CREDIARE S.A. - CRÉDITO, FINANCIAMENTO E INVESTIMENTO
CNPJ n° 05.676.026/0001-78 / NIRE n° 43300042723
Por henrique às 09:43, 29/3/2012
RELATÓRIO DA ADMINISTRAÇÃO
Senhores Acionistas,
Submetemos à apreciação de V.Sas. as Demonstrações Contábeis do exercício findo em 31 de dezembro de 2011, da Crediare S/A - Crédito, Financiamento e Investimento, de acordo com as práticas contábeis adotadas no Brasil, aplicáveis às instituições autorizadas a funcionar
pelo Banco Central do Brasil. No exercício, a Crediare, registrou Lucro Líquido de R$ 15,7 milhões, correspondendo a R$ 2.829,52 por lote de mil ações, Patrimônio Líquido de R$ 110,7 milhões e Ativos Totais de R$ 493,4 milhões. Agradecemos aos nossos clientes o apoio
e confiança e aos nossos funcionários e colaboradores a dedicação ao trabalho.
Diretoria
BALANÇOS PATRIMONIAIS EM 31 DE DEZEMBRO DE 2011 E DE 2010 (Em Milhares de Reais)
Ativo
2011
2010 Passivo e patrimônio líquido
Circulante
423.407
292.757 Circulante
Disponibilidades
438
345
Depósitos - depósitos interfinanceiros (Nota 8)
Aplicações interfinanceiras de liquidez (Nota 4)
1.400 Instrumentos financeiros derivativos
Operações de crédito
288.949
232.882
Outras obrigações
Setor privado (Nota 5)
341.773
257.709
Cobrança e arrecadação de tributos
Provisão para créditos de liquidação duvidosa (Nota 6)
(52.824)
(24.827)
Sociais e estatutárias (Nota 11 (c))
Outros créditos
133.925
58.075
Fiscais e previdenciárias
Rendas a receber (Nota 20)
3.415
3.499
Diversas (Nota 9)
Títulos e créditos a receber (Nota 3.7 e 5)
98.461
17.714
Diversos (Nota 7)
32.045
36.862
Patrimônio líquido (Nota 11)
Outros valores e bens
99
55
Capital Social - de domiciliados no país
Realizável a longo prazo
68.215
45.913
Reservas de lucros
Operações de crédito
44.685
34.205
Setor privado (Nota 5)
45.927
34.930
Provisão para créditos de liquidação duvidosa (Nota 6)
(1.246)
(725)
Títulos e créditos a receber (Nota 3.7 e 5)
4
Outros créditos - diversos (Nota 7)
23.530
11.708
Permanente
1.772
1.263
Imobilizado de uso
976
1.037
Outras imobilizações de uso
1.971
1.804
Depreciações acumuladas
(995)
(767)
Intangível - software
665
156
Diferido - gastos de organização e expansão
131
70
Total do ativo
493.394
339.933 Total do passivo e do patrimônio líquido
2011
382.638
246.220
136.418
313
3.750
4.927
127.428
2010
227.114
177.885
6
49.223
218
5.536
5.463
38.006
110.756
73.772
36.984
112.819
73.772
39.047
493.394
339.933
As notas explicativas da administração são parte integrante das demonstrações contábeis.
DEMONSTRAÇÕES DAS MUTAÇÕES DO PATRIMÔNIO LÍQUIDO (Em Milhares de Reais)
Capital
Reserva de Lucros
social
Legal
Estatutária
Outras
Em 31 de dezembro de 2009
73.772
6.307
14.984
14.913
Dividendos complementares aprovados em
AGO de 30 de abril de 2010 (R$ 2,67 por ação)
(14.913)
Lucro líquido do exercício
Destinações
Reserva legal
1.164
Reserva estatutária
2.489
Dividendos a distribuir (Nota 11 (c)) (R$ 0,99 por ação)
Reserva de lucros
14.103
Em 31 de dezembro de 2010
73.772
7.471
17.473
14.103
Dividendos complementares aprovados em AGO de
29 de abril de 2011 (Nota 11 (c)) (R$ 2,53 por ação)
(14.103)
Lucro líquido do exercício
Destinações
Reserva legal
789
Reserva estatutária
1.688
Dividendos a distribuir (Nota 11 (c)) (R$ 0,67 por ação)
Reserva de lucros
9.563
Em 31 de dezembro de 2011
73.772
8.260
19.161
9.563
Em 30 de junho de 2011
73.772
8.052
18.715
7.036
Lucro líquido do semestre
Destinações
Reserva legal
208
Reserva estatutária
446
Dividendos a distribuir (Nota 11 (c)) (R$ 0,18 por ação)
Reserva de lucros
2.527
Em 31 de dezembro de 2011
73.772
8.260
19.161
9.563
As notas explicativas da administração são parte integrante das demonstrações contábeis.
Lucros
acumulados
23.286
(1.164)
(2.489)
(5.530)
(14.103)
Total
109.976
(14.913)
23.286
(5.530)
112.819
15.790
(789)
(1.688)
(3.750)
(9.563)
4.172
(208)
(446)
(991)
(2.527)
(14.103)
15.790
(3.750)
110.756
107.575
4.172
(991)
110.756
NOTAS EXPLICATIVAS DA ADMINISTRAÇÃO ÀS DEMONSTRAÇÕES CONTÁBEIS EM 31 DE DEZEMBRO DE 2011 E DE 2010 (Em Milhares de Reais)
1 Contexto operacional
A Crediare S.A. - Crédito, Financiamento e Investimento (“Crediare” ou “Instituição”), instituição
financeira privada nacional tem por objeto a prática de operações de crédito, financiamento
e investimento, mediante a utilização de recursos próprios e de terceiros. Atua no mercado
financeiro voltada basicamente ao crédito direto ao consumidor das vendas parceladas das
Lojas Colombo S.A. - Comércio de Utilidades Domésticas e com empréstimos a pessoas físicas,
com utilização de recursos captados com o Banco Bradesco S.A.
2 Apresentação das demonstrações contábeis
As demonstrações contábeis foram elaboradas a partir das diretrizes contábeis emanadas
da Lei das Sociedades por Ações - Lei no 6.404/76 e alterações introduzidas pela Lei nº
11.638/07 e Lei nº 11.941/09, para a contabilização das operações, associadas às normas e
instruções do Conselho Monetário Nacional (CMN) e do Banco Central do Brasil (BACEN).
As demonstrações contábeis incluem estimativas e premissas calculadas pela administração,
como a mensuração de provisões para perdas com operações de crédito, estimativas do valor
justo de determinados instrumentos financeiros, provisão para contingências, outras provisões
e projeção de realização de créditos tributários. Os resultados efetivos podem ser diferentes
daquelas estimativas e premissas contabilizadas.
.3 Principais práticas contábeis
3.1 As receitas e despesas estão contabilizadas pelo regime de competência. 3.2 Caixa e
equivalentes de caixa são representados por disponibilidades em moeda nacional, moeda
estrangeira, quando aplicável, aplicações interfinanceiras de liquidez, cujo vencimento das
operações na data da efetiva aplicação seja igual ou inferior a 90 dias e apresentem risco
insignificante de mudança de valor justo, que são utilizados pela Instituição para gerenciamento
de seus compromissos de curto prazo. 3.3 As aplicações interfinanceiras de liquidez estão
contabilizadas pelos valores de realização e os rendimentos estão contabilizados em função
do prazo decorrido até a data do balanço, deduzidas de provisão para desvalorização, quando
aplicável. 3.4 Os instrumentos financeiros derivativos estão avaliados pelos seus valores de
mercado na data do balanço, de acordo com as diretrizes estabelecidas pelo Banco Central
do Brasil. Em 31 de dezembro de 2011, a Instituição não possuía operações de instrumentos
financeiros derivativos. 3.5 As operações de crédito e outros créditos com características de
concessão de crédito são classificadas nos respectivos níveis de risco, observando: (i) os
parâmetros mínimos estabelecidos pela Resolução nº 2.682/99 do CMN, que requer a sua
classificação em nove níveis, sendo “AA” (risco mínimo) e “H” (risco máximo); e (ii) a avaliação
da Administração quanto ao nível de risco. Essa avaliação, realizada periodicamente,
considera a conjuntura econômica, a experiência passada e os riscos específicos e globais
em relação às operações, aos devedores e garantidores. Adicionalmente, também são
considerados os períodos de atraso definidos na Resolução nº 2.682/99 do CMN, para
atribuição dos níveis de classificação dos clientes da seguinte forma:
Período de atraso (*)
Classificação do cliente % de provisão
até 14 dias
A
0,5
de 15 a 30 dias
B
1
de 31 a 60 dias
C
3
de 61 a 90 dias
D
10
de 91 a 120 dias
E
30
de 121 a 150 dias
F
50
de 151 a 180 dias
G
70
superior a 180 dias
H
100
(*) Para as operações com prazo a decorrer superior a 36 meses, é realizada a contagem
em dobro dos prazos, conforme facultado pela Resolução nº 2.682/99 do CMN.
A atualização (accrual) destas operações vencidas até o 59º dia é contabilizada em receitas
e, a partir do 60º dia, em rendas a apropriar. As operações em atraso classificadas como
nível “H” permanecem nessa classificação por seis meses, quando então são baixadas
contra a provisão existente e controladas em contas de compensação por no mínimo cinco
anos, não sendo mais registradas em contas patrimoniais. As operações renegociadas são
mantidas, no mínimo, no mesmo nível em que estavam classificadas. As renegociações que
já haviam sido baixadas contra a provisão e que estavam em contas de compensação, são
classificadas como nível “H” e as eventuais receitas provenientes da renegociação somente
são reconhecidas quando efetivamente recebidas. Quando houver amortização significativa
da operação ou quando novos fatos relevantes justificarem a mudança do nível de risco,
poderá ocorrer a reclassificação da operação para categoria de menor risco. 3.6 A provisão
para créditos de liquidação duvidosa foi constituída de acordo com os critérios de classificação
das operações de crédito com base na Resolução nº 2.682/99 e do CMN, além de estimativa
adicional, conforme comentado na Nota 6. No julgamento da administração, o montante
constituído é suficiente para cobrir as prováveis perdas na realização dos créditos. 3.7 As
operações de crédito incluem também operações com cartões de crédito consideradas como
“com característica de concessão de crédito”, mantidas até a data de vencimento. Os saldos
dessas operações, cujos pagamentos foram efetuados pelo valor mínimo da fatura (Rotativo)
ou que apresentam atraso no recebimento são reclassificados como operações de crédito
propriamente ditas. As transações de cartões a pagar estão representadas por valores a pagar
aos estabelecimentos comerciais e à VISA, decorrentes de compras realizadas por clientes,
através de cartões de crédito. 3.8 O imobilizado de uso está registrado ao custo de aquisição.
As depreciações são calculadas pelo método linear com base em taxas determinadas
em função da vida útil econômica dos bens, estimada em 10% para móveis e utensílios e
máquinas e equipamentos de uso e em 20% para o sistema de processamento de dados. O
valor contábil de um ativo é imediatamente baixado para seu valor recuperável quando este
for maior que seu valor recuperável estimado. 3.9 Imposto de renda e contribuição social
(ativo e passivo) Os créditos tributários de imposto de renda e contribuição social sobre o lucro
líquido, calculados sobre adições temporárias, são registrados na rubrica “Outros créditos
- Diversos”. Os créditos tributários sobre as adições temporárias serão realizados quando
da utilização e/ou reversão das respectivas provisões sobre as quais foram constituídos.
Tais créditos tributários são reconhecidos contabilmente baseados nas expectativas atuais
de realização, considerando os estudos econômicos de lucros tributários futuros e análises
realizadas pela Administração. A provisão para imposto de renda é constituída à alíquotabase de 15% do lucro tributável, acrescida de adicional de 10% e a contribuição social
sobre o lucro é calculada considerando a alíquota de 15%. Foram constituídas provisões
para os demais impostos e contribuições sociais, de acordo com as respectivas legislações
vigentes. 3.10 Depósitos interfinanceiros são demonstrados pelos valores das exigibilidades
e consideram, quando aplicável, os encargos exigíveis até a data de balanço, reconhecidos
em base “pro-rata” dia, quando aplicável. 3.11 Outros ativos e passivos Os ativos estão
demonstrados pelos valores de realização, incluindo, quando aplicável, os rendimentos
e as variações monetárias auferidos (em base “pro-rata” dia) e a provisão para perdas,
quando julgada necessária. Os passivos demonstrados incluem os valores conhecidos e
calculáveis, acrescidos dos encargos e das variações monetárias incorridos (em base “prorata” dia). 3.12 Ativos e passivos contingentes e obrigações legais - fiscais e previdenciárias
O reconhecimento, a mensuração e a divulgação das contingências ativas e passivas e
obrigações legais são efetuados de acordo com os critérios definidos na Resolução nº
3.535/08 do CMN. Ativos contingentes: não são reconhecidos contabilmente, exceto quando
a Administração possui total controle da situação ou quando há garantias reais ou decisões
judiciais favoráveis à Instituição, sobre as quais não cabem mais recursos, caracterizando
o ganho como praticamente certo e pela confirmação da capacidade de sua recuperação
por recebimento ou compensação com outro passivo exigível. Os ativos contingentes cuja
expectativa de êxito é provável são divulgados nas notas explicativas, quando aplicável.
Passivos contingentes: são constituídos levando em conta a opinião dos assessores
jurídicos; a natureza das ações; a similaridade com processos anteriores; a complexidade e
o posicionamento de Tribunais, sempre que a perda for avaliada como provável ou quando
a administração, baseada em suas análises prevê um desembolso de caixa futuro, para os
processos classificados como possíveis, o que ocasionaria uma provável saída de recursos
para a liquidação das obrigações e quando os montantes envolvidos forem mensuráveis
com suficiente segurança. Os demais passivos contingentes classificados como de perdas
possíveis não são reconhecidos contabilmente, devendo ser apenas divulgados nas notas
explicativas, quando relevantes, e os classificados como remotos não requerem provisão
e nem divulgação. Obrigações legais - fiscais e previdenciárias: decorrem de processos
judiciais relacionados a obrigações tributárias, cujo objeto de contestação é sua legalidade
ou constitucionalidade, que, independentemente da avaliação acerca da probabilidade de
sucesso, tem os seus montantes reconhecidos integralmente nas demonstrações contábeis.
4 Aplicações interfinanceiras de liquidez
As aplicações interfinanceiras de liquidez, em 31 de dezembro, estão assim representadas:
2011
2010
Revendas a liquidar - Posição bancada
Letras Financeiras do Tesouro - LFT (Nota 29 (a))
1.400
5 Operações de crédito
Apresentamos as informações relativas às operações de crédito, que incluem outros créditos
com características de concessão de crédito:
(a) Modalidades e prazos
Emprést.
Cartão Financ. Cartão com
Financ. Crédito operação
de caracter.
CDC Pessoal de crédito veículos de crédito
2011
2010
Vencidas até 14 dias
3
4
7
1
Vencidas entre 15 e 30 dias 2.223
130
2.770
4
5.127
2.619
Vencidas entre 31 e 60 dias 1.655
168
3.884
9
5.716
2.064
Vencidas entre 61 e 90 dias 1.562
155
5.909
16
7.642
1.788
Vencidos há mais de 91 dias 21.271 1.908
22.437
44
45.660 17.645
A vencer até 3 meses
101.988 15.998
11.910
245
55.983 186.124 123.276
A vencer de 3 a 12 meses 110.616 29.848
6.414
602
42.478 189.958 128.034
A vencer de 1 a 3 anos
6.328 32.141
213
972
4 39.658 30.538
A vencer de 3 a 5 anos
6.107
157
6.264
4.382
A vencer de 5 a 15 anos
9
9
9
Total de operações
245.643 86.467
53.537 2.053
98.465 486.165 310.353
Ativo circulante
239.315 48.210
53.324
924
98.461 440.234 275.423
Realiz. em Longo Prazo
6.328 38.257
213 1.129
4 45.931 34.930
(b) Setor de atividade econômica
2011
2010
Privado
Pessoas Físicas
486.165
310.353
Total das operações de crédito
486.165
310.353
6 Provisão para crédito de liquidação duvidosa
Em 31 de dezembro, o risco da carteira estava assim distribuído:
Nível
Provisão
2011
2010
de
Mínima
(1) Provisão Provisão
risco
Requerida
Carteira Provisão
adicional
Total Carteira Provisão
A
0,5%
366.243
1.831
1.795
3.626 251.805
1.259
B
1%
26.548
265
528
793
16.539
165
C
3%
18.056
542
1.262
1.804
9.353
281
D
10%
12.800
1.280
1.280
4.523
452
E
30%
12.962
3.888
3.888
3.747
1.121
F
50%
9.665
4.833
4.833
2.710
1.355
G
70%
6.817
4.772
4.772
2.522
1.765
H
100%
33.074
33.074
33.074
19.154
19.154
Total
486.165
50.485
3.585
54.070 310.353
25.552
Ativo circulante
440.234
52.824 275.423
24.827
Realizável a longo prazo 45.931
1.246
34.930
725
(1) Refere-se à provisão adicional, ao mínimo requerido pela Resolução CMN nº 2.682/99,
constituída a partir da experiência da Administração e a expectativa de realização da
carteira de crédito, de modo a apurar a provisão total julgada adequada para cobrir os
riscos de perda das operações de créditos, considerando o histórico de inadimplência das
operações, alinhadas à boa prática bancária.
A movimentação da provisão para créditos de liquidação duvidosa foi como segue:
2011
2010
Semestre
Exercício
Exercício
Saldo inicial
30.768
25.552
32.834
Constituição de provisão
35.429
52.308
23.157
Baixas como perda
(12.127)
(23.790)
(30.439)
Saldo final
54.070
54.070
25.552
DEMONSTRAÇÕES DO RESULTADO EXERCÍCIOS E SEMESTRE
FINDOS EM 31 DE DEZEMBRO (Em Milhares de Reais)
2011
2010
2º semestre Exercício Exercício
Receitas da intermediação financeira
76.791
148.100
133.268
Operações de crédito
76.780
148.083
133.286
Resultado de operações com títulos e valores mobiliários
11
17
19
Resultado de operações com instrumentos
financeiros derivativos
(37)
Despesas da intermediação financeira
(47.651) (75.212) (37.500)
Operações de captação no mercado
(12.233) (22.914) (14.341)
Resultado de operações de câmbio
11
10
(2)
Provisão para créditos de liquidação duvidosa (Nota 6) (35.429) (52.308) (23.157)
Resultado bruto da intermediação financeira
29.140
72.888
95.768
Outras receitas (despesas) operacionais
(21.363) (44.208) (53.654)
Receitas de prestação de serviços (Nota 13)
23.598
41.373
26.737
Despesas de pessoal
(835)
(2.092)
(2.078)
Despesas administrativas (Nota 14)
(37.539) (71.026) (67.432)
Despesas tributárias
(4.688)
(8.791)
(7.243)
Outras receitas operacionais (Nota 15)
56
68
320
Outras despesas operacionais (Nota 16)
(1.955)
(3.740)
(3.958)
Resultado operacional
7.777
28.680
42.114
Resultado não operacional (Nota 17)
(1.175)
(2.585)
(3.030)
Resultado antes da tributação sobre o lucro
6.602
26.095
39.084
Imposto de renda e contribuição social (Nota 12)
(2.430) (10.306) (15.798)
Corrente
(7.245) (14.437) (14.152)
Diferido
4.815
4.131
(1.646)
Lucro líquido do semestre/exercícios
4.172
15.790
23.286
Lucro líquido do semestre/exercícios por ação - R$
0,75
2,83
4,17
As notas explicativas da administração são parte integrante das demonstrações contábeis.
DEMONSTRAÇÕES DOS FLUXOS DE CAIXA EXERCÍCIOS E SEMESTRE
FINDOS EM 31 DE DEZEMBRO DE 2011 E DE 2010 (Em Milhares de Reais)
2011
2010
2º semestre Exercício Exercício
Fluxo de caixa das atividades operacionais
Lucro líquido
4.172
15.790
23.286
Imposto de renda e contribuição social
- Corrente
7.245
14.437
14.152
- Diferido
(4.815)
(4.131)
1.646
Lucro líquido antes do imposto de renda e
da contribuição social
6.602
26.095
39.084
Ajustes
Depreciações e amortizações
221
396
294
Provisão para créditos de liquidação duvidosa
35.429
52.308
23.157
Provisão para contingências
115
184
624
Lucro líquido ajustado
42.367
78.983
63.159
Variação de ativos e obrigações
Aumento em operações de crédito
(121.121) (175.812)
(84)
Aumento em outros créditos
(275)
(2.790) (19.119)
Aumento em outros valores e bens
(3)
(43)
(40)
Aumento em depósitos
38.700
68.335
20.881
Redução em instrumentos financeiros derivativos
(6)
(956)
Aumento em outras obrigações
58.869
84.856
28.852
Baixa de operações de crédito de liquidação duvidosa
(12.127)
(23.790) (30.439)
Imposto de renda e contribuição social pagos
(5.902)
(10.501) (28.451)
Caixa líquido proveniente das atividades operacionais
508
19.232
28.003
Fluxos de caixa das atividades de investimentos
Alienação de imobilizado de uso
20
Aquisição de imobilizado de uso
(127)
(188)
(352)
Baixa de imobilizado de uso
3
3
Aquisição de intangível
(7)
(628)
(122)
Aplicação no diferido
(77)
(93)
(40)
Caixa líquido aplicado nas atividades de investimentos
(208)
(906)
(494)
Fluxos de caixa das atividades de financiamentos
Dividendos pagos
(19.633) (20.761)
Caixa líquido aplicado nas atividades de financiamentos
(19.633) (26.291)
Aumento (redução) do caixa e equivalentes de caixa
300
(1.307)
1.218
Aumento (redução) líquido de caixa e equival. de caixa
Caixa e equival. de caixa no início do exercício/semestre
138
1.745
527
Caixa e equival. de caixa no final do exercício
438
438
1.745
Aumento (redução) líquido de caixa e equival. de caixa
300
(1.307)
1.218
As notas explicativas da administração são parte integrante das demonstrações contábeis.
Durante o semestre e exercício findos em 31 de dezembro de 2011, os créditos recuperados
totalizaram R$ 2.009 e R$ 3.630 (R$ 4.394 em 2010), respectivamente, e os créditos
renegociados totalizaram R$ 1.679 e R$ 2.623 (R$ 4.829 em 2010), respectivamente.
7 Outros créditos - diversos
2011
2010
Créditos tributários (a)
37.434
33.303
Prêmio de garantias a receber - Lojas Colombo (b)
17.242
14.790
( - ) Provisão para cancelamento de garantias (b)
(2.885)
(2.027)
Juros de garantias (b)
547
230
Imposto de renda e contribuição social a recuperar (c)
51
33
Cobranças a receber (d)
1.044
1.264
Outras contas a receber
2.142
977
Total
55.575
48.570
Circulante
32.045
36.862
Longo prazo
23.530
11.708
(a) Créditos tributários - A Crediare adota o procedimento de reconhecer créditos tributários
de imposto de renda e de contribuição social sobre diferenças temporárias. Em 31 de
dezembro os valores desses tributos diferidos são os seguintes:
2011
2010
Imposto Contribuição
Itens base do diferimento
de renda
social
Total
Total
Provisão para créditos de liquidação duvidosa
13.504
8.110
21.614
10.214
Operações de crédito levadas à perda,
temporariamente indedutíveis
8.690
5.219
13.909
21.595
Outros
1.194
717
1.911
1.494
Total
23.388
14.046
37.434
33.303
Os créditos tributários são registrados por seus valores nominais e serão revertidos
conforme suas exclusões no cálculo do lucro tributável em períodos futuros, quando os
valores contábeis dos ativos forem recuperados ou liquidados. Como o crédito referese a diferenças temporárias de tributos e sua realização depende substancialmente
da dedutibilidade das provisões para perdas sobre crédito de liquidação duvidosa, os
prazos de compensação não podem ser precisamente projetados, não obstante a isso,
a expectativa da administração constante de seus estudos econômicos está prevista
conforme o quadro abaixo:
Exercício
2012
13.909
2013
23.525
Total
37.434
O valor presente do crédito, em 31 de dezembro de 2011, calculado com base na taxa média
de captação de 10,87% a.a. e pelos prazos acima descritos é de R$ 31.684 (2010 - R$ 29.083).
Movimentação do exercício
2011
2010
Saldo inicial
33.303
34.949
Constituição - provisão para créditos de liquidação duvidosa
20.923
9.263
Reversão - créditos recuperados
(1.452)
(1.758)
Reversão - créditos baixados para prejuízo dedutíveis
(15.589)
(10.152)
Outros
249
1.001
Saldo final
37.434
33.303
(b) Prêmio de garantias a receber - Lojas Colombo - Refere-se aos valores de prêmios
de garantias a receber das Lojas Colombo a serem repassados integralmente à Cardif
do Brasil Seguros e Garantias S.A. referente à contratação de garantias estendidas
de produtos comercializados pelas Lojas Colombo S.A. a seus clientes (Notas 19
e 20). Por ocasião de parcelamento dos prêmios de garantias recebemos juros sobre
estas operações, os quais são contabilizados no grupo contábil outros créditos sendo
amortizados conforme seus recebimentos e apropriações. Foi realizada provisão para
possíveis cancelamentos decorrentes de inadimplência e cancelamentos por troca de
produtos e defeito técnico de mercadorias ocasionando sua devolução no valor de R$
2.885. (c) Impostos e contribuições: Refere-se aos valores de antecipação de imposto
de renda e contribuição social e impostos a recuperar. (d) Cobranças a receber: Referese a liquidações de operações de crédito por clientes nas Lojas Colombo S.A. a serem
processadas em até dois dias (Nota 19).
8 Depósitos interfinanceiros
Referem-se a um depósito pós-fixados captado com o Banco Bradesco S.A. com prazo de 2
dias úteis, remunerados a taxa de 105% da variação do CDI (Nota 19).
9 Outras obrigações - diversas
2011
2010
Transações de cartões a pagar (a)
104.653
17.786
Repasse à Cardif - Prêmios de garantias estendidas (b)
7.557
7.194
Contas a pagar Lojas Colombo S.A. (c)
5.953
6.217
Repasses de financiamentos (d)
2.892
2.811
Repasse de prêmios de seguro prestamista (e)
2.968
941
Provisão para indenizações cíveis (f)
1.896
1.712
Devedores diversos
1.509
1.345
Total
127.428
38.006
Continua >>>
>>>Continuação
CREDIARE S.A. - CRÉDITO, FINANCIAMENTO E INVESTIMENTO
CNPJ n° 05.676.026/0001-78 / NIRE n° 43300042723
Por henrique às 09:43, 29/3/2012
Notas explicativas da administração às demonstrações contábeis em 31 de dezembro de 2010 e de 2009 (Em milhares de reais)
(b) Em 31 de dezembro, os benefícios proporcionados pela Crediare na forma de
(a) Transações de cartões a pagar: Correspondem a obrigações com os estabelecimentos 12 Imposto de renda e contribuíção social
remuneração aos seus Administradores, estavam assim compostos:
comerciais e a VISA decorrentes de compras realizadas por clientes, através de cartões de Apuração do imposto de renda e contribuição social sobre o lucro do semestre/exercício:
2º semestre
2011
2010
crédito (Nota 3.7). (b) Repasse à Cardif - Prêmios de garantias estendidas: Referem-se
2011
2010
207
490
841
aos valores pagos pelos clientes das Lojas Colombo S.A. que contrataram seguro de coSemestre Exercício Exercício Remuneração
27
57
53
bertura de garantia estendida a serem repassados à Cardif do Brasil Seguros e Garantias Lucro antes do imposto de renda e contribuição social
6.602
26.095
39.084 Outros benefícios
Total
234
547
894
S.A., referentes à comercialização do produto “garantia estendida” pelas Lojas Colombo Imposto de renda e contribuição social às
S.A. (Notas 7, 19 e 20). (c) Contas a pagar Lojas Colombo S.A.: Referem-se ao rateio
alíquotas da legislação - 40%
2.641
10.438
15.634 A Instituição não possui benefícios de longo prazo, de rescisão de contrato de trabalho ou
de despesas corporativas, conforme apresentadas na Nota 19 - Partes relacionadas. (d) Efeito de diferenças permanentes líquidas
(211)
(132)
164 remuneração baseada em ações para seu pessoal-chave da Administração.
Repasses de financiamentos: Refere-se a valores de operações de crédito a liberar para Imposto de renda e contribuição social no resultado
2.430
10.306
15.798 20 Operações de garantia estendida
Lojas Colombo S.A. a serem processadas em até 2 dias (Nota 19). (e) Repasse de prêmios
Corrente
7.245
14.437
14.152
2011
2010
de seguro prestamista: Referem-se aos valores de prêmios de seguros prestamista sobre
Diferido
(4.815)
(4.131)
1.646 Comissão sobre garantias a receber (a)
3.415
3.499
operações de crédito arrecadadas dos clientes a serem repassados à Bradesco Vida e Pre13
Receita
de
prestação
de
serviços
Juros
de
garantias
fi
nanciadas
a
receber
(b)
547
230
vidência S.A.. A contratação de seguros pelos clientes com à Bradesco Vida e Previdência
17.242
14.790
2011
2010 Prêmio de garantias a receber - Lojas Colombo S.A. (c)
S.A. é opcional e realizada através de proposta distinta do contrato de operação de crédito
(
)
Provisão
para
cancelamento
de
garantias
(c)
(2.885)
(2.027)
Semestre
Exercício
Exercício
(Nota 19). (f) Provisão para indenizações cíveis: Refere-se ao valor estimado para cobrir
(7.557)
(7.194)
Receita com comissões sobre seguros prestamista
2.813
5.998
7.295 Repasse garantias (d)
as perdas esperadas, principalmente, em ações movidas por clientes (Nota 10).
Receita confecção de cadastro
3.545
6.756
4.421 (a) Comissão sobre garantias a receber (Nota 19): São os valores a receber da Cardif
10 Ativos e passivos contingentes e obrigações legais
Receita com comissões sobre serviços de cartão
5.328
7.879
2.317 do Brasil Seguros e Garantias S.A., referente à comissão da venda de garantias. Estão
a) Ativos contingentes: Não foram reconhecidos contabilmente ativos contingentes.
Receita de garantias estendidas - comissões e
registrados na conta “Outros Créditos - Rendas a receber” no ativo circulante.
b) Passivos contingentes classificados como perdas prováveis e obrigações legais - fiscais
juros sobre garantias financiadas
11.912
20.740
12.704 (b) Juros de garantias financiadas a receber (Nota 7 (b)): Valores a receber referente a juros
e previdenciárias: A Crediare é parte em processos judiciais, de natureza cível, decorrentes Total
23.598
41.373
26.737 por ocasião do financiamento das garantias. Estão registrados na conta “Outros Créditos
do curso normal de suas atividades. As provisões foram constituídas levando em conta,
- diversos” no ativo circulante.
entre outras: a opinião dos assessores jurídicos, a natureza das ações, a similaridade 14 Despesas Administrativas
(c)Prêmio de garantias a receber - Lojas Colombo S.A. (Nota 7 (b)): Refere-se aos valores
com processos anteriores, a complexidade e o posicionamento de Tribunais, ou houver Referem-se, principalmente, a despesas relacionadas com operações com correspondentes de prêmios de garantias a receber das Lojas Colombo a serem repassados integralmente à
no
país
e
a
alocação
de
despesas
com
infra-estrutura
operacional,
conforme
apresentado
a expectativa de desembolso futuro de caixa. A Administração da Crediare entende que
Cardif do Brasil Seguros e Garantias S.A. referente à contratação de garantias estendidas de
a provisão constituída é suficiente para atender às perdas decorrentes dos respectivos na Nota 19 - Partes relacionadas.
2011
2010 produtos comercializados pelas Lojas Colombo S.A. a seus clientes. Foi realizada provisão
processos.
Semestre Exercício Exercício para possíveis cancelamentos decorrentes de inadimplência e cancelamentos por troca de
I - Processos cíveis - São pleitos de indenização por dano moral e patrimonial. Essas ações
28.100
53.116
53.197 produtos e defeito técnico de mercadorias ocasionando sua devolução no valor de R$ 2.885.
são controladas individualmente e provisionadas sempre que a perda for avaliada como Despesas com analise de crédito
2.353
4.504
2.793 (d) Repasse garantias (Nota 9): Repasse dos valores de certificados de garantias à Cardif do Brasil
provável, considerando a opinião de assessores jurídicos, natureza das ações, similaridade Despesas de comunicação
Despesas
processamento
de
dados
2.851
4.644
3.009 Seguros e Garantias S.A. para processamento referente à venda de garantias. Estas operações
com processos anteriores, complexidade e posicionamento dos tribunais, bem quando
4.235
8.762
8.433 tiveram início em julho de 2010, portanto, não há saldos a serem apresentados em 2009.
houver expectativa de desembolso futuro de caixa. Não existem em curso processos Outras despesas administrativas (*)
37.539
71.026
67.432
Diretoria
administrativos significativos por descumprimento de normas do Sistema Financeiro Total
Nacional ou de pagamento de multas que possam causar impactos representativos no (*) Referem-se principalmente a despesas em geral como publicidade, propaganda,
Edeni Malta da Silva
Cesario Narihito Nakamura
resultado financeiro da Instituição.
filantropias e despesas bancárias.
Conselho de Administração
II - Processos trabalhistas - Consistem, principalmente, em reclamações de empregados 15 Outras receitas operacionais
vinculadas a disputas sobre o montante de compensação pago sobre demissões, comissões Referem-se a rendas sobre transações realizadas pelas Lojas Colombo S.A. e tarifas de
Presidente do Conselho de Administração
e horas extras.
saques das operações financeiras.
Marcelo de Araújo Noronha
III - Composição da provisão para contingências.
2011
2010 16 Outras despesas operacionais
Membros Efetivos
Número de processos Provisão Provisão Referem-se a despesas de baixas de operações de crédito em prejuízo conforme relatório
Cesario Narihito Nakamura
Marcelo de Araújo Noronha
Processos cíveis
1.019
1.546
1.524 de autorização das baixas pela Diretoria, assim como a apropriação da provisão para
Adelino Raymundo Colombo
Paulo Roberto Leke
Processos trabalhistas
58
350
188 cancelamento de garantias estendidas (Nota 7).
1.896
1.712 17 Resultado não operacional
Contadora
O valor de contingências possíveis não provisionados totaliza o montante de R$ 613 (2010 Refere-se a prejuízos nas alienações de bens não de uso próprio.
Edinara Gregolin Balbinotte - CRC/RS - 079367/O
- R$ 451) referente a processos cíveis.
18 Limite Operacional (Acordo de Basiléia)
IV - Movimentação das provisões constituídas:
Relatório dos auditores independentes
O
acordo
de
Basileia,
por
meio
da
Resolução
nº
3.490
do
BACEN,
de
29
de
agosto
de
2011
2010
Semestre Exercício Exercício 2007, instituiu modificações no cálculo do Patrimônio de Referência Exigido alterando a Aos Administradores e Acionistas
apuração
das
parcelas
correspondentes
ao
Risco
de
Crédito
(Circular
nº
3.360/07),
de
Saldo inicial
1.781
1.712
1.088
Crediare S.A. - Crédito, Financiamento e Investimento
Constituições líquidas de reversões
524
1.089
755 Mercado (Resolução nº 3.464/07), de Câmbio (Circular nº 3.389/08) e, incluindo as parcelas Examinamos as demonstrações contábeis individuais da Crediare S.A. - Crédito,
Pagamentos
(409)
(905)
(131) de Risco Operacional (contabilizados em 20% até dezembro de 2008, conforme Circular nº Financiamento e Investimento (“Instituição”) que compreendem o balanço patrimonial em
Saldo final
1.896
1.896
1.712 3.383/08), da variação dos preços de ações (Circular nº 3.366/07) e da variação do preço de 31 de dezembro de 2011, e as respectivas demonstrações do resultado, das mutações do
commodities (Circular nº 3.368/07), exigindo também destaque de capital para cobertura do patrimônio líquido e dos fluxos de caixa para o exercício e semestre findos nessa data,
11 Patrimônio líquido
risco de taxas de juros das operações não incluídas na carteira de negociação (Circular nº assim como o resumo das principais políticas contábeis e as demais notas explicativas.
3.365/07). A Crediare não calcula individualmente os riscos definidos no acordo de Basileia, Responsabilidade da administração sobre as demonstrações contábeis
a) Capital social
O capital social subscrito e integralizado está representado por 5.580.322 ações ordinárias por fazer parte do Conglomerado Financeiro do Banco Bradesco S.A. (instituição líder), sendo A administração da Instituição é responsável pela elaboração e adequada apresentação
responsabilidade desse Banco, a apuração e o envio das informações do Conglomerado dessas demonstrações contábeis de acordo com as práticas contábeis adotadas no Brasil
nominativas sem valor nominal.
Financeiro relativas ao Patrimônio de Referência Exigido ao Banco Central do Brasil.
b) Reserva de lucros
aplicáveis às instituições autorizadas a funcionar pelo Banco Central do Brasil - BACEN e
(i) Reserva legal: É constituída anualmente como destinação de 5% do lucro líquido do 19 Transações com partes relacionadas
pelos controles internos que ela determinou como necessários para permitir a elaboração
exercício e não poderá exceder a 20% do capital social. A reserva legal tem por fim assegurar (a)Em 31 de dezembro, os saldos de operações e os resultados obtidos em transações de demonstrações contábeis livres de distorção relevante, independentemente se
a integridade do capital social e somente poderá ser utilizada para compensar prejuízo e com partes relacionadas são demonstrados a seguir:
causada por fraude ou erro.
aumentar o capital. (ii) Reserva estatutária: Reserva para capital de giro, constituída com
Ativo/(passivo)
Receita/(despesa) Responsabilidade dos auditores independentes
base em 15% do lucro líquido do exercício, após destinação de reserva legal e dividendos,
2011
2010
2011
2010 Nossa responsabilidade é a de expressar uma opinião sobre essas demonstrações
cujo valor máximo não deverá exceder o valor do capital social, caso em que o excesso
Exercício Exercício Semestre Exercício Exercício contábeis com base em nossa auditoria, conduzida de acordo com as normas brasileiras
deverá ser capitalizado ou distribuído como dividendos, conforme decisão da Assembleia
e internacionais de auditoria. Essas normas requerem o cumprimento de exigências éticas
Geral ou deliberação dos acionistas. (iii) Outras reservas de lucros: O saldo de outras Lojas Colombo S.A. - Comércio
pelos auditores e que a auditoria seja planejada e executada com o objetivo de obter
de Utilidades Domésticas
reservas de lucros em 31 de dezembro de 2011 no montante de R$ 9.563, correspondente
segurança razoável de que as demonstrações contábeis estão livres de distorção relevante.
Garantias
a
receber
(Nota
7)
14.357
12.763
aos lucros acumulados remanescentes à disposição da Assembleia Geral Ordinária que,
Uma auditoria envolve a execução de procedimentos selecionados para obtenção de
Juros de garantias a receber (Nota 7 e 13)
547
230
2.666
4.259
2.787 evidência a respeito dos valores e divulgações apresentados nas demonstrações contábeis.
segundo disposições contidas nos incisos 1 e 2 do art. 132 da Lei nº 6.404/76, deliberará
Cobranças a receber (Nota 7)
1.044
1.264
sobre as demonstrações contábeis da Instituição e a destinação desses lucros acumulados
Os procedimentos selecionados dependem do julgamento do auditor, incluindo a avaliação
Valores a receber sociedades ligadas
2
12
e do resultado do exercício, para distribuição de dividendos, constituição de reservas
dos riscos de distorção relevante nas demonstrações contábeis, independentemente se
Repasses de financiamento (Nota 9)
(2.892)
(2.811)
estatutárias e/ou destinação para o aumento de capital.
causada por fraude ou erro. Nessa avaliação de riscos, o auditor considera os controles
Contas a pagar - despesas
c) Distribuição de dividendos
internos relevantes para a elaboração e a adequada apresentação das demonstrações
administrativas (Nota 9)
(5.953) (6.217) (28.100) (53.116) (54.564) contábeis da Instituição para planejar os procedimentos de auditoria que são apropriados nas
Às ações do capital social é assegurada a distribuição de dividendos mínimos, anualmente, de
25% do lucro ajustado, conforme artigo 202 da Lei nº 6.404/76. O dividendo mínimo obrigatório, Cardif do Brasil S.A.
circunstâncias, mas não para expressar uma opinião sobre a eficácia dos controles internos
calculado consoante à legislação societária e o estatuto social, é o seguinte:
Comissão de garantias
da Instituição. Uma auditoria inclui também a avaliação da adequação das práticas contábeis
a receber (Nota 20 e 13)
3.415
3.499
9.246
16.481
9.917 utilizadas e a razoabilidade das estimativas contábeis feitas pela administração, bem como a
2011
2010
avaliação da apresentação das demonstrações contábeis tomadas em conjunto. Acreditamos
Prêmios
de
garantias
a
repassar
(Nota
20)
(7.557)
(7.194)
2º semestre Exercício Exercício
que a evidência de auditoria obtida é suficiente e apropriada para fundamentar nossa opinião.
Banco Bradesco S.A.
Lucro líquido do exercício
4.172
15.790
23.286
Opinião
Depósitos bancários
438
345
Reserva legal
(208)
(789)
(1.164)
Aplic. interfinanceiras de liquidez (Nota 4)
1.400
11
17
19 Em nossa opinião, as demonstrações contábeis acima referidas apresentam
Base de cálculo dos dividendos
3.964
14.999
22.122
Depósitos interfinanceiros (Nota 8)
(246.220) (177.885) (12.233) (22.914) (14.341) adequadamente, em todos os aspectos relevantes, a posição patrimonial e financeira da
Despesas de serviços financeiros
(1.072)
(1.780) (1.209) Crediare S.A. - Crédito, Financiamento e Investimento em 31 de dezembro de 2011, o
Dividendo mínimo obrigatório (25%)
991
3.750
5.530
desempenho de suas operações e os seus fluxos de caixa para o exercício e semestre
Dividendos a distribuir
991
3.750
5.530 Bradesco Vida e Previdência S.A.
Receita
com
comissão
sobre
seguros
1.431
830
2.813
5.990
7.295 findos nessa data, de acordo com as práticas contábeis adotadas no Brasil, aplicáveis às
Em Assembleia Geral Ordinária realizada em 29 de abril de 2011, foi aprovada a distribuição
instituições autorizadas a funcionar pelo Banco Central do Brasil.
Repasses de prêmios de seguros
de dividendos complementares no montante de R$ 14.103, referente à reserva de lucros
Caxias do Sul, 14 de fevereiro de 2012
prestamistas (Nota 9)
(2.968)
(941)
até o final do exercício de 31 de dezembro de 2010 que foram pagos no exercício de 2011.
Em Assembleia Geral Ordinária realizada em 30 de abril de 2010, foi aprovada a distribuição As despesas administrativas com Lojas Colombo S.A. - Comércio de Utilidades
de dividendos complementares no montante de R$ 14.913, mediante utilização do saldo, Domésticas referem-se, principalmente, a despesas de natureza corporativa e de infra- PricewaterhouseCoopers
em 31 de dezembro de 2009, da reserva de lucros – outras, os quais foram pagos durante estrutura operacional, as quais são apuradas pelo valor de custo, de acordo com a efetiva Auditores Independentes
Luís Carlos Matias Ramos
o exercício de 2010.
utilização destes recursos pela Crediare.
Contador CRC 1SP171564/O-1 “S” RS
CRC 2SP000160/O-5 “F” RS