Relações
Relaçõescom
com Investidores
Investidores | 1| 1
Performance
R$ Milhões
D 1S06/1S05
2T06
1S06
D 2T06/2T05
Lucro Líquido
548
1.068
+ 21%
+ 25%
Resultado Operacional
869
1.703
+ 27%
+ 22%
24,0%
24,7%
23,6%
23,0%
9,5
8,7
16,4%
17,3%
9,8
8,7
7,7
7,7
2T04
21,4%
9,8
2T05
1T06
RPLM Anualizado (%)
Relações
Relaçõescom
com Investidores
Investidores | 2| 2
2T06
1S04
Patrimônio Líquido (R$ bi)
1S05
1S06
Destaques
Resultado
Carteira de
Crédito
Administração
de Custos
 Crescimento de 25% do lucro líquido no 1S06 em relação ao 1S05
 Evolução da margem financeira (antes de provisões) para 10,6% no 1S06 vis-avis 10,1% do 1S05 - não obstante a queda da taxa de juros
 Crescimento de 5,7% no trimestre
 Evolução de 19,3% no ano. Destaque para cartões de crédito: 42,9%
 Melhora de 5,3 p.p. no índice de eficiência: de 52,8% no 2T05 para 47,5% no
2T06
 Variação de 1,3% nas despesas de pessoal e administrativas, 2T06 versus 1T06
 ROAE: 29,3% no 2T06
Seguros
 Índice combinado: 93,9% no 1S06, ante 99,2% no 1S05
 Índice de sinistralidade: 47,3% no 2T06 versus 55,6% no 1T06
Units
UBBR11
(1)
 Valorização de aproximadamente 60% nos últimos 12 meses
 Participação crescente no Ibovespa: 1,825%(1)
 Bonificação de ações visando aumentar a liquidez
1a Prévia da Carteira Teórica de Setembro a Dezembro de 2006.
Relações
Relaçõescom
com Investidores
Investidores | 3| 3
Indicadores
R$ Milhões
Carteira de Crédito
Ativos Totais
41.929
98.217
39.875
39.684
36.872
93.770
91.831
35.154
88.423
82.884
Jun-05
Set-05
Dez-05
Mar-06
Jun-06
Resultado da Intermediação Financeira
2.357
Jun-05
Set-05
Lucro por Ação
Dez-05
Mar-06
Jun-06
(R$)
2.392
0,19
2.262
0,20
0,18
2.159
0,17
2.005
0,16
2T05
3T05
4T05
Relações
Relaçõescom
com Investidores
Investidores | 4| 4
1T06
2T06
2T05
3T05
4T05
1T06
2T06
Demonstração do Resultado
R$ Milhões
2T06
Resultado da Intermediação Financeira
1T06
2T05
1S06
1S05
1.724
1.715
1.570
3.439
3.103
(+) Receitas de Prestação de Serviços
901
863
783
1.764
1.534
(-) Desp. de Pessoal e Administrativas
(1.373)
(1.355)
(1.233)
(2.728)
(2.420)
(383)
(389)
(435)
(772)
(818)
869
834
685
1.703
1.399
1
(3)
22
(2)
16
(159)
(147)
(129)
(306)
(295)
21%
20%
21%
21%
24%
(163)
(164)
(125)
(327)
(266)
548
520
453
1.068
854
(+/-) Outras Receitas e Despesas Operacionais
(=) Resultado Operacional
(+/-) Resultado Não Operacional
(+/-) Imposto de Renda e Contribuição Social
(Alíquota Efetiva de IR/CS)
(-) Participação Lucros/Participação Minoritária
Lucro Líquido
Relações
Relaçõescom
com Investidores
Investidores | 5| 5
Performance – 2T06 versus 1T06
Base 100 = 1T06
106
100
Operações de
Crédito
100
104
Receitas de
Prest. de Serviços
108
100
Core
Deposits
100 101
Despesas
Administrativas
100 102
100
Margem antes
de PDD
100
Despesa
PDD
104
100
Resultado
Operacional
105
Lucro
Líquido
1T06
Relações
Relaçõescom
com Investidores
Investidores | 6| 6
104
2T06
Performance – 2T06 versus 2T05
Base 100 = 2T05
154
100
100
100
Operações de
Crédito
119
120
119
Core
Deposits
100
Margem antes
de PDD
Despesa
PDD
127
100
115
Receitas de
Prest. de Serviços
100
111
Despesas
Administrativas
121
100
100
Resultado
Operacional
Lucro
Líquido
2T05
Relações
Relaçõescom
com Investidores
Investidores | 7| 7
2T06
Qualidade da Carteira de Crédito
Composição da Carteira de Crédito
Saldo de Provisão Adicional
(R$ Milhões)
+33%
548
494
92,8%
92,0%
93,1%
AA-C
412
7,2%
Jun-05
8,0%
Mar-06
Relações
Relaçõescom
com Investidores
Investidores | 8| 8
6,9%
Jun-06
D-H
Jun-05
Mar-06
Jun-06
Cobertura da Carteira de Crédito
Saldo de PDD / Carteira Total
Jun-06
Financeiras de Crédito ao Consumo
Mar-06
Jun-05
11,0%
10,1%
9,4%
Cartões de Crédito
8,5%
7,7%
4,5%
Banco Múltiplo - Pessoas Físicas
8,8%
9,1%
7,6%
Veículos
4,8%
4,4%
2,8%
PMEs
5,7%
5,2%
4,0%
Varejo
7,2%
6,7%
5,2%
Atacado
3,6%
4,0%
4,6%
Unibanco Consolidado
5,6%
5,6%
4,9%
Relações
Relaçõescom
com Investidores
Investidores | 9| 9
Margem Financeira
21,7%
27,2%
27,9%
10,9%
10,7%
10,5%
8,1%
19,4%
27,6%
10,6%
10,1%
7,9%
2T05
Margem Financeira
Relações
| 10
Relaçõescom
com Investidores
Investidores | 10
1T06
7,6%
2T06
Margem Financeira após Provisões
8,1%
1S05
7,6%
1S06
Despesa de Prov. para Perdas com Créditos/
Margem Financeira
Mix da Carteira de Crédito
33%
50%
56%
56%
56%
Varejo
67%
50%
44%
Dez-99
Jun-04
Jun-05
Relações
| 11
Relaçõescom
com Investidores
Investidores | 11
44%
44%
Jun-06
Atacado
Evolução da Carteira de Crédito
R$ Milhões
19,3%
5,7%
41.929
39.684
35.154
23.281
2,8%
23.934
Varejo(1)
20.100
9,7%
15.054
16.403
Jun-05
Mar-06
(1) Inclui créditos de pessoas físicas adquiridos com coobrigação de instituições financeiras cedentes.
Relações
| 12
Relaçõescom
com Investidores
Investidores | 12
17.995
Jun-06
Atacado
Evolução da Carteira de Crédito – PF / PJ
Pessoa Física
(1)
R$ Milhões
Principais destaques:
D Ano
D Tri
17,3%
1,6%
16.048
15.793
13.686
Jun-05
Cartões de Crédito
42,9%
3,3%
Financeiras de Crédito ao
Consumidor
14,0%
-2,1%
Veículos
14,4%
-1,7%
Rede de Agências
8,1%
4,9%
PMEs
22,9%
5,3%
Grandes Empresas
19,5%
9,7%
Jun-06
Mar-06
Pessoa Jurídica
R$ Milhões
20,6%
8,3%
21.468
Jun-05
23.891
Mar-06
25.881
Jun-06
(1) Inclui créditos de pessoas físicas adquiridos com coobrigação de instituições financeiras cedentes.
Relações
| 13
Relaçõescom
com Investidores
Investidores | 13
Depósitos e Fundos
R$ Milhões
Jun-06
Mar-06
Jun-05
Depósitos a vista
4.405
3.958
3.546
Depósitos de poupança
5.187
5.248
5.635
CDBs - Core deposits
4.201
3.604
2.350
13.793
12.810
11.531
24.984
23.905
23.324
5.065
4.820
1.381
43.842
41.535
36.236
41.081
39.924
35.119
84.923
81.459
71.355
36%
35%
Core Deposits
Depósitos a prazo
Debêntures
Total de Depósitos + Debêntures (A)
Fundos de investimentos e carteiras administradas (B)
Total de Depósitos + Debêntures + Fundos (A+B)
Core Deposits / Depósito Totais
Relações
| 14
Relaçõescom
com Investidores
Investidores | 14
33%
Trabalhando nos Fundamentos
CDBs Core Deposits
R$ Milhões
Arena Competitiva – Core Deposits
Jun 06
vs
Mar 06
4.201
Jun 06
vs
Jun 05
Jun 06
vs
Jun 04
2.350
7,7%
19,6%
47,9%
0,2%
7,3%
17,2%
403
SFN
Jun-04
Jun-05
1
Jun-06
1
Core Deposits
Sistema Financeiro Nacional
132
Dez-04=100
Fonte: Bacen, dados preliminares
Unibanco
132
Dez-04=100
128
106
38%
47%
34%
33%
Dez-04
Mar-05
Jun-05
Set-05
Dez-05
Crédito
Relações
| 15
Relaçõescom
com Investidores
Investidores | 15
Mar-06
Jun-06
Dez-04
Core Deposits
Mar-05
Jun-05
Set-05
Core/Crédito
Dez-05
Mar-06
Jun-06
Receitas de Prestação de Serviços
R$ Milhões
2T05
1T06
2T06
1S05
1S06
Tarifas bancárias
453
491
525
890
1.016
Cartões de crédito
246
282
294
476
576
84
90
82
168
172
783
863
901
1.534
1.764
Administração de recursos de terceiros
Total
Receitas de Prestação de Serviços / Despesas de Pessoal e Administrativas
64,7%
65,6%
63,7%
63,5%
2T05
Relações
| 16
Relaçõescom
com Investidores
Investidores | 16
63,4%
1T06
2T06
1S05
1S06
Despesas de Pessoal e Administrativas
R$ Milhões
2T05
1T06
2T06
1S05
2S05
1S06
Banco Múltiplo
795
888
893
1.567
1.718
1.781
Controladas
438
467
480
853
954
947
1.233
1.355
1.373
2.420
2.672
2.728
Total
2,1%
1,3%
1.355
544
1.233
Despesas de Pessoal
Outras Despesas
Administrativas
2.672
998
913
467
766
2.728
1.086
2.420
542
2T05
Relações
| 17
Relaçõescom
com Investidores
Investidores | 17
1.373
813
1T06
829
1.507
2T06
1S05
1.674
2S05
1.642
1S06
Trabalhando nos Fundamentos
R$ Milhões
Evolução do Índice de Eficiência
63,4%
52,8%
48,1%
47,5%
2.815
1.961
1.242
2T04
2.337
1.355
1.233
2T05
Índice de Eficiência
Relações
| 18
Relaçõescom
com Investidores
Investidores | 18
2.891
1T06
Despesas
1.373
2T06
Receitas
Seguros e Previdência Privada
Lucro Líquido
R$ Milhões
Reservas Técnicas
21,1%
15,5%
97
7.304
6.272
92
7.593
1.729
Seguros
5.628
5.864
Previdência
Mar-06
Jun-06
1.676
1.424
84
4.848
2T05
1T06
2T06
Índice Combinado
Jun-05
Índice de Sinistralidade
100,0%
93,7%
94,0%
55,6%
53,3%
47,3%
2T05
1T06
Relações
| 19
Relaçõescom
com Investidores
Investidores | 19
2T06
2T05
1T06
2T06
Bonificação de Ações
Aumento da liquidez das ações do Unibanco e da Unibanco Holdings no mercado
brasileiro por meio de um valor da cotação mais acessível aos pequenos investidores
Cotação Unit
Antes
Após
Atual
(fechamento em 17/07)
(abertura em 18/07)
(fechamento em 10/08)
(R$)
Ações em Circulação
Valor de Mercado
Ratio
(milhões)
(R$ Bi)
(Units por GDS)
Cotação GDS
(US$)
Relações
| 20
Relaçõescom
com Investidores
Investidores | 20
26,30
13,15
15,50
1.398,9
2.797,8
2.797,8
18,4
18,4
21,7
5:1
10 : 1
10 : 1
59,91
59,91
71,97
Em Resumo: Carteira de Crédito
R$ Milhões
+19,3%
41.929
39.875
39.684
36.872
35.154
Jun-05
Relações
| 21
Relaçõescom
com Investidores
Investidores | 21
Set-05
Dez-05
Mar-06
Jun-06
Em Resumo: Core Deposits
R$ Milhões
+19,6%
13.793
12.451
12.810
11.657
11.531
Jun-05
Relações
| 22
Relaçõescom
com Investidores
Investidores | 22
Set-05
Dez-05
Mar-06
Jun-06
Em Resumo: Margem Financeira
+0,2 p.p.
-0,5 p.p.
10,9%
10,8%
10,8%
10,7%
10,5%
8,2%
8,1%
2T05
7,6%
3T05
4T05
Após PDD
Relações
| 23
Relaçõescom
com Investidores
Investidores | 23
7,9%
1T06
Antes PDD
7,6%
2T06
Em Resumo: PDD / Margem Financeira
+6,2 p.p.
29,0%
27,2%
27,9%
23,3%
21,7%
2T05
Relações
| 24
Relaçõescom
com Investidores
Investidores | 24
3T05
4T05
1T06
2T06
Em Resumo: Índice de Eficiência
-5,3 p.p.
52,8%
51,3%
49,2%
48,1%
47,5%
2T05
Relações
| 25
Relaçõescom
com Investidores
Investidores | 25
3T05
4T05
1T06
2T06
Em Resumo: Lucro Líquido
R$ Milhões
+21,0%
548
520
509
475
453
2T05
Relações
| 26
Relaçõescom
com Investidores
Investidores | 26
3T05
4T05
1T06
2T06
Em Resumo: ROAE
+1,7 p.p.
24,7%
24,2%
24,0%
4T05
1T06
23,3%
23,0%
2T05
Relações
| 27
Relaçõescom
com Investidores
Investidores | 27
3T05
2T06
Agende-se
Reuniões APIMEC 2006
Rio de Janeiro
Distrito Federal
Hotel Sofitel
Hotel Blue Tree Park
17 de agosto
17 de outubro
18h00
18h00
Belo Horizonte
São Paulo
Ouro Minas Palace Hotel
Hotel Unique
21 de setembro
23 de novembro
18h00
15h30
Relações
| 28
Relaçõescom
com Investidores
Investidores | 28
Relações com Investidores
Telefone: 11-3097-1980
Fax: 11-3097-1585
email: [email protected]
site: www.ri.unibanco.com.br
A apresentação faz referências e declarações sobre expectativas, sinergias planejadas, planos de crescimento, projeções de resultados e estratégias
futuras sobre o Unibanco, suas subsidiárias e afiliadas. Embora essas referências e declarações reflitam o que os administradores acreditam, as mesmas
envolvem imprecisões e riscos difíceis de se prever, podendo, desta forma, haver resultados ou conseqüências diferentes daqueles aqui antecipados e
discutidos. Esses riscos e incertezas incluem, mas não são limitados, à nossa habilidade de perceber a dimensão das sinergias projetadas e seus
cronogramas; bem como aspectos econômicos, competitivos, governamentais e tecnológicos que possam afetar tanto as operações do Unibanco, quanto
o mercado, produtos/preços, e outros fatores detalhados nos documentos do Unibanco arquivados juntamente à CVM – Comissão de Valores Mobiliários,
cabendo aos interessados lerem e avaliarem cuidadosamente as expectativas e estimativas aqui contidas. O Unibanco não se responsabiliza em atualizar
Relações
com
| 29
Relações
com Investidores
Investidores
| 29
qualquer
estimativa
contida nesta apresentação.