:
d) Todas são verdadeiras.
e) Nenhuma das anteriores.
a) Apenas I é verdadeira.
b) Apenas II é verdadeira.
c) I e II são verdadeiras.
105. Em relação às operações com debêntures no Brasil, assinale a alternativa correta:
a)
b)
c)
d)
e)
Apresentam baixo risco de liquidez em função de um mercado secundário ativo.
Estão imunes ao risco de mercado.
Podem ser emitidas por instituições financeiras.
Costumam apresentar rentabilidade prefixada.
Nenhuma das anteriores.
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106. Assinale a alternativa apresentada a seguir que se encontra associada ao conceito de
eficiência de mercado:
a)
b)
c)
d)
e)
Existência de relação de compensação entre risco e retorno.
Impossibilidade de previsão de preços.
Dados históricos não permitem ganhos futuros anormais.
Todas as anteriores.
Nenhuma das anteriores.
107. Assinale a alternativa que apresenta “onde” títulos públicos encontram-se registrados:
a) CBLC.
b) Cetip.
c) Selic.
d) Clearing da BM&F.
e) Nenhuma das anteriores.
108. Correspondem à parcela de lucro distribuída aos acionistas, na proporção da quantidade de
ações detidas, apurado ao fim de cada exercício social. Assinale a alternativa que melhor
representada a definição apresentada:
a) Direitos de subscrição.
b) Partes beneficiárias.
c) Dividendos.
d) Opções.
e) Filhotes.
109. Decorre do aumento de capital deliberado por uma empresa, com o lançamento de novas
ações, para obtenção de recursos. Os acionistas da empresa têm preferência na compra dessas
novas ações emitidas pela companhia, na proporção que lhe couber, pelo preço e no prazo
preestabelecido pela empresa. Assinale a alternativa que melhor representa a definição
apresentada:
a) Direitos de subscrição.
b) Partes beneficiárias.
c) Dividendos.
d) Opções.
e) Filhotes.
110. Em relação ao Direito de Subscrição, considere as afirmações apresentadas a seguir:
I – É um ativo negociado no pregão da bolsa.
II – É concedido apenas aos acionistas preferenciais.
III – Pode ser negociado no decorrer do prazo preestabelecido para o exercício do Direito de
Subscrição.
IV – Transcorrido o prazo, o ativo deixa de existir.
Assinale as preposições corretas:
a) Apenas I.
b) I e III.
c) I, II e IV.
d) I, III e IV.
e) I, II, III e IV.
111. Assinale a alternativa que apresenta um índice de preços que mede o retorno de uma
carteira composta por 100 ações selecionadas entre as mais negociadas na Bolsa de Valores de
São Paulo, em termos de número de negócios e volume financeiro:
a) IbrX.
b) Ibovespa.
c) IBA.
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d) IEE.
e) Nenhuma das respostas anteriores.
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112. Leia as características apresentadas a seguir:
I – Instituição auxiliar do sistema financeiro, que opera no mercado de capitais com títulos e
valores mobiliários, em especial no mercado de ações.
II – Costuma ser intermediária entre os investidores nas transações em bolsas de valores.
III – Realiza intermediação da colocação de emissões de capital no mercado e operações no
mercado aberto, desde que satisfaçam as condições exigidas pelo BC.
IV – Administra carteiras de ações, fundos mútuos e clubes de investimentos, entre outras
atribuições.
V – Costuma realizar subscrição isolada ou em consórcio de emissão de títulos e valores
imobiliários para revenda.
Quais das características mencionadas anteriormente se aplicam às Sociedades Corretoras?
a) II, III e IV.
b) I, II e V.
c) I, II e III.
d) I, III e IV.
e) I, II e IV.
113. Assinale a alternativa que apresenta o mais importante indicador do desempenho do
mercado de ações brasileiro, pois retrata o comportamento das principais ações negociadas na
principal bolsa de valores do país:
a) IbrX.
b) Ibovespa.
c) IBA.
d) IEE.
e) Nenhuma das respostas anteriores.
114. Consiste na possibilidade de o governo federal não honrar os compromissos assumidos com
os detentores dos papéis. Outros fatores associados estão apresentados pela possibilidade de
moratória interna ou externa ou à alteração unilateral do vencimento dos títulos. Assinale a
alternativa que corresponde à classificação de risco apresentada para títulos públicos:
a) Risco não sistemático.
b) Risco de mercado.
c) Risco de crédito.
d) Risco de liquidez.
e) Nenhuma das respostas anteriores.
115. Associa-se ao comportamento das taxas de juros, influenciadas pela taxa Selic. A elevação
das taxas reduz os preços unitários dos títulos prefixados e vice-versa. Assinale a alternativa que
corresponde à classificação de risco apresentada para títulos públicos:
a) Risco não sistemático.
b) Risco de mercado.
c) Risco de Crédito.
d) Risco de liquidez.
e) Nenhuma das respostas anteriores.
116. Basicamente não existe nos títulos públicos, em função de sua alta negociabilidade, com
demanda permanentemente forte, auxiliada pelo seu uso por instituições financeiras no
recolhimento dos depósitos compulsórios. Assinale a alternativa que corresponde à classificação
de risco apresentada para títulos públicos:
a) Risco não sistemático.
b) Risco de mercado.
c) Risco de crédito.
d) Risco de liquidez.
e) Nenhuma das respostas anteriores.
Anotações:
Prof. Pedro Toffoli
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117. Assinale a alternativa correta em relação à Letra Financeira do Tesouro (LFT):
a)
b)
c)
d)
e)
Consiste em título de responsabilidade do Banco Central.
Emitido para a cobertura de superávit orçamentário.
É emitido de forma escritural.
É registrado no Cetip.
Apresenta rentabilidade prefixada.
118. Um fundo de investimento, com administração ativa, tem como característica:
a)
b)
c)
d)
Seu objetivo é acompanhar o benchmark;
Seu objetivo é superar o benchmarck;
Não perder para o CDI;
Não permitir rentabilidade negativa.
119. Marque a alternativa correta:
a)
A participação de cada ação na carteira do Ibovespa tem relação direta com a
representatividade desse título no mercado à vista, em termos de número de negócios
e volume financeiro.
b) O Ibovespa procura replicar o movimento financeiro ocorrido no último pregão.
c) O IBrX é um índice de ações que representa 80% do movimento de mercado.
d) Para fazer parte do Ibovespa, as ações têm que estar entre as 100 melhores ações
classificadas quanto ao seu índice de negociabilidade, e ter sido negociada em pelo menos
70% dos pregões ocorridos nos doze meses anteriores à formação da carteira do índice.
120. De quais ferramentas dispõe o Banco Central para fazer política monetária?
a) Emissão de moeda, compra e venda de títulos públicos, controle do câmbio.
b) Compra e venda de títulos públicos, controle da taxa de juros e dos depósitos
compulsório dos bancos.
c) Emissão de moeda, controle da taxa de juros e compra e venda de títulos públicos.
d) Controle da taxa de juros, dos depósitos compulsórios dos bancos e da taxa de câmbio.
121. O mercado secundário é importante para o mercado primário porque:
a)
b)
c)
d)
Dá liquidez ao mercado e fornece parâmetros de valor de mercado;
Fornece liquidez e prazo de pagamento;
Diminui o risco de crédito dos títulos;
É um indicativo da política econômica do Banco Central.
122. Assinale a alternativa INCORRETA:
a) O Conselho Monetário Nacional é o órgão máximo do Sistema Financeiro Nacional.
b) A Superintendência de Seguros Privados fiscaliza as seguradoras e as empresas de
previdência privada fechada.
c) O Ministro da Fazenda preside o Conselho Monetário Nacional.
d) O conselho Nacional de Seguros Privados normatiza as atividades de previdência
privada aberta.
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123. Segundo a Resolução nº 2078 e a Circular nº 2.520 do Banco Central, caso o cadastro de um
cliente esteja desatualizado, algumas das medidas abaixo devem ser negadas. Qual das alternativas
abaixo é FALSA?
a) Aumento de limite do cheque especial e acolhimento de depósito em espécie.
b) Fornecimento de talões de cheques e aumento de cheque especial.
c) Atendimento de solicitação de nova aplicação financeira e fornecimento de cartão
magnético.
d) Nenhuma das anteriores. Todas estão previstas pelo Banco Central na Resolução e
Circular citadas.
124. A Sra. Andrade recebeu uma indenização de R$ 240.000,00. Fez o depósito em contacorrente e solicitou a aplicação dos recursos, da seguinte maneira: 25% em renda fixa, 15%
em PGBL, 10% em fundo multimercado com alavancagem e 50% em fundo de ações. Como
gerente da conta da Sra. Andrade, que medidas você deve tomar?
a)
Checar a origem dos recursos junto à cliente, guardar registro na própria instituição,
sujeita à verificação posterior do Banco Central e, a seguir, assegurar-se junto a Sra.
Andrade sobre seu horizonte de prazo, objetivos, idade e necessidade de liquidez.
b) Atualizar o cadastro e verificar com a Sra. Andrade seu horizonte de prazo, objetivos,
idade e número de filhos.
c) Informar imediatamente ao Banco Central sobre o depósito, checar a origem dos
recursos junto à cliente, recusar o investimento em PGBL e atualizar o cadastro.
d) Fazer uma visita pessoal a Sra. Andrade, informar ao Banco Central imediatamente
sobre o depósito e recusar investimento em fundo de ações.
125. Ainda quanto ao caso da Sra. Andrade: após conversar com a cliente, você é informado
de que ela tem 55 anos, um filho cursando a Universidade e, dado o seu histórico, possui
investimentos bastante conservadores. Você:
a)
aconselha a cliente a rever seus percentuais do portfolio, concentrando 40% dos recursos
em fundo multimercado com alavancagem, 10% em fundo de ações e 50% em renda fixa;
b) aconselha a cliente a rever seus percentuais de portfolio, concentrando 50% em
PGBL e 40% em renda fixa e apenas 10% em renda variável, afinal o perfil da cliente é
conservador e ela tem um filho que ainda estuda;
c) nenhuma das anteriores. A cliente é conservadora, portanto não tolera riscos
inerentes a fundo de ações e nem a fundos de multimercado.
d) nenhuma das anteriores. Você precisa de mais informações para fazer a adequação
do investimento e/ou readequação da carteira ao perfil da cliente.
126.Um gerente de relacionamento está montando uma carteira de renda fixa para um cliente
conservador. Este cliente considera que títulos públicos têm menor risco de crédito que títulos
emitidos por bancos, os quais, por sua vez, têm menor risco de crédito que títulos emitidos por
empresas. Além disso, sabe-se que papéis curtos têm menos risco de mercado que papéis
longos. Tendo por base essas premissas, e dadas as características do cliente, que papéis
serão privilegiados na carteira do cliente, em ordem de menor risco para maior risco?
a)
b)
c)
d)
LTN, CDB, debêntures e nota promissória.
CDB, NTN-F, debêntures e nota promissória.
LTN, CDB, nota promissória e debêntures.
LFT, debêntures, NTN-C e CDB.
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127. Dadas as carteiras abaixo, compostas 100% por títulos públicos, qual delas tem maior
risco?
CARTEIRA ALFA
Prazo
Fluxo (R$)
30
123.000
60
314.000
180
418.000
CARTEIRA BETA
a)
b)
c)
d)
Prazo
Fluxo (R$)
30
418.000
60
314.000
180
123.000
A carteira ALFA, pois seu prazo médio é maior.
A carteira BETA, pois seu prazo médio é maior.
O risco é igual, pois o prazo médio de ambas é idêntico.
Apesar de o prazo médio ser idêntico, a carteira ALFA apresenta um risco maior, pois
o vencimento do último fluxo é mais longo.
128. Pode-se apontar como uma das vantagens de um fundo exclusivo:
a)
b)
c)
Não há regulamento.
Não cobra taxa de administração.
Não há incidência de tributos na fonte, ou seja, a tributação é feita apenas na
declaração anual.
d) Nenhuma das alternativas acima está correta.
129. Os fundos de investimento:
a)
b)
c)
d)
podem ser considerados um produto de ativo;
usam o CNPJ do banco;
são um condomínio de pessoas com objetivo comum de investimento;
são fiscalizados pela Anbid.
130. Os fundos de investimento são fiscalizados:
a)
b)
c)
d)
pelo Banco Central e CVM, dependendo do tipo;
pela CVM;
pela CVM em conjunto com a Anbid;
pela Anbid e o Banco Central.
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131. Um gerente vem acompanhando a rentabilidade de um fundo de ações mensalmente e
notou que esse fundo rende sempre entre 0,10 a 0,15 pontos percentuais a menos que o
Ibovespa. Esse fundo:
a)
b)
c)
d)
é provavelmente um fundo de ações ativo em Ibovespa.
é provavelmente um fundo de ações passivo em Ibovespa;
é provavelmente um fundo de ações neutro;
é provavelmente um fundo que tem em sua carteira no mínimo 51% em ações da Petrobrás.
132. Com relação ao texto “a rentabilidade obtida no passado não é garantia de resultados
futuros”, pode-se afirmar que:
a) O texto nem sempre é verdade, pois há fundos conservadores que constantemente
replicam sua rentabilidade;
b) Ele deve vir em destaque no regulamento do fundo;
c) Trata-se de um excesso de zelo do administrador do fundo apenas;
d) Ele deve vir em todo material de divulgação de informação sobre o fundo para o
investidor.
133. Estando frente a duas possibilidades de investimento, um investidor racional sempre
preferirá:
a)
b)
c)
d)
Um ativo que ofereça menos risco, independente do retorno esperado;
Um ativo que ofereça menos risco, apesar de poder obter mais retorno;
Um ativo que ofereça mais retorno, mesma que tenha mais risco;
Um ativo que ofereça menos risco, dado que ambos têm a mesma rentabilidade.
134. O cálculo da TR tem por base:
a)
b)
c)
A rentabilidade dos CDB e RDB negociados pelos 30 maiores bancos e a TJLP;
A TBF mais a aplicação de um redutor;
A rentabilidade dos CDB e RDB pós-fixados negociados pelas 30 maiores instituições
financeiras do país;
d) A rentabilidade dos CDB e RDB com prazo de 30 dias, negociados pelo mercado.
135. Indique a afirmação correta.
a)
b)
c)
d)
Títulos prefixados são indicados para proteger o investidor contra a alta da taxa de juros.
Não há risco em operações prefixadas.
Títulos pós-fixados são indicados para se proteger contra a queda na taxa de juros.
Títulos prefixados podem trazer perdas ao investidor, se vendidos antes do
vencimento.
136. É INCORRETO dizer sobre risco de mercado:
a)
b)
Taxa de juros, taxas de câmbio e preço de commodities são fatores de risco de mercado.
O risco de mercado relativo é uma medida de variação da rentabilidade de uma
determinada carteira em comparação a um benchmark.
c) É o resultado das mudanças no comportamento do preço CDI.
d) A exposição ao risco de mercado depende tanto do valor da posição, quanto dos prazos e
indexadores dos ativos.
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137. Um prospecto descreve o seguinte fator de risco: “Este fundo corre risco de subida de taxas
de juros, fazendo com que os preços dos títulos prefixados caiam, prejudicando a
rentabilidade do fundo”. O prospecto refere-se ao:
a)
b)
c)
d)
Risco de crédito;
Risco de mercado;
Risco com derivativos;
Risco de liquidez.
138. Assinale a alternativa INCORRETA:
a) Os direitos e proventos dos acionistas podem ser: dividendos, direitos de subscrição, juros
sobre o capital próprio, bonificação, entre outros.
b) Dividendos são pagamentos em dinheiro, que representam uma parte dos lucros da
empresa.
c) As ações podem ser classificadas quanto a sua espécie, isto é, podem ser preferenciais ou
ordinárias.
d) O valor patrimonial de uma ação é obtido dividindo-se o patrimônio líquido de uma
empresa pela quantidade total de dividendos distribuídos.
139. Entende-se como risco de um ativo:
a)
b)
c)
d)
Possibilidade de perda acima do benckmark;
Possibilidade de ganho acima do mercado;
Expectativa de perda ou ganho com o ativo;
Possibilidade de não receber a remuneração esperada.
140. O Conselho Monetário Nacional, ao traçar as diretrizes econômicas, define a meta de
inflação que deve ser perseguida pelo Banco Central do Brasil, que é medida pelo:
a)
b)
IGPM;
IGP-D;I
c)
d)
IPCA;
IPC.
141. Você recebeu uma meta de captação de CBD e seu Banco está, inclusive, premiando os
gerentes que mais captarem CBD. Seu cliente chega com novos recursos no banco e deseja
diversificar sua carteira de investimentos que está, atualmente, 100% posicionada em CBD. Você:
a)
Aconselha-o a investir em Bolsa, que tem se mostrado um excelente investimento,
atendendo o desejo do cliente de diversificar os investimentos;
b) Segue suas convicções pessoais sobre investimento;
c) Segue a campanha do banco;
d) Analisa o perfil do cliente e suas necessidades de liquidez primeiro, antes de fazer
qualquer recomendação.
142. O valor da cota do dia de um fundo de investimento é calculado da seguinte forma:
a)
b)
c)
d)
Tendo por base o ativo total do fundo.
Dividindo-se o valor do patrimônio líquido do fundo pelo seu total de cotas.
Com base no preço de abertura dos ativos da carteira do fundo.
Dividindo-se a soma da rentabilidade do fundo no dia pela quantidade de cotas do fundo.
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143. Qual das entidades abaixo está autorizada a operar nas Bolsas de Mercadorias e de Valores,
por conta própria ou de terceiros?
a)
b)
c)
d)
Bovespa.
Distribuidora de títulos e valores mobiliários.
Banco múltiplo com carteira de banco de investimento.
Corretora de títulos e valores mobiliários.
144. As ações se diferenciam das debêntures porque:
a)
b)
c)
d)
As primeiras são títulos de propriedade e as segundas de dívida;
As debêntures sempre definem os rendimentos, independente de recompra;
Os ganhos que as debêntures oferecem transcendem os juros;
As ações são negociadas na Bovespa.
145. Indique a afirmação correta:
a)
b)
c)
d)
Debêntures só podem ser emitidas por empresas de capital aberto;
Instituições bancárias só podem emitir debêntures quando registradas na CVM;
As debêntures são títulos nominativos e escriturais emitidos por sociedades anônimas;
As debêntures devem ter prazo máximo de cinco anos.
146. Liquidez da economia significa:
a) Muita gente comprando;
b) A quantidade de dinheiro em
circulação na economia;
c) As empresas capitalizadas;
d) Economia crescendo.
147. O maior montante do dinheiro da conta de Reserva Bancária é oriundo de:
a)
b)
c)
d)
Fundos de investimento;
Dólares em poder dos bancos;
Venda de títulos públicos;
Depósito compulsório dos bancos sobre o volume de depósitos de clientes em
determinados produtos.
148. Quais dos fatores de um investimento abaixo listado devem ser necessariamente analisados,
antes de se fazer qualquer recomendação de um produto de investimento a um cliente?
I.
II.
III.
IV.
V.
Rentabilidade.
Liquidez.
Risco.
Volatilidade.
Patrimônio líquido.
a) Todos acima.
b) I, II e V.
c) I, II, III, e IV.
d) I, II e III.
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149. A reunião do Copom, que dura dois dias e acontece a cada quatro semanas e meia
(aproximadamente), tem por finalidade:
a) Analisar a conjuntura econômica para tomar decisões sobre a emissão de títulos públicos;
b) Analisar a conjuntura econômica pra decidir sobre os depósitos compulsórios e a política
creditícia;
c) Analisar a conjuntura econômica doméstica e internacional para estudar seus impactos
sobre o nível de inflação e assim, poder decidir sobre a taxa Selic;
d) Analisar a conjuntura sócio-econômica para poder ajustar todos os mecanismos de política
monetária e assim, poder permitir uma maior liquidez na economia.
150. João aplicou num fundo de ações no dia 5 de maio de 2004. Após 90 dias, satisfeito com a
rentabilidade de 40% no período, solicitou resgate. Ele vai resgatar:
a) 22,5% menos do que investiu;
b) 15% sobre o valor sendo resgatado;
c) O valor corrigido menos 15% sobre o
rendimento.
d) O valor corrigido menos 22,5% sobre
o rendimento.
151. Implementar medidas que incentivem a formação de poupança e sua conseqüente aplicação
em valores mobiliários é função de que órgão?
a) Caixa Econômica Federal.
b) Comissão de Valores Mobiliários.
c) Banco Central do Brasil.
d) Conselho Monetário Nacional.
152. A execução da política monetária e cambial nacional é função de qual órgão?
a) Banco Central do Brasil.
b) Conselho Monetário Nacional.
c) Comissão de Valores Mobiliários.
d) As alternativas a e b estão corretas.
153. Indique a afirmação correta:
a) Os bancos emitem debêntures para
captar recursos.
b) Os bancos emitem CDI para troca de
recursos entre si.
c) As operações de CDI são registradas
no SELIC.
d) As operações de CDI só podem ser
realizadas por um dia útil.
154. O que é swap?
a) Uma operação que tem por objetivo reduzir a incidência do Imposto de Renda.
b) Uma operação que visa diversificar a carteira de investimentos.
c) Uma operação em que as partes envolvidas trocam suas aplicações financeiras por um
determinado valor, pactuado previamente.
d) Um contrato de troca de indexadores, que pode funcionar como hedge, permitindo aos
participantes do mercado, proteger-se dos riscos inerentes aos ativos que operam.
155. Um CDB é um ativo com risco de crédito porque:
a)
b)
c)
d)
Existe o risco de o banco não honrar o compromisso no valor e data acordados;
Existe o risco do sistema do banco errar na conta dos juros;
Existe o risco do cliente não concordar com a taxa sendo paga;
Existe o risco de o Banco Central intervir no banco durante a vigência da operação.
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156. Dentre as afirmações abaixo, indique a correta:
a) O Banco Central vende aos bancos apenas títulos de emissão do Tesouro Nacional.
b) O Banco Central vende aos bancos apenas títulos de sua própria emissão.
c) O Banco Central realiza emissão primária em nome do Tesouro Nacional bem como vende
títulos de sua carteira.
d) O Tesouro Nacional vende títulos diretamente aos bancos e o Banco Central vende
somente títulos de sua carteira.
157. Taxas de juros, taxas de câmbio e preço de commodities são variáveis cuja variação pode
causar impacto no resultado das empresas e se constituem em fatores de:
a) Risco de mercado;
b) Risco de crédito;
c) Risco de liquidez;
d) Risco de base.
158. Indique a afirmação correta:
a) No sistema CETIP são registrados os títulos de emissão do Banco Central e do Tesouro
Nacional.
b) No sistema CETIP podem ser registrados CDB, CDI, debêntures e notas promissórias.
c) No sistema SELIC são registradas as operações com títulos públicos e CDI.
d) No sistema SELIC somente são registradas as operações definitivas com títulos públicos.
159. Normatizar todos os tipos de crédito no país é atribuição de que órgão?
a) Banco Central do Brasil
b) Comissão de Valores Mobiliários.
c) Comitê de Política Monetária.
d) Conselho Monetário Nacional.
160. Os bancos de investimento são especializados em:
a)
b)
c)
d)
Operações de crédito de curto prazo para empresas;
Compra e venda de títulos públicos;
Fundos de ações;
Operações de captação de recursos de médio e longo prazo para empresas.
161. Assinale a alternativa FALSA: O Banco Central, para cumprir a sua função de executor da
Política Monetária:
a) Recebe o depósito compulsório
bancos;
b) Controla a taxa de juros;
dos
c) Opera a compra e venda de títulos
públicos federais;
d) Fiscaliza os bancos.
162. Quanto à dívida pública, o Tesouro Nacional e o Banco Central, respectivamente:
a)
b)
c)
d)
Negociam títulos para controlar a liquidez do mercado e emite títulos para financiar o déficit;
Negociam títulos para financiar o déficit e emite títulos para controlar a liquidez do mercado;
Emitem títulos para controlar a liquidez do mercado e negocia títulos para financiar o déficit;
Emitem títulos para financiar o déficit e negocia títulos para controlar a liquidez do mercado.
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163. Um investidor compra um CDB com prazo de 185 dias, mas resolve pedir o seu resgate
antecipado, depois de decorridos 28 dias. O valor de resgate é maior que o valor de aplicação.
Este investidor pagará:
a)
b)
c)
d)
20,00% de IR, mas não pagará IOF;
IOF e IR;
Pagará apenas IR de 22,50%;
Pagará apenas IOF, segundo a tabela regressiva, pois o IR só incide depois de decorrido
o prazo da incidência do IOF.
164. Quando o Copom mantém inalterada a taxa de juros básica, porém, com viés de baixa isto
quer dizer que:
a)
b)
c)
d)
O Banco Central poderá reduzir a taxa de juros antes mesmo da próxima reunião do
Copom;
O Copom já afirma com certeza que na próxima reunião haverá redução na taxa;
A taxa básica permanece inalterada, porém as instituições financeiras deverão reduzir as
suas taxas;
A decisão de manter a taxa básica inalterada não foi unânime e houve alguns votos para
reduzi-la.
165. Qual é a afirmação correta?
a) O Banco Central do Brasil emite títulos públicos federais para cobrir seu déficit.
b) O tesouro Nacional, a Comissão de Valores Mobiliários e o Banco Central do Brasil podem
emitir títulos públicos federais, mas apenas para cobrir seus próprios déficits.
c) O governo Federal, através do Tesouro Nacional, emite títulos públicos federais, para
cobrir seu déficit.
d) O Tesouro Nacional, a Comissão de Valores Mobiliários e o Banco Central do Brasil
podem emitir títulos públicos federais, inclusive para cobrir déficits uns dos outros.
166. O Produto Interno Bruto (PIB) é obtido pela soma de todos os bens e serviços:
a)
b)
c)
d)
Produzidos no país apenas pelas empresas nacionais e pelo Governo;
Produzidos no país ou fora dele por quaisquer tipos de empresas e pelo Governo;
Produzidos no país ou fora dele apenas pelas empresas nacionais e pelo Governo;
Produzidos no país por quaisquer tipos de empresas e o Governo.
167. A TR é calculada, levando-se em conta:
a)
b)
c)
d)
A média das captações em CDB/RDB das 30 maiores instituições financeiras, em volume
de CDB/RDB emitidos;
A média das operações passivas e ativas realizadas por todas as instituições financeiras;
A média das operações realizadas das 30 maiores instituições financeiras no interbancário
(CDI);
A média das captações de todas as instituições financeiras.
Anotações:
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Caixa Econômica Federal
168. Um cliente procura um banco múltiplo com o objetivo de levantar um financiamento para
construir sua casa na praia. O gerente deste banco informa que, infelizmente, não presta este tipo
de serviço. Este gerente:
a) Está errado, pois um banco múltiplo precisa ter, necessariamente, uma carteira de crédito
imobiliário;
b) Está certo, pois apesar de um banco múltiplo precisar ter, necessariamente, uma carteira de
crédito imobiliário, este banco pode recusar este tipo de operação a seu único e exclusivo critério;
c) Está errado, pois apesar de um banco múltiplo precisar ter, necessariamente, uma carteira de
crédito imobiliário, esta carteira não é necessária para o financiamento de imóveis para lazer;
d) Está certo, pois um banco múltiplo não precisa ter necessariamente uma carteira de crédito
imobiliário.
169. A Caixa Econômica Federal é uma instituição bancária cuja principal característica é a
função social, atuando como principal agente do SFH e também como banco comercial. Dentre as
alternativas abaixo, assinale aquela que contenha pelo menos uma atividade que ela NÃO
executa:
a)
b)
c)
d)
Captação de recursos através de depósitos à vista e emissão de CDB;
Captação de depósitos em caderneta de poupança e emissão de letras hipotecárias;
Empréstimos pessoais, penhor e financiamentos habitacionais;
Operações de arrendamento mercantil e operações de câmbio comercial.
170. Como poderíamos descrever melhor as funções básicas do Sistema Financeiro Nacional
(SFN)?
a) O Sistema Financeiro Nacional é formado por um conjunto de regras para a captação de
clientes necessários ao giro da economia;
b) O Sistema Financeiro Nacional é formado por um conjunto de regras e instituições que
buscam reunir poupadores e tomadores de recursos, e transferir recursos necessários ao
giro da economia.
c) O Sistema Financeiro Nacional é formado por um conjunto de instituições que são
tomadoras de recursos.
d) O Sistema Financeiro Nacional é formado por um conjunto de regras e instituições
poupadoras de recursos.
171. O SELIC destina-se ao registro e liquidação de:
a)
b)
Títulos e valores mobiliários;
Ações;
c)
d)
Títulos públicos;
Letras hipotecárias.
172. O Banco Central do Brasil é o órgão executivo central do Sistema Financeiro Nacional,
responsável pela fiscalização e cumprimento das disposições que regulam o funcionamento do
sistema. De acordo com as normas expedidas pelo Conselho Monetário Nacional, cabe ao Banco
Central:
c) Fiscalizar a Comissão de Valores
Mobiliários;
d) Emprestar recursos diretamente ao
público e evitar a inflação.
a) A Regulação do mercado de Bolsa de
Valores;
b) Cumprir as metas inflacionárias
medidas pelo IPCA;
Anotações:
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Caixa Econômica Federal
173. Um investidor afirma ter perfil arrojado. Para exemplificar, diz que aplica no mercado
acionário há 10 (dez) anos, e que entende razoavelmente bem os mecanismos do mercado
financeiro, além do que, lê jornais e matérias sobre economia e investimentos. Pode-se dizer que:
a) É preciso testar a aversão ao risco antes de afirmar qualquer coisa, pois não podemos
dizer que ele tem experiência em aplicar na Bolsa;
b) É possível que o perfil deste investidor seja realmente arrojado, dada a sua experiência
com mercados de risco e entendimento do mercado financeiro;
c) É certo que o perfil desse investidor é arrojado. Deve-se sempre acreditar no que o cliente
afirma;
d) Não é provável que o perfil deste investidor seja arrojado, pois é muito difícil que um
profissional de fora do mercado financeiro realmente entenda este mercado com a
profundidade requerida.
174. Quando ocorrem as liquidações físicas e financeiras das ações na Bovespa,
respectivamente?
a)
b)
D + 1 e D + 2.
D + 2 e D + 4.
c)
d)
D + 2 e D + 3.
D + 1 e D + 3.
175. Quando um investidor vende uma ação na Bovespa, ele está operando:
a)
b)
No mercado primário;
No mercado de balcão;
c)
d)
No mercado secundário
No mercado futuro.
176. Dentre os produtos abaixo, qual (quais) NÃO conta (contam) com a garantia do Fundo
Garantidor de Créditos?
I – Debênture;
II – CDB;
III – Poupança;
IV – Fundo de investimentos;
V – Letra hipotecária;
VI – Conta corrente.
a)
b)
Apenas IV;
I e IV;
c)
d)
I, IV e V;
II, III, V e VI.
177.Qual a instituição financeira autorizada pela Comissão de Valores Mobiliários para negociar
ações na Bolsa de Valores?
a) Banco múltiplo.
b) Distribuidora de títulos e valores
mobiliários.
c) Corretora de títulos e
mobiliários.
d) Administradora de recursos.
valores
Anotações:
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33
Caixa Econômica Federal
178. Consideram-se instituições financeiras:
a) Tanto Pessoas Físicas como jurídicas que tenham como atividade exclusiva a
intermediação de recursos financeiros;
b) Tanto Pessoas Jurídicas públicas quanto privadas, que tenham como atividade principal
ou acessória a coleta, intermediação ou aplicação de recursos financeiros e a custódia
de valores de propriedade de terceiros;
c) Tanto Pessoas Jurídicas públicas quanto Pessoas Físicas, que tenham a custódia de
valor de propriedade de terceiros com atividade exclusiva;
d) Somente Pessoas Jurídicas que fazem a intermediação de recursos financeiros e as
Pessoas Físicas que prestem serviço de custódia de valor a terceiros.
179. As carteiras teóricas, que formam o Ibovespa e o IBrX – 50 são reestruturadas:
a)
b)
c)
d)
Diariamente para o Ibosvespa e quadrimestralmente para o IBrx-50;
Diariamente para ambos os índices;
Quadrimestralmente para ambos os índices;
Diariamente para o IBrX-50 e quadrimestralmente para o Ibovespa.
180. A volatilidade de um fundo de investimento está diretamente relacionada:
a)
b)
À falta de liquidez do mercado;
À oscilação dos preços dos ativos;
c)
d)
À baixa rentabilidade;
À queda da taxa de juros.
181. Cabe ao Banco Central:
I.
II.
III.
IV.
V.
Emitir papel-moeda;
Estimular a formação de poupança e sua aplicação em valores mobiliários;
Realizar as operações de redesconto;
Exercer o controle de crédito;
Fiscalizar as instituições financeiras.
a) I e II estão corretas.
b) I, III, IV e V estão corretas.
c) I, II, IV e V estão corretas.
d) II e V estão corretas.
182. Indique a afirmação correta:
a)
b)
c)
d)
Os bancos emitem debêntures para captar recursos.
Os bancos emitem CDI para troca de recursos entre si.
As operações de CDI são registradas no SELIC.
As operações de CDI só podem ser realizadas por um dia útil.
183. Qual a principal característica de um ativo de renda fixa prefixado?
a) O conhecimento da taxa de juros de remuneração do ativo e o conhecimento do valor de
resgate do ativo no vencimento, em moeda, na data da aplicação.
b) O preço de resgate fixo qualquer que seja o prazo de vencimento do ativo.
c) O conhecimento da taxa de juros de remuneração do ativo, na data da aplicação e valor de
face remunerado por um indexador.
d) O preço fixo de aplicação em um ativo.
Anotações:
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34
Caixa Econômica Federal
184. Assinale a alternativa INCORRETA:
a) O valor patrimonial de uma ação é o valor de uma ação registrada no livro da companhia,
sendo o valor contábil dessa ação.
b) O valor de subscrição de uma ação é o valor definido numa subscrição para se efetuar o
aumento de capital de uma empresa.
c) O valor de livro é o valor de uma ação registrada no livro da companhia, é o valor contábil
dessa ação.
d) O valor patrimonial de uma ação obtém-se dividindo o patrimônio líquido da empresa pela
quantidade total de ações emitidas.
185. Quando o investidor aplica em renda fixa prefixada:
a) Ele ganha quando a taxa de juros sobe;
b) É indiferente à variação da taxa de juros, ganhando sempre o valor prefixado no início do
investimento;
c) Não temos como avaliar o resultado até o término da aplicação;
d) Aposta na queda de taxa de juros.
186. Na Bovespa, as ações são negociadas a que preço?
a)
b)
Médio.
Patrimonial.
c) Valor histórico, dado por
d) De mercado.
analistas.
187. Se dois fundos de investimento têm a mesma rentabilidade média, qual das alternativas
abaixo um investidor racional deve escolher?
a)
b)
O que tiver a maior volatilidade.
O que tiver a maior rentabilidade
esperada.
c)
d)
O que tiver o menor risco.
O que trabalhar com a cota de
fechamento.
188. A volatilidade é uma ferramenta importante para quem atua com investimentos porque:
a)
b)
c)
d)
É uma medida da velocidade com que o mercado se move;
Ativos mais voláteis têm rentabilidade maior;
Ativos mais voláteis têm prazo de vencimento maior;
Ativos menos voláteis têm menos risco.
189. Quando um investidor aplica recursos em um CDB pós-fixado, o resultado dessa operação:
a) Será o valor futuro da aplicação, capitalizado por uma taxa de juros, definida no início do
investimento. O investidor saberá a valorização do seu rendimento, em moeda, no início da
aplicação;
b) Será o resultado de um fator de correção, que poder ser a TR, mais a capitalização por
taxa de juros fixa. O investidor só saberá o valor do seu rendimento no final da aplicação;
c) Não será conhecido no momento da aplicação, pois se trata de um investimento de renda
variável;
d) Será o resultado de um fator de correção, que pode ser o IGPM.
Anotações:
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190. Divulga-se que o PIB do Brasil cresceu 3,5% em determinado ano. Se os gastos do Governo,
consumo e investimentos privados permaneceram os mesmos, o que poderia ter influenciado
positivamente o indicador?
a)
b)
c)
d)
A taxa SELIC.
A Bolsa de Valores.
Um aumento nas exportações acima de um aumento nas importações.
Um aumento nas importações acima de um aumento nas exportações.
191. Você está dando consultoria a um cliente que externou sua forte aversão a risco, mas que
deseja receber uma boa rentabilidade. Ele tem R$ 50.000 para aplicar e avisa que precisa do
dinheiro daqui a seis meses. Dentre as opções abaixo, qual NÃO deve ser sua recomendação?
a) CDB flutuante.
b) Fundo multimercado alavancado.
c) LFT comprado pelo Tesouro Direto.
d) Fundo DI.
192. Em qual das opções a seguir o ativo financeiro NÃO se caracteriza como um instrumento de
renda fixa?
a) Caderneta de poupança.
b) Ação da Petrobrás.
c) Letra Financeira do Tesouro (LFT).
d) Debênture simples da companhia
Vale do Rio Doce.
193. Podemos definir risco como:
a)
b)
c)
d)
Rentabilidade esperada de uma ação;
Perda com a estimativa da rentabilidade;
Incerteza de um retorno esperado;
Possibilidade de retorno acima da média.
194. Se um investidor está concentrado em ações que compõem o Ibovespa, qual o nível de risco
que está incorrendo?
a)
b)
c)
d)
Alto, pois a volatilidade do mercado de renda variável no Brasil é baixa.
Alto, pois o Ibovespa é muito concentrado em poucas ações.
Baixo, pois a taxa de juros está em queda.
Médio, pois o PIB brasileiro apresenta taxas de crescimento positivas.
195. A taxa de depósitos interfinanceiros de um dia (CDI-Cetip) reflete o custo dos:
a) Empréstimos entre instituições
financeiras;
b) Recursos investidos em títulos
públicos;
c) Empréstimos de redesconto bancário;
d) Depósitos compulsórios.
196. O produto interno bruto (PIB) brasileiro é um indicador econômico que mede:
a) O valor de todos bens e serviços produzidos no Brasil e no exterior por empresas
nacionais;
b) O valor de todos os bens e serviços produzidos no Brasil por empresas nacionais e
estrangeiras;
c) A variação da atividade econômica no Brasil;
d) A variação da renda per capita no Brasil.
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197. A taxa referencial (TR) é usualmente utilizada como indexador para empréstimos:
a)
b)
c)
d)
De redesconto bancário do Banco Central;
Do Sistema Financeiro da Habitação (SFH) e para a caderneta de poupança;
Entre instituições financeiras do mercado interfinanceiro;
Do Banco Nacional de Desenvolvimento Econômico e Social (BNDES).
198. A Taxa de câmbio (Ptax) divulgada pelo Banco Central no fim do dia é calculada como:
a)
b)
c)
d)
O maior valor de uma operação de câmbio realizada no dia;
O menor valor de uma operação de câmbio realizada no dia;
A média ponderada das operações de câmbio realizadas no dia;
O desvio-padrão das operações de câmbio realizadas no dia.
199. Os três principais instrumentos de política monetária são:
a) As operações de mercado aberto (open market), a taxa de redesconto e a taxa de câmbio;
b) As operações de mercado aberto (open market), a taxa de redesconto e os depósitos
compulsórios;
c) Os impostos, as operações de mercado aberto (open market) e a taxa de câmbio;
d) Os impostos, a taxa de redesconto e os depósitos compulsórios.
200. O Banco Central de determinado país deseja aumentar a taxa de juros. Um possível
procedimento a ser adotado é:
a)
b)
c)
d)
Aumentar a liquidez da economia;
Diminuir a taxa de redesconto;
Diminuir os depósitos compulsórios;
Aumentar os depósitos compulsórios.
201. Um determinado país está em recessão e o Banco Central decide estimular a economia via
política monetária. Um possível procedimento a ser adotado é:
a)
b)
c)
d)
Comprar títulos no mercado aberto (open market);
Vender títulos no mercado aberto (open market);
Aumentar os depósitos compulsórios;
Aumentar a taxa de redesconto.
202. A taxa de juros divulgada pelo Comitê de Política Econômica (Copom) em suas reuniões
ordinárias vigora até a próxima reunião e vem, geralmente, acompanhada de indicativos viés.
Sobre esse indicativo, podemos afirmar que pode ser:
a)
b)
c)
d)
De baixa, de alta, ou neutro, e representa uma tendência de comportamento da taxa Selic;
De baixa ou de alta, e representa uma tendência de comportamento da taxa Selic;
De baixa, de alta, ou neutro, e representa o comportamento a taxa de inflação;
De baixa ou de alta, e representa o comportamento da taxa de inflação.
203. Uma política fiscal expansionista tem como conseqüências:
a)
b)
c)
d)
Diminuir o déficit público e estimular o crescimento econômico;
Diminuir o déficit público e desestimular o crescimento econômico;
Aumentar o déficit público e desestimular o crescimento econômico;
Aumentar o déficit público e estimular o crescimento econômico.
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204. Uma política fiscal contracionista tem como conseqüência:
a)
b)
c)
d)
Diminuir o déficit público e estimular o crescimento econômico;
Diminuir o déficit público e desestimular o crescimento econômico;
Aumentar o déficit público e desestimular o crescimento econômico;
Aumentar o déficit público e estimular o crescimento econômico.
205. O superávit primário do setor público ocorre quando a arrecadação de tributos é:
a) Menor que as despesas e investimentos públicos, excluídas as despesas com juros da
dívida pública;
b) Maior que todas as despesas públicas, sem exceções;
c) Maior que as despesas públicas, excluídas as despesas com juros da dívida pública;
d) Menor que todas as despesas públicas, sem exceção.
206. O regime de câmbio flutuante puro é aquele no qual o Banco Central:
a)
b)
c)
d)
Vende moeda estrangeira quando sua cotação esta aumentando;
Compra moeda estrangeira quando sua cotação está diminuindo;
Estabelece um intervalo de valores no qual permite a flutuação cambial;
Não intervém no mercado cambial.
207. O regime de câmbio fixo puro é aquele no qual o Banco Central:
a) Vende moeda estrangeira quando sua cotação está aumentando e compra moeda
estrangeira quando a sua cotação está diminuindo;
b) Compra moeda estrangeira quando sua cotação está aumentando e vende moeda
estrangeira quando sua cotação está diminuindo;
c) Estabelece um intervalo de valores no qual permite a flutuação cambial;
d) Não intervém no mercado cambial.
208. As reservas internacionais do Brasil são administradas pelo(a):
a)
b)
c)
d)
Conselho Monetário Nacional (CMN);
Comissão de Valores Mobiliários (CVM);
Banco Central do Brasil (Bacen);
Banco do Brasil (BB).
209. A balança comercial é calculada como:
a)
b)
c)
d)
Importações menos as exportações;
Exportações menos importações;
Exportações menos as importações menos os juros da dívida externa;
Importações menos os juros da dívida externa.
210. A alavancagem financeira tem como efeitos:
a)
b)
c)
d)
Aumentar o retorno e aumentar o risco da empresa;
Aumentar o retorno e diminuir o risco da empresa;
Diminuir o retorno e aumentar o risco da empresa;
Diminuir o retorno e diminuir o risco da empresa.
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211. O Selic é o sistema que tem como função a liquidação e custódia de:
a)
b)
c)
d)
Títulos privados;
Títulos públicos;
Títulos públicos e privados;
Todos os títulos e valores mobiliários.
212. A sigla Cetip é o sistema que tem como função a liquidação e custódia de:
a)
b)
c)
d)
Títulos privados;
Títulos públicos;
Títulos públicos e privados;
Todos os títulos e valores imobiliários.
213. Uma clearing tem como principais funções:
a)
b)
c)
d)
Auditar a idoneidade dos participantes de determinado mercado;
Auditar as compras e vendas de determinado mercado;
Operacionalizar e administrar as compras e vendas de determinado mercado;
Operacionalizar e administrar as liquidações e custódias de determinado mercado.
214. O objetivo básico do Ibovespa é de refletir:
a) Desempenho médio dos negócios à vista ocorridos nos pregões da Bolsa de Valores de
São Paulo. A carteira teórica do índice procura testar da melhor forma possível o perfil dos
negócios realizados na Bovespa;
b) Crescimento da economia através de sua representação no mercado financeiro;
c) Desempenho de todas as ações negociadas à vista nos pregões da Bolsa de Valores de
São Paulo. A carteira de ações busca, portanto, refletir as movimentações do mercado
acionário;
d) Desempenho de investimentos no mercado de capitais e de financiamento das companhias
de capital aberto.
215. Sobre o Índice Brasil de ações (IBX), podemos afirmar que é um índice de preços referente a
uma carteira teórica composta pelas:
a)
b)
c)
d)
50 ações de maior negociações na Bolsa de Valores de São Paulo;
200 ações de maior negociação na Bolsa de Valores de São Paulo;
100 ações de maior negociação na Bolsa de Valores de São Paulo;
Metade do número total de ações negociadas na Bolsa de Valores de São Paulo.
216. Os principais índices de referência (benchmarks) de renda fixa utilizados no Brasil são a taxa:
a)
b)
c)
d)
Referencial e Ibovespa;
Referencial e IBX;
Selic e Ibovespa;
CDI e taxa Selic.
217. O que se entende por Patrimônio Líquido (PL) de um fundo de investimento é:
a) A soma algébrica de todos os rendimentos menos as obrigações;
b) O total da captação menos os saques:
c) O valor total dos ativos na carteira em seu poder;
d) A soma algébrica do disponível com o valor da carteira mais os valores a receber
menos as exigibilidades.
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218. O valor da cota de um fundo de investimento é apurado segundo a fórmula:
a)
b)
c)
d)
Patrimônio líquido dividido pela quantidade de cotas;
Patrimônio líquido multiplicado pela quantidade de cotas;
Variância patrimônio líquido;
Desvio-padrão do patrimônio líquido.
219. O prospecto de um fundo de investimento é o documento que:
a) Apresenta as informações relevantes ao investidor relativas ao objetivo, política de
investimento e riscos envolvidos no fundo;
b) Contém todas as informações sobre o funcionamento do fundo estabelecidas pela CVM
e pelo Banco Central, e é registrado em cartório;
c) O cotista atesta que recebeu todas as informações relevantes para o investimento no
fundo;
d) Demonstra a rentabilidade periódica e o número de cotas do fundo.
220. O regulamento de um fundo de investimento é o documento que:
a) Apresenta as informações relevantes ao investidor relativas ao objetivo, política de
investimento e riscos envolvidos no fundo;
b) Contém todas as informações sobre o funcionamento do fundo estabelecidas pela CVM
e pelo Banco Central, e é registrado em cartório;
c) O cotista atesta que recebeu todas as informações relevantes para o investimento no
fundo;
d) Demonstra a rentabilidade periódica e o número de cotas do fundo.
221. Um dos principais fatores que afetam o valor da cota de um fundo de investimento é:
a) A composição da carteira, conforme os ativos escolhidos pelo gestor;
b) A composição da carteira, conforme os ativos escolhidos pelo administrador;
c) O parecer do auditor independente;
d) O esforço de vendas realizado pelo distribuidor.
222. Os fundos indexados são também conhecidos como fundos de gestão:
a) Agressiva;
b) Conservadora;
c) Ativa;
d) Passiva.
223. Os fundos indexados de renda fixa têm por objetivo acompanhar um benchmark de renda
fixa. No caso dos fundos DI, a estratégia é adquirir ativos como:
a)CDBs e debêntures, com juros pós-fixados em CDI;
b) Títulos públicos com juros pré-fixados;
c) Títulos públicos com juros pós-fixados em taxa Selic;
d) CDBs e debêntures com juros pré-fixados.
224. Os fundos cambiais indexados são aqueles que têm por objetivo acompanhar o
comportamento de determinada moeda estrangeira. As duas moedas estrangeiras mais utilizadas
como benchmark são:
a) O dólar dos EUA e a libra esterlina;
b) O dólar dos EUA e o euro;
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c) O euro e o ien japonês;
d) O ien japonês e o dólar dos EUA.
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225. Os fundos de dívida externa têm por objetivo investir preponderantemente em títulos da
dívida externa:
a) Dos governos estaduais;
b) Do governo federal;
c) Das empresas privadas de primeira
linha;
d) Das empresas estatais.
226. Os fundos de investimento podem cobrar, além da taxa de administração, a taxa de
performance. Essa taxa de performance é cobrada quando:
a) A rentabilidade do fundo é positiva;
b) A taxa de administração não é suficiente para remunerar o administrador do fundo;
c) O desempenho do fundo supera determinado benchmark preestabelecido e assim incide
como percentual predeterminado do excedente sobre benchmark.
d) O desempenho do fundo supera determinado benchmark preestabelecido e assim incide
como percentual de 50% do excedente sobre benchmark.
227. A principal característica da ação ordinária no Brasil é ter:
a) Dividendos mínimos garantidos;
b) Direito a voto nas assembléias da
empresa;
c) Preferência no recebimento de
dividendos;
d) Rentabilidade garantida.
228. As ações preferenciais no Brasil têm como características:
a) Não ter direito a voto nas assembléias da empresa e ter preferência na distribuição de
dividendos;
b) Não ter direito a voto nas assembléias da empresa e ter garantidos dividendos mínimos
obrigatórios;
c) Ter direito a voto nas assembléias da empresa e ter preferência na distribuição de
dividendos;
d) Ter direito a voto nas assembléias da empresa e ter garantidos dividendos mínimos
obrigatórios.
229. O direito de voto do acionista, ou seja, o direito de o acionista controlar e decidir os rumos da
empresa é dado pelas:
a) Debêntures;
b) Ações preferenciais e ordinárias;
c) Ações preferenciais, exclusivamente;
d) Ações ordinárias, exclusivamente.
230. O direito de preferência de subscrição do acionista tem como principal objetivo permitir
aos atuais acionistas da empresa:
a) Incentivar os acionistas a aumentar a sua participação acionária na empresa;
b) Valorizar suas ações, em caso de venda;
c) Manter a sua participação acionária, em caso de aumento de capital;
d) Aumentar a sua participação ordinária, anualmente.
231. A bonificação em uma sociedade por ações ocorre mediante a incorporação de reservas e
lucros, sendo:
a) Distribuídas gratuitamente debêntures a seus acionistas;
b) Oferecidas a preço de mercado novas ações a seus acionistas;
c) Distribuídas gratuitamente novas ações a seus acionistas;
d) Oferecidas a preço abaixo do valor de mercado novas ações e seus acionistas.
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232. Os administradores de companhia aberta têm o dever de informar imediatamente à bolsa de
valores todos os fatos que sejam:
a) Relativos a investimentos da companhia, em qualquer momento;
b) Relevantes, no sentido de que possam influenciar o valor de mercado as ações;
c) Relativos a mudanças no orçamento da companhia, em qualquer montante;
d) Relevantes, no sentido de informar os acionistas a respeito da estrutura organizacional da
companhia.
233. As ofertas primárias de ações são aquelas nas quais são:
a) Emitidas novas ações a ser vendidas no mercado;
b) Vendidos determinados lotes de ações já existentes, pertencentes a algum acionista;
c) Recompradas ações para ficar em tesouraria;
d) Recompradas ações para seu cancelamento.
234. As ofertas secundárias de ações são aquelas nas quais são:
a) Emitidas novas ações a ser vendidas no mercado;
b) Vendidos determinados lotes de ações já existentes, pertencentes a algum acionista;
c) Recomprar ações para ficar em tesouraria;
d) Recomprar ações para seu cancelamento.
235. A análise grafista de ações tem como pressupostos que:
a) Os preços das ações refletem as perspectivas futuras de seu desempenho econômicofinanceiro.
b) Os padrões passados de comportamento dos preços das ações se repetem e assim podem
ser previstos;
c) Existem algumas ações que podem ser previstas por seu comportamento passado, mas
outras não;
d) É impossível prever os preços das ações.
236. A análise fundamentalista de ações tem como pressupostos que:
a) Os preços das ações refletem as perspectivas futuras de seu desempenho econômicofinanceiro;
b) Os padrões passados de comportamento dos preços das ações se repetem e assim podem
ser previstos;
c) Existem algumas ações que podem ser previstas por seu comportamento passado, mas
outras, não;
d) É impossível prever os preços das ações.
237. Podemos definir governança corporativa como o conjunto de:
a) Práticas adotadas nas empresas estatais, especificamente, nas de economia mista e
autarquias;
b) Resultados que têm por finalidade otimizar o desempenho de uma companhia e proteger os
investidores, facilitando o acesso ao capital;
c) Práticas que têm por finalidade otimizar o desempenho de uma companhia ao proteger
todas as partes interessadas, tais como: investidores, empregados e credores, facilitando o
acesso ao capital;
d) Resultado obtidos pelas empresas nas áreas sociais que visam otimizar o desempenho de
uma companhia e proteger os investidores, facilitando o acesso ao capital.
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238. Os dois principais ambientes nos quais os investidores podem negociar ações e outros títulos
de renda variável são:
a) O mercado de balcão organizado e a Selic;
b) A Cetip e a Selic;
c) A bolsa de valores e a Selic;
d) A bolsa de valores e mercado de balcão organizado.
239. Uma das principais diferenças entre a bolsa de valores e o mercado de balcão é que, ao
contrário da bolsa de valores, o mercado de balcão:
a) Negocia somente ações;
b) Não é fiscalizado pela Comissão de Valores Mobiliários (CVM);
c) Não possui um recinto físico para pregão, sendo todas as negociações realizadas por
computador;
d) Não possui a participação de corretoras.
240. Uma das principais funções econômicas da bolsa de valores é:
a) Ser instrumento de aquisição de capital para as empresas;
b) Permitir operações de arbitragem;
c)Incentivar investimentos em títulos públicos;
d) Possibilitar que pequenos investidores aumentem a rentabilidade de sua carteira de
investimento.
241. Os desdobramentos ou splits de ações se caracterizam pelo aumento do número de ações
no mercado e trazem como conseqüência para os acionistas:
a) Aumento do preço da ação;
b) Nenhuma alteração na sua participação proporcional no capital da empresa;
c) Diminuição do preço da ação;
d) Mudanças no controle acionário da empresa.
242. Os títulos públicos são os instrumentos de dívida utilizados pelos governos municipais,
estaduais e federal para captar recursos. Os títulos de maior aceitação e liquidez são os:
a) Federais;
b) Estaduais;
c) Municipais;
d) Todos têm a mesma aceitação e liquidez.
243. Em relação à negociação de títulos públicos, das afirmativas abaixo, são verdadeiras:
I. O mercado primário é aquele no qual os títulos são negociados pela primeira vez e o mercado
secundário são as negociações que já estão no mercado;
II. O mercado secundário é também chamado de open market;
III. O mercado primário é utilizado como instrumento de política monetária, o que não acontece
com o mercado secundário.
a) Somente a I;
b) I e III;
c) Somente a II;
d) I e II.
Anotações:
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244. Em relação aos certificados de depósitos bancários (CDBs), das afirmativas abaixo, são
verdadeiras:
I. Não contam com garantia do Fundo Garantidor de Crédito (FGC);
II. São títulos de depósitos a prazo emitidos por bancos múltiplos, de investimento e comerciais;
III. Podem ter remuneração pré-fixada ou pós-fixada em diversos indexadores, como CDI, TR,
TJLP e TBF.
a) Somente a I;
b) II e III;
c) Somente a II;
d) I e II.
245. Em relação às letras hipotecárias, das afirmativas abaixo, são verdadeiras:
I. Contam com a garantia do Fundo Garantidor de Crédito (FGC);
II. Título de renda fixa lastreado em créditos garantidos por hipoteca de primeiro grau de bens
imóveis;
III. Prazo mínimo de emissão de 180 dias, sendo proibido prazo maior que o do vencimento dos
créditos que servem de lastro.
a) Somente a I;
b) II e III;
c) I, II e III;
d) I e II.
246. As debêntures são valores mobiliários de dívida de médio e longo prazos, que podem ser
emitidos por:
a) Qualquer tipo de sociedade, desde que seu capital social seja superior a R$ 1 milhão;
b) Somente sociedade anônimas de capital fechado;
c) Somente sociedade anônimas de capital aberto;
d) Por sociedades anônimas de capital fechado ou aberto, porém só as de capital aberto
podem fazer emissões públicas.
247. Em relação a notas promissórias, também conhecidas como commercial paper, as
afirmativas VERDADEIRAS são:
I. O prazo mínimo de emissão é de 30 dias e o prazo máximo é de 180 dias para as sociedades
anônimas de capital fechado e 360 dias para as de capital aberto:
II. Podem ter remuneração pré-fixada ou pós-fixada;
III. Podem ser negociadas no mercado secundário em bolsa de valores.
a) I e III;
b) I e II;
c) I, II e III;
d) II e III.
248. A melhor definição para ativo derivativo é de título financeiro:
a) Negociado em bolsa;
b) Negociado no balcão;
c) Cujo preço deriva do preço de mercado de um passivo agropecuário;
d) Cujo preço deriva do preço de mercado de outro ativo real ou financeiro.
249. As categorias de ativos derivativos são:
a) Debêntures, ações, futuros e swaps;
b) Futuros, opções e CDI;
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c) Termo, CDI e Selic;
d) Opções, futuros, termos e swaps.
44
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250. O principal objetivo do mercado de derivativos é de:
a) Especular;
b) Arbitrar;
c) Fazer hedge;
d) Apostar.
251. O mercado a termo consiste da negociação de uma:
a) Quantidade específica de um bem por um preço específico para ser liquidado em data
futura especificada;
b) Ação por um preço específico para ser liquidada em data futura e incerta;
c) Commodity agrícola por um preço específico para ser liquidada em data posterior à safra da
respectiva commodity;
d) Commodity agrícola por um preço específico para ser liquidada em data combinada.
252. O funcionamento das opções caracteriza-se pelo(a):
a) Pagamento de prêmio;
b) Exigência de garantias reais;
c) Troca de fluxos financeiros;
d) Liquidação física.
253. funcionamento dos swaps caracteriza-se pelo(a):
a) Troca de fluxos financeiros;
b) Investimento inicial elevado;
c) Pagamento do prêmio;
d) Liquidação física.
254. A principal função econômica do mercado futuro é oferecer a seus participantes a
possibilidade de:
a) Alavancar;
b) Fazer seguro contra riscos de mudanças políticas no país;
c) Fazer seguro contra riscos de movimentos adversos nos preços à vista;
d) Arbitrar.
255. Um cafeicultor ao entrar no mercado futuro teria por objetivo:
a) Especular;
b) Garantir preço máximo;
c) Garantir preço mínimo;
d) Assegurar determinado preço futuro
para seu produto.
256. O hedger é aquele que objetiva:
a) Proteção;
b) Arbitrar;
c) Auferir ganhos na volatilidade dos
preços;
d)maximizar retornos correndo riscos.
257. Uma opção de compra representa para o titular:
a) O direito de venda;
b) A origação de compra;
c) a Obrigação de venda;
d) O direito de compra.
258. O exercício da opção de compra depende:
a) Da vontade do lançador;
b) Da vontade do titular;
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c) De comum acordo entre lançador e
titular
d) Da decisão da Clearing House.
45
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259. Entre as funções abaixo, a de responsabilidade do Conselho Monetário Nacional (CMN) é:
a) Executar a política cambial;
b) Determinar a meta de inflação;
c) Fiscalizar as instituições financeiras;
d) Fiscalizar o mercado de capitais.
260. Sobre o Conselho Monetário Nacional (CMN) podemos afirmar que:
a) Tem a função fiscalizadora e disciplinadora do mercado financeiro, ao definir as regras,
limites e condutas das instituições financeiras;
b) Sua finalidade principal é a execução e fiscalização de toda a política de moeda e do
crédito, objetivando atender aos interesses econômicos e sociais do país;
c) Fiscaliza as bolsas de valores, além do mercado financeiro;
d) É um órgão eminente normativo, não desempenhando nenhuma atividade executiva.
261. Na hierarquia do Sistema Financeiro Nacional (SFN), o Conselho Monetário Nacional (CMN)
é:
a) O órgão máximo, estando todos os outros subordinados a ele;
b) Subordinado ao Banco Central (Bacen);
c) Subordinado à Comissão de Valores Mobiliários (CVM);
d) Hierarquicamente equivalente ao Banco Central (Bacen) e à Comissão de Valores
Mobiliários (CVM).
262. A lei de Reforma do Sistema Financeiro Nacional (Lei n.º 4.595/64) criou:
a) O Conselho Monetário Nacional e as Bolsas de Valores;
b) O Banco Central do Brasil e a Comissão de Valores Mobiliários;
c) O Banco Central do Brasil e o Conselho Monetário Nacional;
d) A Comissão de Valores Mobiliários e as normas operacionais às quais as entidades do
sistema financeiro deveriam se subordinar.
263. O Banco Central do Brasil (Bacen) é o principal poder executivo das políticas traçadas pelo
Conselho Monetário Nacional (CMN). Pode-se tratar o Bacen como:
a) Um Banco apenas fiscalizador do mercado financeiro, ao verificar e averiguar as instituições
do mercado, mas sem, no entanto, disciplinar o mercado e definir regrar, limites e condutas;
b) Um banco executor das políticas traçadas pelo Conselho Monetário Nacional (CMN), sem,
porém fiscalizar ou disciplinar o mercado financeiro;
c) Um banco que trabalha nas diretrizes do Conselho Monetário Nacional (CMN), mas sem
executar propriamente as políticas já traçadas;
d) Um banco fiscalizador e disciplinador do mercado financeiro, ao definir regras, limites e
condutas das instituições, e um banco de penalidades, ao ser facultadas pela legislação a
intervenção e a liquidação extrajudicial.
264. São, entre outras, funções do Banco Central do Brasil (Bacen):
a) Executar as políticas monetárias, ao exercer o controle dos meios de pagamentos e
executar o orçamento monetário e executar a gestão da dívida pública interna e externa;
b) Executar somente as políticas cambiais, sem exercer os controles dos meios de
pagamentos, gerindo a dívida pública interna e externa;
c) Executar as políticas cambiais e monetárias, sem exercer os controles dos meios de
pagamentos, e sem fazer gestão da dívida pública interna ou externa;
d) Executar as políticas cambial, monetária e de crédito, ao exercer o controle dos meio de
pagamentos e executar o orçamento monetário, mas sem fazer a gestão da dívida pública
interna.
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265. Entre as atribuições abaixo, as que são de competência do Banco Central do Brasil (Bacen)
são:
I. Executar a emissão do dinheiro e controlar a liquidez do mercado;
II. Conceder autorização às instituições financeiras, no que se refere ao funcionamento, instalação
ou transferência de suas sedes, e aos pedidos de fusão e incorporação;
III. Fiscalizar as bolsas de valores.
a) I e III;
b) I e II;
c) II e II;
d) Somente a III.
266. Em relação à política de metas de inflação, o papel do Banco Central do Brasil (Bacen) é de:
a) Definir a meta de inflação;
b) Discutir com a sociedade a meta de inflação;
c) Perseguir a execução da meta de inflação, através dos instrumentos de política monetária;
d) O Bacen não tem nenhum papel na política de metas de inflação.
267. A Comissão de Valores Mobiliários (CVM) é:
a) Uma empresa de economia mista vinculada ao poder executivo ao Poder Executivo
(Ministério da Fazenda), que age sob orientação do Banco Central do Brasil (Bacen);
b) Uma empresa de economia mista vinculada ao Legislativo, que age sob orientação do
Conselho Monetário Nacional (CMN);
c) Uma autarquia vinculada ao Poder Executivo (Ministério da Fazenda), que age sob
orientação do Conselho Monetário Nacional (CMN);
d) Uma autarquia vinculada ao Poder Executivo (Ministério do Planejamento), que age sob
orientação do Conselho Monetário Nacional (CMN).
268. A Comissão de Valores Mobiliários (CVM) é administrada:
a) Por um Presidente e quatro diretores, todos nomeados pelo Presidente da República;
b) Por um presidente e 12 diretores, todos nomeados pelo Conselho Monetário Nacional
(CMN);
c) Por uma comissão de diretores, dentre eles um diretor-presidente, todos nomeados pelo
Conselho Monetário Nacional (CMN);
d) Por uma comissão de seis diretores, dentre eles um diretor-presidente, todos nomeados
pelo Presidente da República.
269. A Comissão de Valores Mobiliários (CVM) abrange três segmentos do mercado:
a) Instituições financeiras do mercado; II) Companhias de capital fechado; III) Bancos de
Desenvolvimento;
b) Bancos múltiplos; II) Bancos comerciais); III) Caixas Econômicas;
c) Instituições financeiras de mercado; II) Companhias de capital aberto, cujos valores
mobiliários de sua emissão se encontram em negociação em bolsas de valores e mercado de
balcão; III) Investidores, na medida em que é seu objetivo atuar de forma a proteger seus
direitos;
d) Instituições financeiras de mercado; II) Companhias de capital fechado, cujos valores
mobiliários de sua emissão se encontram em negociação em mercado de balcão; III)
Investidores, na medida em que é seu objetivo atuar de forma a fiscalizar e disciplinar seus
ações.
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270. A Comissão de Valores Mobiliários (CVM) tem por finalidade básica:
a) A fiscalização do mercado de capitais e a execução das decisões do Conselho Monetário
Nacional (CMN) relativas a esse mercado;
b) Fiscalização do mercado de câmbio;
c) Acionar moedas de prevenção ou correção de desequilíbrio econômicos e surtos
inflacionários
d) Ser responsável pelo funcionamento do mercado financeiro e de suas instituições,
fiscalizando e regulamentando suas atividades por meio principalmente do Conselho
Monetário Nacional (CMN) e do Banco Central do Brasil (Bacen).
271. Os bancos múltiplos surgiram com a Resolução nº 1.524/88, emitida pelo Bacen por decisão
do CMN, com o objetivo de:
a) Aumentar a arrecadação de tributos, pela melhoria na fiscalização;
b) Aumentar a credibilidade do sistema financeiro;
c) Racionalizar a administração das instituições financeiras que passaram a poder ter diversas
carteiras na mesma instituição financeira, o banco múltiplo, reduzindo seus custos;
d) Incentivar as fusões e aquisições entre as instituições financeiras.
272. Uma instituição financeira pode possuir diversas carteiras, entre as quais:
I. Carteira comercial;
II. Carteira de investimento;
III. Carteira de crédito imobiliário;
IV. Carteira de aceite;
V. Carteira de desenvolvimento;
VI. Carteira de leasing;
Para uma instituição financeira se configurar como banco múltiplo deve possuir, carteiras descritas
acima, pelo menos:
a) Duas, sendo obrigatoriamente uma delas a I ou a II;
b) Duas, sendo obrigatoriamente uma delas a I, a III ou a V;
c) Três, sendo obrigatoriamente uma delas a I, a III ou a V;
d) Três, sendo obrigatoriamente uma delas a I ou a II.
273. No desenvolvimento de suas atividades, o Banco do Brasil assume três funções. São elas:
a) Agente financeiro do governo federal, banco comercial e banco de investimento e
desenvolvimento;
b) autoridade monetária, banco múltiplo, banco agrícola;
c) Banco de investimento, banco comercial e banco de desenvolvimento;
d) Autoridade monetária, banco comercial e banco de desenvolvimento.
274. O Banco Nacional de Desenvolvimento Econômico e Social (BNDES) constitui-se no principal
instrumento:
a) De médio e longo prazos, de execução política de financiamento do governo federal;
b) De curto prazo, de execução da política de financiamento agrícola do governo federal;
c) De médio e longo prazos, de execução da política de financiamento dos governos
estaduais;
d) Somente de longo prazo, de execução da política econômica do governo federal.
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275. Pode-se afirmar que o principal objetivo do Banco Nacional de Desenvolvimento econômico e
Social (BNDES) é:
a) Financiar projetos voltados para a exportação e reforma agrária, de forma que sejam
favorecidas as áreas social e de desenvolvimento sustentado;
b) Apoiar e conduzir projetos de desenvolvimento regional, de forma a favorecer a integração
regional e o desenvolvimento das regiões menos favorecidas do país;
c) Fomentar, por meio de doações, os setores empresariais, concentrando-se nas micros
pequenas e médias empresas, visando à manutenção da política de empregos do governo
federal;
d) reequipar e fomentar por meio de várias linhas de crédito voltadas para os setores industrial
e social, as empresas consideradas de interesse ao desenvolvimento do país.
276. Uma operação de underwriting é aquela na qual:
a) Uma empresa que pode ser ou não uma instituição financeira emite papéis próprios para
captar recursos no mercado;
b) Uma instituição financeira emite papéis próprios dando garantias reais à operação;
c) Uma instituição financeira intermédia a emissão de papéis de outra empresa dando
credibilidade à operação;
d) Uma instituição financeira intermédia a emissão de papéis de outra empresa dando
garantias reais à operação.
277. A administração de recursos de terceiros, realizada por uma instituição financeira ou fundo
de investimentos, chamados de gestores, tem por objetivo:
a) Melhorar a qualidade e o profissionalismo da administração dos recursos do investidor.
Esse serviço é prestado de forma gratuita pelos gestores, como forma de reciprocidade;
b) Melhorar a qualidade e o profissionalismo da administração dos recursos do investidor e
gerar remuneração para gestores por esses serviços;
c) Criar um vínculo entre gestores e investidores fidelizando esses últimos;
d) Criar um vínculo entre gestores e investidores para gerar possíveis negócios adicionais no
futuro, o que explica que esse serviço não gere remuneração aos gestores.
278. As corretoras de títulos e valores mobiliários (CTVM) são entidades que têm por objetivo:
a) A compra e venda de ações e mercadorias por ordem de terceiros, em bolsas de valores e
mercadorias, não podendo, contudo, custodiar e gerir carteiras e fundos de investimentos;
b) A compra e venda de ações e mercadorias por ordem de terceiros, em bolsas de valores e
mercadorias, podendo ainda custodiar e gerir carteiras e fundos de investimentos;
c) apenas custodiar ações e mercadorias;
d) Apenas gerir carteiras e custodiar ações e mercadorias.
279. As distribuidoras de títulos e valores mobiliários (DTVM) são entidades que têm os seguintes
objetivos:
a) Apenas de custódia de ações e mercadorias;
b) Apenas de gestão de fundos de investimentos e carteiras;
c) Semelhantes às CTVM, porém de atuação mais restrita, não podendo atuar diretamente nas
bolsas de valores e mercadorias;
d) Semelhantes as CTVM, de mesma atuação, diferenciando-se das CTVM apenas no
montante de capital social.
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280. O artigo 7º do regulamento anexo à Resolução nº 3.121 do CMN em relação a entidades
fechadas de previdência privada (EFPP) estabelece como obrigatória na apresentação da política
de investimento a divulgação da(o):
I. Alocação de recursos entre os diversos segmentos e carteiras da entidade;
II. Limites utilizados para investimentos em títulos e valores mobiliários de emissão e/ou
coobrigação de uma mesma pessoa jurídica;
III. Realização de operações com derivativos e aos limites e às condições de atuação nos
correspondentes mercados, se for o caso;
IV. Estratégia de formação de preço ótimo no carregamento de posição em investimento e nos
desinvestimentos;
V. Avaliação do cenário macroeconômico de curto, médio e longo prazo, indicando a forma de
análise dos setores a ser selecionados para investimentos.
a) II, III, IV e V;
b) I, II e III;
c) I, II e V;
d) I, II, III, IV e V.
281. Nas entidades fechadas de previdência privada (EFPP), conforme a Resolução nº 3.121 do
CMN, a função de avaliar a aderência da gestão de recursos pela direção da entidade à
regulamentação em vigor e à política de investimentos cabe ao:
a) Cotista;
b) Administrador;
c) Conselho Fiscal;
d) Conselho de administração.
282. Informações falsas, conhecidas como boatos, sobre uma eventual debilidade financeira de
uma instituição financeira podem levar seus correntistas a uma corrida para sacar seus recursos
na instituição e efetivamente provocar debilidade financeira. Essa debilidade financeira provocada
pelo boato será decorrente do risco:
a) De imagem;
b) De mercado;
c) Legal;
d) Soberano.
283. As instituições financeiras devem conhecer bem o perfil de seus clientes para poder
oferecer produtos adequados às suas necessidades. Assim, devem obter informações
importantes. Para oferecer produtos de curto ou longo prazos, algumas informações
fundamentais sobre o cliente são:
a) Idade e prazo para realização dos seus objetivos;
b) Aversão ao risco e renda familiar
c) Renda familiar e propensão marginal a poupar;
d) Formação acadêmica e profissional.
284. As instituições financeiras, para oferecer produtos de renda fixa ou renda variável a seus
clientes, devem conhecer algumas informações fundamentais sobre eles, entre as quais:
a) Formação acadêmica e propensão marginal e poupar;
b) Aversão ao risco e prazo para a realização de seus objetivos;
c) Renda familiar e propensão marginal a poupar;
d) Formação acadêmica e profissional.
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285. As instituições financeiras, para oferecer produtos de previdência privada a seus clientes,
devem conhecer algumas informações fundamentais sobre eles, entre as quais:
a) Formação acadêmica e capacidade de poupança;
b) Formação acadêmica e profissional;
c) Capacidade de poupança, aversão ao risco e idade;
d) Renda familiar e propensão marginal a poupar.
286. As instituições financeiras, para oferecer produtos financeiros de alta volatilidade a seus
clientes, devem conhecer algumas informações fundamentais sobre eles, entre as quais:
a) Formação acadêmica e capacidade de poupança;
b) Formação acadêmica e profissional;
c) Capacidade de poupança e idade;
d) Aversão ao risco e tolerância a eventuais perdas.
287. A instituição financeira, ao oferecer um portfólio a seu cliente, deve saber
antecipadamente, sobre esse cliente seus(suas):
a) Atitude perante o risco;
b) Formação acadêmica e profissional;
c) Conhecimentos sobre mercado financeiro;
d) Objetivos, necessidades e modo de vida.
288. A instituição financeira, ao oferecer um portfólio ao seu cliente, deve deixar muito claro
para o cliente:
a) Os objetivos e metas do portfólio, bem como os riscos envolvidos;
b) O desempenho passado de tal portfólio;
c) Preferência de outros investidores como referência;
d) Posicionamento da tesouraria da instituição financeira em portfólios semelhantes.
289. As instituições financeiras devem prestar informações a seus clientes sobre suas
carteiras:
a) Somente quando solicitadas;
b) Somente para cumprir a legislação;
c) De forma periódica, proativa e sobre todos os mínimos detalhes;
d) De forma periódica, proativa e com informações relevantes.
290. O risco de um ativo pode ser definido como:
a) Possibilidade de perder dinheiro com o ativo;
b) Incerteza acerca do retorno do ativo;
c) Possibilidade de ganhar dinheiro com o ativo;
d) Expectativa de ganho com o ativo;
291. A diversificação de investimentos em uma carteira tem como um de seus efeitos:
a) Diminuir o retorno da carteira;
b) Aumentar o retorno da carteira;
c) Aumentar o risco total da carteira;
d) Diminuir o risco total da carteira.
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292. Os ativos livres de risco são aqueles em que o risco de:
a) Crédito é considerado, teoricamente, como inexistente;
b) Crédito é considerado baixo;
c) Mercado é considerado, teoricamente, como inexistente;
d) Mercado é considerado baixo.
293. Os ativos livres de risco na economia brasileira normalmente são considerados como
sendo:
a) Os títulos públicos emitidos pelo governo federal;
b) As debêntures emitidas por empresas de primeira linha;
c) Os CDBs emitidos pelos bancos de primeira linha;
d) Os títulos públicos emitidos pelos governos estaduais e municipais.
294. Os ativos com risco de crédito são aqueles que:
a) Estão expostos à variação de taxa de juros;
b) Estão expostos à variação cambial;
c) Existe incerteza se o credor honrará os compromissos de pagamento de juros e
principal;
d) Existe incerteza se o retorno do ativo será positivo.
295. O Risco de liquidez de um mercado está ligado a:
a) Possibilidade de uma alteração significativa de preço de um ativo devido a uma grande
operação no mercado;
b) Potenciais perdas pela variação repentina na oferta e demanda;
c) Possibilidade de perdas devido a intervenção governamental não prevista;
d) Potenciais perdas devido a inadimplência de participantes do mercado.
296. Os imóveis e os títulos públicos federais são, respectivamente, ativos de:
a) Baixa liquidez e baixa liquidez;
b) Baixa liquidez e alta liquidez;
c) Alta liquidez e baixa liquidez;
d) Alta liquidez e alta liquidez.
297. Ativos que são pouco líquidos ou que são negociados em mercados sujeitos a risco de
liquidez sofrem distorções de preços devido à (ao)
a) Possibilidade de inadimplência;
b) Potencial intervenção do governo federal;
c) Possibilidade dos investidores não conseguirem vender ou comprar rapidamente os ativos
sem aceitar significativas perdas de valor;
d) Possibilidade de fraude com os ativos.
298. Taxas de juros, taxas de câmbio e preço de commodities são variáveis cuja variação podem
causar impacto no resultado das empresas e se constituem em fatores de:
a) Risco de mercado;
b) Risco de crédito;
c) Risco de liquidez;
d) Risco soberano.
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299. Um agricultor assume um financiamento rural para o plantio de milho à taxa pré-fixada por 6
meses. Os fatores de risco de mercado envolvidos na operação são:
a) Controle da quantidade de milho plantada e sua armazenagem;
b) Moratória da dívida interna do Brasil e inadimplência no pagamento do financiamento;
c) Preço do milho e taxa de juros do financiamento;
d) Insuficiente atividade no mercado de milho por ocasião da colheita e incapacidade
temporária de obtenção de fundos para pagamento do financiamento.
300. A exposição de uma carteira a risco de mercado significa:
a) O risco de variação nos preços dos ativos da carteira devido à inadimplência;
b) O risco de variação nos preços dos ativos da carteira devido a fatores de mercado;
c) O risco de perdas na carteira devido a intervenção governamental;
d) A possibilidade de quebra da instituição financeira com a custódia da carteira.
301. A insolvência de um crédito se caracteriza quando:
a) Somente quando o pagamento de uma obrigação deixa de ser efetuado de forma definitiva;
b) Somente quando o pagamento de uma obrigação sofre atraso;
c) O devedor deixa de cumprir pelo menos um covenant do contrato;
d) O credor deixa de cumprir pelo menos um covenant do contrato.
302. O Aumento do nível de endividamento de uma empresa, quando bem utilizado:
a) Diminui o retorno e aumenta o risco;
b) Diminuiu o retorno e diminui o risco;
c) Aumenta o retorno e diminui o risco;
d) Aumenta o retorno e aumenta o risco.
303. NÃO faz parte da composição atual do Conselho Nacional de Seguros Privados:
a) Superintendente da SUSEP.
b) Representante da Comissão
Valores Mobiliários.
c) Ministro do Planejamento.
d) Representante do Banco Central do
Brasil.
e) Ministro da Fazenda.
de
304. Qual das alternativas abaixo NÃO é uma das atribuições do CNSP:
a) Disciplinar a corretagem do mercado e a profissão de corretor;
b) Fixar as características gerais dos contratos de seguro, previdência privada fechada,
capitalização e resseguro;
c) Estabelecer as diretrizes gerais das operações de resseguro;
d) Regular a constituição, organização, funcionamento e fiscalização dos que exercem
atividades subordinadas ao Sistema Nacional de Seguros Privados, bem como a
aplicação das penalidades previstas;
e) Fixar diretrizes e normas da política de seguros privados.
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305. Qual das alternativas abaixo NÃO é uma das atribuições da SUSEP:
a) Atuar no sentido de proteger a captação de poupança popular que se efetua através das
operações de seguros, previdência privada aberta e capitalização.
b) Cumprir e fazer cumprir as deliberações do CNSP e exercer as atividades que por este
forem delegadas.
c) Fiscalizar a constituição, organização, funcionamento e operação das Sociedades
Seguradoras, Sociedades de Previdência Privada Aberta e Sociedades de Capitalização,
na qualidade de executora da política traçada pela CNSP.
d) Promover o aperfeiçoamento das instituições e dos instrumentos operacionais a eles
vinculados, com vista à maior eficiência do Sistema Nacional de Seguros Privados e do
Sistema Financeiro Nacional.
e) Promover a estabilidade dos mercados sob sua jurisdição, assegurando sua expansão e
o funcionamento das entidades que neles operam.
306. Qual das entidades abaixo NÃO faz parte do Sistema de Seguros Privados:
a) Corretoras de Títulos e Valores Mobiliários.
b) Entidades Abertas de Previdência Privada.
c) Secretaria de Previdência Complementar.
d) Sociedades de Capitalização.
e) Conselho de Gestão da Previdência Complementar.
Assinale Certo “C”ou Errado “E”.
307. (BB-2002) O decreto-lei nº 73 de 21/11/1966, instituiu o Sistema Nacional de Seguros
Privados (SNSP), composto por diversas organizações públicas e privadas. A respeito desse
sistema, julgue os itens abaixo:
1) Fazem parte do SNSP: o Conselho Nacional de Seguros Privados (CNSP), a SUSEP, o
IRB Brasil Resseguros S.A. (IRB), as sociedades autorizadas a operar em seguros
privados e capitalização, as entidades de previdência privada aberta e os corretores
habilitados.
2) As atribuições do CNSP incluem fixar diretrizes e normas da política de seguros privados e
estabelecer as diretrizes gerais das operações de resseguro.
3) O CNSP é composto pelo Ministro da Fazenda, que o preside, pelo Superintendente da
SUSEP, que exerce a função de presidente substituto, e por representantes do Ministério
do Planejamento, Orçamento e Gestão, do Ministério da Previdência e Assistência Social,
do Banco Nacional do Desenvolvimento Econômico e Social e da CVM.
4) Entre outras, é atribuição do IRB prover os serviços de secretaria executiva do CNSP.
5) Entre outras, são atribuições da SUSEP: fiscalizar a constituição, a organização, o
funcionamento e a operação das sociedades seguradoras, de capitalização, entidades de
previdência privada aberta e resseguradores, na qualidade de executora da política
traçada pelo CNSP; atuar no sentido de proteger a captação de poupança popular que se
efetue por meio das operações de seguro, de previdência privada aberta, de capitalização
e resseguro.
308. Qual das alternativas abaixo NÃO representa um dos tipos de serviços oferecidos via
factoring:
a)
b)
c)
d)
e)
Trust.
Transações com cheque pré-datados.
Over market.
Transações com duplicatas.
Maturity.
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309. Assinale a alternativa incorreta:
a) A atividade de factoring não é uma atividade financeira.
b) A empresa de factoring não é fiscalizada nem regulamentada pelo BACEN, e sim, pela CVM.
c) A operação de factoring é similar ao desconto de duplicatas efetuado entre a empresa e um
banco.
d) O pré-requisito para uma empresa de factoring operar é apenas o registro na Junta
Comercial.
e) A operação de factoring se distingue do desconto de duplicatas pela inexistência do
direito de regresso ao sacador.
310. Sobre as Administradoras de Cartões de Crédito, assinale alternativa incorreta:
a)
b)
c)
d)
e)
Bandeira é a empresa que autoriza o emissor a gerar cartões com a sua marca.
Portador é a pessoa física ou jurídica usuária do cartão de crédito.
Instituição Financeira é a instituição autorizada pelas bandeiras a emitir o cartão.
As Administradoras de Cartões de Crédito são instituições financeiras.
Estabelecimento é a loja ou prestadora de serviços que aceita os cartões de crédito de
uma determinada bandeira.
311. Qual das alternativas abaixo não representa uma receita das Administradoras de Cartões de Crédito:
a) Anuidade.
b) Comissão.
c) Remuneração de garantia.
d) Taxa de administração.
e) Taxa de juros.
312. Não é um produto de empréstimo de recursos:
a) Hot money.
b) Cobrança bancária.
c) Desconto de Títulos.
d) Cheque especial.
e) Conta Garantida.
313. Assinale a alternativa correta:
a) Cartões Magnéticos são aqueles cartões que possuem informações gravadas em um
microprocessador.
b) Cartões de Crédito são utilizados para realizarem operações bancárias.
c) Cartão de Afinidade é um cartão de crédito.
d) O Cartão Inteligente é muito utilizado no Brasil.
e) O Cartão de Crédito não pode ser utilizado no exterior.
314. Assinale a alternativa correta:
a)
b)
c)
d)
As empresas de leasing não podem captar recursos mediante emissão de debêntures.
As empresas de leasing não estão sujeitas à regulamentação do Banco Central.
As condições do chamado leasing operacional permitem a opção de compra no final do contrato.
As condições do chamado leasing operacional permitem a devolução do bem à
arrendadora no final do contrato.
e) N.d.a.
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315. Assinale a alternativa correta:
a) O custo do leasing pode ser lançado pela empresa como despesa operacional.
b) Sale and Lease Back é uma operação que consiste na compra de um imóvel inteiro,
pronto e acabado pela arrendadora que o arrenda.
c) O leasing financeiro é praticado diretamente entre o produtor de bens e seus usuários.
d) No leasing-importação a propriedade do bem é de uma arrendadora estrangeira, que é a
responsável pela exportação do bem.
e) O Leasing operacional não pode ser rescindido antes do seu vencimento.
316. Qual das alternativas abaixo não pode ser considerada uma vantagem do leasing:
a)
b)
c)
d)
e)
Economia de imposto de renda.
Liberação de recursos para o capital de giro.
Financiamento total do bem.
Prazo de operação compatível com a amortização econômica do bem.
O bem é propriedade da empresa arrendatária desde o início da operação.
317. Assinale a alternativa falsa:
a) Caso a opção de compra de um bem objeto de contrato de leasing seja exercida antes
do final do contrato, a operação passa a se caracterizar como uma operação de compra
e venda a prestações.
b) A periodicidade máxima permitida para a cobrança das contraprestações (ou aluguéis)
de um contrato de leasing é de seis meses.
c) O prazo mínimo de um contrato de leasing financeiro é de dois anos, para bens com vida
útil de até cinco anos e de três anos para os demais.
d) As operações de sale and lease back se caracterizam pela venda de bens do imobilizado
de uma empresa a uma empresa de leasing, a qual arrenda simultaneamente esses
bens à mesma empresa por meio de um contrato de leasing operacional.
e) A taxa de compromisso cobrada em um contrato de leasing ocorre nas operações em
que as liberações de pagamentos aos fornecedores ocorrem em datas diferentes da data
de início do contrato.
318. Assinale a alternativa correta:
a) O título de capitalização é um investimento que conjuga um jogo com uma aplicação de
renda fixa.
b) No vencimento do título de capitalização, o investidor recebe todo o valor aplicado
acrescido do mesmo rendimento da poupança.
c) A liquidez do título de capitalização é diária, sendo que seu resgate antecipado acarreta
apenas a perda dos rendimentos.
d) Os títulos de capitalização são regulamentados pelo Banco Central.
e) Os títulos de capitalização proporcionam uma ótima rentabilidade.
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319. Assinale a alternativa correta:
a) As corretoras de seguros são as empresas que assumem o risco do segurado.
b) O mercado de seguros é regulamentado pela Superintendência de Seguros Privados e
fiscalizado pelo Banco Central.
c) O seguro é um contrato que gera obrigações e direitos para o segurado e para a
seguradora, sendo que por intermédio dele a seguradora assume determinado risco do
segurado.
d) O prêmio do seguro consiste no valor estipulado na apólice do seguro para ser pago na
ocorrência do risco coberto.
e) As seguradoras possuem liberdade de gestão de seu patrimônio, devendo gerir seus
recursos da melhor forma para garantir o pagamento dos eventuais sinistros.
Assinale CERTO “C” ou ERRADO “E”:
320. (BB – 2002) Uma pessoa física foi abrir uma conta-corrente em uma instituição bancária. No ato
de abertura da conta, demandou que certas informações fossem prestadas pelo banco e que essas
informações estivessem previstas em cláusulas explicativas na ficha-proposta, que é o contrato de
abertura da conta, celebrado entre o banco e a pessoa física. Em face dessa situação, é dever do
banco informar ao cliente:
a) O saldo médio mínimo exigido para manutenção da conta.
b) As condições para fornecimento de talonário de cheques.
c) a necessidade de o cliente comunicar, por escrito, qualquer mudança de endereço ou
número de telefone.
d) As condições para a inclusão do nome do depositante no Cadastro de Emitentes de
Cheques sem Fundos.
e) Que os cheques liquidados, uma vez microfilmados, poderão ser destruídos.
Assinale CERTO “C” ou ERRADO “E”:
321. (BB – 2002) O investidor de uma opção de compra procura auferir um ganho com uma
eventual alta no preço do ativo-objeto. Seu risco é limitado à perda do prêmio pago, caso não seja
de seu interesse exercer o direito de opção. Nesse contexto, suponha que uma determinada ação,
em certa data, esteja cotada no mercado por R$ 2,50, que a opção de compra dessa ação possa
ser adquirida por um prêmio de R$ 0,25 por ação e que a unidade de negociação de mercado
(lote-padrão) seja definida como 50.000 ações. Com base nesses dados e suponho, ainda, que o
investidor tenha adquirido um lote-padrão de ações, julgue os itens subseqüentes.
a) A definição do valor do prêmio é estabelecida pelo mercado como conseqüência do
mecanismo de oferta e procura de opções.
b) Os prêmios recebidos pelo vendedor da opção podem representar uma proteção contra
eventual desvalorização do ativo-objeto.
c) Se a ação atingir a cotação de R$ 3,00 no mês seguinte e o prêmio da opção subir para R$
0,40 a ação, o investidor apurará uma rentabilidade de 75% em seu investimento em
opções.
d) Se a ação atingir a cotação de R$ 2,20 no mês seguinte, o investidor terá sua perda
limitada ao prêmio pago, que foi de R$ 15.000,00.
e) Se a ação atingir a cotação de R$ 3,00 no mês seguinte e o prêmio da opção subir para
R$ 0,40 a ação, em termos de retorno sobre o capital aplicado, terá sido menos
vantajoso adquirir as opções do que adquirir as 50.000 ações.
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322. A taxa de câmbio é flutuante quando é determinada pelo:
a) Banco Central
b) preço do ouro.
c) mercado de divisas.
d) saldo da Balança de Pagamentos.
e) n.d.a.
323. O sistema cambial adotado no Brasil é:
a) sistema de taxa de câmbio fixa.
b) sistema de taxa de câmbio flutuante.
c) sistema de taxa de câmbio semi-fixa.
d) sistema de taxa de câmbio com bandas.
e) n.d.a.
324. Assinale a alternativa incorreta:
a) A taxa de câmbio no Brasil é representada pela quantidade de reais necessária para
comprar um dólar.
b) O mercado de câmbio no Brasil está oficialmente separado em dois segmentos: o
mercado de taxas livres e o mercado de taxas flutuantes.
c) O mercado paralelo é fiscalizado pelo Banco Central com o objetivo de impedir operações
ilícitas.
d) O Banco Central estabelece todas as condições para que um banco possa operar em
câmbio.
e) As corretoras de câmbio realizam o papel de intermediação financeira entre os clientes e
os bancos.
325. Assinale a alternativa incorreta:
a) As operações de câmbio podem ser realizadas em espécie ou através de movimentação de
uma conta bancária, chamadas, respectivamente, de câmbio manual e câmbio movimentado.
b) As operações podem ser realizadas à vista ou a futuro, sendo que considera-se operação
à vista quando a liquidação ocorre até o máximo de 48 horas.
c) O contrato de câmbio consiste no contrato entre o banco e o cliente para negociação da
moeda estrangeira, podendo sua liquidação ser à vista ou a prazo.
d) O contrato de câmbio com entrega futura exige a prévia existência do contrato de compra
e venda mercantil.
e) O contrato de câmbio é realizado entre o cliente e o banco, podendo ser intermediado
por uma corretora de câmbio.
Anotações:
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Assinale CERTO “C” ou ERRADO “E”:
326. (BB – 2002) O mercado de câmbio é o ambiente abstrato onde se realizam as operações de
câmbio entre os agentes autorizados pelo BACEN e entre estes e seus clientes. No Brasil, o
mercado de câmbio é dividido em dois segmentos – livre e flutuante - , que são regulamentados e
fiscalizados pelo BACEN. O mercado livre é também conhecido como “comercial” e o mercado
flutuante, como “turismo”. Á margem da lei, funciona um segmento denominado mercado paralelo,
mercado negro ou câmbio negro. Todos os negócios realizados no mercado paralelo, bem como a
posse de moeda estrangeira, sem origem justificada, são ilegais e sujeitam o cidadão ou a empresa
às penas da lei. Acerca do mercado de câmbio no Brasil, julgue os itens abaixo.
a) Visto ser obrigatório o registro da maioria das operações de câmbio realizadas no país, o
SISBACEN é o principal elemento de que o BACEN dispõe para monitorar e fiscalizar o mercado.
b) Qualquer pessoa física ou jurídica pode ir a uma instituição autorizada a operar em câmbio
para comprar ou vender moeda estrangeira. Como regra geral, para a realização as
operações de câmbio, é necessário respaldo documental. Visto que nas operações de
câmbio são negociados direitos sobre moeda estrangeira, na grande maioria dos casos os
clientes não tem acesso à moeda estrangeira em espécie.Excetuam-se as operações
relativas a viagens internacionais, em que os clientes podem ter a moeda estrangeira
entregue em espécie no país.
c) Podem operar no mercado de câmbio apenas as instituições autorizadas pelo BACEN. O
segmento livre é restrito aos bancos e ao BACEN. No segmento flutuante, além desses
dois, podem ter permissão para operar as agências de turismo, os meios de hospedagem
de turismo e as corretoras e distribuidoras de títulos e valores mobiliários. A empresa
Brasileira de Correios e Telégrafos também é autorizada pelo BACEN a realizar operações
com vales postais internacionais, limitados a US$ 3.000,00 por operação.
d) No mercado livre, podem ser realizadas as operações decorrentes de comércio exterior, ou
seja: as de exportação e de importação; as relacionadas às atividades dos governos, nas
esferas federal, estadual e municipal; as relativas aos investimentos estrangeiros no país e
aos empréstimos a residentes sujeitos a registro no BACEN; e as referentes aos
pagamentos e recebimentos de serviços.
e) A posição de câmbio representa o resultado entre as operações de compra e de venda de
moeda estrangeira, acrescida ou diminuída da posição do dia anterior. Essas operações são
realizadas pelos estabelecimentos que podem operar em câmbio, com exceção das agências
de turismo e dos hotéis que devem observar os limites estabelecidos em regulamentação
específica.
327. (BB-2002) Os mercados futuros e de opções propiciam aos investidores uma tomada de
decisão mais técnica, melhorando o entendimento do mercado com relação ao desempenho das
alternativas de investimento em condições de risco. Em relação a esses mercados e às operações
neles realizadas, julgue os itens a seguir.
1) No mercado futuro, o titular do contrato não tem a obrigação de executar a ordem de
compra ou de venda prevista.
2) Uma operação de mercado futuro envolve basicamente um compromisso de compra ou
venda de determinado ativo em certa data futura, sendo previamente fixado o preço
objetivo da negociação.
3) Denominam-se hedgers os usuários dos mercados futuros que, por meio de operações de
compra e venda, procuram eliminar o risco de perda determinado por variações adversas
de preço.
4) Denominam-se operações straddle a compra e venda de um mesmo contrato futuro para
diferentes datas de vencimento, prevendo o investidor diferença nos preços de negociação
nos diferentes momentos de liquidação.
5) Os preços no mercado futuro são geralmente inferiores aos praticados no mercado à vista,
dada a presença dos riscos inerentes a esse tipo de operação.
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328. Assinale a alternativa incorreta.
a) O aval é uma obrigação assumida por uma pessoa para garantir o pagamento de uma
obrigação monetária qualquer.
b) O aval em preto é aquele que traz nome da pessoa a quem o aval é dado.
c) A fiança pode ser total ou parcial, como também o aval.
d) A concessão de fiança pode ser remunerada.
e) A fiança só pode ser concedida por prazo determinado.
329. Assinale a alternativa correta.
a)
b)
c)
d)
e)
O aval necessita ser formal.
Na fiança civil a responsabilidade é solidária.
O aval não pode ser dado em documento separado.
No aval a responsabilidade é subsidiária.
O aval é utilizado par garantir contratos.
330. No penhor, a coisa entregue deve ser:
a) imóvel.
b) semovente.
c) tanto móvel como imóvel.
d) móvel.
e) imobilizável.
331. Penhor Mercantil é contrato pelo qual:
a) o devedor, ou terceiro por ele, oferece um imóvel em garantia da dívida.
b) alguém empresta dinheiro a terceiro, mediante a penhora de seus bens.
c) alguém, oralmente ou por escrito, se compromete a entregar um bem em garantia de uma
dívida de terceiro.
d) uma coisa móvel é entregue para garantia de uma dívida que se pretende constituir.
e) O devedor, ou terceiro por ele, entrega, ao credor, uma coisa móvel, em garantia de
obrigação mercantil.
332. A hipoteca:
a) é divisível.
b) independe de especialização.
c) não pode ser constituída mais de
uma vez sobre mesmo bem.
d) não necessita ser registrada no
cartório de imóveis.
e) mantém o bem na posse direta do
devedor.
333. Assinale a alternativa incorreta.
a)
b)
c)
d)
e)
A caução recai sobre títulos de crédito.
A caução possui características de um penhor.
Na caução sempre ocorrerá a entrega física do objeto.
A caução pode recair sobre notas promissórias.
A caução pode ser formalizada por contrato ou emissão de cédula de crédito.
334. Assinale a alternativa incorreta.
a)
b)
c)
d)
e)
A alienação fiduciária em garantia só pode ser realizada sobre bens móveis.
Na alienação fiduciária o bem continua na posse direta do devedor.
Na alienação fiduciária a propriedade do bem fica com o credor.
O vendedor do bem não participa da alienação fiduciária.
O fiduciário pode vender o bem a terceiro.
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335. Assinale a alternativa incorreta quanto ao Fundo Garantidor de Crédito:
a) Foi criado para garantir crédito junto a instituições financeiras em caso de liquidação
extrajudicial.
b) Garante ilimitadamente os créditos junto ao banco que sofrer liquidação extrajudicial por
parte do Banco Central.
c) Participam dele as instituições financeiras e as associações de poupança e empréstimo.
d) É uma associação civil sem fins lucrativos.
e) Recebe o total das multas cobradas dos emitentes de cheques sem fundo.
336. Assinale a alternativa correta:
a) O FGC garante os créditos de depósito à vista, a prazo e de fundos de investimento até o
limite de US$ 60.000.
b) O FGC garante os créditos de depósito à vista, de poupança e de fundos de investimento
até o limite de US$ 60.000.
c) O FGC garante os créditos de depósito a prazo, de poupança e de fundos de investimento
até o limite de R$ 60.000.
d) O FGC garante os créditos de depósito à vista, a prazo e de poupança até o limite de R$ 60.000.
e) O FGC garante os créditos de depósitos à vista, a prazo de investimento até o limite de R$ 60.000.
337. Nas questões abaixo assinalar C (Certo) ou E (Errado):
a) o cartão de débito para saques ou transferências só pode ser utilizado ns caixas
automáticos do banco emitente do cartão, não podendo ser compartilhado;
b) Cartão de Crédito é um serviço de intermediação que permite ao consumidor/usuário
adquirir bens e serviços em estabelecimentos comerciais credenciados. A comprovação da
identidade do usuário é obrigatória mediante apresentação do cartão e de documento de
identidade com foto;
c) As empresas administradoras de cartão de crédito não precisam ser autorizadas nem
fiscalizadas pelo Bacen;
d) Somente as instituições financeiras podem conceder financiamento para quitação de
débitos junto às empresas administradoras de cartões de crédito quando o usuário do cartão
opta por não pagar totalmente a fatura mensal;
e) O prazo prescricional de um cheque é de doze meses, contados da data de sua emissão;
f) Quando houver divergência entre o valor numérico e o extenso de um cheque prevalece o
extenso;
g) Contrato de crédito rotativo é o contrato no qual há a obrigação de amortização durante o
pagamento dos juros que são cobrados mensalmente;
h) A conta garantida é um empréstimo associado à conta-corrente, que pode ser utilizado
pelo cliente sempre que este necessitar. Nesse caso, não se exige que o empréstimo seja e
contrato de crédito rotativo nem que a conta seja especial;
i) Cheque especial é um contrato de abertura de crédito exclusivo para pessoas físicas;
j) A firma individual pelo fato de não ser considerada sociedade não tem personalidade
jurídica;
k) A responsabilidade da sociedade limitada é ilimitada;
l) Na sociedade em nome coletivo, a responsabilidade dos sócios é solidária e ilimitada mas
a regra é que os bens particulares dos sócios não podem ser executado por dívidas da
sociedade senão depois de executados os bens sociais;
m) Na sociedade em nome coletivo, somente se admitem como sócios pessoas físicas,
enquanto na companhia e na sociedade limitada, podem ser sócios pessoas físicas e pessoas
jurídicas.
n) O Brasil, atualmente trabalha com a reunião do Mercado de Câmbio de Taxas Livres e do
Mercado de Câmbio de Taxas Flutuantes, ou seja, houve a unificação dos dois mercados e a
conseqüente instituição de um único mercado de câmbio;
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o) Participam do mercado de câmbio as administradoras de cartão de crédito e a Empresa
Brasileira de Correios e Telégrafos (ECT);
p) As pessoas físicas e jurídicas podem comprar e vender moeda estrangeira ou realizar
transferências internacionais em reais, de qualquer natureza sem limitação de valor,
observada a legalidade da transação, tendo como base a fundamentação econômica e as
responsabilidades definidas na respectiva documentação;
q) Não há restrição para remessas, a título de investimento direto no exterior, por parte de
pessoas físicas;
r) As transferências por DOC entre bancos somente podem ser efetuadas em dinheiro e a
liberação do crédito deve ocorrer em 24 horas;
s) Atualmente, os valores a partir de R$ 5.000,00 deverão ser feitos via TED, o que significa
dizer que qualquer valor abaixo deverá ser feito por DOC;
t) O domicílio da pessoa natural é o lugar onde ela estabelece sua residência,
independentemente do seu ânimo de permanecer ou não naquele lugar;
u) Toda pessoa é capaz de direitos e deveres na ordem civil, independentemente de sua
idade;
v) Toda pessoa jurídica tem personalidade jurídica;
w) todo cheque de valor igual ou superior a R$ 100,00 deve ser nominativo;
x) os cheques administrativos, em casos excepcionais, podem ser ao portador;
y) os cheques antes da compensação constituem reservas;
z) cheques prescritos podem ser pagos desde que haja fundos;
aa) O aval não é considerado requisito essencial;
bb) O SPB é operado pelo Bacen e as transferências de fundos interbancárias, que podem
ser liquidadas em tempo real têm caráter revogável e condicional;
cc) O atual SPB possibilita a redução dos riscos de liquidação nas operações interbancárias,
com conseqüente redução do risco sistêmico, isto é, do risco de que a quebra de um banco
provoque a quebra em cadeia de outros bancos;
dd) Compete ao ministro da Fazenda definir quais os sistema de liquidação são considerados
sistematicamente importantes;
ee) No Brasil as transferências de crédito interbancárias por não bancos, a partir da
implantação do novo SPB, passaram a ser feitas unicamente por meio das transferências
eletrônicas disponíveis (TED).
ff) os cartões de loja (retailer cards) são emitidos principalmente por grandes redes varejistas
e normalmente só podem ser usados nas lojas das redes emissoras;
Anotações:
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GABARITO
01.D
02.D
03.D
04.D
05.C
06.C
07.C
08.D
09.C
10.D
11.C
12.D
13.D
14.B
15.A
16.D
17.D
18.A
19.D
20.C
21.D
22.D
23.A
24.D
25.A
26.D
27.B
28.C
29.A
30.C
31.E
32.E
33.A
34.C
35.B
36.A
37.A
38.B
39.E
40.E
41.E
42.C
43.B
44.A
45.E
46.D
47.B
48.D
49.D
50.D
51.D
52.B
53.C
54.E
55.C
56.D
57.C
58.E
59.A
60.C
61.C
62.B
63.B
64.C
65.E
66.C
67.A
68.E
69.A
70.A
71.C
72.D
73.C
74.A
75.D
76.C
77.A
78.B
79.C
80.B
81.A
82.C
83.C
84.B
85.A
86.D
87.B
88.C
89.A
90.A
91.B
92.C
93.B
94.C
95.A
96.C
97.B
98.D
99.E
100.B 101.E 102.C 103.D
104.D 105.D 106.D 107.C 108.C
109.A 110.D 111.A 112.E 113.B 114.C 115.B
116.D 117.C 118.B 119.A 120.B
121.A 122.B 123.D 124.A 125.D 126.C 127.A
128.D 129.C 130.B 131.B 132.D
133.D 134.B 135.D 136.C 137.B 138.D 139.D
140.C 141.D 142.B 143.D 144.A
145.C 146.B 147.D 148.C 149.C 150.C 151.B
152.A
153.B 154.D 155.A 156.C
157.A 158.B 159.D 160.D 161.D 162.D 163.B
164.A
165.C 166.D 167.A 168.D
169.D 170.B 171.C 172.B 173.B 174.C 175.C
176.B
177.C 178.B 179.C 180.B
181.B 182.B 183.A 184.A 185.D 186.D 187.C
188.A
189.B 190.C 191.B 192.B
193.C 194.B 195.A 196.B 197.B 198.C 199.B
200.D
201.A 202.A 203.D 204.B
205.C 206.D 207.A 208.C 209.B 210.A 211.B
212.A
213.D 214.A 215.C 216.D
217.D 218.A 219.A 220.B 221.A 222.D 223.A
224.B
225.B 226.C 227.B 228.A
229.D 230.C 231.C 232.B 233.A 234.B 235.B
236.A
237.C 238.D 239.C 240.A
241.B 242.A 243.D 244.B 245.C 246.D 247.B
248.D 249.D 250.C 251.A 252.A
253.A 254.C 255.D 256.A 257.D 258.B 259.B
260.D
261.A 262.C 263.D 264.A
265.B 266.C 267.C 268.A 269.C 270.A 271.C
272.A
273.A 274.A 275.D 276.C
277.B 278.B 279.C 280.D 281.C 282.A 283.A
284.B
285.C 286.D 287.D 288.A
289.D 290.B 291.D 292.A 293.A 294.C 295.A 296.B 297.C
307.
301.C 302.D 303.C 304.B 305.D 306.A
308.C 309.B
CCEEC
320.
321.
313.C 314.D 315.A 316.E 317.D 318.A 319.C
CCCCC CCEEE
326.
327.
325.A
328.A 329.C 330.D 331.E 332.E 333.C
ECCCC ECCCE
337.
b) C
c) C d) C e) E f) C
g) E
h) C
i) E
a) E
m) C n) C
o) C p) C q) C r) C
s) C
t) E
u) E
y) E
z) E
aa) C bb) E cc) C dd) E
Prof. Pedro Toffoli
ee) E
63
298.A 299.C 300-B
310.D 311.E 312.B
322.C 323.B 324.C
334.A 335.B 336.D
j) C
k) C
l) C
v) E
w) E
x) E
ff) C
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Bibliografia
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Exame de Certificação da ANBID CPA-10: série questões. – São Paulo: Elsevier Ed. LTDA,
2007
MILCHTEIM, André; SECURATO, José Cláudio; OLIVO, Rodolfo Leandro de Faria. 500 Testes
para Certificação ANBID/CPA-20. – São Paulo: Saint Paul Ed. Ltda, 2006
Apostila Pró-Concurso. – São Paulo.
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64
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