CORE – Arquivos de Risco Alan De Genaro Apresentação para mercado Setembro de 2013 (versão de 28/02/2014) CLASSIFICAÇÃO DA INFORMAÇÃO (MARQUE COM UM “X”): CONFIDENCIAL RESTRITA CONFIDENCIAL USO INTERNO X PÚBLICO Objetivos Com a introdução do modelo integrado de cálculo de risco, CORE, um conjunto de arquivos atualmente disponibilizados no site da BVMF deixarão de ser produzidos pois hoje refletem o calculo do risco de forma segregada. Garantir que a descontinuidade dos arquivos gere o menor impacto aos participantes de mercado Listamos abaixo os arquivos relacionados a margem/cenários que serão alterados. 2 Objetivos 3 Objetivos Com a introdução do modelo integrado de cálculo de risco, CORE, um conjunto de arquivos atualmente disponibilizados no site da BVMF deixarão de ser produzidos pois hoje refletem o calculo do risco de forma segregada . Listamos abaixo os arquivos relacionados a margem/cenários que serão alterados. 4 Arquivos alterados/descontinuados - Mercado de Derivativos - Áreas para Margem de Ativos Líquidos -Mercado de Derivativos - Parâmetros de Margem para Ativos Líquidos -Mercado de Derivativos - Volatilidade Implícita para Cálculo de Margem de Ativos Líquidos - Mercado de Derivativos - Margem Teórica Máxima para Ativos Líquidos - Mercado de Derivativos - Preços de Opções nos Cenários de Estresse de Margem para Ativos Líquidos - Mercado de Balcão - Cenário para os fatores de risco Preço à Vista - Mercado de Balcão - Cenário para os fatores de risco Volatilidade Implícita - Mercado de Balcão - Cenário para o fator de risco Taxa de Juros - Mercado de Balcão - Fatores Delta - Mercado de Derivativos – Cenários de Margem para Ativos Líquidos 5 Novos Arquivos -- Agrupamento de Instrumentos Padronizados -- Parâmetros de Grupos de Instrumentos -- Fórmulas de Risco -- Fatores Primitivos de Risco -- Mapeamento de Grupos de Instrumentos Padronizados -- Mapeamento de Grupos de Instrumentos OTC -- Cenários do Tipo Spot -- Cenários do Tipo Curva -- Cenários do Tipo Superfície -- Margem Teórica Máxima para Posições em Aberto e Valor Mínimo de Ativos Depositados em Garantia Layout: http://ipn.bmfbovespa.com.br/media/mensageria2/catalogo_mensagens_15_07_2013/catalogo _geracao_parametros_cenarios_1_0.pdf 6 Canal de Comunicação Através do e-mail: [email protected] Assunto: ARQUIVOS DE RISCO 7 Dúvidas? Obrigado 8