O Orçamento de Caixa.
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As empresas estimam suas necessidades de
caixa como parte do processo de orçamento
geral ou de previsão. São definidas as
previsões de vendas, do ativo permanente e
de estoques e os períodos em que os
pagamentos são feitos.
BRIGHAM, Eugene. e HOUSTON, Joel. Fundamentos da Moderna Administração Financeira. 1999.
O Orçamento de Caixa.
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Essas informações são combinadas com as
projeções sobre quando as contas a receber
serão cobradas, as datas de pagamentos dos
impostos, as datas dos dividendos e dos juros.
Todas as informações são resumidas no
Orçamento de Caixa.
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O Orçamento de Caixa.
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O formato Geral do Orçamento de Caixa é
composto por:
I – Recebimento e Compras;
II – Saldo de Caixa no Mês;
III – Superávit ou Necessidade de Empréstimo.
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A Allied Food está elaborando um orçamento
de caixa para o período de outubro, novembro
e dezembro. As vendas projetadas da
empresa, em maio foram de $200.000,
$250.000 em junho e $300.000 em julho. Para
agosto $400.000 e, em setembro, $ 500.000.
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As vendas de $ 350.000, $ 250.000 e $
200.000 foram previstas, respectivamente,
para outubro, novembro e dezembro.
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O Orçamento de Caixa.
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Historicamente, 20% das vendas têm sido à
vista (desconto de 2%), 70% têm gerado
contas a receber cobradas um mês mais tarde
e os 10% restantes têm gerado contas a
receber cobradas dois meses mais tarde.
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I - Recebimentos e Compras
(1) Vendas Brutas
Recebimentos
(2) No mês da venda
(3) No primeiro mês após a venda
(4) No segundo mês após a venda
(5) Total Recebimentos
7
Agosto Setembro Outubro Novembro Dezembro
400
500
350
250
200
78
210
25
313
98
280
30
408
69
350
40
459
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49
245
50
344
39
175
35
249
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As compras representarão 70% das vendas do
mês seguinte e serão pagas com uma
defasagem de 30 dias.
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O Orçamento de Caixa.
I - Recebimentos e Compras
(1) Vendas Brutas
Recebimentos
(2) No mês da venda
(3) No primeiro mês após a venda
(4) No segundo mês após a venda
(5) Total Recebimentos
Compras
(6) Vendas do mês seguinte
(7) No primeiro mês após a compra
9
Agosto Setembro Outubro Novembro Dezembro
400
500
350
250
200
78
210
25
313
98
280
30
408
69
350
40
459
49
245
50
344
39
175
35
249
350
280
245
350
175
245
140
175
140
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Outros pagamentos como salários e aluguéis
serão considerados além de impostos nos
meses de setembro e dezembro. No mês de
outubro a empresa deverá fazer um aporte de
100 milhões numa fábrica.
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II - Saldos de Caixa no Mês
(8) Recebimentos
(9) Pagamentos
(10) Salários e pro labore
(11) Aluguel
(12) Outras despesas
(13) Impostos
(14) Compra fábrica
(15) Total pagamentos
(16) Saldo líquido de caixa no mês
313
280
40
15
15
408
350
50
15
20
30
11
459
245
40
15
15
344
175
30
15
10
249
140
30
15
10
20
230
215
114
34
350
465
100
415
-37
-57
44
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A empresa projeta um saldo de caixa
desejado de 10 milhões bem como sabe que
irá ter no mês julho um saldo final de 4
milhões.
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(16) Saldo líquido de caixa no mês
-37
-57
44
114
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III - Superavit ou necessidade de caixa
(17) Caixa no inicio do mês anterior
(18) Caixa acumulado
(19) Caixa desejado
(20) Superavit ou empréstimo
4
-33
10
-43
-33
-90
10
-100
-90
-46
10
-56
-46
68
10
58
68
102
10
92
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