CREDIARE S.A. - CRÉDITO, FINANCIAMENTO E INVESTIMENTO
CNPJ n° 05.676.026/0001-78 / NIRE n° 43300042723
RELATÓRIO DA ADMINISTRAÇÃO
Senhores Acionistas, Submetemos à apreciação de V.Sas. as Demonstrações Contábeis do semestre ﬁndo em 30 de junho de 2013, da Crediare S.A. - Crédito, Financiamento e Investimento, de acordo com as práticas contábeis adotadas no Brasil, aplicáveis às instituições
autorizadas a funcionar pelo Banco Central do Brasil. Neste semestre, a Crediare, registrou Lucro Líquido de R$ 11,3 milhões, correspondendo a R$ 2.040 por lote de mil ações. O Patrimônio líquido alcançou o montante de R$ 120 milhões e os Ativos totalizaram R$ 365 milhões.
Agradecemos aos nossos clientes, o apoio e conﬁança depositada, e aos nossos funcionários e colaboradores, a dedicação ao trabalho.
Diretoria
Demonstrações dos ﬂuxos de caixas - Método indireto semestres
Demonstrações de resultados semestres ﬁndos em 30 de junho
Balanços patrimoniais em 30 de junho de 2013 e de 2012 (Em milhares de Reais)
ﬁ
ndos
em
30
de
junho
de
2013
e
2012
(Em
milhares
de
Reais)
de
2013
e
2012
(Em
milhares
de
Reais,
exceto
lucro
líquido
por
ação)
Ativo
2013
2012 Passivo e patrimônio líquido
2013
2012
2013
2012
2013
2012
Circulante
312.453 373.308 Circulante
245.018 329.383
Fluxo de caixa das atividades operacionais
Disponibilidades (Nota 4)
336
230
Receitas da intermediação ﬁnanceira
66.327
82.265
Lucro/prejuízo líquido
11.386 (1.669)
Aplicações Interﬁnanceiras de Liquidez
900 Depósitos - depósitos interﬁnanc. (Nota 20) 174.620 250.000
Operações de crédito
66.323
82.260
Imposto de renda e contribuição social
Operações de crédito
227.590 275.065
Corrente
2.481
2.801
Setor privado (Nota 6)
260.087 353.289
Resultado de operações com
Outras
obrigações
70.398
79.383
Diferido
6.211 (3.932)
Prov. p/ créditos de liquid. duvidosa (Nota 7) (32.497) (78.224)
títulos e valores mobiliários
4
5
Cobrança e arrecadação de tributos
100
132
Lucro/prejuízo líquido antes do imposto de renda
Outros créditos
84.362
97.070
Sociais e estatutárias
2.704
37 Despesas da intermediação ﬁnanceira
e da contribuição social
20.078 (2.800)
Rendas a receber (Nota 21)
3.048
2.402
(19.629) (61.048)
Ajustes
Títulos e créditos a receber (Nota 3.7 e 6)
43.567
55.602
Fiscais e previdenciárias
3.314
3.652
Operações de captação no mercado
(6.738) (11.772)
Diversos (Nota 8)
39.223
41.061
Depreciações e amortizações
278
263
Diversas (Nota 10)
64.280
75.562
Provisão para outros créditos
(1.476) (1.995)
Provisão para créditos de liquidação duvidosa
12.899
49.281
Resultado de operações de câmbio
8
5
Outros valores e bens
165
43 Patrimônio líquido (Nota 12)
Provisão para contingências
711
127
120.327 109.087 Provisão para créditos de
Realizável a longo prazo
50.091
62.974
Lucro líquido ajustado
33.966
46.871
Operações de crédito
45.526
45.438
liquidação duvidosa (Nota 7)
(12.899) (49.281)
Variação de ativos e obrigações
73.772
73.772
Setor privado (Nota 6)
46.510
46.695 Capital Social - de domiciliados no país
Redução (aumento) em operações de crédito
55.099
30.578
21.217
46.555
35.315 Resultado bruto da intermediação ﬁnanceira 46.698
Prov. p/ créditos de liquid. duvidosa (Nota 7)
(984) (1.257) Reservas de lucros
Redução (aumento) em outros créditos
1.299
6.987
Outros créditos - diversos (Nota 8)
4.565
17.536
Outras receitas (despesas) operacionais
(26.473) (23.402)
Redução (aumento) em outros valores e bens
31
55
Diversos
4.564
17.535
Aumento (redução) em depósitos
(39.680)
3.780
Receitas de prestação de serviços (Nota 14)
15.177
18.680
Títulos e créditos a receber (Notas 3.7 e 6)
1
1
Aumento (redução) em outras obrigações
(7.376) (56.213)
Despesas de pessoal
(3.029)
(1.166)
Permanente
2.801
2.188
Baixa de operações de créd. de liquidação duvidosa (35.789) (21.875)
Imobilizado de uso
1.749
934
Caixa proveniente das atividades operacionais
7.549
10.183
Despesas administrativas (Nota 15)
(35.083) (34.705)
Outras imobilizações de uso
3.085
2.045
Imposto de renda e contribuição social pagos
(2.315) (5.063)
Despesas tributárias
(3.883)
(4.719)
Depreciações acumuladas
(1.336)
(1.111)
Caixa líquido aplicado nas atividades operacionais
5.234
5.120
Intangível - software
975
1.141
Outras receitas operacionais (Nota 16)
1.662
30 Fluxos de caixa das atividades de investimentos
Diferido - gastos de organização e expansão
77
113
Alienação de Investimentos
Outras
despesas
operacionais
(Nota
17)
(1.317)
(1.522)
365.345 438.470
Total do ativo
365.345 438.470 Total do passivo e do patrimônio líquido
Imobilizado em Curso
(461)
Resultado operacional
20.226
(2.185) Aquisição de imobilizado de uso
As notas explicativas da administração são parte integrante das demontrações contábeis.
(35)
(75)
Aquisição
de
intangível
(55)
(603)
Demonstrações das mutações do patrimônio líquido semestres ﬁndos em 30 de junho de 2013 e 2012 (Em milhares de Reais) Resultado não operacional (Nota 18)
(148)
(615)
Caixa líquido aplicado nas ativid. de investimentos
(551)
(678)
Capital
Reservas de lucros
Lucros
Resultado antes da tributação sobre o lucro
20.078
(2.800) Fluxos de caixa das atividades de ﬁnanciamento
Social
Legal
Estatutária
Outras
Acumulados
Total Imposto de renda e contribuição social (Nota 13) (8.691)
(4.782) (3.750)
1.131 Dividendos pagos
Em 31 de dezembro de 2011
73.772
8.260
19.161
9.563
110.756
Caixa líquido aplicado nas ativid. de ﬁnanciamentos (4.782) (3.750)
Corrente
(2.481)
(2.801) Aumento/ Redução do caixa e equivalentes de caixa
(99)
692
Prejuízo líquido do semestre
(1.669)
(1.669)
Diferido
(6.211)
3.932 Aumento/ Redução líq. de caixa e equival. de caixa
Destinações conf. AGO 29 de abril de 2012
Caixa
e
equivalentes
de
caixa
no
início
do
semestre
435
438
11.386
(1.669)
Reserva estatutária
9.563
- Lucro/prejuízo líquido dos semestres
Caixa e equivalentes de caixa no ﬁnal do semestre
336
1.130
Reserva de lucros
(9.563)
Lucro líquido dos semestres por ação - R$
2,04
(0,30) Redução/aumento líq. de caixa e equival. de caixa
(99)
692
Em 30 de junho de 2012
73.772
8.260
28.724
(1.669)
109.087
As notas explicativas da administração são parte integrante
As notas explicativas da administração são parte integrante
das demontrações contábeis.
das demontrações contábeis.
Em 31 de dezembro de 2012
73.772
8.544
29.329
3.435
115.080
Lucro líquido do semestre
11.386
11.386
6 Operações de crédito
Dividendos aprovados em AGO de 30 de abril de 2013
(3.435)
(3.435)
Apresentamos as informações relativas às operações de crédito, que incluem outros créditos com características de concessão de crédito:
Destinações
a. Modalidades e prazos
Empréstimo
Cartão
Cartão com
Reserva legal
569
(569)
Financiamento
Crédito
Operação
Característica
Financiamento
Reserva estatutária
1.217
(1.217)
CDC
Pessoal
de crédito
de crédito
de veículos
2013
2012
Dividendos a distribuir
(2.704)
(2.704)
Vencidas até 14 dias
2
2
5
Vencidas entre 15 e 30 dias
2.222
123
1.235
3
3.583
5.287
Reserva de lucros
6.896
(6.896)
Vencidas
entre
31
e
60
dias
1.311
136
976
3
2.426
5.372
Em 30 de junho de 2013
73.772
9.113
30.546
6.896
120.327
Vencidas entre 61 e 90 dias
1.227
120
998
5
2.350
6.084
As notas explicativas da administração são parte integrante das demontrações contábeis.
Vencidos mais de 91 dias
15.511
1.508
10.177
89
27.285
72.716
A vencer até 3 meses
86.082
16.558
5.290
32.305
157
140.392
170.688
Notas explicativas às demonstrações contábeis semestres ﬁndos em 30 de junho de 2013 e 2012 (Em milhares de Reais)
81.026
33.507
1.445
11.262
376
127.616
148.739
3.7 As operações de crédito incluem também operações com A vencer de 3 a 12 meses
1 Contexto operacional
A vencer de 1 a 3 anos
3.357
35.669
202
1
360
39.589
39.995
A Crediare S.A. - Crédito, Financiamento e Investimento cartões de crédito consideradas como “com característica de A vencer de 3 a 5 anos
6.910
6.910
6.690
(“Crediare” ou “Instituição”), instituição ﬁnanceira privada concessão de crédito”. Os saldos dessas operações, cujos A vencer de 5 a 15 anos
12
12
11
pagamentos
foram
efetuados
pelo
valor
mínimo
da
fatura
nacional que tem por objeto a prática de operações de crédito,
Total
de
operações
190.736
94.545
20.323
43.568
993
350.165
455.587
ﬁnanciamento e investimento, mediante a utilização de (Rotativo) ou que apresentam atraso no recebimento são Ativo circulante
187.379
51.954
20.121
43.567
633
303.654
408.891
reclassiﬁ
cados
como
operações
de
crédito
propriamente
ditas.
As
recursos próprios e de terceiros. Atua no mercado ﬁnanceiro
Realizável em longo prazo
3.357
42.591
202
1
360
46.511
46.696
voltada basicamente ao crédito direto ao consumidor das transações de cartões a pagar estão representadas por valores
2013
2012
vendas parceladas das Lojas Colombo S.A. - Comércio de a pagar aos estabelecimentos comerciais e à VISA, decorrentes b. Setor de atividade econômica
Utilidades Domésticas e com empréstimos a pessoas físicas, de compras realizadas por clientes, através de cartões de crédito. Privado
Pessoas
Físicas
350.165
455.587
3.8
O
imobilizado
de
uso
está
registrado
ao
custo
de
aquisição.
com utilização de recursos captados junto ao Banco Bradesco
350.165
455.587
S.A. Sua composição acionária é dividida entre Lojas Colombo As depreciações são calculadas pelo método linear com base Total das operações de crédito
S.A. e Banco Bradesco S.A. tendo cada um 50% (cinquenta em taxas determinadas em função da vida útil econômica dos 7 Provisão para créditos de liquidação duvidosa
b. Prêmio de garantias a receber - Lojas Colombo - Refere-se aos
por cento) das ações da Instituição e suas demonstrações bens, estimada em 10% para móveis e utensílios e máquinas e Em 30 de junho, o risco da carteira estava assim distribuído:
valores de prêmios de garantias a receber das Lojas Colombo a serem
equipamentos de uso e em 20% para o sistema de processamento
contábeis devem ser entendidas nesse contexto.
Provisão
2013
2012 repassados integralmente à Cardif do Brasil Seguros e Garantias
de dados.
2 Apresentação das demonstrações contábeis
mínima
S.A. referente à contratação de garantias estendidas de produtos
3.9 Imposto de renda e contribuição social (ativo e passivo) - Os
As demonstrações contábeis foram elaboradas a partir das créditos tributários de imposto de renda e contribuição social Nível de Risco Requerida Carteira Provisão Carteira Provisão comercializados pelas Lojas Colombo S.A. a seus clientes (Notas
0,50% 280.166
1.397 309.505
2.937 20 e 21). Por ocasião de parcelamento dos prêmios de garantias
diretrizes contábeis emanadas da Lei das Sociedades por Ações sobre o lucro líquido, calculados sobre adições temporárias, são A
1% 17.885
178 27.722
817 recebemos juros sobre estas operações, os quais são contabilizados
- Lei no 6.404/76 e alterações introduzidas pela Lei nº 11.638/07 registrados na rubrica “Outros créditos - Diversos”. Os créditos B
3%
8.838
713 16.426
1.634 no grupo contábil “Outros créditos” sendo amortizados conforme seus
e Lei nº 11.941/09, para a contabilização das operações, tributários sobre as adições temporárias serão realizados C
10%
5.224
522 11.513
1.151 recebimentos e apropriações. Foi realizada provisão para possíveis
associadas às normas e instruções do Conselho Monetário quando da utilização e/ou reversão das respectivas provisões D
30%
4.063
1.219 10.006
3.002 cancelamentos decorrentes de inadimplência e cancelamentos por
Nacional (CMN) e do Banco Central do Brasil (BACEN).
sobre as quais foram constituídos. Tais créditos tributários são E
50%
3.931
1.966 10.894
5.447 troca de produtos e defeito técnico de mercadorias ocasionando sua
As demonstrações contábeis incluem estimativas e premissas reconhecidos contabilmente baseados nas expectativas atuais F
70%
3.652
2.556 10.109
7.076 devolução no valor de R$ 249 (2012 – R$ 1.597).
calculadas pela administração, como a mensuração de de realização, considerando os estudos econômicos de lucros G
100% 26.406
26.406 59.412
59.412 c. Impostos e contribuições - Refere-se aos valores de antecipação de
provisões para perdas com operações de crédito, estimativas tributários futuros e análises realizadas pela Administração. A H
350.165
34.957 455.587
81.476 imposto de renda e contribuição social e impostos a recuperar.
do valor justo de determinados instrumentos ﬁnanceiros, provisão para imposto de renda é constituída à alíquota-base Total
provisão para contingências, outras provisões e projeção de de 15% do lucro tributável, acrescida de adicional de 10% e a Ativo circulante
303.654
33.973 408.891
80.219 d. Cobranças a receber - Refere-se a liquidações de operações de
realização de créditos tributários. Os resultados efetivos podem contribuição social sobre o lucro é calculada considerando a Realizável a longo prazo
46.511
984 46.696
1.257 crédito por clientes nas Lojas Colombo S.A. a serem processadas em
ser diferentes daquelas estimativas e premissas contabilizadas. alíquota de 15%. Foram constituídas provisões para os demais (1) Considera provisão complementar no montante de R$ 448, ao até dois dias (Nota 20).
As demonstrações contábeis da Crediare foram aprovadas pelo impostos e contribuições sociais, de acordo com as respectivas mínimo requerido pela Resolução CMN nº 2.682/99, constituída a 9 Depósitos interﬁnanceiros
Conselho de Administração em 22 de agosto de 2013.
partir da experiência da Administração e a expectativa de realização Referem-se a um depósito pós-ﬁxados captado com o Banco Bradesco S.A.
legislações vigentes.
3.10 Depósitos interﬁnanceiros são demonstrados pelos valores da carteira de crédito, de modo a apurar a provisão total julgada com prazo de 2 dias úteis, remunerados a taxa de 105% da variação da
3 Principais práticas contábeis
3.1 As demonstrações contábeis estão apresentadas em das exigibilidades e consideram, quando aplicável, os encargos adequada para cobrir os riscos de perda das operações de créditos, Taxa DI (Nota 20).
milhares de reais, que é a moeda funcional da Crediare, exceto exigíveis até a data de balanço, reconhecidos em base “pro-rata” considerando o histórico de inadimplência das operações, alinhadas 10 Outras obrigações - diversas
à boa prática bancária.
dia, quando aplicável.
se indicado de outra forma.
2013
2012
3.2 As receitas e despesas estão contabilizadas pelo regime 3.11 Outros ativos e passivos - Os ativos estão demonstrados A movimentação da provisão para créditos de liquidação duvidosa Transações de cartões a pagar (a)
43.511
58.454
pelos valores de realização, incluindo, quando aplicável, os foi como segue:
de competência.
Repasse à Cardif - Prêmios de garantias estendidas (b) 6.994
5.235
2013
2012
rendimentos
e
as
variações
monetárias
auferidos
(em
base
“pro3.3 Caixa e equivalentes de caixa são representados por
4.606
4.435
Semestre
Semestre Contas a pagar Lojas Colombo S.A. (c)
disponibilidades em moeda nacional, moeda estrangeira, rata” dia) e a provisão para perdas, quando julgada necessária.
2.111
2.300
57.847
54.070 Repasses de ﬁnanciamentos (d)
aplicações interﬁnanceiras de liquidez, cujo vencimento das Os passivos demonstrados incluem os valores conhecidos e Saldo inicial
Repasse
de
prêmios
de
seguro
prestamista
(e)
820
986
12.899
49.281
operações na data da efetiva aplicação seja igual ou inferior a calculáveis, acrescidos dos encargos e das variações monetárias Constituição de provisão
Provisão para indenizações cíveis (f)
2.869
2.023
Baixas
como
perda
(35.789)
(21.875)
incorridas
(em
base
“pro-rata”
dia).
90 dias e apresentem risco insigniﬁcante de mudança de valor
Devedores
diversos
3.369
2.129
34.957
81.476
justo, que são utilizados pela Instituição para gerenciamento de 3.12 Ativos e passivos contingentes e obrigações legais – Saldo ﬁnal
64.280
75.562
ﬁscais e previdenciárias - O reconhecimento, a mensuração e Durante o semestre ﬁndo em 30 de junho de 2013, os créditos Total
seus compromissos de curto prazo.
3.4 As aplicações interﬁnanceiras de liquidez estão a divulgação das contingências ativas e passivas e obrigações recuperados totalizaram R$ 2.623 (R$ 2.249 em 2012), a. Transações de cartões a pagar - Correspondem a obrigações com os
legais
são
efetuados
de
acordo
com
os
critérios
deﬁ
nidos
na
estabelecimentos
comerciais
e
a
VISA
decorrentes
de
compras
realizadas
respectivamente,
e
os
créditos
renegociados
totalizaram
R$
854
(R$
contabilizadas pelos valores de realização e os rendimentos
por clientes, através de cartões de crédito (Nota 3.7).
estão contabilizados em função do prazo decorrido até a Resolução nº 3.823/09 do CMN, sendo: Ativos contingentes: não 1.736 em 2012), respectivamente.
b. Repasse à Cardif - Prêmios de garantias estendidas - Referem-se
data do balanço, deduzidas de provisão para desvalorização, são reconhecidos contabilmente, exceto quando a Administração 8 Outros créditos - diversos
possui total controle da situação ou quando há garantias reais
aos valores pagos pelos clientes das Lojas Colombo S.A. que contrataram
quando aplicável.
2013
2012 seguro de cobertura de garantia estendida a serem repassados à Cardif
ou
decisões
judiciais
favoráveis
à
Instituição,
sobre
as
quais
3.5 As operações de crédito e outros créditos com características
Créditos tributários (a)
29.769 41.366
de concessão de crédito são classiﬁcadas nos respectivos não cabem mais recursos, caracterizando o ganho como Prêmio de garantias a receber - Lojas Colombo (b) 7.013 10.883 do Brasil Seguros e Garantias S.A., referentes à comercialização do
níveis de risco, observando: (i) os parâmetros mínimos praticamente certo e pela conﬁrmação da capacidade de sua ( - ) Provisão para cancelamento de garantias (b) (249) (1.597) produto “garantia estendida” pelas Lojas Colombo S.A. (Notas 8, 20 e 21).
c. Contas a pagar Lojas Colombo S.A. - Referem-se ao rateio de
estabelecidos pela Resolução nº 2.682/99 do CMN, que requer recuperação por recebimento ou compensação com outro Imposto de renda e contrib. social a recuperar (c) 5.041
5.092 despesas corporativas, conforme apresentadas na Nota 20 - Partes
a sua classiﬁcação em nove níveis, sendo “AA” (risco mínimo) passivo exigível. Os ativos contingentes cuja expectativa de Cobranças a receber (d)
1.166
1.381 relacionadas.
e “H” (risco máximo); e (ii) a avaliação da Administração quanto êxito é provável são divulgados nas notas explicativas, quando
1.047
1.072 d. Repasses de ﬁnanciamentos - Refere-se a valores de operações de
ao nível de risco. Essa avaliação, realizada periodicamente, aplicável. Passivos contingentes: são constituídos levando em Outras cobranças a receber
43.787 58.596 crédito a liberar para Lojas Colombo S.A. a serem processadas em até 2
considera a conjuntura econômica, a experiência passada conta a opinião dos assessores jurídicos; a natureza das ações; Total
Circulante
39.223
41.061
a
similaridade
com
processos
anteriores;
a
complexidade
e
o
dias (Nota 20).
e os riscos especíﬁcos e globais em relação às operações,
4.564 17.535 e. Repasse de prêmios de seguro prestamista - Referem-se aos
aos devedores e garantidores. Adicionalmente, também são posicionamento de Tribunais, sempre que a perda for avaliada Longo prazo
a.
Créditos
tributários
como
provável
ou
quando
a
administração,
baseada
em
suas
valores de prêmios de seguros prestamista sobre operações de crédito
considerados os períodos de atraso deﬁnidos na Resolução nº
2.682/99 do CMN, para atribuição dos níveis de classiﬁcação análises prevê um desembolso de caixa futuro, para os processos A Crediare adota o procedimento de reconhecer créditos tributários arrecadadas dos clientes a serem repassados à Bradesco Vida e
de
imposto
de
renda
e
de
contribuição
social
sobre
diferenças
classiﬁ
cados
como
possíveis,
o
que
ocasionaria
uma
provável
Previdência S.A. A contratação de seguros pelos clientes com à Bradesco
dos clientes da seguinte forma:
temporárias. Em 30 de junho os valores desses tributos diferidos Vida e Previdência S.A. é opcional e realizada através de proposta distinta
Período de atraso (*) Classiﬁcação do cliente % de provisão saída de recursos para a liquidação das obrigações e quando são os seguintes:
os montantes envolvidos forem mensuráveis com suﬁciente
do contrato de operação de crédito (Nota 20).
até 14 dias
A
0,5
segurança. Os demais passivos contingentes classiﬁcados
2013
2012 f. Provisão para indenizações cíveis - Refere-se ao valor estimado
de 15 a 30 dias
B
1
como de perdas possíveis não são reconhecidos contabilmente,
Imposto Contrib.
para cobrir as perdas esperadas, principalmente, em ações movidas por
de 31 a 60 dias
C
3
devendo ser apenas divulgados nas notas explicativas, quando Itens base do diferimento de renda social
Total Total clientes (Nota 11).
relevantes, e os classiﬁcados como remotos não requerem Provisão para créditos de
de 61 a 90 dias
D
10
11 Ativos e passivos contingentes e obrigações legais
provisão e nem divulgação. Obrigações legais - ﬁscais e
liquidação duvidosa
67.373 40.476 107.849 94.026 a. Ativos contingentes - Não foram reconhecidos contabilmente ativos
de 91 a 120 dias
E
30
previdenciárias: decorrem de processos judiciais relacionados Operações de crédito levadas
de 121 a 150 dias
F
50
contingentes.
a obrigações tributárias, cujo objeto de contestação é sua
à perda, temporariamente
b. Passivos contingentes classiﬁcados como perdas prováveis
de 151 a 180 dias
G
70
legalidade ou constitucionalidade, que, independentemente da
indedutíveis
(49.554) (29.771) (79.325) (54.107) e obrigações legais - ﬁscais e previdenciárias - A Crediare é parte
superior a 180 dias
H
100
avaliação acerca da probabilidade de sucesso, tem os seus Outros
778
467
1.245
1.447
em processos judiciais, de natureza cível, decorrentes do curso normal
(*) Para as operações com prazo a decorrer superior a 36 montantes reconhecidos integralmente nas demonstrações
Total
18.597
11.172 29.769 41.366 de suas atividades. As provisões foram constituídas levando em conta,
meses, é realizada a contagem em dobro dos prazos, conforme contábeis.
facultado pela Resolução nº 2.682/99 do CMN.
3.13 Redução ao valor recuperável de ativos (impairment) - Os Os créditos tributários são registrados por seus valores nominais entre outras: a opinião dos assessores jurídicos, a natureza das ações, a
A atualização (accrual) destas operações vencidas até o 59º ativos ﬁnanceiros e não ﬁnanceiros são avaliados para veriﬁcar e serão revertidos conforme suas exclusões no cálculo do lucro similaridade com processos anteriores, a complexidade e o posicionamento
dia é contabilizada em receitas e, a partir do 60º dia, em rendas se há evidência objetiva de que tenha ocorrido uma perda no tributável em períodos futuros, quando os valores contábeis dos de Tribunais, ou se houver, a expectativa de desembolso futuro de caixa. A
a apropriar. As operações em atraso classiﬁcadas como nível seu valor recuperável. A evidência objetiva de que os ativos ativos forem recuperados ou liquidados. Como o crédito refere-se Administração da Crediare entende que a provisão constituída é suﬁciente
“H” permanecem nessa classiﬁcação por seis meses, quando ﬁnanceiros perderam valor pode incluir o não pagamento ou a diferenças temporárias de tributos e sua realização depende para atender às perdas decorrentes dos respectivos processos.
então são baixadas contra a provisão existente e controladas atraso no pagamento por parte do devedor, indicações de substancialmente da dedutibilidade das provisões para perdas i. Processos cíveis - São pleitos de indenização por dano moral
em contas de compensação por no mínimo cinco anos, não processo de falência ou mesmo, um declínio signiﬁcativo ou sobre crédito de liquidação duvidosa, os prazos de compensação e patrimonial. Essas ações são controladas individualmente e
sendo mais registradas em contas patrimoniais. As operações prolongado do valor do ativo. Uma perda por redução ao valor não podem ser precisamente projetados, não obstante a isso, provisionadas sempre que a perda for avaliada com possível, provável
renegociadas são mantidas, no mínimo, no mesmo nível em recuperável (impairment) de um ativo ﬁnanceiro ou não ﬁnanceiro a expectativa da administração constante de seus estudos ou remota, considerando a opinião de assessores jurídicos, natureza
das ações, similaridade com processos anteriores, complexidade
que estavam classiﬁcadas. As renegociações que já haviam é reconhecida no resultado do período se o valor contábil do ativo econômicos está prevista conforme o quadro abaixo:
e posicionamento dos tribunais, bem quando houver expectativa
Exercício
sido baixadas contra a provisão e que estavam em contas ou unidade geradora de caixa exceder o seu valor recuperável.
2013
25.205 de desembolso futuro de caixa. Não existem em curso processos
de compensação, são classiﬁcadas como nível “H” e as 4 Caixa e equivalentes de caixa
2014
4.564 administrativos signiﬁcativos por descumprimento de normas do Sistema
eventuais receitas provenientes da renegociação somente são
29.769 Financeiro Nacional ou de pagamento de multas que possam causar
reconhecidas quando efetivamente recebidas. Quando houver As operações de caixa e equivalente de caixa, em 30 de junho, Total
amortização signiﬁcativa da operação ou quando novos fatos estão assim representadas:
O valor presente do crédito, em 30 de junho de 2013, calculado impactos representativos no resultado ﬁnanceiro da Instituição.
relevantes justiﬁcarem a mudança do nível de risco, poderá
2013
2012 com base na taxa média de captação de 8,19% a.a. e pelos prazos ii. Processos trabalhistas - Consistem, principalmente, em
reclamações de empregados vinculadas a disputas sobre o montante de
ocorrer a reclassiﬁcação da operação para categoria de menor Caixa
2
3 acima descritos é de R$ 27.197 (2012 - R$ 36.721).
risco.
Movimentação do semestre
2013
2012 compensação pago sobre demissões, comissões e horas extras.
226
142 Saldo inicial
3.6 A provisão para créditos de liquidação duvidosa foi Depósitos Bancários
35.980 37.434 iii. Composição da provisão para contingências
N° de
2013
2012
constituída de acordo com os critérios de classiﬁcação das Depósitos em Moeda Estrangeira
108
85 Constituição - provisão para créditos
processos Provisão Provisão
operações de crédito com base na Resolução nº 2.682/99 e do Total de Caixa e Equivalentes de Caixa
de liquidação duvidosa
5.159 19.712
336
230
CMN, além de estimativa adicional, conforme comentado na
Processos
cíveis
1.007
1.870
1.613
Reversão - créditos recuperados
(452)
(308)
Nota 7. No julgamento da administração, o montante constituído 5 Instrumentos ﬁnanceiros derivativos
Reversão - créd. baixados para prej. dedutíveis (10.315) (15.008) Processos trabalhistas
69
999
410
é suﬁciente para cobrir as prováveis perdas na realização dos Nos semestres ﬁndos em 30 de junho de 2013 e 2012, a Crediare Outros
(603)
(464)
2.869
2.023
créditos.
Saldo ﬁnal
29.769 41.366
não operou com instrumentos ﬁnanceiros derivativos.
Continua >>>
>>> Continuação
iv. Movimentação das provisões constituídas
2013
2.158
1.431
(720)
2.869
2012
1.896
708
(581)
2.023
Saldo inicial
Constituições líquidas de reversões
Pagamentos
Saldo ﬁnal
v. Passivos contingentes classiﬁcados como perdas possíveis
Em 30 de junho de 2013, os passivos contingentes de naturezas cível e trabalhista,
classiﬁcados como perda possível e, conforme posição dos assessores jurídicos,
montavam em R$ 928 e R$ 520 (R$ 677 e R$ 410 em 2012), respectivamente.
12 Patrimônio Líquido
a. Capital social - O capital social subscrito e integralizado está representado por
5.580.322 ações ordinárias nominativas sem valor nominal.
b. Reserva de lucros - i. Reserva legal: É constituída anualmente como destinação de
5% do lucro líquido do exercício e não poderá exceder a 20% do capital social. A reserva
legal tem por ﬁm assegurar a integridade do capital social e somente poderá ser utilizada
para compensar prejuízo e aumentar o capital.
ii. Reserva estatutária: Reserva para capital de giro, constituída com base em 15%
do lucro líquido do exercício, após destinação de reserva legal e dividendos, cujo valor
máximo não deverá exceder o valor do capital social, caso em que o excesso deverá ser
capitalizado ou distribuído como dividendos, conforme decisão da Assembleia Geral ou
deliberação dos acionistas.
iii. Outras reservas de lucros: Reserva que segundo disposições contidas nos incisos 1 e
2 do art. 132 da Lei nº 6.404/76, deliberará sobre as demonstrações contábeis da Instituição
e a destinação desses lucros acumulados e do resultado do exercício, para distribuição de
dividendos, constituição de reservas estatutárias e/ou destinação para o aumento de capital.
c. Distribuição de dividendos - Às ações do capital social é assegurada a distribuição de
dividendos mínimos, anualmente, de 25% do lucro ajustado, conforme artigo 202 da Lei nº
6.404/76. O dividendo mínimo obrigatório, calculado consoante à legislação societária e o
estatuto social, é o seguinte:
2013
2012
Semestre Semestre
Lucro/Prejuízo líquido do semestre
11.386
(1.669)
Reserva legal
(569)
Base de cálculo dos dividendos
10.817
Dividendo mínimo obrigatório (25%)
2.704
Dividendos a distribuir
2.704
Em Assembleia Geral Ordinária realizada em 30 de abril de 2013, foi aprovada a distribuição
de dividendos complementares no montante de R$ 3.435 referente aos lucros acumulados
até o ﬁnal do exercício de 31 de dezembro de 2012, que foram pagos durante o semestre
ﬁndo em 30 de junho de 2013.
13 Imposto de renda e contribuição social
Apuração do imposto de renda e contribuição social sobre o lucro do semestre:
2013
2012
Resultado antes do imposto de renda e contribuição social
20.078
(2.800)
Adições
16.793
50.526
Exclusões
(30.629)
(40.584)
Valor base para tributação
6.242
7.142
Imposto de renda e contribuição social às alíquotas de 40%
(2.496)
(2.856)
Efeito de diferenças permanentes líquidas
15
55
Corrente
(2.481)
(2.801)
Diferido
(6.211)
3.932
14 Receita de prestação de serviços
2013
2012
Receita com comissões sobre seguros prestamista
2.688
2.846
Receita confecção de cadastro
2.499
3.065
Receita com comissões sobre serviços de cartão
4.081
4.672
Receitas seguros diversos
167
58
Receita com comissões de garantias estendidas
5.742
8.039
Total
15.177
18.680
15 Despesas administrativas
Referem-se, principalmente, a despesas relacionadas com operações com correspondentes
no país e a alocação de despesas com infra-estrutura operacional, conforme apresentado na
Nota 20 - Partes relacionadas.
2013
2012
Despesas com análise de crédito
24.713
25.636
Despesas de comunicação
2.547
2.825
Despesas processamento de dados
2.073
2.174
Outras despesas administrativas (*)
5.750
4.070
Total
35.083
34.705
(*) Referem-se principalmente a despesas em geral como publicidade, propaganda e
despesas bancárias.
16 Outras receitas operacionais
Referem-se a rendas sobre transações realizadas pelas Lojas Colombo S.A. recebidas
através de cartões de crédito, conforme acordo ﬁrmado entre as partes.
17 Outras despesas operacionais
Referem-se a despesas de baixas de operações de crédito em prejuízo conforme relatório
de autorização das baixas pela Diretoria, assim como a apropriação da provisão para
cancelamento de garantias estendidas devido a troca de produtos ou cancelamento da
venda pela devolução do produto (Nota 8).
18 Resultado não operacional
Refere-se a prejuízos nas alienações de bens não de uso próprio.
19 Limite operacional (acordo de Basileia)
O acordo de Basileia, por meio da Resolução nº 3.490 do BACEN, de 29 de agosto de 2007,
instituiu modiﬁcações no cálculo do Patrimônio de Referência Exigido alterando a apuração
das parcelas correspondentes ao Risco de Crédito (Circular nº 3.360/07), de Mercado
(Resolução nº 3.464/07), de Câmbio (Circular nº 3.389/08) e, incluindo as parcelas de Risco
Operacional (contabilizados em 20% até dezembro de 2008, conforme Circular nº 3.383/08),
da variação dos preços de ações (Circular nº 3.366/07) e da variação do preço de commodities
(Circular nº 3.368/07), exigindo também destaque de capital para cobertura do risco de taxas
de juros das operações não incluídas na carteira de negociação (Circular nº 3.365/07).
A Crediare não calcula individualmente os riscos deﬁnidos no acordo de Basileia, por
fazer parte do Conglomerado Financeiro do Banco Bradesco S.A. (instituição líder), sendo
responsabilidade dessa Instituição, a apuração e o envio das informações do Conglomerado
Financeiro relativas ao Patrimônio de Referência Exigido ao Banco Central do Brasil.
20 Transações com partes relacionadas
a. Em 30 de junho, os saldos de operações e os resultados obtidos em transações com partes
relacionadas são demonstrados a seguir:
Ativo/(passivo) Receita/(despesa)
2013
2012
2013
2012
Lojas Colombo S.A. - Comércio
de Utilidades Domésticas
Garantias a receber (Nota 8)
7.012
10.883
Juros de Garantias (Nota 8)
179
1.120
235
1.541
Cobranças a receber (Nota 8)
1.166
1.382
Valores a receber de sociedades ligadas
1
11
Repasses de ﬁnanciamento (Nota 10)
(2.111)
(2.300)
Contas a pagar - despesas administrativas (Nota 10) (4.606)
(4.435) (24.713) (25.636)
Banco Bradesco S.A.
Depósitos bancários
226
1.127
Depósitos interﬁnanceiros (Nota 9)
(174.620) (250.000) (6.738) (11.773)
Despesas de serviços ﬁnanceiros
(852)
(1.202)
Bradesco Vida e Previdência S.A.
Receita com comissão sobre seguros
805
954
2.688
2.846
Repasses de seguros (Nota 10)
(408)
(985)
As despesas administrativas com Lojas Colombo S.A. - Comércio de Utilidades Domésticas
referem-se, principalmente, a despesas de natureza corporativa e de infraestrutura
operacional, as quais são apuradas pelo valor de custo, de acordo com a efetiva utilização
destes recursos pela Crediare.
b. Em 30 de junho, os benefícios proporcionados pela Crediare na forma de remuneração
aos seus Administradores, estavam assim compostos:
2013
2012
Remuneração
138
207
Outros benefícios
23
21
Total
161
228
A Instituição não possui benefícios de longo prazo, de rescisão de contrato de trabalho ou
remuneração baseada em ações para seu pessoal-chave da Administração.
21 Operação de garantia estendida
2013
2012
Comissão sobre garantias a receber (a)
3.048
2.402
Juros de Garantias (b)
179
1.120
Juros a apropriar (b)
(138)
(721)
Prêmio de garantias a receber - Lojas Colombo S.A. (c)
7.013
10.883
( - ) Provisão para cancelamento de garantias (c)
(249)
(1.597)
Repasse garantias (d)
(6.994)
(5.235)
a. Comissão sobre garantias a receber - São os valores a receber da Cardif do Brasil
Seguros e Garantias S.A., referente à comissão da venda de garantias. Estão registrados na
conta “Outros Créditos - Rendas a receber” no ativo circulante.
b. Juros de garantias ﬁnanciadas a receber - Valores a receber referente a juros por ocasião
do ﬁnanciamento das garantias. Estão registrados na conta “Outros Créditos - Rendas a
receber” no ativo circulante.
c. Prêmio de garantias a receber - Lojas Colombo S.A. (Nota 8 (b)) - Refere-se aos valores
de prêmios de garantias a receber das Lojas Colombo a serem repassados integralmente à
Cardif do Brasil Seguros e Garantias S.A. referente à contratação de garantias estendidas de
produtos comercializados pelas Lojas Colombo S.A. a seus clientes. Foi realizada provisão
para possíveis cancelamentos decorrentes de inadimplência e cancelamentos por troca de
produtos e defeito técnico de mercadorias ocasionando sua devolução no valor de R$ 249
(2012 - R$ 1.597).
d. Repasse de garantias (Nota 10) - Repasse dos valores de certiﬁcados de garantias à Cardif
do Brasil Seguros e Garantias S.A. para processamento referente à venda de garantias.
22 Outras informações
a) Gerenciamento de Risco: As informações contábeis e de riscos (crédito, operacional
e mercado) da Crediare, relativas ao atendimento dos preceitos legais das Resoluções
Bacen nº 3.380 e nº 3.464, assim como do Comunicado Bacen nº 16.137 (Cronograma de
Implantação de Basileia II no Brasil), são, mensalmente, consolidadas no Banco Bradesco
S.A. (Conglomerado Financeiro), que escolheu o critério de cálculo avançado para alocação
de capital. A Crediare, seguindo a mesma metodologia, desenvolveu trabalhos internos para
ajustar essas interfaces e ter os mesmos controles para atendimento legal e futuro cálculo
de alocação de capital. Para isso, atua preventivamente, via setor de Auditoria Interna, na
mitigação de riscos, correção de processos e controle de fraudes.
b) Em aderência ao processo de convergência com as normas internacionais de contabilidade,
o Comitê de Pronunciamentos Contábeis (CPC) emitiu vários procedimentos contábeis, bem
como suas interpretações e orientações, os quais serão aplicáveis às instituições ﬁnanceiras
somente quando aprovado pelo CMN. Os pronunciamentos contábeis já aprovados foram:
• Resolução nº 3.566/08 – Redução ao Valor Recuperável de Ativos (CPC 01);
• Resolução nº 3.604/08 – Demonstração do Fluxo de Caixa (CPC 03);
• Resolução nº 3.750/09 – Divulgação sobre Partes Relacionadas (CPC 05);
• Resolução nº 3.823/09 – Provisões, Passivos Contingentes e Ativos Contingentes (CPC 25);
• Resolução nº 3.973/11 – Evento subsequente (CPC 24);
• Resolução nº 3.989/11 – Pagamento baseado em Ações (CPC 10);
• Resolução nº 4.007/11 – Políticas Contábeis, Mudança de Estimativa e Retiﬁcação de Erro
(CPC 23); e
• Resolução nº 4.144/12 – Pronunciamento Conceitual Básico (R1).
Atualmente, não é possível quantiﬁcar quando o CMN irá aprovar os demais pronunciamentos
contábeis do CPC e tampouco se a utilização dos mesmos será de forma prospectiva ou
retrospectiva.
Diretoria
Edeni Malta da Silva
Cesário Narihito Nakamura
Conselho de Administração
Presidente do Conselho de Administração
Adelino Raymundo Colombo
Membros Efetivos
Marcelo de Araújo Noronha
Adelino Raymundo Colombo
Cesário Narihito Nakamura
Paulo Roberto Leke
Contadora
Edinara Gregolin Balbinotte - CRC/RS - 079367/O
Relatório dos auditores independentes sobre as demonstrações contábeis
Aos Conselheiros e Diretores da
Crediare S.A. - Crédito, Financiamento e Investimento - Farroupilha - RS
Examinamos as demonstrações contábeis da Crediare S.A. - Crédito, Financiamento e
Investimento (“Instituição”), que compreendem o balanço patrimonial em 30 de junho de 2013
e as respectivas demonstrações do resultado, das mutações do patrimônio líquido e dos ﬂuxos
de caixa para o semestre ﬁndo naquela data, assim como o resumo das principais práticas
contábeis e demais notas explicativas.
Responsabilidade da administração sobre as demonstrações contábeis - A administração
da Instituição é responsável pela elaboração e adequada apresentação dessas demonstrações
contábeis de acordo com as práticas contábeis adotadas no Brasil aplicáveis às instituições
autorizadas a funcionar pelo Banco Central do Brasil e pelos controles internos que ela
determinou como necessários para permitir a elaboração de demonstrações contábeis livres de
distorção relevante, independentemente se causada por fraude ou erro.
Responsabilidade dos auditores independentes - Nossa responsabilidade é a de expressar
uma opinião sobre essas demonstrações contábeis com base em nossa auditoria, conduzida
de acordo com as normas brasileiras e internacionais de auditoria. Essas normas requerem o
cumprimento de exigências éticas pelos auditores e que a auditoria seja planejada e executada
com o objetivo de obter segurança razoável de que as demonstrações contábeis estão livres
de distorção relevante. Uma auditoria envolve a execução de procedimentos selecionados para
obtenção de evidência a respeito dos valores e divulgações apresentados nas demonstrações
contábeis. Os procedimentos selecionados dependem do julgamento do auditor, incluindo a
avaliação dos riscos de distorção relevante nas demonstrações contábeis, independentemente se
causada por fraude ou erro. Nessa avaliação de riscos, o auditor considera os controles internos
relevantes para a elaboração e adequada apresentação das demonstrações contábeis da
Instituição para planejar os procedimentos de auditoria que são apropriados nas circunstâncias,
mas não para ﬁns de expressar uma opinião sobre a eﬁcácia desses controles internos da
Instituição. Uma auditoria inclui, também, a avaliação da adequação das práticas contábeis
utilizadas e a razoabilidade das estimativas contábeis feitas pela administração, bem como a
avaliação da apresentação das demonstrações contábeis tomadas em conjunto. Acreditamos
que a evidência de auditoria obtida é suﬁciente e apropriada para fundamentar nossa opinião.
Opinião - Em nossa opinião, as demonstrações contábeis acima referidas apresentam
adequadamente, em todos os aspectos relevantes, a posição patrimonial e ﬁnanceira da
Crediare S.A. - Crédito, Financiamento e Investimento em 30 de junho de 2013, o desempenho
de suas operações e os seus ﬂuxos de caixa para o semestre ﬁndo naquela data, de acordo com
as práticas contábeis adotadas no Brasil, aplicáveis às instituições autorizadas a funcionar pelo
Banco Central do Brasil.
Osasco, 22 de agosto de 2013
Zenko Nakassato
Contador CRC 1SP160769/O-0
KPMG Auditores Independentes
CRC SP-014428/F-7