Confidencial
FUNDO DE INVESTIMENTO EM DIREITOS CREDITORIOS POLICARD II
VALORES DE FECHAMENTO EM 31/05/2012
Valor das Cotas
Cota Sênior
R$ 1.054,95
Cota Mezanino R$ 1.066,44
Patrimônio Líquido do FIDC
Rendimento Acumulado
Seniores
Mezanino
Subordinadas
Total
R$ 9.653.093,14
R$ 6.091.060,29
R$ 8.585.971,60
R$ 24.330.125,03
Mês %
Ano %
Fundo %
Cota Sênior
1,04
5,44
5,50
Cota Mezanino
1,26
6,58
6,64
O FUNDO
CARACTERÍSTICAS
CNPJ: 13.895.002/0001-38
Código ISIN: BRPLIDCTF000 (Sêniores) e BRPLIDCTF026 (Mezanino)
Classificação ANBIMA: FIDC
Data de Início: 28/12/2011
Mercados de Negociação: MDA / CETIP; SF / CETIP.
Objetivo do fundo: O objetivo do FUNDO é proporcionar aos
cotistas, rendimento de longo prazo investindo os recursos do
Fundo em Direitos Creditórios de titularidade da Policard,
decorrentes do uso de cartão, na modalidade saque, cujo
pagamento é efetuado nas respectivas contas vinculadas por meio
de desconto em benefícios ou folha de pagamento por entidades
integrantes da Federação, tais como a União, Estados, Distrito
Federal e Municípios.
Publico Alvo: O FUNDO tem como público alvo investidores
qualificados, conforme definidos na Instrução CVM nº 409/04, e
demais investidores autorizados a adquirir cotas do Fundo, nos
termos da legislação em vigor, observado, ainda, o disposto na
Instrução CVM nº 476/09 para a subscrição de cotas do Fundo no
âmbito de oferta pública com esforços restritos de colocação.
Valor mínimo de aplicação: R$ 1.000.000,00
Prazo de duração: 60 meses
Carência: 12 meses, principal e juros. Durante a carência os juros são
incorporados ao capital
Amortização principal: pgtos. trimestrais e iguais partir do 15º mês
Amortização dos juros: pgtos. trimestrais a partir do 15º mês
Parâmetro de rentabilidade: CDI + 3,5% (Sêniores) e CDI 6,2%+
(Mezanino).
Taxas de Adm. e Custódia: 0,45% a.a. sobre o PL do fundo.
Taxa de Gestão: 0,8% a.a. sob o PL das cotas Sêniores + cotas Mezanino
Reforço de Crédito: 30% de subordinação Junior e 20% Mezanino.
Rating: Quota Sênior – AAA e Quota Mezanino - BBB (Standard & Poor's)
Tributação: Longo Prazo
Direitos Creditórios: (i) originados por instituições financeiras, por meio
de solicitações de empréstimo realizadas pela Policard, na qualidade de
mandatária dos portadores de Cartões, os quais são os efetivos
beneficiários dos créditos. A Policard sub-roga-se na condição de credor
dos Direitos Creditórios apos liquidação perante instituições financeiras
e (ii) originados por terceiros cujo pagamento seja efetuado por meio de
desconto em benefícios ou folha de pagamento por entidades
integrantes da Federação e que sejam adquiridos pela Policard
previamente a celebração do Contrato de Cessão.
RENTABILIDADE
RETORNO COMPARATIVO ATÉ 31 / 05 /2012
PARTICIPANTES E CONTATOS
Administrador:
Custodiante:
Estruturador e
Gestor:
Oliveira Trust DTVM S/A
At.: José Alexandre Freitas
+55 21 3514-0000
HSBC Bank S/A
At.: Paulo Costa
+55 41 3777-5725
ASK Gestora de Recursos
At.: Valério Marega / Pedro
Martins
+55 11 2770-0500
Auditoria:
Advogados:
DISCLAIMER:
O INVESTIDOR DEVE ESTAR CIENTE DAS RESTRIÇÕES PREVISTAS NA INSTRUÇÃO CVM Nº 476/09 QUANTO À DIVULGAÇÃO DA OFERTA, ESPECIALMENTE QUANTO AO NÚMERO DE INVESTIDORES
QUE PODEM SER PROCURADOS, DEVENDO O INVESTIDOR SE COMPROMETER, PORTANTO, A NÃO DIVULGAR E/OU FORNECER A TERCEIROS, REPRODUZIR OU, AINDA, DE QUALQUER MODO,
DISPOR DE QUAISQUER INFORMAÇÕES RELACIONADAS À OFERTA ÀS QUAIS TENHA ACESSO, NÃO SE LIMITANDO ÀQUELAS CONTIDAS AO PRESENTE DOCUMENTO.
O RENDIMENTO ATRIBUÍDO ÀS COTAS DO FUNDO E DESCRITO NO PRESENTE MATERIAL DE DIVULGAÇÃO NÃO É LÍQUIDO DE IMPOSTOS.
A DESCRIÇÃO DA VARIAÇÃO DA TAXA DI UTILIZADA NO PRESENTE MATERIAL DE DIVULGAÇÃO É MERA REFERÊNCIA ECONÔMICA, E ESTE INDICADOR NÃO CONSTITUI PARÂMETRO DE
RENTABILIDADE DAS COTAS DO FUNDO.
FUNDOS DE INVESTIMENTO NÃO CONTAM COM GARANTIA DO ADMINISTRADOR DO FUNDO, DO GESTOR DA CARTEIRA, DE QUALQUER MECANISMO DE SEGURO OU, AINDA, DO FUNDO
GARANTIDOR DE CRÉDITOS – FGC.
O INVESTIMENTO EM FUNDOS DE INVESTIMENTO EM DIREITOS CREDITÓRIOS É SUJEITO A DIVERSOS RISCOS, DESCRITOS NA SEÇÃO “FATORES DE RISCO” DO REGULAMENTO DO FUNDO.
O PAGAMENTO DE RENDIMENTOS OU DE AMORTIZAÇÕES AOS TITULARES DE COTAS SOMENTE SERÁ REALIZADO SE O PATRIMÔNIO DO FUNDO ASSIM O PERMITIR.
É RECOMENDADA A LEITURA CUIDADOSA DO REGULAMENTO DO FUNDO DE INVESTIMENTO PELO INVESTIDOR AO APLICAR SEUS RECURSOS, ESPECIALMENTE A SEÇÃPO “FATORES DE RISCO”.
O PRESENTE MATERIAL NÃO CONSTITUI OFERTA DE VENDA DE COTAS DO FUNDO.
ESTE FUNDO TEM MENOS DE 12 (DOZE) MESES E, PARA AVALIAÇÃO DA PERFORMANCE DE FUNDO DE INVESTIMENTO, É RECOMENDÁVEL UMA ANÁLISE DE, NO MÍNIMO, 12 (DOZE) MESES.
LEIA O REGULAMENTO ANTES DE ACEITAR A OFERTA