Informativo para Acionistas Ano 8 Nº 33
4º trimestre 2011
Foco na eficiência
Destaques
do resultado
A maior conquista de 2011 foi a finalização da integração do Itaú e Unibanco. Do
ponto de vista interno, esta integração operacional é uma importante melhoria
que simplificará processos e é fundamental para o Projeto Eficiência. Além disso,
os esforços antes focados para executar a integração agora serão realocados
para o atendimento aos nossos milhões de clientes e para o desenvolvimento de
novos produtos e serviços.
O lucro líquido do Itaú Unibanco atingiu
R$ 14,6 bilhões, com rentabilidade
anualizada de 22,3% sobre o
patrimônio líquido médio. Contribuiu
para o desempenho a evolução de
5,8% no resultado de intermediação
financeira e de 11,4% nas receitas de
prestação de serviços e rendas de
tarifas bancárias, além do controle das
despesas de pessoal e administrativas.
Evoluímos no aspecto motivacional neste processo de unificação entre Itaú e
Unibanco. Prova disso é que o Fale Francamente, pesquisa interna de clima, tem
avançado de forma consistente nos últimos dois anos: de 2009 para 2011, a satisfação dos nossos colaboradores saltou de 69% para 75%.
Os ativos consolidados alcançaram
R$ 851,3 bilhões, com crescimento
de 13,3% nos últimos 12 meses.
O objetivo principal do banco para os próximos anos é melhorar a eficiência, sendo
que a nossa meta é atingir um índice de 41% até o final de 2013. Este percentual do
Índice de Eficiência (IE) significa que, para gerar R$ 1,00 de receita, é necessário
investirmos cerca de R$ 0,41. O nosso desejo é que as receitas cresçam de maneira
mais acelerada em relação aos gastos. Para que isso ocorra, todos os colaboradores,
direta ou indiretamente, se encontram engajados neste projeto.
O patrimônio líquido consolidado, por
sua vez, totalizou R$ 71,3 bilhões, com
crescimento de 17,2% em relação a 2010.
Estamos empenhados em melhorar processos e buscar inovações para criar uma
relação de longo prazo e de qualidade com nossos diversos públicos estratégicos. Dessa forma, buscamos oferecer produtos e serviços qualificados, com
agilidade e simplicidade, e acima de tudo com um atendimento que possa trazer
a satisfação aos nossos clientes.
A carteira de crédito, incluindo avais
e fianças, atingiu o saldo de R$ 397,0
bilhões, com crescimento de 19,1% em
relação a 31 de dezembro de 2010.
O índice de inadimplência,
considerando o saldo das operações
em atraso há mais de 90 dias, alcançou
4,9 %, sendo 6,6 % para carteira de
cliente pessoa física e 3,5% para
carteira de cliente pessoa jurídica.
A expectativa para 2012 é muito positiva. Será o primeiro ano em que o Itaú Unibanco irá operar com suas
plataformas totalmente integradas. Aproveitamos para
reafirmar com esta iniciativa nosso compromisso com
a qualidade na prestação de serviços a nossos
diversos públicos estratégicos e nosso compromisso com a criação de valor sustentável, a
longo prazo, para nossos acionistas.
Roberto Setubal – Presidente
Itaú Unibanco Holding S.A.
Solange Macedo
Não temos dúvidas que este cenário contrasta com o que ainda enfrentamos em
órgãos de defesa do consumidor, onde o foco é reduzir o número de reclamações
registradas contra o banco. Estamos insatisfeitos e incomodados com os rankings e
já estamos atuando em diversos programas de gestão da qualidade, que vão, certamente, melhorar nossa posição quanto às reclamações e
devem aumentar a satisfação de nossos clientes. Essa
é uma de nossas metas mais importantes para 2012.
Com base nas avaliações da Moodys,
Standard & Poors e Fitch Ratings, o
banco e suas subsidiárias possuem
os melhores ratings do mercado
brasileiro. Em 2011, obteve melhora
no rating de Depósito de Longo
Prazo em Moeda Estrangeira de Baa2
para Baa1 pela agência Moodys.
No ano de 2011, o Itaú Unibanco
recomprou aproximadamente 41
milhões de ações preferenciais, ao
preço médio de R$ 31,79, totalizando
o montante de R$ 1,3 bilhão.
1
Mercado de capitais
Relações com investidores
Participe!
Indicadores de mercado
Cotação da Ação/Lucro Líquido*
17,3
3,4
15,3
10,3
4ºT/08
Cotação da Ação/Valor Patrimonial da Ação*
10,5
4ºT/09
4ºT/10
2,7
2,4
4ºT/11
*Preço da ação em 31 de dezembro/Lucro Líquido por ação
4ºT/08
2,1
4ºT/09
4ºT/10
Agenda corporativa
4ºT/11
*Preço da ação em 31 de dezembro/Valor Patrimonial por ação
Grupamento e desdobramento de ações
Em outubro de 2011 foi realizado o grupamento de ações ordinárias (ITUB3) e
preferenciais (ITUB4), na proporção de 100 para 1 seguido de um desdobramento na
proporção de 1 para 100, conforme aprovado em Assembleia de Acionistas. O objetivo
das medidas foi conferir maior eficiência ao sistema operacional de ações escriturais,
de divulgação de informações aos acionistas e controle das posições acionárias.
Remuneração aos acionistas
O gráfico abaixo apresenta a evolução de R$ 100 investidos em 31 de dezembro
de 2001 até 31 de dezembro de 2011, comparando as cotações com e sem
reinvestimento de dividendos do Itaú Unibanco com a performance do Ibovespa
e do CDI. Com crescimento médio de aproximadamente 22% ao ano, as ações
preferenciais do banco que tiveram seus dividendos reinvestidos valorizaram-se
acima do Ibovespa, do CDI e das ações cujos dividendos foram resgatados.
CAGR: 14,72%
531
ju
de
z/
01
n/
02
de
z/
02
ju
n/
03
de
z/
03
ju
n/
04
de
z/
04
ju
n/
05
de
z/
05
ju
n/
06
de
z/
06
ju
n/
07
de
z/
07
ju
n/
08
de
z/
08
ju
n/
09
de
z/
09
ju
n/
10
de
z/
10
ju
n/
11
de
z/
11
418
395
2
Ações Preferenciais SEM
reinvestimentos de dividendos
Ibovespa
Expo Money Goiânia (data a confirmar)*
Expo Money Florianópolis*
14º Encontro Nacional de RI e Mercado de
Capitais
Expo Money Vitória*
Divulgação Resultados 2º TRIM 2012
Teleconferência Resultados 2º TRIM 2012
Consultar suas ações ficou
ainda mais fácil e rápido
737
CAGR: 15,38%
Expo Money Salvador*
Expo Money Ribeirão Preto*
Expo Money Recife*
* Reuniões Apimec durante a Expo Money serão realizadas no
primeiro dia do evento às 19h.
base 100 = 31/12/2001
CAGR: 18,17%
Expo Money Curitiba*
Assembléia Geral Ordinária
Divulgação Resultados 1º TRIM 2012
Teleconferência Resultados 1º TRIM 2012
Expo Money Fortaleza*
18 e 19
24
25
Agosto
17 e 18
Expo Money Brasília*
Setembro
20, 21 e 22 Expo Money São Paulo*
Outubro
17 e 18
Expo Money Belo Horizonte*
23
Divulgação Resultados 3º TRIM 2012
24
Teleconferência Resultados 3º TRIM 2012
Novembro
7e8
Expo Money Rio de Janeiro*
28 e 29
Expo Money Porto Alegre*
Valorização das ações preferenciais
Ações Preferenciais COM
reinvestimentos de dividendos
Abril
3e4
20
24
25
25 e 26
Maio
8e9
19
29 e 30
Junho
22 e 23
27 e 28
Julho
2e3
Em 2011, o Itaú Unibanco pagou ou provisionou R$ 4,4 bilhões em dividendos
e juros sobre capital próprio (JCP), líquidos de impostos, montante equivalente
a 30,0% do lucro líquido do período. Em fevereiro de 2012, o Conselho de
Administração aprovou elevar em 25% (de R$ 0,012 para R$ 0,015 por ação) os
dividendos pagos mensalmente aos acionistas (a partir de 2 de abril de 2012).
CAGR: 22,11%
O Ciclo APIMEC 2011 pelo Brasil foi encerrado com a
presença de 3.765 participantes, aumento de 52%
no número de participantes presenciais em relação a
2010. O Itaú Unibanco continua a ser a empresa que
mais realiza reuniões APIMEC no Brasil (22 no total).
Em 2011, esteve presente em todos os eventos
Expo Money (exposição voltada para educação
financeira). De forma inédita, realizou 7 reuniões
APIMEC nas feiras Expo Money, inovando e
buscando cada vez mais sinergia no relacionamento
com o investidor brasileiro pessoa física.
CDI
Estão disponíveis na internet as principais
informações para o controle de seus investimentos:
posição acionária, extrato de movimentação, aviso
de pagamentos, informe de rendimentos e boletim
de subscrição. Para consultá-las, acesse
www.investshop.com.br/acionistas para não
correntistas do Banco Itaú. Já os correntistas
devem acessar www.itau.com.br. O informe
de rendimentos está disponível no menu
Conta Corrente, e as demais consultas
podem ser feitas no menu Investimentos.
É muito mais conveniência para você!
Reconhecimentos
Negócios
Pregnolato e Kusuki
Felipe Hellmeister
Banco mais
sustentável do mundo
Prêmio 2011 FT/IFC Sustainable
Finance Awards, concedido pelo
jornal britânico Financial Times e pela
International Finance Corporation (IFC),
braço financeiro do Banco Mundial.
Marca Itaú entre as
100 mais valiosas do mundo
Banco comercial
Em 2011, o destaque no varejo foi a remodelação da rede de atendimento, baseada no novo
modelo de relacionamento com os clientes, com novos conceitos de atendimento e layouts. O
ano foi encerrado com 1.500 unidades reformadas – 440 delas remodeladas no decorrer de 2011.
Dando sequência à expansão do Itaú Uniclass – serviço da rede de varejo cujo atendimento
ao cliente conta com gerências dedicadas, caixas exclusivos, limites de crédito revisados,
consultorias especializadas e atendimento gerencial por telefone em horários estendidos –,
o Itaú Unibanco ultrapassou 1.300 agências e postos de atendimento bancário (equivalente
a 26% do total da rede), totalizando mais de 2.700 pontos de atendimento. O Banco estima
que até o final do primeiro trimestre de 2012 terá expandido o atendimento do segmento
Itaú Uniclass em mais 1.500 pontos de venda, atingindo toda a sua rede de varejo.
Controle da Redecard
No dia 7 de fevereiro de 2012, o Itaú Unibanco Holding comunicou ao mercado sua intenção de
adquirir as ações dos acionistas não controladores da Redecard S.A., por meio de oferta pública
unificada para fins de cancelamento do registro de companhia aberta da Redecard e saída do Novo
Mercado da BM&FBovespa. A oferta será destinada a 336.390.251 ações ordinárias de emissão
da Redecard (“Ações RDCD”), representativas de 49,9859% do capital social da Redecard. O
preço máximo a ser ofertado será de R$35,00 (trinta e cinco reais) por ação, a ser pago em
moeda corrente nacional. A operação ficará sujeita à aprovação dos órgãos reguladores e os
demais termos e condições da oferta serão oportunamente divulgados ao mercado, de acordo
com as normas aplicáveis. Atualmente o banco detém 50% de participação na Redecard.
Principais indicadores
Demonstração do Resultado do Período
Lucro Líquido (R$ milhões)
Lucro Líquido Recorrente (R$ milhões)
Ações
Preço da ação preferencial (PN) (R$)*
Preço da ação ordinária (ON) (R$)*
Número de ações em circulação (milhares)
Valor Patrimonial por ação (R$)
Lucro Líquido por ação (R$)
Lucro Líquido Recorrente por ação (R$)
Dividendos/JCP Líquidos por ação (R$)
Valor de Mercado (R$ milhões)
Índice de Desempenho (%)
Índice de Solvência
Balanço Patrimonial
Patrimônio Líquido (R$ milhões)
Dados Relevantes
Número de Colaboradores Brasil e Exterior (indivíduos)
Quantidade de Agências (unidades)
Quantidade de Postos de Atendimento Bancário (unidades)
Quantidade de Caixas Eletrônicos (unidades)
2011
2010
Variação
14.621
14.641
13.323
13.023
9,7%
12,4%
33,99
27,01
4.513.640
15,81
3,23
3,23
0,97
152.787
39,79
31,00
4.544.368
13,40
2,94
2,87
0,86
179.639
-14,6%
-12,9%
-0,7%
18,0%
9,9%
12,5%
12,8%
-14,9%
16,4%
15,4%
+ 1,0 p.p.
71.347
60.879
17,2%
104.542
4.072
912
28.769
108.040
3.967
944
29.301
-3,2%
2,6%
-3,4%
-1,8%
A marca foi avaliada em mais de
R$ 24 bilhões, em estudo da Interbrand,
e listada entre as 100 mais valiosas do
mundo pelo ranking anual BrandZ,
publicado pelo jornal Financial Times.
Banco do ano no Brasil
e na América Latina
O prêmio Bank of the Year 2011 –
Bank of the Year in Brazil and Latin
America, promovido pela revista
The Banker, avalia os critérios:
atendimento às necessidades dos
clientes, complexidade das operações,
capacidade de inovação e performance.
Mais seguro
de mercados emergentes
O prêmio Safest Emerging Market Banks
foi outorgado pela revista Global Finance.
O Itaú Unibanco foi a instituição brasileira
mais bem colocada na classificação do
dez Bancos Mais Seguros de Mercados
Emergentes da América Latina.
Distribuição do valor adicionado
O valor adicionado do Itaú Unibanco, que demonstra a
riqueza gerada para a comunidade, atingiu
R$ 36,8 bilhões em 2011, com a seguinte distribuição.
32,6%
Colaboradores
8,7%
2,5%
Reinvestimentos dos lucros
Impostos, taxas e contribuições
Remuneração de capital de terceiros
23,0%
33,2%
Remuneração aos acionistas
*Cotação de fechamento em 31 de dezembro
Itaú Unibanco Holding S.A.
3
Sustentabilidade
Participação
na carteira do DJSI
Em 2011, pelo 12º ano consecutivo,
o Itaú Unibanco foi selecionado
para compor a carteira do Dow
Jones Sustainability World Index
(DJSI), principal índice mundial
de sustentabilidade. Assim,
torna-se o único banco latinoamericano a fazer parte desse
seleto grupo de empresas desde
a criação do índice, em 1999.
Você Sabia?
Devido ao contínuo aumento do processamento de dados em seu principal
Data Center e considerando o crescimento de seus negócios a médio e
longo prazo, o Itaú Unibanco iniciará a construção de um moderno Centro
Tecnológico em Mogi Mirim (SP), em uma área de 815 mil m².
Com conclusão estimada para 2014, e investimento aproximado de
R$ 800 milhões, a unidade envolverá as melhores práticas internacionais e
tendências de mercado na construção de complexos dessa magnitude, o que
inclui o uso prioritário de TI Verde, o processo contínuo de inovação e a tecnologia
de ponta na instalação. Atualmente, o Itaú Unibanco possui outros centros
que suportam a área de tecnologia: Mooca (CTO), Raposo e Tatuapé.
Conquista da ISO 14001
O Centro Administrativo Tatuapé
recebeu a certificação na norma
ISO 14001–norma internacional
para gestão ambiental que
estabelece requisitos específicos
para o gerenciamento de impactos
ao meio ambiente e a segurança
das pessoas. A conquista foi
precedida de diversas etapas: da
criação de um Sistema de Gestão
Ambiental até a regulamentação
de processos e documentos para
garantir a eficiência operacional e
minimizar impactos ambientais.
Redução de GEE
Os Fundos Itaú Ecomudança,
opções para investidores
que se preocupam com o
futuro das próximas gerações,
revertem até 30% de sua taxa
de administração a projetos de
organizações sem fins lucrativos
que visam à redução de emissões
de gases de efeito estufa (GEE).
Na edição 2010/2011 foram
repassados R$ 440 mil ao The
Nature Conservancy (TNC),
organização não governamental
que desenvolve programa
de preservação ambiental
por meio de Pagamentos por
Serviços Ambientais (PSA), e
mais R$ 440 mil a outras cinco
ONGs sem fins lucrativos.
Para conhecer os projetos
selecionados, acesse http://
www.itau.com.br/ecomudanca/.
4
Perfil da companhia
O Itaú Unibanco é a maior instituição financeira privada do Brasil e uma das maiores do mundo,
com ativos que totalizavam R$ 837 bilhões em dezembro de 2011. Com aproximadamente 105 mil
colaboradores, possui cerca de 34 mil postos de atendimento bancários, e expressiva atuação na
América Latina e na Europa, além de estar presente nos Estados Unidos, Oriente Médio e Ásia.
Por meio de uma estratégia de negócios segmentada, o Itaú Unibanco atua com destaque no Brasil e
no exterior, participando de todas as áreas da atividade econômica e exercendo liderança em diversos
segmentos do setor, sendo reconhecido por sua história, solidez financeira e performance.
Sua abertura de capital ocorreu em 1944, e hoje possui ações listadas nas bolsas de valores de São
Paulo, Nova Iorque e Argentina, com valor de mercado estimado acima de R$ 100 bilhões.
Atendimento aos acionistas Itaú Unibanco Holding S.A.
O Itaú Unibanco coloca à sua disposição um canal telefônico, que visa oferecer a melhor orientação
operacional relacionada ao investimento em ações. Para maior segurança, todas as ligações são gravadas.
Telefone (11) 5029-7780 (2ª a 6ª, das 9h às 18h)
Também disponibilizamos informações sobre suas ações nos sites:
www.investshop.com.br/acionistas (não correntistas)
www.itau.com.br (correntistas)
Fale Conosco Relações com Investidores
Caso você seja acionista do banco, investidor, analista do mercado de capitais, ou analista de investimentos
e tenha sugestões, críticas ou dúvidas sobre Relações com Investidores, entre em contato conosco:
Praça Alfredo Egydio de Souza Aranha, 100 – Torre Conceição – 9° andar – 04344-902 – São Paulo
Telefone (11) 5019-1549
Fax (11) 5019-1133
e-mail [email protected]
Atendimento a clientes
Dúvidas, sugestões e reclamações devem ser direcionadas às agências. Caso prefira, ligue para SAC Itaú: 0800 728 0728
ou acesse o Fale Conosco do Itaú Unibanco (www.itau.com br). Se não estiver satisfeito com a posição recebida do
SAC, recorra à Ouvidoria Corporativa Itaú Unibanco: 0800 570 0011. Deficientes auditivos ou de fala: 0800 722 1722.
Expediente
O Ações Itaú em Foco é uma publicação trimestral do Itaú Unibanco direcionada aos acionistas.
Conteúdo e coordenação: Relações com Investidores e Comunicação Corporativa do Itaú Unibanco
Edição: Editora Contadino
Diagramação: Multi Propaganda
Impressão: Atrativa Gráfica
Tiragem: 90.000 exemplares