ENCONTRO
BRADESCO
ABAMEC
2001
1
ABAMEC São Paulo
21 de agosto de 2001
Performance
Desempenho Comparativo
Em R$ Milhões
1S 01
%
Lucro Líquido
1.042
960
8,5
Lucro Líquido Recorrente
1.042
605
72,0
101.863
83.993
21,3
Provisões Técnicas
11.738
8.796
33,5
Patrimônio Líquido
9.148
7.007
30,6
Margem Financeira
4.459
3.850
15,8
Receitas de Prestação de Serviços
1.759
1.421
23,8
Ativos Totais
2
1S 00
Performance
Resultado por Atividade
Em R$ Milhões
Seguros
Previdência
e Capitalização
Outras
976
13
3.552
(1.900)
(682)
72
(2.510)
1.512
23
224
1.759
Despesas de Pessoal
(1.404)
(144)
(65)
(1.613)
Outras Despesas Administrativas
(1.402)
(232)
(86)
(1.720)
(606)
(329)
(1)
(936)
663
294
85
1.042
64
28
8
100
Financeira
Resultado Bruto de Intermediação Financeira 2.563
Outras Receitas / Despesas Operacionais
Receitas de Prestação de Serviços
Outras Receitas / Despesas
Lucro Líquido
Participação (Em %)
3
Consolidado
Performance
Lucro Líquido Recorrente
Em R$ Milhões
Lucro Líquido
1º Semestre 2000
Margem
Financeira
Receitas de
Prestação
de Serviços
Prêmios
Líquidos
Lucro Líquido
1º Semestre 2001
1.042
605
609
338
(133)
Despesa
de PDD
4
(302)
Outras
Despesas
Administrativas
218
(20)
(130)
(144)
Despesas
de
Pessoal
IR e CS
Outros
Performance
Margem Financeira - com Ajuste do Câmbio
Em R$ Milhões
Margem Financeira
1º Semestre 2000
Crédito
TVM
Câmbio
Margem Financeira
1º Semestre 2001
4.459
3.850
2.535
318
(2.263)
5
19
Captações / Empréstimos
Performance
Impactos Cambiais
Em R$ Milhões
Sobre Investimentos no Exterior
Custos de Hedge (*)
Subtotal
Custo de Oportunidade - CDI (*)
Total
1T 01
1S 01
91
129
220
(26)
(62)
(88)
65
(35)
67
(29)
132
(64)
30
38
68
2T 01
1T 01
1S 01
CDI
3,8%
3,6%
7,5%
Dólar Comercial
6,6%
10,6%
17,9%
(*) Líquido de Tributos
6
2T 01
Performance
Geração de Caixa
Em R$ Milhões
1S 01
1S 00
1.042
960
1
(88)
(220)
( 6)
(+) Provisão para Créditos de Liquidação Duvidosa
907
774
(+) Provisão p/ Desvalorização de Títulos
133
(91)
(+) Depreciação e Amortização
268
186
2.131
1.735
Lucro Líquido
(-) Resultado de Participações em Coligadas e
Controladas
(-) Ganho / Perda Cambial
Total
7
Performance
Principais Índices
Em %
8
1S 01
1S 00
ROE
24,1
29,3
ROE Recorrente
24,1
18,0
ROA
2,1
2,3
ROA Recorrente
2,1
1,4
Solvabilidade
13,4
14,1
Imobilização
54,8
61,1
Recomendações do Mercado
Compra
67%
Manter
33%
Venda
0
Fonte: Bloomberg
9
Macro-Cenário
(Encontro Bradesco ABAMEC 2000)
Em %
2001
PIB
Taxa de Juros (Selic-Over fim-de-ano)
10
4,30
14,20
Taxa de Câmbio (R$ / US$ fim-de-ano)
1,98
Inflação (IPCA)
4,20
Pesquisa
Qual é a sua expectativa para o PIB, em 2001?
1. Acima de 2%
V
%
2.
1 - 2%
X
%
3.
0 - 1%
Y
%
Z
%
4.
11
Negativo
Objetivos Empresariais
 Agregar Valor para Acionistas, Clientes,
Funcionários, assim como para a Sociedade
como um todo
 Ter a mais completa plataforma de produtos
e serviços financeiros do Brasil
 Antecipar demandas, fornecendo soluções
através de sistemas tecnológicos ímpares
12
Agregar Valor ao Acionista
Ações / Indicadores:
 ABAMEC 2001
 118 reuniões com Analistas no Brasil, 16 Conferências e
Road Shows, 6 Conferências Telefônicas e 2 Relatórios
de Análise Trimestrais e 23 Ri Express
 Listagem na Latibex
 Prêmio Atlantic Rating (Maior Evolução de Disclosure em
2000)
 Prêmio Economática / Estado (Rentabilidade e
Desempenho em 2000)
 Prêmio Economática / Forbes (Rentabilidade e
Desempenho em 2000)
 Adesão ao Nível 1 de Governança Corporativa da
Bovespa
 Novo Site de Relações com Investidores
13
Agregar Valor ao Acionista
Retorno Recorrente sobre o Patrimônio Liquido
(em % Anualizado)
24,1
25
17,4
20
15
15,1
11,2
16,3
16,0
14,9
10
5
0
95
14
96
97
98
99
00
1S01
Foco no Cliente e no Core Business
Ações / Indicadores:
 Segmentação e reestruturações corporativas
 Aumento do índice de produtos por cliente
 Incremento das Receitas de Prestações de
Serviços
 Maior pulverização das fontes de receitas
 Crescimento da Carteira de Crédito
 Alienação da rede de telecomunicações
corporativa
 Criação da BRAM
15
Foco no Cliente e no Core Business
Estrutura Corporativa
CONTROLADA
COLIGADA
BCR-BANCO
DE CRÉDITO
REAL
BANCO
BRADESCO
BRADESCO
CORRETORA
BCN
PAIOL
SCOPUS
TECNOLOGIA
SCOPUS
INFORMÁTICA
16
BRADESCO
LEASING
BANEB
BRADESCO
ARGENTINA
BRADESPLAN
MAJOLI
UNIÃO
AGÊNCIAS
NO
EXTERIOR
ELÉTRON
BRADESCO
TEMPLETON
ASSET
CPM
COMUNICAÇÕES
CPM
SISTEMAS
CREDIREAL
Foco no Cliente e no Core Business
Futura Estrutura Corporativa
BANCO
BRADESCO
BRADESCO
CORRETORA
BRADESCO
SECURITIES
17
BRADESCO
LEASING
BCN
BRADESCO
SEGUROS
AGÊNCIAS NO
EXTERIOR
BRADESCO
ARGENTINA
BRAM
Foco no Cliente e no Core Business
Estrutura Corporativa
Bradesco
Seguros
BRADESCO
CAPITALIZAÇÃO
PRUDENTIAL
BRADESCO
ABS
BCN
SEGURADORA
TRANQUILIDADE
18
BCN
CAPITALIZAÇÃO
BRADESCO
PREVIDÊNCIA
INDIANA
SEGUROS
BRADESCO
ARGENTINA
NOVO
HAMBURGO
BRADESCO
SAÚDE
CIA. UNIÃO DE
SEGUROS
BRADESCO
SAÚDE E
ASSISTÊNCIA
SBCE
ÁUREA
SEGUROS
ATLÂNTICA
BRADESCO
TRANQUILIDADE
BRADESCO
INT. HEALTH
SERVICE
Foco no Cliente e no Core Business
Futura Estrutura Corporativa
Bradesco
Seguros
PRUDENTIAL
BRADESCO
BRADESCO
CAPITALIZAÇÃO
ATLÂNTICA
CAPITALIZAÇÃO
19
BRADESCO
VIDA E
PREVIDÊNCIA
SBCE
INDIANA
SEGUROS
ÁUREA
SEGUROS
CIA. UNIÃO
NOVO
HAMBURGO
BRADESCO
SAÚDE
Foco no Cliente e no Core Business
Novo Modelo Organizacional
BRADESCO
SEGUROS
UNIDADES DE NEGÓCIO
VIDA E
PREVIDÊNCIA
AUTO
AUTO / RE
SAÚDE
CAPITALIZAÇÃO
SERVIÇOS COMPARTILHADOS
CONTROLE
OPERACIONAL E
DE NEGÓCIOS
MARKETING
TECNOLOGIA DA
ADMINISTRATIVO
INFORMAÇÃO
E FINANCEIRO (*)
RAMOS
ELEMENTARES
(*ADM. & FINANCEIRO INCLUI TAMBÉM RH, JURÍDICO E SECRETARIA GERAL )
20
GERÊNCIA
GERAL
Foco no Cliente e no Core Business
Índice de Produtos por Cliente
5
4,6
4,7
4,2
4
3,2
3
2
95
99
00
1T01 1S01
Trazer um Cliente Novo custa de 7 a 10 vezes mais do que mantê-lo.
35% dos Clientes com 1 Produto, ficam retidos em um Banco de Varejo
por mais de 1 ano
85% dos Clientes com 4-5 Produtos, mantém o seu Relacionamento
em um Banco por mais de 4 anos
21
Foco no Cliente e no Core Business
Receitas de Prestação de Serviços/
Despesas de Pessoal
%
120
98
100
80
60
55
63
76
72
109
78
40
20
0
95
22
96
97
98
99
00
1S 01
Foco no Cliente e no Core Business
Pulverização das Fontes de Receita
Em R$ Milhões
10.000
8.917
9.000
7.780
7.380
8.000
7.000
3.500
3.519
6.087
3.043
4.447
4.147
3.948
1.775
1.500
1.446
3.000
2.000
2.000
2.100
4.000
1.000
1.165
1.014
500
1.000
0
0
95
96
97
98
99
00
Margem Financeira (CAGR = 16%)
Receita de Prestação de Serviços (CAGR = 25%)
* Valores Anualizados
23
3.000
2.500
6.000
5.000
4.000
1S 01 *
Pesquisa
Qual é a sua expectativa para a
Selic-Over, em 2001?
1. Acima de 20%
V
%
2. 18
-
20%
X
%
3. 16
-
18%
Y
%
Z
%
4. Abaixo de 16%
24
Gerenciar Riscos
Componentes:
• Risco de Crédito
• Risco de Mercado
• Risco Operacional
25
Gerenciar Riscos
Risco de Crédito
Em R$ Milhões
Carteira de Crédito por Segmento
Segmento
2T 01
1T 01
D%
Corporate
14.667
13.084
12,1
Micro / Peq. e Médias
15.147
15.038
0,7
Pessoas Físicas
12.284
11.529
6,5
Total Local
42.098
39.651
6,2
1.749
1.483
17,9
43.847
41.134
6,6
Exterior
Total Geral
OBS: Estão classificadas no segmento Corporate apenas as empresas com
faturamento anual superior a R$ 180 Milhões. As demais pessoas jurídicas estão
indistintamente agrupadas no Segmento Micro / Pequenas e Médias.
26
Gerenciar Riscos
Em R$ Milhões
Risco de Crédito
Setores e Ramos
1S00
D%
Setor Público
280
316
Setor Privado
43.567
30.240
44,1
Indústria
Pessoa Física
Serviços
Comércio
13.225
12.284
9.937
6.930
9.424
8.323
6.771
4.563
40,3
47,6
46,8
51,9
Intermediários
Financeiros
476
423
12,5
Outros
715
736
(2,8)
43.847
30.556
43,5
TOTAL
27
1S01
(11,4)
Gerenciar Riscos
Risco de Crédito
Pulverização da Carteira
Em %
28
1S 01
1S 00
Maior Devedor
1,2
1,7
(0,5)
10 Maiores Devedores
8,0
8,7
(0,7)
20 Maiores Devedores
12,7
13,1
(0,4)
50 Maiores Devedores
21,4
20,9
0,5
100 Maiores Devedores
28,9
26,6
2,3
Gerenciar Riscos
Em R$ Milhões
Risco de Crédito
Movimentação da Carteira entre os dois Períodos
Crédito
Total
1º Semestre 2000
Crédito Total
1º Semestre 2001
Saldo dos Devedores
Remanescentes do
1º Semestre 2000
43.847
28.546
30.556
15.301
4.175
Créditos
Liquidados
(5.099)
29
Write - Offs
(1.086)
Accrual e
novos créditos
aos devedores do
1º Semestre 2000
Novos
Devedores
Gerenciar Riscos
Risco de Crédito
Em R$ Milhões
Movimentação da Carteira entre os dois Períodos
Devedores em
Junho 2001
Remanescentes do
1º Semestre 2000
1º Semestre 2001
AA - C
24.872
87,1%
14.895
97,3%
39.767
90,7%
D-H
3.674
12,9%
406
2,7%
4.080
9,3%
Total
30
Novos Devedores
28.546
15.301
43.847
Gerenciar Riscos
Risco de Mercado
 Os limites de VaR ( Value at Risk ) são definidos pela alta
Administração e seu cumprimento acompanhado
diariamente por área independente à de gestão de carteiras
 Grau de confiança da metodologia aplicada para a apuração
do VaR é de 97,5%
 As volatilidades e as correlações utilizadas pelos modelos,
que são validadas diariamente através de técnicas de
backtesting, são calculadas a partir de bases estatísticas
 Diariamente é feita análise das posições (Gap Analysis)
31
Gerenciar Riscos
Risco Operacional
 Compatibilizar os riscos com a gama de serviços oferecidos
 Comitê para monitorar o funcionamento dos sistemas
operacionais
 2 data centers operando independentes, porém interligados
 Sistemas essenciais podem ser cobertos de qualquer dos
centros operacionais na hipótese de contingências
 Implementação do sistema de controles internos (Compliance)
e de procedimentos adotados na prevenção da “lavagem de
dinheiro”
32
Eficiência Operacional
Ações / Indicadores:
Andersen Consulting
 Projeto “Fábrica de Serviços”
 Estrutura centralizada das operações de Arrecadação, Cobrança e
Compensação
A.T Kerney
 No Departamento de Ações, Custódia (diagnósticos) e
Bradesco Seguros
Solving International
 Departamentos de Apoio e Serviços, Documentação e
Patrimônio
Roland Berger
 Departamento de Compras
Redução de custos estimada em
R$ 110 milhões/ano a partir de 2002
33
Eficiência Operacional
Ações / Indicadores:
 Transformação das unidades de Centros de Custos para
Centros de Resultado (Custo ABC)
 Programa de Redução de Despesas Administrativas e de
Gastos 2001, que visa reduzir em 10% as despesas
ocorridas no exercício anterior,
 o que possibilita o acompanhamento da aplicação dos
recursos e investimentos
34
Eficiência Operacional
Base de Clientes
Em milhões,
exceto rede de
agências em
milhares
11,2
10,8
2.84
8,7
Clientes
CAGR = 15%
5,2
Agências
5,5
1,89
1,86
CAGR = 6%
Clientes
de Internet
CAGR = 145%
2,43
5,8
2,16
2,59
2,58
2,21
1,08
0,58
0,22
0,05
95
35
2,13
6,3
96
97
98
99
00
1S01
Eficiência Operacional
Índice de Eficiência (Em %)
70
60
59,9
63,1
60,3
57,7
60,8
98
99
00
56,1
50,4
50
40
30
20
10
0
95
36
96
97
1S 01
Eficiência Operacional
Índice Combinado (Em %)
120
105,6
100
86,6
92,1
94,4
95,6
96
97
98
102,6
101,8
80
60
40
20
0
95
37
99
00
1S 01
Pesquisa
Qual é a sua expectativa para a Taxa R$ / US$, em 2001 ?
38
1. Acima de R$ 2,5
V
%
2. R$ 2,3 - 2,5
X
%
3. R$ 2,1 - 2,3
Y
%
4. Abaixo de R$ 2,1
Z
%
Excelência Bradesco
 11 milhões de clientes ou 22% do total do Brasil:
 clientes/agências cresceu 48% nos últimos 5 anos
 3º maior banco do mundo em Internet Banking com 3
milhões de clientes ativos
 Líder Privado em gestão de Ativos com R$ 56 bilhões
 Mais de R$ 100 bilhões em Ativos: o único banco privado a
superar esta marca
 Líder privado na captação de Depósitos à Vista e Poupança
 Um dos líderes em Seguros: 17% de participação
 Líder em Previdência Privada: 42% de market share e
1 milhão de participantes
39
Excelência Bradesco
 Líder em Capitalização: 21% de market share
 Área Internacional de reconhecido destaque no mercado
 Maior rede privada de Agências e Postos Bancários no Brasil
 Maior rede de ATMs pertencente a um banco no mundo
 20% do PIB brasileiro (cobrança)
 20% da arrecadação nacional da CPMF
 19% no Sistema Brasileiro de Poupança e Empréstimos
 R$ 962 milhões de impostos e contribuições pagos, ou
provisionados, no primeiro semestre de 2001
40
Excelência Bradesco
Presença Internacional
 Agência Nova Iorque
 Agências em Grand Cayman
 Agência e Subsidiária em Nassau
 Subsidiária em Buenos Aires
 Participação no Banco Espírito Santo (1 Conselheiro)
 Acordo operacional de Global Cash Management para clientes
do JP Morgan Chase
 Dekasseguis (Empresa prevista para iniciar operações em
outubro)
 Broker Dealer em Nova Iorque
 Crédit Agricole, Deutsche Bank, Espírito Santo, Sanwa Bank
 ADR Nível I ( Nível II em estudo)
 Listagem na Latibex
41
Excelência Bradesco
Reservas Adicionais Líquidas de Tributos
1S 01
1S 00
20%
17%
13%
65%
59%
21%
5%
Total : R$ 1.421 milhões
Total : R$ 1.269 milhões
Provisão de Oscilação do Grupo Segurador
Provisão Adicional para Volatilidade de TVM
Mais Valia dos Instrumentos Financeiros (Excluída a Provisão Adicional para Volatilidade de TVM)
Provisão Adicional para Operações de Crédito
 Provisões para Contingências Fiscais de R$ 2.145 milhões;
 Mais Valia de Imóveis não contabilizada de R$ 1.014 milhões.
42
Excelência Bradesco
“Temos de pagar Dividendos Sociais às Pessoas...”
Sr. Amador Aguiar
43

A Fundação Bradesco foi criada em 1956, com o objetivo
de proporcionar educação e profissionalização a
crianças, jovens e adultos, sobretudo para os mais
carentes;

Possui 38 escolas com previsão de atendimento para
101 mil alunos, em 25 Estados brasileiros e no Distrito
Federal;

Ao longo de 44 anos, a Fundação Bradesco formou e
capacitou 417.454 alunos (Base: Dez/2000);

Case da Harvard Business School (Prof. Bruce Robert
Scott)
Excelência Bradesco
Cobertura Territorial de Escolas:
Norte
Cacoal/RO
Canuanã/TO
Conceição do
Araguaia/PA
Macapá/AP
Manaus/AM
Paragominas/PA
Nordeste
Rio Branco/AC
Caucaia/CE
Centro-Oeste
Feira de
Santana/BA
Aparecida de
Goiânia/GO
Sudeste
Bodoquena/MS
Campinas/SP
Ceilândia/DF
Itajubá/MG
Cuiabá/MT
Marília/SP
Sul
Osasco II/SP
Bagé/RS
Gravataí/RS
Laguna/SC
Paranavaí/PR
44
Rosário do
Sul/RS
Garanhuns/PE
Irecê/BA
Jaboatão/PE
João Pessoa/PB
Maceió/AL
Osasco I/SP
Registro/SP
Rio de Janeiro/RJ
São João Del
Rei/MG
Vila Velha/ES
Natal/RN
Pinheiro/MA
Escolas da Fundação Bradesco
Propriá/SE
Núcleos de Formação de
Mão-de-Obra Rural
Núcleos de Educação
Profissional Técnica e
Formação de Mão-de-Obra Rural
Salvador/BA
Distrito Federal
São Luís/MA
Teresina/PI
Excelência Bradesco
Outras Iniciativas
 Eventos Comunitários: 125 em diversos municípios
 Projetos Sociais:
150 entidades filantrópicas
patrocinadas com doações e auxílios
 26 Projetos Culturais:
destacando-se a restauração de edifícios e
museus e a organização de festivais de
cinema, espetáculos de teatro, musicais e
exposições
 Projetos Esportivos:
BCN Esportes com equipes de vôlei e
basquete
 Total de Investimentos:
45
Cerca de R$ 10,5 milhões
no 1º Semestre
Pesquisa
Qual é a sua expectativa para o IPCA, em 2001?
46
1. Acima de 6%
V
%
2. 4 - 6%
X
%
3. 2 - 4%
Y
%
4. Abaixo de 2%
Z
%
Pesquisa
(Área Econômica do Banco Bradesco)
Em %
2001
PIB
Taxa de Juros (Selic-Over fim-de-ano)
19,0
Taxa de Câmbio (R$ e US$ fim-de-ano)
2,45
Inflação (IPCA)
47
2,0
6,7
Pesquisa
Analistas presentes ao
Encontro Bradesco ABAMEC/2001
Em %
2001
48
PIB
-
Taxa de Juros (Selic-Over fim-de-ano)
-
Taxa de Câmbio (R$ e US$ fim-de-ano)
-
Inflação (IPCA)
-
Objetivo Estratégico
Agregar Valor aos Acionistas
 Melhora na Transparência
 Gerenciar Riscos / Qualidade dos Ativos
 Política de Pagamento de Dividendos / JCP
 Desenvolvimento de iniciativas para Liquidez das Ações
 Priorizar o crescimento orgânico
 Analisar criteriosamente oportunidades de aquisições
 Melhorar os Retornos
49
Objetivo Estratégico
Agregar Valor aos Clientes
 Melhorar o portifólio de produtos e serviços
 Focar na qualidade do atendimento
 Desenvolver canais alternativos
 Direcionar vendas para produtos de maior margem de
contribuição
 Sinergia na Organização Bradesco (Atividades Financeiras,
Seguros, Previdência e Capitalização)
50
Objetivo Estratégico
Agregar Valor aos Funcionários
51

Nosso desafio é de motivar o talento humano dando
oportunidade de desenvolvimento

No 1. Semestre, o Bradesco destinou R$ 1,6 bilhão à
remuneração, benefícios, encargos e treinamento

Em benefícios R$ 322,3 milhões

Em treinamento R$ 14,3 milhões

Em 2000, fomos eleitos pela Revista Exame uma das
melhores empresas para se trabalhar
Objetivo Estratégico
Agregar Valor à Sociedade
R$ 128 milhões no ano que serão destinados:
 R$ 113 milhões de recursos da Fundação
Bradesco
 R$ 15 milhões de recursos a projetos sociais,
culturais e esportivos
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Outros Eventos
 Sistema de Pagamentos Brasileiro;
 Código de Defesa do Consumidor Bancário;
 Racionamento de Energia Elétrica
 Privatizações dos Bancos:
Banco do Estado de Goiás -BEG
Banco do Estado da Paraíba - Paraíban
53
Aviso
Esta apresentação é uma oportunidade para o Banco
Bradesco discutir com a comunidade de analistas a sua
performance
passada,
assim
como
de
dar
um
posicionamento em relação às perspectivas futuras.
Eventuais informações ou declarações relativas às
evoluções dos negócios da Companhia, projeções e
metas operacionais e financeiras constituem-se em
meras expectativas que são altamente dependentes das
condições do mercado.
54
Contatos
Área de Relações com Investidores
Emails : [email protected]
[email protected]
[email protected]
Tel.: XX - 11 - 3684-9229
3684-2086
3684-9302
3684-9231
www.bradesco.com.br
55
ENCONTRO
BRADESCO
ABAMEC
2001
56
ABAMEC São Paulo
21 de agosto de 2001