JGP HEDGE FIC DE FIM
Fevereiro
2012
Início das atividades - 01 de julho de 1999
O FUNDO
O JGP Hedge Fundo de Investimento em Cotas de Fundos de Investimento Multimercado (“Fundo”), constituído sob a forma de condomínio aberto com prazo
indeterminado de duração, tem por objetivo proporcionar a valorização de suas cotas no longo prazo através da aplicação de, no mínimo, 95% dos seus recursos em
cotas do JGP Hedge Master Fundo de Investimento Multimercado ("Fundo Master"). A carteira do Fundo Master poderá ser composta por todos e quaisquer ativos
financeiros, valores mobiliários e modalidades operacionais permitidos pela Instrução CVM 409 e posteriores atualizações, sem qualquer compromisso de concentração
em qualquer fator de risco específico, podendo inclusive investir em ativos no exterior.
GESTÃO
O Fundo é gerido pela JGP Gestão de Recursos Ltda., empresa especializada em gestão de recursos de terceiros. O estilo da equipe de gestão é oportunista, sendo que
diversas estratégias poderão ser implementadas em sua política de investimentos.
POLÍTICA DE
INVESTIMENTO
A política de investimentos adotada pelo Fundo Master tem por objetivo retornos superiores no longo prazo consistentes com técnicas restritivas de controle de risco,
através de operações e investimentos nos mais variados tipos de ativos e modalidades operacionais existentes no âmbito do mercado financeiro brasileiro, inclusive nos
mercados de derivativos. Não há restrições ou obrigatoriedade quanto à diversificação de ativos ou à concentração dos mesmos na carteira do Fundo Master, observada
a legislação em vigor e o Regulamento. A equipe de gestão pode utilizar alavancagem em seu programa de investimentos.
PÚBLICO-ALVO
O Fundo é destinado a investidores em geral que estejam dispostos a aceitar os riscos inerentes ao investimento no Fundo. O Fundo, por suas características, não é
adequado para ser utilizado pelos investidores como único instrumento de investimento ou como poupança de suas economias.
PERFORMANCE
Retornos Mensais 2012*
Jan
Fev
JGP Hedge*
0,45%
0,94%
CDI
0,89%
0,74%
% CDI
50,8% 126,10%
E ESTATÍSTICAS
Mar
Abr
Mai
Jun
Jul
Ago
Set
Out
Nov
Dez
Acum.
1,39%
1,64%
85,02%
*Rentabilidade mensal calculada com base na cota do último dia útil do mês, líquida de taxas de administração e performance e bruta de impostos.
Retornos Anos Anteriores*
Jan
Fev
Mar
Abr
Mai
Jun
Jul
Ago
Set
Out
Nov
Dez
Ano
CDI
%CDI
-
-
-
-
-
-
4,87%
2,94%
2,55%
2,34%
4,79%
7,70%
27,87%
9,23%
301,8%
2,62%
1,59%
2,84%
0,90%
1,93%
2,03%
1,48%
3,40%
0,69%
1,11%
1,78%
2,51%
25,38%
17,33%
146,4%
2,61%
0,63%
0,34%
2,63%
1,41%
1,46%
2,59%
2,56%
2,26%
3,34%
2,80%
2,22%
27,83%
17,27%
161,1%
2,09%
1,77%
2,57%
1,70%
2,40%
-0,14%
0,02%
4,38%
1,45%
3,25%
2,11%
3,82%
28,48%
19,09%
149,2%
1,80%
2,15%
1,16%
1,23%
2,17%
1,51%
2,96%
3,65%
1,92%
1,51%
1,53%
2,11%
26,42%
23,28%
113,5%
1,12%
1,22%
1,42%
1,53%
1,81%
1,16%
0,85%
1,07%
2,12%
1,03%
1,69%
2,38%
18,85%
16,17%
116,6%
0,82%
2,03%
1,71%
1,08%
1,55%
1,95%
0,15%
1,50%
2,84%
1,05%
2,36%
2,58%
21,47%
19,00%
113,0%
4,51%
1,98%
-0,12%
3,07%
-1,16%
1,12%
1,68%
1,88%
1,14%
1,67%
1,72%
2,24%
21,48%
15,05%
142,7%
-0,19%
0,43%
1,83%
1,97%
2,30%
1,00%
0,76%
-0,66%
0,50%
1,49%
0,52%
3,06%
13,73%
11,82%
116,2%
0,97%
1,14%
-0,33%
1,38%
1,38%
0,89%
0,68%
0,64%
0,14%
0,18%
2,17%
1,46%
11,20%
12,37%
90,5%
1,17%
1,03%
1,04%
1,10%
1,42%
0,86%
0,97%
0,67%
0,98%
0,69%
0,64%
0,76%
11,93%
9,90%
120,6%
0,74%
0,46%
0,78%
0,50%
1,09%
0,86%
0,84%
0,80%
0,98%
1,00%
0,71%
0,83%
10,02%
9,74%
102,8%
0,73%
0,99%
0,99%
0,89%
0,84%
0,87%
0,80%
1,04%
1,39%
0,48%
1,30%
0,99%
11,91%
*Rentabilidade mensal calculada com base na cota do último dia útil do mês, líquida de taxas de administração e performance e bruta de impostos.
11,59%
102,7%
1999
2000
2001
2002
2003
2004
2005
2006
2007
2008
2009
2010
2011
Medidas de Risco
Outras Informações
Volatilidade Anualizada*
Índice Sharpe*
2,92%
1,71
*Desde o início das operações do Fundo.
Valor da Cota*
Patrimônio Líquido do Fundo*
Patrimônio Líquido Médio nos Últimos 12 Meses*
R$ 1.031,58816934
R$ 212.804.764
R$ 253.928.746
Patrimônio Líquido Médio nos Últimos 36 meses*
R$ 394.828.763
*Valores calculados no fechamento de 29/2/2012.
Retornos Acumulados*
Últimos 12 meses
JGP
Hedge
11,5%
11,5%
100,2%
Últimos 24 meses
23,3%
22,9%
101,8%
Últimos 36 meses
36,7%
34,2%
107,2%
Retorno Acumulado
931,6% 503,2% 185,1%
Acumulado Anualizado
20,2%
132,7%
*Líquidos de taxas e despesas, calculados no fechamento de
29/2/2012.
Estatísticas
Meses Positivos
Meses Negativos
Retorno Médio Mensal
Maior Retorno Mensal
Menor Retorno Mensal
146
6
1,56%
7,70%
-1,16%
1100
1000
900
800
JGP Hedge FIC FIM
700
600
500
400
CDI Cetip
300
200
100
ju
l-9
9
ju
l-0
0
ju
l-0
1
ju
l-0
2
ju
l-0
3
ju
l-0
4
ju
l-0
5
ju
l-0
6
ju
l-0
7
ju
l-0
8
ju
l-0
9
ju
l-1
0
ju
l-1
1
15,2%
Performance do Fundo
%CDI
Valor da Cota (R$)
CDI
PRINCIPAIS
CARACTERÍSTICAS
Gestor
JGP Gestão de Recursos Ltda.;
Administrador
BNY Mellon Serviços Financeiros DTVM S/A;
Auditores
KPMG Auditores Independentes;
Distribuidor
JGP DTVM Ltda.;
Custodiante
Banco Bradesco S.A.;
Taxa de Performance
20% dos ganhos que excederem a 100% do CDI-CETIP, auferidos em cada aquisição de cotas. High water mark . Paga anualmente ou no
resgate de cotas, o que ocorrer primeiro;
Taxa de Administração
Total de 2,00% a.a., sendo 1,85% a.a. incidente sobre os investimentos no JGP Hedge FIC FIM, acrescido de 0,15% a.a. incidente sobre
os investimentos do JGP Hedge FIC FIM no JGP Hedge Master FIM, apropriada diariamente e paga mensalmente. Essa taxa poderá ser
acrescida da taxa de administração paga a outros fundos de investimento em que o Fundo invista, podendo atingir a percentagem máxima
de 2,5% a.a..
Aplicações Mínimas
Inicial: R$ 300.000,00 | Subsequente: R$ 100.000,00
Resgates Mínimos R$ 100.000,00 | Saldo Mínimo R$ 300.000,00
Aplicações – Até às 14:00h | Resgates – Até às 14:00h
Categoria Anbima
Fundo Multimercado Multiestratégia;
Código Anbima
73652;
Aplicações
Diariamente, pela cota de fechamento calculada no dia da efetiva disponibilidade dos recursos;
Resgates
O resgate das cotas do Fundo não está sujeito a qualquer prazo de carência, podendo ser solicitado a qualquer momento por escrito,
sendo pago no primeiro dia útil subsequente à data de conversão. As cotas do Fundo serão convertidas para pagamento de resgate no
10º (décimo) dia corrido subsequente à data de sua solicitação. Nos casos expressamente solicitados por escrito pelos cotistas, as cotas
poderão ser convertidas no 3º (terceiro) dia corrido subsequente à solicitação, mediante o pagamento de taxa de saída equivalente a 3%
(três por cento) do valor resgatado;
Tributação
O tratamento tributário perseguido pelo Fundo é o de um fundo de investimento cuja carteira seja composta por títulos com prazo médio
superior a 365 dias ("Longo Prazo"). Nesse caso, o IR incidirá às seguintes alíquotas: 22,5% em aplicações com prazo de até 180 dias;
20% em aplicações de 181 dias até 360 dias; 17,5% em aplicações de 361 até 720 dias; 15% em aplicações acima de 720 dias. Caso a
carteira do Fundo apresente características de “Curto Prazo” (carteira de títulos com prazo médio igual ou inferior a 365 dias) o imposto de
renda será cobrado às seguintes alíquotas: 22,5% em aplicações com prazo de até 180 dias; 20% em aplicações acima de 180 dias. O IR
incidirá no último dia útil dos meses de maio e novembro de cada ano, ou no resgate, se ocorrido em data anterior. Não há garantia de
que este fundo terá tratamento tributário para fundos de longo prazo;
IOF
Incidente em aplicações resgatadas antes do 30º (trigésimo) dia, equivalente a 1% (um por cento) ao dia sobre o valor de resgate, limitado
ao rendimento da aplicação em função do prazo, de acordo com tabela regressiva publicada na Portaria MF nº264/99.
AVISO IMPORTANTE: Visando o atendimento da legislação vigente, quando do ingresso no Fundo, todo quotista deverá fornecer ao administrador do mesmo cópias de seus documentos de
identificação entre outros documentos cadastrais.
ADMINISTRAÇÃO
GESTÃO
DISTRIBUIÇÃO
BNY Mellon Serviços Financeiros DTVM S/A
JGP Gestão de Recursos Ltda.
JGP DTVM Ltda.
CNPJ: 02.201.501/0001-61
Av. Presidente Wilson nº 231 / 11º andar
Centro – Rio de Janeiro – RJ – CEP 20030-905
Tel: 0XX (21) 3219 2998/ Fax: 0XX (21) 3974 4501
Home page: www.bnymellonbrasil.com.br/sf
Serviço de Atendimento ao Cliente: Fale conosco
http://www.bnymellon.com.br/sf ou no telefone (21) 3974-4600
Ouvidoria: no endereço www.bnymellon.com.br/sf
ou 0800 7253219
Rua Humaitá 275, 11° andar
Humaitá – Rio de Janeiro – RJ – CEP 22261-005
Tel: (21) 3528-8200
Fax: (21) 2544 4108
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E-mail:[email protected]
Rua Humaitá 275, 11° andar
Humaitá – Rio de Janeiro – RJ – CEP 22261-005
Tel: (21) 3528-8200
Fax: (21) 2544 4108
Contatos: Mauricio Werneck | Guilherme Bragança
E-mail: [email protected] |
[email protected]
A JGP GESTÃO DE RECURSOS LTDA. NÃO COMERCIALIZA NEM DISTRIBUI COTAS DE FUNDOS DE INVESTIMENTO OU QUALQUER OUTRO ATIVO FINANCEIRO. AS INFORMAÇÕES CONTIDAS NESTE MATERIAL SÃO
DE CARÁTER EXCLUSIVAMENTE INFORMATIVO.
ESTE FUNDO UTILIZA ESTRATÉGIAS COM DERIVATIVOS COMO PARTE INTEGRANTE DE SUA POLÍTICA DE INVESTIMENTO. TAIS ESTRATÉGIAS, DA FORMA COMO SÃO ADOTADAS, PODEM RESULTAR EM
SIGNIFICATIVAS PERDAS PATRIMONIAIS PARA SEUS COTISTAS, PODENDO INCLUSIVE ACARRETAR PERDAS SUPERIORES AO CAPITAL APLICADO E A CONSEQUENTE OBRIGAÇÃO DO COTISTA DE APORTAR
RECURSOS ADICIONAIS PARA COBRIR O PREJUÍZO DO FUNDO. OS MÉTODOS UTILIZADOS PELO GESTOR PARA GERENCIAR OS RISCOS A QUE O FUNDO SE ENCONTRA SUJEITO NÃO CONSTITUEM GARANTIA
CONTRA EVENTUAIS PERDAS PATRIMONIAIS QUE POSSAM SER INCORRIDAS PELO FUNDO. OS FUNDOS MULTIMERCADO MULTIESTRATÉGIA PODEM ESTAR EXPOSTOS A SIGNIFICATIVA CONCENTRAÇÃO EM
ATIVOS DE POUCOS EMISSORES, COM OS RISCOS DAÍ DECORRENTES.
RENTABILIDADE PASSADA NÃO É GARANTIA DE RENTABILIDADE FUTURA. ESTE DOCUMENTO NÃO SE CONSTITUI EM UMA OFERTA DE VENDA E NÃO CONSTITUI O PROSPECTO PREVISTO NO CÓDIGO DE AUTOREGULAÇÃO DA ANBID PARA A INDÚSTRIA DE FUNDOS DE INVESTIMENTO. É RECOMENDADA A LEITURA CUIDADOSA DO PROSPECTO E REGULAMENTO DO FUNDO DE INVESTIMENTO PELO INVESTIDOR AO
APLICAR SEUS RECURSOS. ESTE FUNDO NÃO CONTA COM A GARANTIA DO ADMINISTRADOR, DO GESTOR DA CARTEIRA, DE QUALQUER MECANISMO DE SEGURO OU DO FUNDO GARANTIDOR DE CRÉDITO –
FGC. RENTABILIDADE MENSAL DIVULGADA É LÍQUIDA DE TAXAS DE ADMINISTRAÇÃO E PERFORMANCE E A RENTABILIDADE DIVULGADA NÃO É LÍQUIDA DE IMPOSTOS.
ESTE FUNDO ESTÁ AUTORIZADO A REALIZAR APLICAÇÕES EM ATIVOS FINANCEIROS NO EXTERIOR .
NÃO HÁ GARANTIA DE QUE ESTE FUNDO TERÁ TRATAMENTO TRIBUTÁRIO PARA FUNDOS DE LONGO PRAZO.
O INDICADOR DO CDI É MERA REFERÊNCIA ECONÔMICA, E NÃO PARÂMETRO OBJETIVO DO FUNDO.