BRF PREVIDÊNCIA
Relatório dos Auditores Independentes
Demonstrações Contábeis
Em 31 de dezembro de 2014
CONTEÚDO
Relatório dos Auditores Independentes sobre as Demonstrações Contábeis
Em 31 de dezembro de 2014
3-4
Demonstrações Contábeis:
CONSOLIDADO
Balanço Patrimonial
Ativo
Passivo
5
6
Demonstração da Mutação do Patrimônio Social
7
Demonstração do Plano de Gestão Administrativa Consolidada
8
PLANOS DE BENEFÍCIOS
PLANO FAF
Demonstração do Ativo Líquido
Demonstração da Mutação do Ativo Líquido
Demonstração das Provisões Técnicas
Demonstração do Plano de Gestão Administrativa
9
10
11
12
PLANO I DE PREVIDÊNCIA BRASIL FOODS
Demonstração do Ativo Líquido
Demonstração da Mutação do Ativo Líquido
Demonstração das Provisões Técnicas
Demonstração do Plano de Gestão Administrativa
13
14
15
16
PLANO II DE PREVIDÊNCIA BRASIL FOODS
Demonstração do Ativo Líquido – Plano
Demonstração da Mutação do Ativo Líquido – Plano
Demonstração das Provisões Técnicas – Plano
Demonstração do Plano de Gestão Administrativa
17
18
19
20
PLANO III DE PREVIDÊNCIA BRASIL FOODS
Demonstração do Ativo Líquido
Demonstração da Mutação do Ativo Líquido
Demonstração das Provisões Técnicas
Demonstração do Plano de Gestão Administrativa
Notas Explicativas às demonstrações contábeis
FMOTTA
21
22
23
24
25-60
2
www.fmotta.com.br
RUA SANTA RITA DURÃO, 444 – 3º ANDAR – FONE: (0xx) 31 32213500
FAX: 32211177 – 30.140-110 – BELO HORIZONTE – MG
AV. ALMIRANTE BARROSO, 63/1317 – FONE: (0XX) 21 2262-1099
FAX: 2262-3430 – 20.031-000 – RIO DE JANEIRO – RJ
RJREL-15/006
RELATÓRIO DOS AUDITORES INDEPENDENTES
SOBRE AS DEMONSTRAÇÕES CONTÁBEIS
Aos Participantes, Patrocinadora, Conselheiros e Diretores da
BRF PREVIDÊNCIA
SÃO PAULO – SP
1. Escopo dos exames
Auditamos as demonstrações contábeis da BRF Previdência, que compreendem
o balanço patrimonial consolidado, representado pelo somatório de todos os
planos de benefícios, em 31 de dezembro de 2014, e as respectivas
demonstrações consolidadas da mutação do patrimônio social e do plano de
gestão administrativa, e as demonstrações individuais por plano de benefícios
que compreendem a demonstração do ativo líquido, da mutação do ativo
líquido, do plano de gestão administrativa e das provisões técnicas, para o
exercício findo naquela data, assim como o resumo das principais práticas
contábeis e demais notas explicativas.
2. Responsabilidade da Administração
A Administração da Entidade é responsável pela elaboração e adequada
apresentação dessas demonstrações de acordo com as práticas contábeis
adotadas no Brasil, aplicáveis às entidades reguladas pelo Conselho Nacional
de Previdência Complementar – CNPC, e pela determinação dos controles
internos considerados necessários para evitar que as mesmas contenham
distorção relevante, independentemente se causados por fraude ou erro.
3. Responsabilidade dos Auditores Independentes
Nossa responsabilidade é a de expressar uma opinião sobre essas
demonstrações contábeis com base em nossos exames, conduzida de acordo
com as normas brasileiras e internacionais de auditoria, que requerem o
cumprimento de exigências éticas de nossa parte e que os nossos trabalhos
sejam planejados e executados com o objetivo de obter segurança razoável de
que as citadas demonstrações estejam livres de distorção relevante.
continua...
FMOTTA
3
RJPAR-015/008
continuação...
Uma auditoria envolve a execução de procedimentos selecionados para
obtenção de evidências a respeito dos valores e divulgações apresentados nas
demonstrações contábeis, segundo julgamento do auditor, incluindo a
avaliação dos riscos de distorção relevante, independentemente se causada
por fraude ou erro.
Nessa avaliação de riscos, o auditor considera os controles internos relevantes
para a elaboração e adequada apresentação dessas demonstrações para
planejar os procedimentos de auditoria apropriados nas circunstâncias, mas não
para fins de expressar uma opinião sobre a eficácia desses controles. Uma
auditoria inclui, também, a avaliação da adequação das práticas contábeis
utilizadas e da razoabilidade das estimativas contábeis feitas pela Administração
da Entidade e da apresentação das demonstrações contábeis tomadas em
conjunto.
Acreditamos que a evidência de auditoria obtida é suficiente e apropriada para
fundamentar nossa opinião.
4. Opinião
Em nossa opinião, as demonstrações contábeis, referidas no parágrafo 1,
apresentam adequadamente, em todos os aspectos relevantes, a posição
patrimonial e financeira consolidada e individual por plano de benefícios, da
BRF Previdência, em 31 de dezembro de 2014, o desempenho consolidado e
por plano de benefícios, de suas operações para o exercício findo naquela
data, de acordo com as práticas contábeis adotadas no Brasil, aplicáveis às
entidades reguladas pelo Conselho Nacional de Previdência Complementar
(CNPC).
Rio de Janeiro, 10 de março de 2015.
FERNANDO MOTTA & ASSOCIADOS
Auditores Independentes
CRCMG - 757/O -8 – F – RJ
Luiz Alberto Rodrigues Mourão
Contador – CRCRJ – 046.114/O
FMOTTA
4
BRF Previdência
BALANÇO PATRIMONIAL
(Em milhares de reais)
ATIVO
DISPONÍVEL
Nota
4
Exercício findo em
31.12.14
31.12.13
474
200
2.778.945
2.569.391
5
2.180
2.489
Gestão Administrativ a
6
1.357
1.423
Inv estimentos
7
2.775.408
2.565.479
1.033.934
912.908
132.565
101.404
REALIZÁVEL
Gestão Prev idencial
Títulos Públicos
Créditos Priv ados e Depósitos
Ações
Fundos de Inv estimento
Inv estimentos Imobiliários
Empréstimos
Outros Realizáv eis
PERMANENTE
Imobilizado
Intangív el
Diferido
TOTAL DO ATIVO
8
179.490
139.342
1.231.054
1.186.958
182.478
211.640
15.887
13.057
-
170
787
590
321
363
70
227
396
-
2.780.206
2.570.181
As notas explicativ as integram as Demostrações Contábeis.
FMOTTA
5
BRF Previdência
BALANÇO PATRIMONIAL
(Em milhares de reais)
Exercício findo em
PASSIVO
Nota
EXIGÍVEL OPERACIONAL
31.12.14
31.12.13
52.333
38.166
9
2.991
2.577
Gestão Administrativ a
10
1.397
1.751
Inv estimentos
11
47.945
33.838
68
6
41
6
27
-
2.727.805
2.532.009
2.692.399
2.496.539
2.372.377
2.312.781
Benefícios Concedidos
1.119.102
991.098
Benefícios a Conceder
1.253.697
1.322.685
Gestão Prev idencial
EXIGÍVEL CONTINGENCIAL
Gestão Prev idencial
12
Inv estimentos
PATRIMÔNIO SOCIAL
Patrimônio de Cobertura do Plano
Prov isões Matemáticas
13
(422)
( - ) Prov isões Matemáticas a Constituir
Equilíbrio técnico
14
Resultados realizados
Superávit Técnico Acumulado
(1.002)
320.022
183.758
320.022
183.758
320.022
183.758
35.406
35.470
Fundos Prev idenciais
15.1
22.840
24.177
Fundos Administrativ os
15.2
9.831
8.747
Fundos de inv estimentos
15.3
2.735
2.546
2.780.206
2.570.181
Fundos
TOTAL DO PASSIVO
As notas explicativ as integram as Demostrações Contábeis.
FMOTTA
6
BRF Previdência
DEMONSTRAÇÃO DA MUTAÇÃO DO PATRIMÔNIO SOCIAL
(Em milhares de reais)
Variação
Exercício findo em
(%)
31.12.14
31.12.13
2.532.009
2.482.958
1,98
320.637
180.402
77,73
25.244
36.555
(30,94)
283.385
133.604
112,11
10.847
9.603
12,95
Resultado positiv o dos inv estimentos – Gestão administrativ a
972
640
51,88
Constituição de fundos de inv estimentos
189
-
100,00
A) Patrimônio Social – Início do Exercício
1. Adições
Contribuições prev idenciais
Resultado positiv o dos inv estimentos – Gestão prev idencial
Receitas administrativ as
2. Destinações
(124.841)
(131.351)
(4,96)
Benefícios
(114.072)
(122.003)
(6,50)
(10.735)
(9.291)
Despesas administrativ as
Constituição de contingências
Rev ersão de fundos de inv estimentos
3. Acréscimo/decréscimo no Patrimônio Social (1+2)
Prov isões Matemáticas
Superavit Técnico do exercício
Fundos Prev idenciais
Fundos Administrativ os
Constituição/Rev ersão de fundos de inv estimentos
B) Patrimônio Social - Final do Exercício (A+3)
(34)
-
(57)
15,54
100,00
(100,00)
195.796
49.051
299,17
59.596
178.690
(66,65)
136.264
(97.260)
(240,10)
(33.275)
(95,98)
(1.337)
1.084
189
2.727.805
953
(57)
2.532.009
13,75
(431,58)
7,73
As notas explicativas integram as Demostrações Contábeis.
FMOTTA
7
BRF Previdência
DEMONSTRAÇÃO DO PLANO DE GESTÃO ADMINISTRATIVA CONSOLIDADA
(Em milhares de reais)
Exercício findo em
31.12.14
A) Fundo Administrativo do Exercício Anterior
1. Custeio da Gestão Administrativa
1.1. Receitas
Custeio Administrativ o da Gestão Prev idencial
Custeio Administrativ o dos Inv estimentos
Taxa de Administração de Empréstimos
Resultado Positiv o dos Inv estimentos
Outras receitas
2. Despesas Administrativas
2.1. Administração Previdencial
Pessoal e encargos
Treinamentos/congressos e seminários
Viagens e estadias
Serv iços de terceiros
Despesas gerais
Depreciações e amortizações
Tributos
Outras despesas
2.2. Administração dos Investimentos
Pessoal e encargos
Treinamentos/congressos e seminários
Viagens e estadias
Serv iços de terceiros
Tributos
Despesas gerais
2.4. Reversão de recursos para o plano de benefícios
2.5. Outras despesas
Variação
31.12.13
(%)
8.747
7.794
12,23
11.819
10.243
15,39
11.819
10.243
15,39
7.183
3.324
338
972
2
6.639
2.683
257
640
24
(91,67)
(10.735)
(9.290)
15,55
(6.574)
(6.412)
2,53
(2.890)
(23)
(42)
(2.283)
(576)
(141)
(605)
(14)
(2.811)
(36)
(13)
(2.509)
(950)
(93)
-
(4.150)
(2.878)
44,20
(2.294)
(10)
(18)
(1.484)
(215)
(129)
(1.392)
(1.401)
(85)
64,80
(11)
8,19
23,89
31,52
51,88
2,81
(36,11)
223,08
(9,01)
(39,37)
51,61
100,00
100,00
100,00
100,00
5,92
100,00
51,76
-
100,00
3. Resultado negativo dos investimentos
4. Sobra/insuficiência da gestão administrativa (1-2-3)
1.084
953
13,75
5. Constituição/reversão do fundo administrativo (4)
1.084
953
13,75
-
-
9.831
8.747
6. Operações transitórias
B) Fundo Administrativo do Exercício Atual (A+5)
12,39
As notas explicativas integram as Demostrações Contábeis.
FMOTTA
8
PLANO DE BENEFÍCIOS FAF
Administradora: BRF Previdência
DEMONSTRAÇÃO DO ATIVO LÍQUIDO (DAL)
(Em milhares de reais)
Exercício findo em
31.12.14
Ativos
Variação
(%)
31.12.13
2.444.449
2.259.405
8,19
Disponív el
194
119
63,03
Recebív el
9.689
8.550
13,32
2.434.566
2.250.736
8,17
Títulos Públicos
945.174
847.091
11,58
Créditos Priv ados e Depósitos
129.369
98.505
31,33
Ações
142.362
110.520
28,81
1.019.296
969.753
5,11
182.478
211.640
(13,78)
15.887
13.057
21,67
-
170
(100,00)
50.033
35.317
41,67
Operacional
49.986
35.317
41,54
Contigencial
47
-
100,00
12.203
10.917
11,78
Fundo Administrativ o
9.468
8.371
13,10
Fundos dos Inv estimentos
2.735
2.546
7,42
2.382.213
2.213.171
7,64
2.062.137
2.029.196
1,62
319.005
182.807
74,50
1.071
1.168
(8,30)
Inv estimentos
Fundos de Inv estimento
Inv estimentos Imobiliários
Empréstimos
Outros realizáv eis
Obrigações
Fundos não previdenciais
Ativo líquido
Prov isões Matemáticas
Superavit Técnico
Fundos Prev idenciais
As notas explicativ as integram as Demonstrações Contábeis.
FMOTTA
9
PLANO DE BENEFÍCIOS FAF
Administradora: BRF Previdência
DEMONSTRAÇÃO DA MUTAÇÃO DO ATIVO LÍQUIDO (DMAL)
(Em milhares de reais)
Exercício findo em
31.12.14
A) Ativo Líquido – Início do Exercício
Variação
(%)
31.12.13
2.213.171
2.173.768
1,81
258.190
142.250
81,50
7.829
7.959
(1,63)
250.361
134.291
86,43
2. Destinações
(89.148)
(102.847)
(13,32)
Benefícios
(82.813)
(97.363)
(14,94)
1. Adições
Contribuições Previdenciais
Resultado Positivo dos Investimentos – Gestão Previdencial
Constituição de contingências
Custeio Administrativo
3. Acréscimo/Decréscimo no Ativo Líquido (1+2)
Provisões Matemáticas
Superavit Técnico do exercício
Fundos Previdenciais
B) Ativo Líquido – Final do Exercício (A+3)
(20)
(6.315)
-
100,00
(5.484)
15,15
169.042
39.403
329,01
32.941
162.710
(79,75)
136.198
(98.212)
(238,68)
(25.095)
(99,61)
(97)
2.382.213
2.213.171
7,64
12.203
10.917
11,78
Fundo Administrativo
9.468
8.371
13,10
Fundo dos Investimentos
2.735
2.546
7,42
C) Fundos não previdenciais
As notas explicativas integram as Demonstrações Contábeis.
FMOTTA
10
PLANO DE BENEFÍCIOS FAF
Administradora: BRF Previdência
DEMONSTRAÇÃO DAS PROVISÕES TÉCNICAS DO PLANO DE BENEFÍCIOS (DPT)
(Em milhares de reais)
Variação
Exercício findo em
(%)
31.12.14
31.12.13
PROVISÕES TÉCNICAS
2.434.982
2.251.034
8,17
1. Provisões Matemáticas
2.062.138
2.029.196
1,62
1.1. Benefícios Concedidos
1.085.630
963.044
12,73
Contribuição Definida
397
379
4,75
1.085.233
962.665
12,73
1.2. Benefício a Conceder
976.508
1.066.152
(8,41)
Contribuição Definida
Benefício Definido
-
501
(100,00)
Saldo de contas - Parcela Patrocinador(es)
-
200
(100,00)
Saldo de contas - Parcela Participantes
-
301
(100,00)
976.508
1.065.651
(8,37)
-
-
2. Equilíbrio Técnico
319.005
182.807
74,50
2.1. Resultados Realizados
319.005
182.807
74,50
319.005
182.807
74,50
319.005
182.807
74,50
3. Fundos
3.806
3.714
2,48
3.1. Fundos Prev idenciais
1.071
1.168
(8,30)
3.2. Fundos dos Inv estimentos - Gestão Prev idencial
2.735
2.546
7,42
4. Exigível Operacional
49.986
35.317
41,54
4.1. Gestão Prev idencial
2.041
1.480
37,91
47.945
33.837
41,69
5. Exigível Contingencial
47
-
100,00
5.1. Gestão Prev idencial
47
-
100,00
Benefício Definido
1.3. (-) Provisões Matemáticas a constituir
Superavit Técnico Acumulado
Reserv a de Contingência
4.2. Inv estimentos - Gestão Prev idencial
As notas explicativas integram as Demonstrações Contábeis.
FMOTTA
11
PLANO DE BENEFÍCIOS FAF
Administradora: BRF Previdência
DEMONSTRAÇÃO DO PLANO DE GESTÃO ADMINISTRATIVA
(Em milhares de reais)
Exercício findo em
A)
31.12.14
31.12.13
8.371
7.675
9,07
10.285
8.703
18,18
Fundo Administrativo do Exercício Anterior
1. Custeio da Gestão Administrativa
1.1. Receitas
(%)
10.285
8.703
18,18
Custeio Administrativ o da Gestão Prev idencial
6.315
5.484
15,15
Custeio Administrativ o dos Inv estimentos
2.700
338
2.306
17,09
257
31,52
930
632
47,15
2
24
(91,67)
Taxa de Administração de Empréstimos
Resultado Positiv o dos Inv estimentos
Outras Receitas
2. Despesas Administrativas
(9.189)
(8.007)
14,76
2.1. Administração Previdencial
(5.633)
(5.697)
(1,12)
2.1.1. Despesas Comuns
(4.789)
(3.813)
25,60
(844)
(1.884)
(55,20)
Treinamentos / congressos e seminários
-
(11)
(100,00)
Viagens e estadias
-
(7)
(100,00)
(82,74)
2.1.2. Despesas Específicas
Serv iços de terceiros
(189)
(1.095)
Despesas Gerais
(121)
(678)
(82,15)
(93)
(100,00)
Depreciações e amortizações
Tributos
(534)
-
100,00
(3.545)
(2.310)
53,46
(2.814)
(1.676)
67,90
2.2.2. Despesas Específicas
(731)
(634)
15,30
Serv iços de terceiros
(548)
(593)
(7,59)
(41)
(100,00)
2.2. Administração dos Investimentos
2.2.1. Despesas Comuns
Despesas Gerais
Tributos
2.4. Outras Despesas
3. Resultado Negativo dos Investimentos
B)
Variação
(183)
-
100,00
(11)
-
100,00
-
-
4. Sobra / Insuficiência da Gestão Administrativa
1.096
696
57,47
5. Constituição do Fundo Administrativo
1.096
696
57,47
9.467
8.371
13,09
Fundo Administrativo do Exercício Atual
As notas explicativas integram as demonstrações contábeis.
FMOTTA
12
PLANO DE BENEFÍCIOS I
Administradora: BRF Previdência
DEMONSTRAÇÃO DO ATIVO LÍQUIDO (DAL)
(Em milhares de reais)
Exercício findo em
31.12.14
Ativos
Variação
(%)
31.12.13
30.252
29.639
2,07
Disponív el
49
36
36,11
Recebív el
54
67
(19,40)
30.149
29.536
2,08
17.282
14.230
21,45
1.968
1.806
8,97
10.899
13.500
(19,27)
226
261
(13,41)
Operacional
205
255
(19,61)
Contigencial
21
6
250,00
Fundos não previdenciais
24
31
(22,58)
Fundo Administrativ o
24
31
(22,58)
30.002
29.347
2,23
25.449
25.195
1,01
950
951
(0,11)
3.603
3.201
12,56
Inv estimentos
Títulos Públicos
Ações
Fundos de Inv estimento
Obrigações
Ativo líquido
Prov isões Matemáticas
Superavit Técnico
Fundos Prev idenciais
As notas explicativ as integram as Demonstrações Contábeis.
FMOTTA
13
PLANO DE BENEFÍCIOS I
Administradora: BRF Previdência
DEMONSTRAÇÃO DA MUTAÇÃO DO ATIVO LÍQUIDO (DMAL)
(Em milhares de reais)
Exercício findo em
31.12.14
A) Ativo Líquido – Início do Exercício
Variação
(%)
31.12.13
29.347
29.760
(1,39)
3.636
2.214
64,23
400
533
(24,95)
3.236
1.681
92,50
2. Destinações
(2.981)
(2.627)
13,48
Benefícios
1. Adições
Contribuições Prev idenciais
Resultado Positiv o dos Inv estimentos – Gestão Prev idencial
(2.890)
(2.529)
14,27
Custeio Administrativ o
(77)
(98)
(21,43)
Constituição Contingências
(14)
3. Acréscimo/Decréscimo no Ativo Líquido (1+2)
Prov isões Matemáticas
Superavit Técnico do exercício
Fundos Prev idenciais
B) Ativo Líquido – Final do Exercício (A+3)
C) Fundos não previdenciais
Fundo Administrativ o
-
100,00
655
(413)
(258,60)
254
(1.512)
(116,80)
951
(100,11)
402
(1)
148
171,62
30.002
29.347
2,23
24
31
(22,58)
24
31
(22,58)
As notas explicativ as integram as Demonstrações Contábeis.
FMOTTA
14
PLANO DE BENEFÍCIOS I
Administradora: BRF Previdência
DEMONSTRAÇÃO DAS PROVISÕES TÉCNICAS DO PLANO DE BENEFÍCIOS (DPT)
(Em milhares de reais)
Variação
Exercício findo em
31.12.14
(%)
31.12.13
PROVISÕES TÉCNICAS
30.228
29.608
2,09
1. Provisões Matemáticas
25.449
25.195
1,01
1.1. Benefícios Concedidos
13.136
12.615
4,13
Contribuição Definida
131
293
Benefício Definido
13.005
12.322
5,54
1.2. Benefício a Conceder
12.365
12.708
(2,70)
Contribuição Definida
12.365
12.708
(2,70)
Saldo de contas - Parcela Patrocinador(es)
6.545
6.888
(4,98)
Saldo de contas - Parcela Participantes
5.820
5.820
1.3. (-) Provisões Matemáticas a constituir
(-) Serviço passado
(-) Patrocinador(es)
(55,29)
-
(52)
(128)
(59,38)
(52)
(128)
(59,38)
(52)
(128)
(59,38)
2. Equilíbrio Técnico
950
951
(0,11)
2.1. Resultados Realizados
950
951
(0,11)
950
951
(0,11)
Reserv a de Contingência
950
951
(0,11)
(-) Deficit técnico acumulado
-
-
3. Fundos
3.603
3.201
12,56
3.1. Fundos Prev idenciais
3.603
3.201
12,56
4. Exigível Operacional
205
255
(19,61)
4.1. Gestão Prev idencial
205
255
(19,61)
5. Exigível Contingencial
21
6
250,00
5.1. Gestão Prev idencial
21
6
250,00
Superavit Técnico Acumulado
As notas explicativ as integram as Demonstrações Contábeis.
FMOTTA
15
PLANO DE BENEFÍCIOS I
Administradora: BRF Previdência
DEMONSTRAÇÃO DO PLANO DE GESTÃO ADMINISTRATIVA
(Em milhares de reais)
Exercício findo em
A)
31.12.13
(%)
31
38
(18,42)
140
134
4,48
140
134
4,48
Custeio Administrativ o da Gestão Prev idencial
77
98
(21,43)
Custeio Administrativ o dos Inv estimentos
60
36
66,67
3
-
100,00
(147)
(141)
4,26
2.1. Administração Previdencial
(71)
(72)
(1,39)
2.1.1. Despesas Comuns
(66)
(56)
17,86
(5)
(16)
(68,75)
Serv iços de terceiros
-
(12)
(100,00)
Despesas Gerais
-
(4)
(100,00)
Fundo Administrativo do Exercício Anterior
1. Custeio da Gestão Administrativa
1.1. Receitas
Resultado Positiv o dos Inv estimentos
2. Despesas Administrativas
2.1.2. Despesas Específicas
Tributos
2.2. Administração dos Investimentos
(5)
100,00
(76)
(69)
10,14
2.2.1. Despesas Comuns
(65)
(63)
3,17
2.2.2. Despesas Específicas
(11)
(6)
83,33
Serv iços de terceiros
(8)
(6)
33,33
Tributos
(3)
-
100,00
-
-
4. Sobra / Insuficiência da Gestão Administrativa
(7)
(7)
5. Constituição do Fundo Administrativo
(7)
(7)
24
31
3. Resultado Negativo dos Investimentos
B)
Variação
31.12.14
Fundo Administrativo do Exercício Atual
(22,58)
As notas explicativas integram as demonstrações contábeis.
FMOTTA
16
PLANO DE BENEFÍCIOS I I
Administradora: BRF Previdência
DEMONSTRAÇÃO DO ATIVO LÍQUIDO (DAL)
(Em milhares de reais)
Exercício findo em
31.12.14
Ativos
Variação
(%)
31.12.13
243.921
226.402
7,74
Disponív el
135
12
1.025,00
Recebív el
1.607
1.727
(6,95)
242.179
224.663
7,80
Títulos Públicos
54.246
38.764
39,94
Ações
28.369
21.932
29,35
159.564
163.967
(2,69)
556
595
(6,55)
556
595
(6,55)
Fundos não previdenciais
284
230
23,48
Fundo Administrativ o
284
230
23,48
243.081
225.577
7,76
240.355
223.715
7,44
67
-
100,00
2.659
1.862
42,80
Inv estimentos
Fundos de Inv estimento
Obrigações
Operacional
Ativo líquido
Prov isões Matemáticas
Superavit Técnico
Fundos Prev idenciais
As notas explicativ as integram as Demonstrações Contábeis.
FMOTTA
17
PLANO DE BENEFÍCIOS I I
Administradora: BRF Previdência
DEMONSTRAÇÃO DA MUTAÇÃO DO ATIVO LÍQUIDO (DMAL)
(Em milhares de reais)
Exercício findo em
31.12.14
A) Ativo Líquido – Início do Exercício
Variação
(%)
31.12.13
225.577
222.540
1,36
41.860
21.211
97,35
Contribuições Prev idenciais
17.706
21.211
(16,52)
Resultado Positiv o dos Inv estimentos – Gestão Prev idencial
24.154
-
100,00
1. Adições
2. Destinações
(24.356)
(18.174)
34,02
Benefícios
(23.823)
(15.512)
53,58
(1.876)
(100,00)
(786)
(32,19)
Resultado Negativ o dos Inv estimentos – Gestão Prev idencial
Custeio Administrativ o
3. Acréscimo/Decréscimo no Ativo Líquido (1+2)
Prov isões Matemáticas
Superavit Técnico do exercício
Fundos Prev idenciais
B) Ativo Líquido – Final do Exercício (A+3)
C) Fundos não previdenciais
Fundo Administrativ o
(533)
17.504
3.037
476,36
16.640
6.370
161,22
67
-
100,00
797
(3.333)
(123,91)
243.081
225.577
7,76
284
230
23,48
284
230
23,48
As notas explicativas integram as Demonstrações Contábeis.
FMOTTA
18
PLANO DE BENEFÍCIOS I I
Administradora: BRF Previdência
DEMONSTRAÇÃO DAS PROVISÕES TÉCNICAS DO PLANO DE BENEFÍCIOS (DPT)
(Em milhares de reais)
Variação
Exercício findo em
31.12.14
(%)
31.12.13
PROVISÕES TÉCNICAS
243.637
226.172
7,72
1. Provisões Matemáticas
240.355
223.715
7,44
1.1. Benefícios Concedidos
20.336
15.439
31,72
Contribuição Definida
18.817
14.771
27,39
1.519
668
127,40
1.2. Benefício a Conceder
220.389
209.150
5,37
Contribuição Definida
Benefício Definido
220.389
209.150
5,37
Saldo de contas - Parcela Patrocinador(es)
101.707
100.475
1,23
Saldo de contas - Parcela Participantes
118.682
108.675
9,21
1.3. (-) Provisões Matemáticas a constituir
(-) Serviço passado
(-) Patrocinador(es)
(370)
(874)
(57,67)
(370)
(874)
(57,67)
(370)
(874)
(57,67)
2. Equilíbrio Técnico
67
-
100,00
2.1. Resultados Realizados
67
-
100,00
67
-
100,00
3. Fundos
2.659
1.862
42,80
3.1. Fundos Prev idenciais
2.659
1.862
42,80
4. Exigível Operacional
556
595
(6,55)
4.1. Gestão Prev idencial
556
595
(6,55)
Superavit Técnico Acumulado
As notas explicativas integram as Demonstrações Contábeis.
FMOTTA
19
PLANO DE BENEFÍCIOS I I
Administradora: BRF Previdência
DEMONSTRAÇÃO DO PLANO DE GESTÃO ADMINISTRATIVA
(Em milhares de reais)
Exercício findo em
A)
Fundo Administrativo do Exercício Anterior
1. Custeio da Gestão Administrativa
1.1. Receitas
31.12.13
230
79
1.013
1.071
(%)
191,14
(5,42)
1.013
1.071
(5,42)
Custeio Administrativ o da Gestão Prev idencial
533
786
(32,19)
Custeio Administrativ o dos Inv estimentos
456
277
64,62
24
8
200,00
Resultado Positiv o dos Inv estimentos
2. Despesas Administrativas
(959)
(920)
2.1. Administração Previdencial
(530)
(517)
2,51
2.1.1. Despesas Comuns
(481)
(403)
19,35
(49)
(114)
(57,02)
(1)
(100,00)
2.1.2. Despesas Específicas
4,24
Treinamentos / congressos e seminários
-
Viagens e estadias
-
(1)
(100,00)
Serv iços de terceiros
-
(85)
(100,00)
Despesas Gerais
-
(27)
(100,00)
Tributos
2.2. Administração dos Investimentos
2.2.1. Despesas Comuns
2.2.2. Despesas Específicas
(49)
-
100,00
(429)
(403)
6,45
(407)
(377)
7,96
(22)
(26)
100,00
Serv iços de terceiros
-
(23)
(100,00)
Despesas Gerais
-
(3)
(100,00)
-
100,00
-
-
-
4. Sobra / Insuficiência da Gestão Administrativa
54
151
(64,24)
5. Constituição do Fundo Administrativo
54
151
(64,24)
284
230
23,48
Tributos
3. Resultado Negativo dos Investimentos
B)
Variação
31.12.14
Fundo Administrativo do Exercício Atual
(22)
-
As notas explicativas integram as demonstrações contábeis.
FMOTTA
20
PLANO DE BENEFÍCIOS I I I
Administradora: BRF Previdência
DEMONSTRAÇÃO DO ATIVO LÍQUIDO (DAL)
(Em milhares de reais)
Exercício findo em
31.12.14
Ativos
60.187
Variação
(%)
31.12.13
52.983
13,60
Disponív el
35
7
400,00
Recebív el
661
890
(25,73)
59.491
52.086
14,22
12.983
8.987
44,46
6.790
5.085
33,53
39.718
38.014
4,48
190
247
(23,08)
190
247
(23,08)
Fundos não previdenciais
55
115
(52,17)
Fundo Administrativ o
55
115
(52,17)
59.942
52.621
13,91
Prov isões Matemáticas
44.435
34.675
28,15
Fundos Prev idenciais
15.507
17.946
(13,59)
Inv estimentos
Títulos Públicos
Ações
Fundos de Inv estimento
Obrigações
Operacional
Ativo líquido
As notas explicativ as integram as Demonstrações Contábeis.
FMOTTA
21
PLANO DE BENEFÍCIOS I I I
Administradora: BRF Previdência
DEMONSTRAÇÃO DA MUTAÇÃO DO ATIVO LÍQUIDO (DMAL)
(Em milhares de reais)
Exercício findo em
31.12.14
A) Ativo Líquido – Início do Exercício
Variação
(%)
31.12.13
52.621
46.493
13,18
12.124
13.491
(10,13)
Contribuições Prev idenciais
6.491
13.491
(51,89)
Resultado Positiv o dos Inv estimentos – Gestão Prev idencial
5.633
-
1. Adições
2. Destinações
(4.803)
(7.363)
(34,77)
Benefícios
(4.546)
(6.598)
(31,10)
(494)
(100,00)
(271)
(5,17)
Resultado Negativ o dos Inv estimentos – Gestão Prev idencial
Custeio Administrativ o
3. Acréscimo/Decréscimo no Ativo Líquido (1+2)
Prov isões Matemáticas
Fundos Prev idenciais
B) Ativo Líquido – Final do Exercício (A+3)
C) Fundos não previdenciais
Fundo Administrativ o
(257)
7.321
6.128
19,47
9.760
11.123
(12,25)
(2.439)
(4.995)
(51,17)
59.942
52.621
13,91
55
115
(52,17)
55
115
(52,17)
As notas explicativas integram as Demonstrações Contábeis.
FMOTTA
22
PLANO DE BENEFÍCIOS I I I
Administradora: BRF Previdência
DEMONSTRAÇÃO DAS PROVISÕES TÉCNICAS DO PLANO DE BENEFÍCIOS (DPT)
(Em milhares de reais)
Variação
Exercício findo em
31.12.14
(%)
31.12.13
PROVISÕES TÉCNICAS
60.132
52.868
13,74
1. Provisões Matemáticas
44.435
34.675
28,15
1.1. Benefícios Concedidos
-
-
1.2. Benefício a Conceder
44.435
34.675
28,15
Contribuição Definida
44.435
34.675
28,15
Saldo de contas - Parcela Patrocinador(es)
12.155
7.690
58,06
Saldo de contas - Parcela Participantes
32.280
26.985
19,62
2. Equilíbrio Técnico
-
-
2.1. Resultados Realizados
-
-
-
-
3. Fundos
15.507
17.946
(13,59)
3.1. Fundos Prev idenciais
15.507
17.946
(13,59)
4. Exigível Operacional
190
247
(23,08)
4.1. Gestão Prev idencial
190
247
(23,08)
Superavit Técnico Acumulado
As notas explicativas integram as Demonstrações Contábeis.
FMOTTA
23
PLANO DE BENEFÍCIOS I I I
Administradora: BRF Previdência
DEMONSTRAÇÃO DO PLANO DE GESTÃO ADMINISTRATIVA
(Em milhares de reais)
Exercício findo em
A)
31.12.13
115
2
5.650,00
381
335
13,73
381
335
13,73
Custeio Administrativ o da Gestão Prev idencial
258
271
(4,80)
Custeio Administrativ o dos Inv estimentos
108
64
68,75
15
-
100,00
(440)
(222)
98,20
2.1. Administração Previdencial
(340)
(126)
169,84
2.1.1. Despesas Comuns
(110)
(102)
7,84
2.1.2. Despesas Específicas
(230)
(24)
858,33
Serv iços de terceiros
(213)
(20)
965,00
(4)
(100,00)
(17)
-
100,00
(100)
(96)
4,17
(94)
(91)
3,30
(6)
(5)
20,00
Fundo Administrativo do Exercício Anterior
1. Custeio da Gestão Administrativa
1.1. Receitas
Resultado Positiv o dos Inv estimentos
2. Despesas Administrativas
Despesas Gerais
Tributos
2.2. Administração dos Investimentos
2.2.1. Despesas Comuns
2.2.2. Despesas Específicas
Serv iços de terceiros
Tributos
3. Resultado Negativo dos Investimentos
B)
Variação
31.12.14
-
(%)
-
(5)
(100,00)
(6)
-
100,00
-
-
4. Sobra / Insuficiência da Gestão Administrativa
(59)
113
(152,21)
5. Constituição do Fundo Administrativo
(59)
113
(152,21)
56
115
(51,30)
Fundo Administrativo do Exercício Atual
As notas explicativas integram as demonstrações contábeis.
FMOTTA
24
BRF Previdência
NOTAS EXPLICATIVAS ÀS DEMONSTRAÇÕES
CONTÁBEIS EM 31 DE DEZEMBRO DE 2014 E DE 2013
(Em milhares de reais)
1.
CONTEXTO OPERACIONAL
A BRF Previdência é uma entidade fechada de previdência complementar,
constituída em conformidade com a Lei complementar nº 109, de 29 de maio de
2001, sob a forma de sociedade civil, de caráter não econômico e sem fins
lucrativos, com personalidade jurídica autônoma de direito privado, sendo que seu
funcionamento foi autorizado por meio de Portaria nº 3.729 do Ministério da
Previdência Social - MPS, de 27 de dezembro de 1996, tendo iniciado suas atividades
em 2 de abril de 1997.
A partir da decisão da BRF S.A. de criar uma única entidade para oferecer
previdência complementar aos funcionários e dirigentes do grupo, em outubro de
2011 foi solicitada à Superintendência Nacional de Previdência Complementar PREVIC aprovação para a transferência do gerenciamento do Plano de Benefícios
FAF (CNPB nº 1979.0006-38) para a BFPP – Brasil Foods Sociedade de Previdência
Privada. O processo foi deferido através da Portaria nº 295, de 12/6/2012, publicada
no Diário Oficial da União de 13/6/2012, cuja transferência de gerenciamento
concluída em 31/10/2012.
Em 23/07/2014, através da Portaria 378, publicada no Diário Oficial da União de
24/07/2014, foi aprovada a alteração do nome da Entidade para BRF Previdência.
Os recursos disponíveis para gerir os Planos da Entidade são constituídos por
contribuições das patrocinadoras, dos participantes e pelos rendimentos resultantes
das aplicações desses recursos, obedecendo ao disposto na Resolução do Conselho
Monetário Nacional nº 3.792, de 24 de setembro de 2009 e as diretrizes apresentadas
nas Políticas de Investimentos.
A Entidade tem por finalidade administrar e executar planos de benefícios de
natureza previdenciária, como aposentadorias e pensões, para os funcionários das
empresas Patrocinadoras dos Planos de Benefícios por ela administrados.
Planos de Benefícios
A BRF Previdência administra 4 (quatro) Planos de Benefícios:
Plano
FMOTTA
CNPB n°
Adesões
Data
Modalidade
Plano I de Prev idência Brasil Foods
1996.0047-19
Fechado
31/01/2009
Contribuição Variáv el
Plano II de Prev idência Brasil Foods
2009.0005-11
Fechado
01/10/2011
Contribuição Variáv el
Plano III de Prev idência Brasil Foods
2011.0016-92
Aberto
01/10/2011
Contribuição Definida
Plano de Benefícios FAF
1979.0006-38
Fechado
01/01/2003
Benefício Definido
25
BRF Previdência
Patrocinadoras
As patrocinadoras dos planos de benefícios:
Plano de Benefícios
Patrocinadoras
BRF S.A.
Cooperativ a de Economia e Crédito Mútuo BRF
I
II
III
FAF
p
p
p
p
p
p
p
p
p
p
p
p
p
Sino dos Alpes Alimentos Ltda.
p
Sadia S.A.*
p
BRF Prev idência
Sociedade Esportiv a e Recreativ a Sadia - SER SADIA
p
Fundação Attílio Francisco Xav ier Fontana*
p
O convênio de adesão da Sadia S.A. foi sucedido por BRF S.A. após aprovação pela
PREVIC em 2014.
A Fundação Attilio Francisco Xavier Fontana teve sua incorporação pela BRF
Previdência autorizada pela PREVIC em 2014.
Participantes
São Participantes da Entidade os empregados, ex-empregados e dirigentes das
Patrocinadoras inscritos nos Planos de Benefícios e que contribuem mensalmente
para o custeio dos benefícios por eles oferecidos, nos termos dos Regulamentos
próprios.
São ainda participantes os dependentes do participante, observadas as condições
contidas nos Regulamentos dos respectivos Planos em que estão inscritos.
A Entidade possuía em 31 de dezembro de 2014 e 2013 as seguintes quantidades de
participantes:
Consolidado
Exercício findo em
Participantes
Ativ os
Assistidos
Plano FAF
Plano I
Plano I I
Plano I I I
Exercício findo em
Exercício findo em
Exercício findo em
31.12.14
31.12.13
31.12.14
31.12.13
31.12.14
31.12.13
31.12.14
31.12.13
31.12.14
Exercício findo em
31.12.13
30.741
27.871
9.461
10.059
1.247
1.429
8.128
8.941
11.905
7.442
5.535
5.222
5.436
5.142
56
50
43
30
-
-
36.276
33.093
14.897
15.201
1.303
1.479
8.171
8.971
11.905
7.442
Tipos de benefícios
Os Planos de Benefícios administrados pela BRF Previdência oferecem os seguintes
tipos de benefícios:
•
Plano I, Plano II e Plano III: Aposentadoria Normal; Aposentadoria Antecipada;
Aposentadoria por invalidez; Pensão por Morte; Benefício Proporcional e Abono
Anual.
•
Plano de Benefícios FAF: Suplementação de Aposentadoria Especial;
Suplementação de Aposentadoria Especial Antecipada; Suplementação de
Aposentadoria por Idade; Suplementação de Aposentadoria por Invalidez;
Suplementação de Aposentadoria por Tempo de Contribuição; Suplementação
de Aposentadoria por Tempo de Contribuição Antecipada; Suplementação de
Pensão; Suplementação do Auxílio Doença; Suplementação Mínima de
Aposentadoria Especial; Suplementação Mínima de Aposentadoria por Idade;
Benefício Proporcional e Auxílio Doença.
FMOTTA
26
BRF Previdência
2.
APRESENTAÇÃO DAS DEMONSTRAÇÕES CONTÁBEIS
As Demonstrações Contábeis foram elaboradas e estão sendo apresentadas de
acordo com as práticas contábeis adotadas no Brasil, aplicáveis às entidades
fechadas de previdência complementar (EFPC) e em conformidade com as Normas
Brasileiras de Contabilidade, aprovada pelo Conselho Federal de Contabilidade e
pronunciamentos contábeis aplicáveis às entidades de previdência complementar,
e Resolução do Conselho Nacional de Previdência Complementar (CNPC) nº 8, de
31 de outubro de 2011; alterada pela Resolução CNPC nº 12, de 9/08/2013, Instrução
SPC nº 34, de 24 de setembro de 2009, alterada pela Instrução MPS/Previc nº 5, de 08
de setembro de 2011 e pela Instrução MPS/Previc nº 15, de 12 de novembro de 2014
e Resolução do Conselho Federal de Contabilidade nº 1.272, de 22 de janeiro de
2010, que aprova a ITG 2001.
Essas diretrizes não requerem a divulgação em separado de ativos e passivos de
curto prazo e de longo prazo, nem a apresentação da Demonstração do Fluxo de
Caixa. A estrutura da planificação contábil padrão das EFPC reflete o ciclo
operacional de longo prazo da sua atividade, de forma que a apresentação de
ativos e passivos, observadas as gestões previdencial, assistencial e administrativa e o
fluxo dos investimentos, proporcione informações mais adequadas, confiáveis e
relevantes do que a apresentação em circulante e não circulante, em
conformidade com o item 63 da NBC TG 26.
A sistemática introduzida pelos órgãos normativos apresenta, além das
características já descritas, a segregação dos registros contábeis em três gestões
distintas (Previdencial, Assistencial e Administrativa) e o Fluxo dos Investimentos, que é
comum às Gestões Previdencial e Administrativa, segundo a natureza e a finalidade
das transações.
Conforme Resolução CNPC nº 8, de 31 de outubro de 2011, (alterada pela Resolução
CNPC nº 12, de 19 de agosto de 2013 e nº 16, de 19 de novembro de 2014 e Oficio
Circular nº 001/2015/CGMC/DIACE/PREVIC, as entidades fechadas de previdência
complementar apresentam os seguintes demonstrativos contábeis:







Balanço Patrimonial Consolidado;
Demonstração da Mutação do Patrimônio Social – DMPS (consolidada);
Demonstração da Mutação do Ativo Líquido por Plano de Benefícios - DMAL;
Demonstração do Ativo Líquido por Plano de Benefícios – DAL;
Demonstração do Plano de Gestão Administrativa – DPGA (consolidada);
Demonstração do Plano de Gestão Administrativa por Plano de Benefícios;
Demonstração das Provisões Técnicas do Plano de Benefícios (DPT).
3.
RESUMO DAS PRINCIPAIS PRÁTICAS CONTÁBEIS
a.
APURAÇÃO DO RESULTADO
As Adições e Deduções da Gestão Previdencial, Receitas e Despesas da Gestão
Administrativa, as Rendas/Variações Positivas e Deduções/Variações Negativas do
Fluxo de Investimento são escrituradas pelo regime contábil de competência de
exercícios, exceto nos casos das contribuições dos autopatrocinados que são
registrados pelo regime de caixa.
FMOTTA
27
BRF Previdência
b.
CONTRIBUIÇÕES PARA A GESTÃO PREVIDENCIAL
As contribuições do Plano de Benefícios na modalidade Benefício Definido são
registradas pelo regime de competência, e as contribuições dos Planos de Benefícios
na modalidade de Contribuição Variável e Definida pelo regime de caixa.
c.
INVESTIMENTOS

TÍTULOS PÚBLICOS, CRÉDITOS PRIVADOS E DEPÓSITOS
Em atendimento à Resolução Conselho de Gestão da Previdência Complementar
(CGPC) nº 4, de 30 de janeiro de 2002 e a Instrução MPS/SPC nº 34, de 30/01/2002 e
de 24/09/2009, respectivamente, os títulos de renda fixa são registrados ao custo de
aquisição, acrescidos dos rendimentos auferidos pro rata dia até a data do balanço
e ajustados ao valor de mercado. Os títulos e valores mobiliários devem ser
classificados em duas categorias, a saber:
(i) Títulos para negociação - Aqueles com propósito de serem negociados,
independentemente do prazo a decorrer, os quais devem ser avaliados ao valor
provável de realização.
(ii) Títulos mantidos até o vencimento - Aqueles com vencimentos superiores a 12
meses da data de aquisição e que a entidade mantenha interesse e
capacidade financeira de mantê-los até o vencimento, bem como classificados
como de baixo risco por agência de risco no País, os quais devem ser avaliados
pela taxa intrínseca dos títulos, ajustados pelo valor de perdas permanentes,
quando aplicável.

AÇÕES
As aplicações no mercado de ações são contabilizadas pelo custo de aquisição,
acrescido de despesas diretas de corretagem e outras taxas, ajustada ao valor de
mercado, considerando a cotação de fechamento do mercado do último dia do
mês em que a ação tenha sido negociada na Bolsa de Valores, de acordo com a
Resolução CGPC nº 25, de 30 de junho de 2008 e Instrução SPC n° 34, de 24/09/2009.
As ações que não tenham um mercado ativo, o valor justo é baseado em cotações
de operadores de mercado, modelos de precificação, fluxo de caixa descontado
ou critérios similares.
As rendas provenientes de bonificações, dividendos e/ou juros sobre o capital próprio
são reconhecidas contabilmente a partir da publicação da decisão da assembleia
geral dos acionistas ou do ato que formalize a obrigação do emissor.

FUNDOS DE INVESTIMENTOS
São contabilizados pelo valor efetivamente desembolsado nas aquisições de cotas e
incluem, se for o caso, taxas e emolumentos. Os montantes relativos aos fundos de
investimento são representados pelo valor de suas cotas na data de encerramento
do balanço.
FMOTTA
28
BRF Previdência

INVESTIMENTOS IMOBILIÁRIOS
Estão registrados ao custo de aquisição, inclusos honorários, taxas, emolumentos,
tributos e demais encargos incidentes sobre as operações. São depreciados (exceto
terrenos) pelo método linear à taxa correspondente ao tempo de vida útil
remanescente a partir da última avaliação.
Os imóveis são reavaliados a cada três anos, de acordo com a legislação vigente.
Os ajustes provenientes, positivos ou negativos, são contabilizados nas contas
específicas em contrapartida de Rendas/Variações Positivas ou Deduções/Variações
Negativas.

OPERAÇÕES COM PARTICIPANTES
Os empréstimos concedidos aos participantes são apresentados pelos valores
liberados, deduzidos das amortizações, acrescidos dos rendimentos auferidos e
deduzidos, quando aplicável, de provisão para perdas na realização de créditos.

CRITÉRIOS DE PRECIFICAÇÃO
Os critérios utilizados para apuração do valor justo dos títulos e valores mobiliários
obedecem às orientações técnicas estabelecidas nas Normas Brasileiras de
Contabilidade – NBC TG 46 (R1), aprovada pela Resolução do CFC nº 1.428/2013,
que estabelece:
a) Hierarquia de valor justo com objetivo de priorizar as informações das técnicas de
avaliação e não as técnicas de avaliação adotadas para mensurar o valor justo.
b) Divulgação das Técnicas de avaliação e informações utilizadas para desenvolver
as mensurações das hierarquias de valor justo:
Informações de Nível 1 – preços cotados em mercados ativos para ativos e
passivos idênticos acessíveis na data da mensuração.
Informações de Nível 2 – informações também observáveis para o ativo ou
passivo, cujos preços não sejam cotados incluídos no Nível 1. Adoção de preços
cotados em mercados ativos ou passivos similares; em mercados que não sejam
ativos para ativos ou passivos idênticos.
Informações de Nível 3 – dados observáveis para o ativo ou passivo, na medida
em que dados observáveis relevantes não sejam disponíveis, pouca ou nenhuma
atividade de mercado.
d.
PROVISÃO PARA PERDAS NA REALIZAÇÃO DE CRÉDITOS
A entidade constituiu provisão para perdas na realização de créditos representados
por direitos creditórios de liquidação incerta, de acordo com o disposto no item 11,
Anexo “A” da Instrução SPC nº 34, de 24 de setembro de 2009, que estabeleceu os
seguintes percentuais de provisão sobre os créditos do devedor inadimplente,
vencidos e vincendos, de acordo com os períodos de atraso da parcela mais antiga:
25% para atrasos entre 61 e 120 dias, 50% entre 121 e 240 dias, 75% entre 241 e 360
dias e 100% para atrasos superiores a 360 dias. Entretanto, na carteira de Empréstimos
caracterizada a inadimplência e não sendo possível a cobrança dos valores devidos,
os saldos devedores respectivos são absorvidos pelo Fundo de Investimentos,
constituído pela taxa de inadimplência.
FMOTTA
29
BRF Previdência
e.
IMOBILIZADO E INTANGÍVEL
Os bens corpóreos são registrados ao valor de custo de aquisição líquido das
respectivas depreciações acumuladas, calculadas pelo método linear, com base na
vida útil econômica estimada.
Os direitos adquiridos relacionados ao apoio às atividades da BRF Previdência são
contabilizados ao valor de custo, deduzidos da amortização acumulada, também
calculada pelo método linear, durante a vida útil estimada, a partir da data da sua
disponibilidade para uso.
f.
EXIGÍVEL OPERACIONAL
Registro das obrigações, ao valor presente, com terceiros provenientes de
compromissos com os assistidos, participantes, impostos e contribuições a recolher e
operações financeiras.
g.
PROVISÃO DE FÉRIAS E 13º SALÁRIO E RESPECTIVOS ENCARGOS
As férias vencidas e proporcionais, inclusive o adicional de férias e o 13º salário, são
provisionados no PGA, segundo o regime de competência, acrescidos dos encargos
sociais.
h.
ATIVOS E PASSIVOS CONTINGENTES
Registra o montante das provisões decorrentes de ações judiciais passivas mantidas
contra a BRF Previdência. É atualizado com base nas informações jurídicas sobre o
curso dessas ações, de acordo com a possibilidade de êxito estimada pelos
advogados patrocinadores dos processos, além dos seguintes critérios:
O reconhecimento, a mensuração e a divulgação das provisões, contingências
ativas e passivas são efetuadas de acordo com os critérios definidos no
Pronunciamento CPC 25 – Provisões, Passivos, Contingentes e Ativos Contingentes, do
Comitê de Pronunciamentos Contábeis, de 15 de setembro de 2009, conforme
descrito abaixo:
Ativos contingentes (quando aplicável): trata-se de direitos potenciais decorrentes
de eventos passados, cuja ocorrência depende de eventos futuros. São
reconhecidos nas demonstrações financeiras somente quando há evidências que
assegurem elevado grau de confiabilidade de realização (Classificação de Risco
“Praticamente Certo”), geralmente nos casos de ativos com garantias reais, decisões
judiciais favoráveis sobre as quais não cabem mais recursos ou quando existe
confirmação da capacidade de recuperação por recebimento ou compensação
com outro exigível.
FMOTTA
30
BRF Previdência
Passivos contingentes: decorrem de processos judiciais e administrativos, inerentes ao
curso normal das atividades movidas por terceiros, em ações trabalhistas, cíveis e
fiscais. Essas contingências, coerentes com práticas conservadores adotadas, são
avaliadas por assessores jurídicos, e levam em consideração a probabilidade de que
recursos financeiros sejam exigidos para liquidar as obrigações, cujo montante possa
ser estimado com suficiente segurança. As contingências são divulgadas como:
prováveis, para as quais são constituídas provisões; possíveis, divulgadas sem que
sejam provisionadas; e remotas, que não requerem provisões e divulgação. O total
das contingências é quantificado utilizando modelos e critérios que permitam a sua
mensuração de forma adequada, apesar da incerteza inerente ao prazo e ao valor.
Os passivos contingentes classificados como perdas possíveis pelos consultores legais
são divulgados apenas em notas explicativas, enquanto aqueles classificados como
perda remota não requerem provisão e divulgação.
Obrigações legais: originam-se de processos judiciais relacionados a obrigações
tributárias, cujo objeto de contestação é sua legalidade ou constitucionalidade. Tais
processos têm seus montantes reconhecidos integralmente nas Demonstrações
Contábeis, independentemente da avaliação acerca da probabilidade de sucesso.
Os montantes discutidos são quantificados, registrados e atualizados mensalmente.
i.
PROVISÕES MATEMÁTICAS
São apuradas com base em cálculos atuariais, realizados por atuários responsáveis
pelos planos, mediante elaboração de pareceres atuariais. Essas Provisões
representam os compromissos acumulados no encerramento do exercício, relativos
aos benefícios concedidos e a conceder, ajustados a valor presente.
j.
ESTIMATIVAS ATUARIAIS E CONTÁBEIS
A elaboração das Demonstrações Contábeis de acordo com as práticas contábeis
adotadas no Brasil requer que a Administração utilize-se de julgamento na
determinação e registro de estimativas contábeis.
Os principais itens de Balanço sujeitos a essas estimativas incluem: as provisões
matemáticas, calculadas atuarialmente por profissionais responsáveis pelos planos;
as contingências cujas probabilidades de êxito foram informadas pelos advogados
que patrocinam as ações; o valor justo de determinados instrumentos financeiros e
do ativo imobiliário obtido por meio de reavaliação e definição da vida útil.
k.
RECEITAS ADMINISTRATIVAS
Atendendo à determinação das Resoluções CNPC nº 08, de 31 de outubro de 2011,
CGPC nº 29, de 31 de agosto de 2009 e Instrução SPC nº 34, de 24 de setembro de
2009, alterada pela Instrução MPS/PREVIC n 10, de 22 de março de 2011, as receitas
administrativas da Fundação são debitadas aos Planos Previdenciais em
conformidade com o plano de custeio vigente.
FMOTTA
31
BRF Previdência
l.
OPERAÇÕES ADMINISTRATIVAS
Em conformidade com a Resolução CNPC nº 08, de 31 de outubro de 2011, e
Instrução SPC 34, de 24 de setembro de 2009, o Plano de Gestão Administrativa –
PGA possui patrimônio segregado dos Planos de Benefícios Previdenciais.
O patrimônio do PGA é constituído pelas receitas (previdencial, investimentos,
receitas diretas e outras receitas) e reembolsos (assistenciais) administrativos,
deduzidos das despesas da administração previdencial, assistencial e dos
investimentos, sendo as sobras ou insuficiências administrativas alocadas ou
revertidas ao fundo administrativo.
A parcela equivalente à participação dos Planos de Benefícios Previdenciários no
Fundo Administrativo (PGA) foi registrada nas contas “Participação no Plano de
Gestão Administrativa”, no Ativo, e “Participação no Fundo Administrativo do PGA”,
no Passivo, nos respectivos Planos de Benefícios. O saldo do Fundo Administrativo é
segregado por Planos de Benefícios Previdenciários, não caracterizando obrigações
ou direitos aos Patrocinadores e Participantes dos planos.
m.
AJUSTES E ELIMINAÇÕES
Ao final de cada mês, a EFPC deve registrar nas contas “Participação no Plano de
Gestão Administrativa, no Ativo, e “Participação no Fundo Administrativo do PGA”,
no Passivo, a parcela equivalente à participação do Plano de Benefícios
Previdenciários no Fundo Administrativo registrado no PGA.
As contas passíveis de ajustes e eliminações, entre outras, são “Superávit Técnico”,
“Déficit Técnico”, “Migração entre Planos”, “Compensação de Fluxos Previdenciais”,
“Participação no Plano de Gestão Administrativa” e “Participação no Fundo
Administrativo PGA”.
Os ajustes e eliminações necessárias à consolidação das Demonstrações Contábeis e
balancetes devem ser registrados em documentos auxiliares. Os tipos de ajustes
realizados neste exercício pela Entidade estão descritos na nota 18.
4.
DISPONÍVEL
Registra as disponibilidades existentes em bancos, reconhecidas por seus valores em
moeda nacional.
Em 31/12/2014
Descrição
Caixa
Consolidado
Plano FAF
Plano I
Plano I I
Plano I I I
PGA
2
-
-
-
-
2
472
194
48
135
36
59
24
24
-
-
-
-
Banco Itaú S.A
312
170
14
34
36
58
HSBC Brank Brasil S.A.
136
-
34
101
-
1
Total Disponível
474
194
48
135
36
61
Bancos conta movimento
Banco Bradesco S.A.
FMOTTA
32
BRF Previdência
Em 31/12/2013
Descrição
Consolidado
Caixa
Bancos conta movimento
Banco Bradesco S.A.
Banco Itaú S.A
Plano FAF
Plano I
Plano I I
Plano I I I
2
2
-
-
-
198
144
35
12
7
27
27
-
-
124
116
-
6
2
HSBC Brank Brasil S.A.
46
1
35
5
5
Banco Western Asset
1
-
200
146
Total Disponível
5.
1
35
12
7
REALIZÁVEL – GESTÃO PREVIDENCIAL
Registra os valores a receber da patrocinadora,
autopatrocinados relativos às contribuições mensais.
dos
participantes
e
Em 31/12/14
Gestão Previdencial
Recursos a receber
Contribuições Patrocinadoras
Contribuições Participantes
Contribuições autopatrocinados
Consolidado
Plano FAF
Plano I
Plano I I
Plano I I I
2.052
204
14
1.272
612
28
-
574
562
10
1.323
63
14
694
552
112
112
-
-
-
Contribuições contratadas
1
1
-
-
-
Outros recursos a receber
4
-
-
4
-
-
-
Adiantamentos
Depósitos judiciais/recursais
Outros realizáveis
Total
7
-
7
-
-
121
17
9
51
44
2.180
221
30
1.323
606
Em 31/12/13
Gestão Previdencial
Recursos a receber
Consolidado
Plano FAF
Plano I
Plano I I
Plano I I I
2.449
167
30
1.481
771
Contribuições Patrocinadoras
1.077
22
16
677
362
Contribuições Participantes
1.270
43
14
804
409
16
16
-
-
-
1
1
-
-
-
85
85
-
-
-
11
8
-
-
3
6
-
6
-
-
23
-
-
17
6
2.489
175
36
1.498
780
Contribuições autopatrocinados
Contribuições contratadas
Outros recursos a receber
Adiantamentos
Depósitos judiciais/recursais
Outros realizáveis
Total
FMOTTA
33
BRF Previdência
6.
REALIZÁVEL – GESTÃO ADMINISTRATIVA
Registra os valores a receber decorrentes de operações da Gestão Administrativa.
Em 31 de dezembro de 2014 e 2013 é a seguinte:
Em 31/12/2014
Gestão Administrativa
Recursos a receber
Consolidado
Plano FAF
Plano I
Plano I I
Plano I I I
889
854
5
15
15
Contribuições para Custeio
530
495
5
15
15
Contribuições para Custeio
-
-
-
-
-
Contratadas
-
-
-
-
Responsabilidade de Empregados
Responsabilidades de Terceiros
Outros Recursos a Receber
Despesas Antecipadas
Outros realizáveis *
Total
29
29
-
-
-
330
330
-
-
-
-
-
-
5
15
15
468
468
1.357
1.322
* Outros realizáv eis se refere as contas receber para Cobertura de Despesas Administrativ as Interplanos
Em 31/12/2013
Gestão Administrativa
Recursos a receber
Consolidado
Plano FAF
Plano I
Plano I I
Plano I I I
1.155
1.021
14
69
51
Contribuições para Custeio
542
427
14
66
35
Contribuições para Custeio
353
353
-
-
-
-
-
-
-
-
Contratadas
Responsabilidade de Empregados
Responsabilidades de Terceiros
Outros Recursos a Receber
Despesas Antecipadas
Outros realizáveis
Total
FMOTTA
97
79
-
2
16
151
150
-
1
-
12
12
-
-
-
64
56
1
6
1
204
21
24
98
61
1.423
1.098
39
173
113
34
BRF Previdência
7.
REALIZÁVEL – INVESTIMENTOS
Em 31 de dezembro de 2014 e 2013, a Entidade possuía os recursos garantidores do
exigível atuarial, em consonância com a Resolução CMN nº 3.792/2009, conforme
quadro abaixo:
7.1.
DEMONSTRATIVO DA COMPOSIÇÃO CONSOLIDADA DA CARTEIRA DE INVESTIMENTOS
Investimentos
Títulos Públicos
Em 31/12/2014
Consolidado
Plano FAF
Plano I
Plano I I
Plano I I I
PGA
1.033.934
945.174
17.282
54.246
12.983
4.249
Títulos Públicos Federais
1.033.934
945.174
17.282
54.246
12.983
4.249
Créditos Privados e Depósitos
132.565
129.369
-
-
-
3.196
Instituições Financeiras
132.565
129.369
-
-
-
3.196
179.490
142.362
1.968
28.369
6.791
-
179.490
142.362
1.968
28.369
6.791
-
Ações
Patrocinador(es)
Fundos de Investimentos
1.231.053
1.019.296
10.899
159.564
39.717
1.577
Referenciado
143.123
121.947
582
15.389
4.185
1.020
Renda Fixa
537.102
536.545
-
-
-
557
Ações
227.581
199.818
1.473
21.208
5.082
-
Multimercado
236.064
73.803
8.844
122.967
30.450
-
Participações
73.049
73.049
-
-
-
-
Imobiliário
14.134
14.134
-
-
-
-
182.478
182.478
-
-
-
-
166.493
166.493
-
-
-
-
15.985
15.985
-
-
-
-
15.887
15.887
-
-
-
-
15.887
15.887
-
-
-
-
2.775.407
2.434.566
30.149
242.179
59.491
9.022
Investimentos Imobiliários
Alugueis e Renda
Direitos em Alienação
Empréstimos e Financiamentos
Empréstimos
Total
FMOTTA
35
BRF Previdência
Investimentos
Títulos Públicos
Em 31/12/2013
Consolidado
Plano FAF
Plano I
Plano I I
Plano I I I
912.908
850.927
14.230
38.764
8.987
Títulos Públicos Federais
912.908
850.927
14.230
38.764
8.987
Créditos Privados e Depósitos
101.404
101.404
-
-
-
Instituições Financeiras
101.404
101.404
-
-
-
139.342
110.519
1.806
21.932
5.085
110.519
110.519
-
-
-
28.823
-
1.806
21.932
5.085
1.186.958
971.291
13.517
164.093
38.057
63.191
58.185
318
3.795
893
Renda Fixa
626.897
555.696
4.461
54.179
12.561
Ações
263.191
226.754
2.283
27.726
6.428
Multimercado
169.760
66.737
6.455
78.393
18.175
Participações
47.934
47.934
-
-
-
Imobiliário
15.985
15.985
-
-
-
211.640
211.640
-
-
-
168.797
168.797
-
-
-
42.843
42.843
-
-
-
13.057
13.057
-
-
-
13.057
13.057
-
-
-
170
170
-
-
-
2.565.479
2.259.008
29.553
224.789
52.129
Ações
Companhias Abertas
Patrocinador(es)
Fundos de Investimentos
Referenciado
Investimentos Imobiliários
Alugueis e Renda
Direitos em Alienação
Empréstimos e Financiamentos
Empréstimos
Outros Realizáveis
Total
FMOTTA
36
BRF Previdência
7.2.
COMPOSIÇÃO POR PRAZO DE VENCIMENTO
7.2.1.
TÍTULOS PÚBLICOS E CRÉDITOS PRIVADOS
Os títulos e valores mobiliários foram classificados como “Títulos Mantidos até o
Vencimento e Para negociação”.
Em observância ao Artigo 8º da Resolução CGPC nº4, de 30 de janeiro de 2002 estão
indicados a seguir os valores dos títulos da “Carteira Própria” e os alocados em
“Fundos de Investimentos Exclusivos”, dos Planos de Benefícios e do PGA:
Plano de Benefícios I
31/12/2014
Mantidos até o Vencimento
Até
De 1 a 5
5 a 10
De 10 a 15
De 15 a 20
Acima
Total
1 ano
Anos
Anos
Anos
Anos
20 Anos
Carteira
Títulos Públicos Federais
-
-
837
260
-
2.665
3.762
Notas do Tesouro Nacional-B
-
-
837
260
-
2.665
3.762
Total - Títulos Mantidos até o Vencimento
-
-
837
260
-
2.665
3.762
31/12/2014
Negociação - Marcado a Mercado
Até
de 1 a 5
5 a 10
De 10 a 15
De 15 a 20
Acima
Total
1 ano
Anos
Anos
Anos
Anos
20 Anos
Carteira
Títulos Públicos Federais
36
-
-
-
-
-
36
Letras Financeiras do Tesouro *
36
-
-
-
-
-
36
Total - Títulos Marcado a Mercado
36
-
-
-
-
-
36
* Inclui os ativos constantes do Fundo de Investimento Exclusivo - Western Asset Institucional FIA
Plano de Benefícios I - Carteira ALM
31/12/2014
Até
De 1 a 5
5 a 10
De 10 a 15
De 15 a 20
Acima
Total
Mantidos até o Vencimento
1 ano
Anos
Anos
Anos
Anos
20 Anos
Carteira
Títulos Públicos Federais
1.115
-
1.732
-
3.633
7.040
13.520
Notas do Tesouro Nacional-B
1.109
-
1.568
-
3.633
7.040
13.350
6
-
164
-
-
-
170
1.115
-
1.732
-
3.633
7.040
13.520
Letra Financeira Tesouro Nacional
Total - Títulos Mantidos até o Vencimento
FMOTTA
37
BRF Previdência
Plano de Benefícios I I
31/12/2014
Mantidos até o Vencimento
Até
De 1 a 5
5 a 10
De 10 a 15
De 15 a 20
Acima
Total
1 ano
Anos
Anos
Anos
Anos
20 Anos
Carteira
Títulos Públicos Federais
-
-
12.062
-
-
42.184
54.246
Notas do Tesouro Nacional-B
-
-
12.062
-
-
42.184
54.246
Total - Títulos Mantidos até o Vencimento
-
-
12.062
-
-
42.184
54.246
31/12/2014
Negociação - Marcado a Mercado
Até
de 1 a 5
5 a 10
De 10 a 15
De 15 a 20
Acima
Total
1 ano
Anos
Anos
Anos
Anos
20 Anos
Carteira
Títulos Públicos Federais
519
-
-
-
-
-
519
Letras Financeiras do Tesouro *
519
-
-
-
-
-
519
Total - Títulos Marcado a Mercado
519
-
-
-
-
-
519
* Inclui os ativos constantes do Fundo de Investimento Exclusivo - Western Asset Institucional FIA
Plano de Benefícios I I I
31/12/2014
Mantidos até o Vencimento
Até
De 1 a 5
5 a 10
De 10 a 15
De 15 a 20
Acima
Total
1 ano
Anos
Anos
Anos
Anos
20 Anos
Carteira
Títulos Públicos Federais
-
-
2.886
-
-
10.097
12.983
Notas do Tesouro Nacional-B
-
-
2.886
-
-
10.097
12.983
Total - Títulos Mantidos até o Vencimento
-
-
2.886
-
-
10.097
12.983
31/12/2014
Negociação - Marcado a Mercado
Até
de 1 a 5
5 a 10
De 10 a 15
De 15 a 20
Acima
Total
1 ano
Anos
Anos
Anos
Anos
20 Anos
Carteira
Títulos Públicos Federais
125
-
-
-
-
-
125
Letras Financeiras do Tesouro *
125
-
-
-
-
-
125
Total - Títulos Marcado a Mercado
125
-
-
-
-
-
125
* Inclui os ativos constantes do Fundo de Investimento Exclusivo - Western Asset Institucional FIA
FMOTTA
38
BRF Previdência
Plano de Benefícios FAF
31/12/2014
Mantidos até o Vencimento
Até
De 1 a 5
5 a 10
De 10 a 15
De 15 a 20
Acima
Total
1 ano
Anos
Anos
Anos
Anos
20 Anos
Carteira
Títulos Públicos Federais
12.547
254.660
211.357
121.443
-
440.452
1.040.459
Notas do Tesouro Nacional-B * *
12.547
254.660
211.357
121.443
-
440.452
1.040.459
Total - Títulos Mantidos até o Vencimento
12.547
254.660
211.357
121.443
-
440.452
1.040.459
31/12/2014
Negociação - Marcado a Mercado
Até
de 1 a 5
5 a 10
De 10 a 15
De 15 a 20
Acima
Total
1 ano
Anos
Anos
Anos
Anos
20 Anos
Carteira
Títulos Públicos Federais
-
Letras Financeiras do Tesouro * *
91.655
-
-
-
-
91.655
91.655
-
-
-
-
91.655
Créditos Privados e Depósitos
86.960
159.750
128.713
-
-
-
375.423
Certificado de Depósito Bancário * *
81.315
18.812
-
-
-
-
100.127
Certificados de Recebív eis Imobiliários * *
Debêntures * *
381
5.264
Depósito a Prazo com Garantia Especial * *
-
47.345
166.656
90.486
70.906
-
-
-
2.931
-
-
-
-
2.931
47.521
-
-
-
-
47.521
-
-
10.843
-
-
-
10.843
86.960
251.405
128.713
-
-
-
467.078
Letras Financeiras * *
Letras Hipotecárias * *
Total - Títulos Marcado a Mercado
46.964
** Inclui os ativos constantes do Fundo de Investimento Exclusivo: Concordia Institucional; HSBC FIA Salubre e Concordia Valor FIA
Plano de Gestão Administrativa
31/12/2014
Negociação - Marcado a Mercado
Até
de 1 a 5
5 a 10
De 10 a 15
De 15 a 20
Acima
Total
1 ano
Anos
Anos
Anos
Anos
20 Anos
Carteira
Títulos Públicos Federais
-
4.249
-
-
-
-
4.249
Notas do Tesouro Nacional-B
-
-
-
-
-
-
-
4.249
-
-
-
-
4.249
Letras Financeiras do Tesouro
Créditos Privados e Depósitos
3.196
-
-
-
-
-
3.196
Certificado de Depósito Bancário
3.196
-
-
-
-
-
3.196
Total - Títulos Marcado a Mercado
3.196
4.249
-
-
-
-
7.445
FMOTTA
39
BRF Previdência
7.2.2.
FUNDOS DE INVESTIMENTO
Vencimento
Fundos de Investimento
Referenciado
31/12/2014
31/12/2013
1.231.054
1.186.958
143.123
63.191
HSBC Fundo de Inv estimento Referenciado DI Longo Prazo
Sem Vencto
69.022
57.732
Unibanco Institucional DI Fundo de Inv estimento Referenciado
Sem Vencto
7.540
4.620
Bradesco FIF Premium DI
Sem Vencto
66.112
-
HSBC FI Titulos Publicos
Sem Vencto
-
201
Itaú Soberano Referenciado DI Longo Prazo FI
Sem Vencto
449
638
Renda Fixa
537.102
626.897
HSBC Fundo de Inv estimento Renda Fixa Mississipi
Sem Vencto
-
20.747
HSBC Fundo de Inv estimento Renda Fixa Tâmisa
Sem Vencto
-
34.004
HSBC Fundo de Inv estimento Renda Fixa Volga
Sem Vencto
-
16.124
Concórdia Institucional Fundo de Inv estimento Renda Fixa Crédito Priv ado
Sem Vencto
498.066
519.804
Bradesco Fundo de Inv estimento Renda Fixa Target I
Sem Vencto
39.036
35.892
Western Asset Sov ereign II Selic Referenciado Fundo de Inv estimento
Sem Vencto
-
326
Ações
227.582
263.191
Western Asset Institutional 50 Ações Fundo de Inv estimento em Ações
Sem Vencto
22.022
29.829
Concórdia Valor Fundo de Inv estimento em Ações
Sem Vencto
994
68.330
Fundo de Inv estimento em Ações Salubre
Sem Vencto
55.405
58.152
BTG Pactual Absoluto Institucional Fundo de Inv estimento em Ações
Sem Vencto
57.492
33.630
BTG Pactual Div idendos Fundo de Inv estimento em Ações
Sem Vencto
16.418
18.813
Sul América Expertise Fundo de Inv estimento em Ações
01/01/2016
13.515
16.588
Gáv ea Ações FIC de Fundo de Inv estimento em Ações
Sem Vencto
24.457
13.762
JGP Institucional Fundo de Inv estimento em Ações
Sem Vencto
12.228
-
M Square Institucional FIC Fundo de Inv estimento em Ações
Sem Vencto
19.853
13.812
BNY Arx Long Term Institucional FIA
Sem Vencto
5.198
10.275
Multimercado
236.064
169.760
BFPP Multimercado - FIC de Fundos de Inv estimento
Sem Vencto
79.385
79.188
BTG Pactual Local Fundo de Inv estimento Multimercado
Sem Vencto
6.917
19.848
BNY Mellon ARX Extra Fundo de Inv estimento Multimercado
Sem Vencto
22.033
19.482
BNY Mellon ARX Long Short 30 FIC Fundo de Inv estimento Multimercado
Sem Vencto
20.000
17.538
Kondor LX FIQ de Fundo de Inv estimento Multimercado
Sem Vencto
10.507
6.668
BBM Marau FIC FIM
Sem Vencto
10.163
3.202
JGP Equity FIC FIM
Sem Vencto
-
763
HSBC FIC Multimercado Longo Prazo Master Lshor
Sem Vencto
-
3.899
HSBC FIC Multimercado Longo Prazo Master Macro
Sem Vencto
-
4.207
HSBC FIC Multimercado Longo Prazo Master Arbitragem
Sem Vencto
-
814
HSBC FIC Multimercado Longo Prazo M Trading
Sem Vencto
-
412
Hegde Plus Multimercado FIC
Sem Vencto
5.318
-
Itau Soluções Ret. Abs. FIC de Fundos de Inv estimento
Sem Vencto
4.113
-
HSBC Fundo de Inv estimento Renda Fixa Crédito Priv ado
Sem Vencto
77.628
13.739
Participações
73.049
47.934
Pátria Real Estate II Priv ate - FIQ de Fundo de Inv estimento em Participações 01/02/2018
8.686
8.287
Pátria Special Opportunities I - FIQ de Fundo de Inv estimento em Participações01/05/2022
8.600
4.777
Fundo de Inv estimento em Participações Kinea Priv ate Equity II
4.430
1.559
46.330
32.399
BR Intern. Emp. II
214
-
P2 Brasil Infraestrutura 3
918
-
3.871
912
14.134
15.985
7.082
7.334
7.052
8.651
01/07/2020
Participações a Integralizar (Nota 11)
BTG Infra II FIC Fundo de Inv estimento em Participaões
Imobiliário
Santander Agências Fundo de Inv estimento Imobiliário
Fundo de Inv estimento Imobiliário BTG Corp Office
FMOTTA
Sem Vencto
40
BRF Previdência
7.2.3.
INVESTIMENTOS IMOBILIÁRIOS

POSIÇÃO DA CARTEIRA
Descrição
Vencimento
31/12/2014
Aluguéis e Renda
31/12/2013
165.557
168.208
Av . José Benassi - SP
Sem Vencto
135.676
138.059
Av . Egydio J. Munaretto, 4642
Sem Vencto
1.330
-
Av . Senador Atílio Fontana, 82 - PR
Sem Vencto
1.995
3.246
Rua Paraná, 2323 - PR
Sem Vencto
3.390
3.412
Rua Libero Badaro, 465 - SP
Sem Vencto
6.023
6.075
AV. Nações Unidas, 4555 - SP
Sem Vencto
14.084
14.355
Av . Paulista, 2439
Sem Vencto
3.059
3.061
936
589
Aluguéis a Receber
15.985
42.843
Imóv eis - Vila Anastácio - SP
08/11/2014
-
21.541
Av . Tereza Cristina, 1478 - RJ
10/11/2017
14.390
17.321
Rod. BR 324 - Km 5,5 - BA
23/11/2015
1.595
3.027
Av . Vinte de Janeiro, 958 - PE
04/05/2014
-
932
Alienações a Receber
Despesas Antecipadas
22
Investmentos Imobiliiários

182.478
211.640
REAVALIAÇÃO DE IMÓVEIS
Os imóveis que compõem a carteira da BRF Previdência foram reavaliados em 2013,
com base em laudos de empresa especializada, Instituto Urbano Métrica Pesquisa e
Desenvolvimento de Projetos Ltda., cujos laudos técnicos foram elaborados
observando as normas legais aplicáveis. Foi apurado um resultado líquido nos
investimentos imobiliários no valor de R$ 86.180, registrado em outubro de 2013,
conforme demonstrado a seguir:
Valor
Imóvel
Reavaliação
Resultado
54.095
138.366
84.271
37 anos
Rua Paraná, 2323 - PR
3.025
3.470
445
30 anos
Rua Líbero Badaró, 465 - SP
2.987
6.083
3.096
17 anos
Av . Senador Atílio Fontana, 82 - PR
4.957
3.325
(1.632)
29 anos
65.064
151.244
Av . José Benassi - SP
Total
FMOTTA
Contábil
Vida Útil
Remanescente
86.180
41
BRF Previdência

INVESTIMENTOS
Empreendimentos adquiridos na cidade de São Paulo (SP) em 2013, no montante de
R$ 16.994, Integralmente, alocado no Plano FAF conforme descrito abaixo:
Empreendimento
Valor
Edifício Nações Unidas
14.098
Av . Nações Unidas, 4.555 - Conjuntos 41 e 42
14.098
A Vista
Edifício Eloi Chaves
2.896
Av . Paulista, 2.439 - Conjunto 101
2.200
A Vista
5 (cinco) v agas de garagem - 2° subsolo
580
A Vista
1 (uma) v aga de garagem - 3° subsolo
116
A Vista
Total - Aquisição
7.2.4.
Forma de
Pagamento
16.994
EMPRÉSTIMOS
A carteira de Empréstimos é registrada pelo valor do principal, reajustados com base
na variação do Índice Geral de Preços do Mercado (IGP-M), acrescidos das
seguintes taxas:


2014 – juros de 0,6% a.m. e taxa de administração de 0,20% a.m.;
2013 – juros de 1% a.m., taxa de administração de 0,20% a.m. e taxa de
inadimplência de 0,10% a.m.
Em 31 de dezembro de 2014 e de 2013 é assim demonstrada:
Empréstimos
31/12/2014
31/12/2013
15.931
13.006
489
584
Posição da Carteira
Carteira Simples
Prestações a Receber
Inadimplência - Cobrança Judicial
Prov isão Créditos Liquidação Duv idosa
Empréstimos
Qtdes Contratos
7.2.5.
205
(738)
170
(533)
15.887
13.227
2.553
2.777
COMPOSIÇÃO DA CARTEIRA DOS FUNDOS EXCLUSIVOS
Os títulos públicos alocados em Fundos de Investimentos Exclusivos estão classificados
como “Títulos para Negociação” e “Títulos Mantidos até o Vencimento”, em
consonância ao Artigo 8º da Resolução CGPC nº 4, de 30/01/2002.
A carteira de ações à vista alocada em Fundos de Investimentos Exclusivos abriga
papéis de diversas empresas. Destacam-se as de maior volume financeiro: AMBEV,
Petrobrás, Cia Vale Rio Doce, Bradesco, Gerdau.
Em 31 de dezembro de 2014 e de 2013 a carteira dos Fundos Exclusivos está
representada por:
FMOTTA
42
BRF Previdência
Descrição
Ações
A Vista
-
-
-
21.271
21.271
53.634
53.634
870
870
Títulos Públicos
Notas do Tesouro Nacional-B (NTN)
Notas do Tesouro Nacional-Ov er (NTN)
Letras Financeiras do Tesouro (LFT)
-
-
680
-
1.170
-
261
-
-
95.289
91.194
4.095
-
680
1.170
261
Títulos Priv ados
Certificados de Depósito Bancário (CDB)
Certificados de Recebív eis Imobiliários (CRI)
Debêntures
Depósito a Prazo com Garantia Especial (DPGE)
Letras Financeiras (LF)
Letras Hipotecárias (LH)
-
-
376.735
57.567
47.345
166.656
2.931
91.393
10.843
-
-
-
79.402
-
77.638
-
15.389
-
132
132
132
-
-
79.402
8.049
43.542
27.811
-
77.638
15.389
-
-
-
12.582
42.824
13.820
8.412
15.389
-
-
-
-
-
10.721
4.644
93
3.431
2.553
-
-
-
Fundo de Inv estimento
Referenciado
W estem Asset Sov ereign II Selic Referenciado
Renda Fixa
Itaú Unibanco Portifólio IMA-5
Itaú Unibanco Portifólio IMA-B
Unibanco Prev FIM
HSBC FI RF CP Multimercado
HSBC FI RF Tamisa
HSBC FI RF Volga
HSBC FI RF Mississipi
Concordia Extra FI C
Outros Fundos
FIDC da CEDAE
FIDC Pine Crédito Priv ado
Polo Crédito FIDC
SCE FIDC SEM 2E 2S
Valores a Pagar
Valores a Receber
Disponív el
Patrimônio do Fundo
FMOTTA
Em 31/12/2014
Fundo de Investimento Renda Fixa
Fundo de Investimento em Ações
BFPP
HSBC FICFI MM
Concórdia
Westem
Concórdia
Salubre
FIC FI
BRFPREV
Crédito Privado Institucional
Valor
(19)
(17)
(79)
(69)
2
7
11
8
597
4
79.385
77.628
498.066
22.022
55.405
(146)
9
994
43
BRF Previdência
Em 31/12/2013
Fundo de Investimento Renda Fixa
Descrição
BFPP
Concórdia
Westem
FIC FI
Crédito Privado
Institucional
Salubre
Concórdia
Fundos
Valor
Exclusivos
Ações
A Vista
Empréstimos de Ações
-
-
29.010
29.010
-
57.090
57.090
-
67.658
54.818
12.840
153.758
140.918
12.840
Títulos Públicos
Notas do Tesouro Nacional-B (NTN)
Letras Financeiras do Tesouro (LFT)
-
134.108
134.108
-
306
306
696
696
35
35
135.145
134.108
1.037
Títulos Priv ados
Certificados de Depósito Bancário (CDB)
Certificados de Recebív eis Imobiliários (CRI)
Debêntures
Depósito a Prazo com Garantia Especial (DPGE)
Letras Financeiras (LF)
Letras Hipotecárias (LH)
-
358.568
26.601
46.836
177.242
30.298
66.844
10.747
-
-
-
358.568
26.601
46.836
177.242
30.298
66.844
10.747
79.204
27.249
403
-
522
107.378
-
-
403
403
-
-
403
403
Renda Fixa
Itaú Oásis Renda Fixa
Itaú Unibanco Portifólio IMA-B
Itaú Unibanco Portifólio IMA-B+
Cotas de Fundos de Inv estimento em Renda Fixa
Cotas de Fundos de Inv estimento em Direitos Creditórios
51.440
31.692
19.748
-
27.249
9.361
17.888
-
-
522
522
-
79.211
31.692
19.748
9.883
17.888
Multimercado
Itaú Fidelidade T - Multimercado
Unibanco Fedelidade W - Multimercado
27.764
7.940
19.824
-
-
-
-
27.764
7.940
19.824
87
23
357
9
82
33
29.829
58.152
68.330
Fundo de Inv estimento
Referenciado
W estem Asset Sov ereign II Selic Referenciado
Valores a Pagar
Valores a Receber
Disponív el
Patrimônio do Fundo
FMOTTA
Carteira
Fundo de Investimento em Ações
(18)
2
79.188
(125)
4
519.804
(143)
526
71
755.303
44
BRF Previdência
Descrição
31/12/2014
31/12/2013
Cotas de Fundos de Inv estimento em Renda Fixa (FIRF)
79.402
-
Total dos Inv estimentos do Fundo
79.402
-
BFPP FIC FI
Valores a Pagar
(19)
-
Valores a Receber
-
-
Disponív el
2
-
79.385
-
31/12/2014
31/12/2013
132
403
132
403
21.271
29.010
680
306
22.083
29.719
Patrimônio do Fundo
Descrição
Westem Asset Institucional 50 Ações - FIA
Fundo de Inv estimento
Referenciado
Westem Asset Sov ereign II Selic Referenciado
Ações
Letras Financeiras do Tesouro Nacional (LFT)
Total dos Inv estimentos do Fundo
Valores a Pagar
(69)
-
Valores a Receber
-
87
Disponív el
8
23
22.022
29.829
Patrimônio do Fundo
Descrição
31/12/2014
31/12/2013
Certificados de Depósito Bancário (CDB)
57.567
26.601
Certificados de Recebív eis Imobiliários (CRI)
47.345
46.837
166.656
177.241
Concórdia Institucional FI Renda Fixa Crédito Privado
Debêntures
Depósito a Prazo com Garantia Especial (DPGE)
2.931
30.298
Cotas de Fundos de Inv estimento em Direitos Creditórios (FIDC)
10.721
17.888
Cotas de Fundos de Inv estimento em Renda Fixa (FIRF)
15.389
9.361
Letras Financeiras (LF)
91.393
66.844
Letras Hipotecárias (LH)
10.843
10.747
Notas do Tesouro Nacional-B (NTN)
95.289
134.108
Total dos Inv estimentos do Fundo
498.134
519.925
Valores a Receber
Valores a Pagar
Diponív el
Patrimônio do Fundo
FMOTTA
(79)
(125)
11
4
498.066
519.804
45
BRF Previdência
Descrição
31/12/2014
31/12/2013
HSBC FICFI MM BRFPREV
Cotas de Fundos de Inv estimento em Renda Fixa (FIRF)
77.638
-
Total dos Inv estimentos do Fundo
77.638
-
Valores a Pagar
(17)
-
Valores a Receber
-
-
Disponív el
7
-
77.628
-
Patrimônio do Fundo
Descrição
31/12/2014
31/12/2013
Fundo de Investimento em Ações Salubre
Ações
53.634
57.090
Letras Financeiras do Tesouro (LFT)
1.170
696
Total dos Inv estimentos do Fundo
54.804
57.786
597
357
4
9
55.405
58.152
Valores a Receber
Disponív el
Patrimônio do Fundo
Descrição
31/12/2014
31/12/2013
870
54.818
Concórdia Valor Fundo de Investimento em Ações
Ações
Empréstimos de Ações
12.840
Cotas de Fundos de Inv estimento em Renda Fixa (FIRF)
261
35
Total dos Inv estimentos do Fundo
1.131
68.215
Valores a Pagar
(146)
-
Valores a Receber
-
82
Disponív el
9
33
994
68.330
Patrimônio do Fundo
FMOTTA
522
Letras Financeiras do Tesouro (LFT)
46
BRF Previdência
7.2.6.
ADMINISTRAÇÃO DOS INVESTIMENTOS
A administração dos investimentos é exercida pela própria BRF Previdência,
observando o que dispõe a Política de Investimentos devidamente aprovada pelo
Conselho Deliberativo. No ano de 2014, os fundos de investimentos exclusivos da BRF
Previdência tiveram despesas relativas à administração dos investimentos no
montante de R$ 2.893 (R$ 2.111 em 2013), essas despesas foram rateadas para os
quatro planos.
A BRF Previdência mantém contrato com pessoa jurídica credenciada na Comissão
de Valores Mobiliários para atuar como agente custodiante e como responsável pelo
fluxo de pagamentos e recebimentos, no tocante às operações nos segmentos de
renda fixa, investimentos estruturados e renda variável. Em atendimento à Resolução
CMN nº 3.792, de 24 de setembro de 2009, os títulos públicos estão custodiados no
Sistema Especial de Liquidação e Custódia (SELIC); os títulos privados e as cotas de
fundos de investimentos na CETIP S.A. - Balcão Organizado de Ativos e Derivativos
(CETIP) e as ações na Companhia Brasileira de Liquidação e Custódia (CBLC), tendo
o Banco Itaú Unibanco S.A. como agente custodiante.
7.2.7.
METODOLOGIA E CRITÉRIOS PARA AVALIAÇÃO DE RISCOS

RISCO DE MERCADO
Em atendimento ao que estabelece a legislação, o acompanhamento do risco
de mercado será feito através do Value-at-Risk (VaR), que estima, com base nos
dados históricos de volatilidade dos ativos presentes na carteira analisada, a
perda esperada.
Também será utilizado o Benchmark Value-at-Risk (B-VaR), modelo que aponta,
com um grau de confiança e para um horizonte de tempo pré-definido, qual a
perda esperada em relação à carteira teórica do índice de referência.

RISCO DE CRÉDITO
A avaliação de risco conforme a avaliação de risco conforme a Resolução CMN
nº 3.792/2009, na redação dada pela Resolução CMN nº 4.275/2013 estabelece
que a análise de risco de crédito deve ser aprovado por órgão de governança
competente nas áreas de investimento e de risco da EFPC, podendo considerar,
dentre outros critérios, a opinião emitida por agência de classificação de risco de
crédito registrada ou reconhecida pela Comissão de Valores Mobiliários.
Não são permitidos investimentos em títulos que sejam considerados de
médio/alto risco de crédito quer por agência classificadora de risco ou comitê
de crédito do gestor de recursos.
FMOTTA
47
BRF Previdência
8.
PERMANENTE
Possui a seguinte composição em 31 de dezembro de 2014 e 2013:
31/12/2014
235
70
227
Diferido
396
128
Total
787
590
Intangív el
9.
31/12/2013
321
Imobilizado
EXIGÍVEL OPERACIONAL – GESTÃO PREVIDENCIAL
Estão registrados os compromissos assumidos pelos Planos de Benefícios relativos à
Gestão Previdencial, demonstrado conforme a seguir:
Em 31/12/2014
Gestão Previdencial
Benefícios a pagar
Consolidado
Plano FAF
Plano I
Plano I I
Plano I I I
1.293
749
181
273
90
900
675
11
180
34
Recursos antecipados
79
5
-
63
11
Outras exigibilidades *
719
612
13
39
55
2.991
2.041
205
555
190
Retenções a recolher - Obrigações fiscais
Total
Em 31/12/2013
Gestão Previdencial
Consolidado
Plano FAF
Plano I
Plano I I
Plano I I I
Benefícios a pagar
1.154
638
218
223
75
Retenções a recolher - Obrigações fiscais
1.036
613
31
263
129
Recursos antecipados
38
-
2
36
-
Outras exigibilidades *
349
229
4
73
43
2.577
1.480
255
595
247
Total

Dos valores de R$ R$ 719 (2013 – R$ 349), registrados a título de outras exigibilidades,
R$ 159 (2013 - R$ 111) referem-se a descontos na folha de benefícios que serão
repassados no mês subsequente e R$ 559 (2013 - R$ 238), são relativos a operações
interplanos.
FMOTTA
48
BRF Previdência
10.
EXIGÍVEL OPERACIONAL – GESTÃO ADMINISTRATIVA
Registra os compromissos da Gestão Administrativa assumidos pela EFPC com
fornecedores, provisões para 13º salários e férias dos empregados, inclusive os
encargos.
Em 31/12/2014
Gestão administrativa
Contas a pagar
Consolidado
Plano FAF
Plano I
Plano I I
Plano I I I
1.089
956
13
98
22
Pessoal e encargos
982
862
12
88
20
Fornecedores
107
94
1
10
2
Retenções a recolher
252
221
3
23
5
Outras exigibilidades
56
49
1
5
1
1.397
1.226
17
126
28
Total
Em 31/12/2013
Gestão administrativa
Contas a pagar
Consolidado
Plano FAF
Plano I
Plano I I
Plano I I I
1.496
1.388
24
63
1.061
1.011
5
36
9
435
377
19
27
12
Retenções a recolher
255
227
1
6
21
Outras exigibilidades
1.615
25
69
42
Pessoal e encargos
Fornecedores
Total
11.
1.751
21
EXIGÍVEL OPERACIONAL – INVESTIMENTOS
Registra os compromissos dos investimentos, inclusive dos valores referentes à
concessão de empréstimos e financiamentos solicitados pelos participantes e não
creditados.
Em 31/12/2014
Investimentos ( i )
Fundos de investimentos
Participações
Investimentos imobiliários
Obrigações em alienações de imóv eis
Retenções a recolher
Retenções de terceiros a recolher
Empréstimos e financiamentos
Empréstimos
Total
FMOTTA
Consolidado
Plano FAF
Plano I
Plano I I
Plano I I I
46.330
46.330
-
-
-
46.330
46.330
-
-
-
1.500
1.500
-
-
-
1.500
1.500
-
-
-
104
104
-
-
-
104
104
-
-
-
11
11
-
-
-
11
11
-
-
-
47.945
47.945
-
-
-
49
BRF Previdência
Em 31/12/2013
Investimentos ( i )
Consolidado
Fundos de investimentos
Participações
Investimentos imobiliários
Obrigações em alienações de imóv eis
Empréstimos e financiamentos
Empréstimos
Total
Plano FAF
Plano I
Plano I I
Plano I I I
32.399
32.399
-
-
-
32.399
32.399
-
-
-
1.428
1.428
-
-
-
1.428
1.428
-
-
-
11
11
-
-
-
11
11
-
-
-
33.838
33.838
-
-
-
( i ) Obrigações com Compromisso com aquisição de cotas de FIP e FICFIP,
conforme parcelas a integralizar no montante de R$ 46.330 (2013 - R$ 32.399),
descritas abaixo:
Patria Real Estate II Private – FIQFIP – R$ 8.336 (2013 - R$ 8.605), Patria Special
Oportunities II FIQ FIP - R$ 3.841 (2013 - R$ 6.545), FIP Kinea Private Equity II – R$
5.245 (2013 - R$ 8.250), BTG Pactual Infraestrutura II FICFIP R$ 6.033 (2013 – R$
8.999), P2 Brasil Infraestrutura III - FIQ FIP – R$11.175 (2013 – R$ 0,00) e Fundo Brasil
de Internacionaliz. de Empresas FIP II – R$ 11.700 (2013 – R$ 0,00).
Compromisso com cobertura de despesas na alienação do imóvel da Av.
Anastácio – R$1.397 (2013 - R$ 1.408) e, Imposto sobre operações financeiras –
IOF a recolher R$ 12 (2012 - R$ 11).
12.
EXIGÍVEL CONTINGENCIAL
As provisões para contingências são avaliadas periodicamente e são constituídas
tendo como base o Pronunciamento CPC 25, emitido pelo Comitê de
Pronunciamentos Contábeis (CPC) e considerando a avaliação da Administração e
de seus consultores jurídicos, sendo consideradas suficientes para cobrir prováveis
perdas decorrentes desses processos.
Referem-se às provisões decorrentes dos processos com chance de perda provável
foram constituídas nesse exercício no montante de:
Em 31/12/2014
Descrição
Consolidado
Plano FAF
Plano I
Gestão Prev idencial
41
20
21
Inv estimentos
27
27
-
Contingencial
68
47
21
FMOTTA
50
BRF Previdência
13.
PASSIVOS CONTINGENTES
Fundamentada em parecer técnico da área jurídica e observando a classificação
de risco apontada, a BRF Previdência considera como passivos contingentes os
recursos necessários para fazer frente às ações ajuizadas por participantes e exparticipantes cujo objeto é classificado com chance de perda possível.
As demandas judiciais com probabilidade de perda possível representam o
montante de R$ 1,058 mil, referente a pedidos de: revisão de retirada de patrocínio e
questionamentos sobre itens do regulamento.
14.
PROVISÕES MATEMÁTICAS
As provisões matemáticas foram determinadas em bases atuariais, segundo cálculos
realizados tanto em 2014 quanto em 2013, sob responsabilidade da Towers Watson
Consultoria Ltda para todos os planos. As provisões matemáticas presentam-se
divididas como a seguir:

Benefícios concedidos – totalizam o valor atual dos benefícios a serem pagos
pela BRF Previdência aos seus filiados, já em gozo de benefícios, deduzido das
respectivas contribuições futuras; e

Benefícios a conceder – registram o valor atual dos benefícios a serem
concedidos aos integrantes da geração atual que ainda não estejam em gozo
de benefícios de prestação continuada, deduzido das respectivas contribuições
futuras.
Em 31 de dezembro de 2014 e 2013 as Provisões Matemáticas estavam assim
compostas:
FMOTTA
51
BRF Previdência
Em 31/12/2014
Provisões Matemáticas
Plano FAF
Plano I
Plano I I
Plano I I I
Benefícios Concedidos
1.119.102
1.085.630
13.136
20.336
-
Contribuição Definida
19.345
397
131
18.817
-
19.345
397
131
18.817
-
1.099.757
1.085.233
13.005
1.519
-
Futuros programados - Assistidos
987.327
974.670
11.138
1.519
-
Futuros não programados - Assistidos
112.430
110.563
1.867
-
-
Beneficios a Conceder
1.253.697
976.508
12.365
220.389
44.435
Contribuição Definida
277.189
-
12.365
220.389
44.435
Saldo de contas dos assistidos
Benefício Definido Estruturado em Regime de Capital
Saldo de contas - Parcela patrocinador(es) Instituídores
120.407
6.545
101.707
12.155
Saldo de Contas - parcela participantes
156.782
5.820
118.682
32.280
-
-
-
-
-
-
-
-
-
Benefício Definido Estruturado em Regime de Capital
Valor atual dos benefícios futuros programados
922.241
922.241
922.241
922.241
Benefício Definido Estruturado em Regime de Capital
54.267
54.267
Valor atual dos benefícios futuros não programados
54.267
54.267
Provisões matemáticas a constituir
Serv iço passado
Total
FMOTTA
Consolidado
(422)
-
(422)
2.372.377
2.062.138
(52)
(370)
-
(52)
(370)
-
25.449
240.355
44.435
52
BRF Previdência
Em 31/12/2013
Provisões Matemáticas
Plano FAF
Plano I
Plano I I
Plano I I I
Benefícios Concedidos
991.097
963.044
12.614
15.439
-
Contribuição Definida
15.443
379
293
14.771
-
15.443
379
293
14.771
-
Saldo de contas dos assistidos
Benefício Definido Estruturado em Regime de Capital
975.654
962.665
12.321
668
-
Futuros programados - Assistidos
868.561
857.353
10.540
668
-
Futuros não programados - Assistidos
107.093
105.312
1.781
Beneficios a Conceder
1.322.686
1.066.152
12.709
209.150
34.675
Contribuição Definida
257.035
501
12.709
209.150
34.675
Saldo de contas - Parcela patrocinador(es) Instituídores
115.253
200
6.888
100.475
7.690
Saldo de Contas - parcela participantes
141.782
301
5.821
108.675
26.985
1.018.914
1.018.914
-
-
-
1.018.914
1.018.914
-
-
Benefício Definido Estruturado em Regime de Capital
46.737
46.737
-
-
Provisões matemáticas a constituir
(1.002)
Benefício Definido Estruturado em Regime de Capital
Valor atual dos benefícios futuros programados
Serv iço passado
Total
FMOTTA
Consolidado
-
(1.002)
2.312.781
2.029.196
-
(128)
(874)
-
(128)
(874)
-
25.195
223.715
34.675
53
BRF Previdência
14.1.
HIPÓTESES ATUARIAIS
As hipóteses atuariais estão adequadas aos normativos legais, inclusive com a
Resolução CNPC n° 9, de 29/11/2012, publicada no Diário Oficial em 23/01/2013.
PLANO FAF
Taxa real anual de Juros
2014
2013
5,0% a.a.
5,0% a.a.
Experiência FAF 2010-2012
Experiência FAF 2010-2012
Taxa de Crescimento Salarial (Ativ os)
1,0% a.a.
1,5% a.a.
Taxa de Crescimento de Benefícios (Assistidos)
0,0% a.a.
0,0% a.a.
Capacidade Salarial
97%
97%
Capacidade de Benefício
97%
97%
AT-2000, basic, segregada por sexo
AT-2000
RRB-1944 modificada, segregada
RRB-1944 modificada, segregada
Taxa de Rotativ idade (Ativ os)
Tábua de Mortalidade Geral
Tábua de Entrada em Inv alidez
por sexo
por sexo
Tábua Mortalidade de Inv álidos
IAPC
IAPC
Tábua de Expectativ a de Sobrev ida
N/A
N/A
- aposentados
cônjuge informado
cônjuge informado
- pensionistas
composição informada
composição informada
mulher 4 anos mais nov a que o
mulher 4 anos mais nov a que o
homem
homem
95%
95%
2014
2013
5,0% a.a.
5,0% a.a.
N/A
N/A
Hipótese sobre Composição Familiar
- Beneficios concedidos
- Beneficios a conceder
- cônjuge
- Probabilidade de casados na aposentadoria
PLANO I
Taxa real anual de Juros
Taxa de Rotativ idade (Ativ os)
Taxa de Crescimento Salarial (Ativ os)
Taxa de Crescimento de Benefícios (Assistidos)
Capacidade Salarial
N/A
N/A
0,0% a.a.
0,0% a.a.
N/A
N/A
100%
100%
AT-2000, basic, segregada por sexo
AT-2000, basic, segregada por sexo
Tábua de Entrada em Inv alidez
N/A
N/A
Tábua Mortalidade de Inv álidos
IAPC
IAPC
Tábua de Expectativ a de Sobrev ida
N/A
N/A
- aposentados
cônjuge informado
cônjuge informado
- pensionistas
composição informada
composição informada
Capacidade de Benefício
Tábua de Mortalidade Geral
Hipótese sobre Composição Familiar
- Beneficios concedidos
FMOTTA
54
BRF Previdência
PLANO II
Taxa real anual de Juros
Taxa de Rotativ idade (Ativ os)
Taxa de Crescimento Salarial (Ativ os)
Taxa de Crescimento de Benefícios (Assistidos)
Capacidade Salarial
2014
2013
5,0% a.a.
5,0% a.a.
N/A
N/A
N/A
N/A
0,0% a.a.
0,0% a.a.
N/A
N/A
100%
100%
AT-2000, basic, segregada por sexo
AT-2000, basic, segregada por sexo
Tábua de Entrada em Inv alidez
N/A
N/A
Tábua Mortalidade de Inv álidos
IAPC
IAPC
Tábua de Expectativ a de Sobrev ida
N/A
N/A
- aposentados
cônjuge informado
cônjuge informado
- pensionistas
composição informada
composição informada
Capacidade de Benefício
Tábua de Mortalidade Geral
Hipótese sobre Composição Familiar
- Beneficios concedidos
Plano III
Por ser o Plano III da BRF Previdência estruturado na modalidade de contribuição
definida, as provisões matemáticas se igualam aos saldos de conta formados pelas
contribuições acrescidas do retorno de investimentos. Assim sendo, não cabe a
utilização de quaisquer hipóteses para determinação dos compromissos
correspondentes, com exceção da capacidade salarial de 100% para apuração das
contribuições estimadas para o próximo exercício.
15.
EQUILÍBRIO TÉCNICO
Demonstra os resultados acumulados obtidos pelos Planos de Benefícios e o resultado
do exercício, de cada Plano de Benefícios.
Descrição
Superavit Técnico
Reserv a de Contingência
Plano FAF
31/12/2013
320.022
183.758
320.022
183.758
319.005
182.807
Plano I
950
951
Plano II
67
-
320.022
183.758
Total
FMOTTA
31/12/2014
55
BRF Previdência
16.
FUNDOS
16.1.
FUNDO PREVIDENCIAL
Fundo com destinação específica constituída atuarialmente com recursos da Gestão
Previdencial. São constituídos de acordo com a nota técnica atuarial de cada plano
de benefícios previdencial e podem ser assim resumidos:
Em 31/12/2014
Fundos Previdenciais
Rev ersão de saldo por exigência regulamentar
Outros - Prev isto em Nota Técnica Atuarial
Consolidado
Plano FAF
Plano I
Plano I I
Plano I I I
21.769
-
3.603
2.659
15.507
1.071
1.071
-
-
-
Cobertura CAD
296
296
-
-
-
Fundo Específico para Dev olução de Contribuições
775
775
-
-
-
22.840
1.071
3.603
2.659
15.507
Total
Em 31/12/2013
Fundos Previdenciais
Rev ersão de saldo por exigência regulamentar
Outros - Prev isto em Nota Técnica Atuarial
Fundo Específico para Dev olução de Contribuições
Total
Consolidado
Plano FAF
Plano I
Plano I I
Plano I I I
23.010
-
3.202
1.862
17.946
1.167
1.167
-
-
-
1.167
1.167
-
-
-
24.177
1.167
3.202
1.862
17.946

Fundo de reversão de saldo por exigência regulamentar - É composto pelas parcelas
de contribuições das patrocinadoras que não foram utilizadas para o pagamento de
benefícios em função das condições de elegibilidade e tipo de benefício pago ao
participante no momento de seu desligamento, e por ganhos e perdas atuariais. As
patrocinadoras poderão utilizar os recursos do fundo previdencial total ou
parcialmente para financiar suas contribuições. Em 2014, a patrocinadora BRF S.A.
utilizou o montante de R$ 5.268, para abatimento das contribuições.

Fundo específico para devolução de contribuição – Definido em nota técnica
atuarial, com destinação especifica a cobertura das devoluções de contribuições
do “Plano FAF” no exercício de 2013.
FMOTTA
56
BRF Previdência
16.2.
FUNDO ADMINISTRATIVO
O Fundo é utilizado para a cobertura das despesas administrativas a serem realizadas
pela Fundação na administração dos seus Planos de Benefícios, na forma prevista no
seu regulamento.
É constituído mensalmente e consiste no resultado apurado entre as receitas e
despesas, acrescido dos valores relativos à rentabilidade obtida com os
investimentos realizados no mercado financeiro.
Em 31 de dezembro de 2014 e de 2013 está assim constituído:
Planos de Benefícios
31/12/2014
31/12/2013
9.468
8.371
Plano FAF
Plano I
24
31
Plano I I
284
230
Plano I I I
55
115
9.831
8.747
Total
16.3.
FUNDO DOS INVESTIMENTOS
É composto por fundos garantidores da carteira de empréstimos simples, do “Plano
de Benefícios FAF”, cujos valores, constituídos mensalmente, consistem no resultado
mensal da aplicação das taxas incidentes sobre parcelas quitadas do empréstimo
simples, deduzidas as baixas por quitação por morte e por inadimplência em igual
período, além dos valores relativos à rentabilidade obtida com os investimentos
realizados no mercado financeiro. Em 31 de dezembro de 2014 e de 2013 está assim
constituído
Descrição
31/12/2014
31/12/2013
Fundo de Quitação por Morte
1.068
1.035
Inadimplência Emprestimos a Participantes
1.667
1.511
2.735
2.546
Plano FAF
Total
17.
TRANSAÇÕES COM PARTES RELACIONADAS
A BRF Previdência possui ações no mercado à vista de empresa relacionada,
conforme posição detalhada a seguir:
Companhia
Ação
31/12/2014
31/12/2013
BRF S.A.
BRFS3
179.490
139.343
FMOTTA
57
BRF Previdência
18.
APRESENTAÇÃO DOS EFEITOS DA CONSOLIDAÇÃO
O quadro a seguir apresenta as contas contábeis utilizadas e os respectivos valores
relativos à consolidação do Balanço Patrimonial em 31 de dezembro de 2014:
Código
Ativ o
Conta
31/12/2013
Participação no Plano de Gestão Administrativ a
9.831
8.747
Plano de Benefícios
9.831
8.747
Passiv o
Participação no Fundo Administrativ o do PGA
9.831
8.747
2.3.2.2.02.00.00
Plano de Benefícios
9.831
8.747
1.2.2.3.00.00.00
19.
31/12/2014
COMPOSIÇÃO DAS CONTRIBUIÇÕES CONTRATADAS
Do valor de R$ 353, em 31 de dezembro de 2013 registrados a título de outras
contratações, refere-se a contribuições de patrocinadoras e participantes, relativos à
retirada de patrocínio, sua liquidação ocorreu em 15 de janeiro de 2014.
20.
OUTRAS INFORMAÇÕES
20.1.
ALTERAÇÃO NO REGULAMENTO DO PLANO DE BENEFÍCIOS FAF
Através da Portaria nº 295, de 12 de junho de 2013, publicada no Diário Oficial da
União em 13 de junho de 2013, a Superintendência Nacional de Previdência
Complementar - PREVIC aprovou a alteração do regulamento do Plano de
Benefícios FAF, para promover ajustes redacionais necessários para refletir a
transferência de gerenciamento do referido plano para a BRF Previdência.
20.2.
TAXA DE JUROS
Conforme nova redação dada à Resolução CGPC nº 18, de 28 de março de 2006,
por meio da Resolução CNPC nº 15, de 19 de novembro de 2014, não será mais
aplicada a redução gradual da taxa de juros real para calculo das provisões
matemáticas como previsto na Resolução CNPC nº9, de 29 de novembro de 2012.
A nova redação estabelece que a taxa de juros real anual a ser utilizada para
cálculo das provisões matemáticas corresponderá ao valor esperado da
rentabilidade futura de seus investimentos, sendo comprovada, através de estudo
técnico, a convergência das hipóteses de rentabilidade dos investimentos ao plano
de custeio e ao fluxo futuro de receitas de contribuições e de pagamento de
benefícios.
FMOTTA
58
BRF Previdência
A entidade poderá adotar taxa de juros real anual limitada ao intervalo
compreendido entre 70% (setenta por cento) da taxa de juros parâmetro e 0,4%
(quatro décimos por cento) ao ano acima da taxa de juros parâmetro.
Para adoção taxa de juros real anual fora deste intervalo, a entidade deverá enviar
estudo técnico específico para autorização pela PREVIC.
A BRF Previdência, optou por não aplicar nesse exercício as regras da Resolução
CNPC n.ºs 15, conforme faculta seu artigo 6º, portanto, a sua aplicação a partir do
exercício seguinte poderá trazer impacto na situação econômica e financeira dos
planos de benefícios.
Nosso atuário externo, em outubro de 2013 e 2014, realizou teste de aderência das
hipóteses atuariais adotadas no Plano FAF e elaborou o fluxo futuro de receitas de
contribuições e de pagamentos de benefícios, concluindo que as hipóteses
biométricas, demográficas, econômicas e financeiras estão adequadas e a
aderência da taxa real de juros de 5,00% ao ano condiz com a cobertura da taxa
real de juros frente à taxa de retorno real esperada dos recursos garantidores. A
apuração da TIR – Taxa Interna de Retorno dos passivos, obteve-se um intervalo de
confiança aceitável, suporte suficiente para adoção da taxa real de juros de 5,94%.
20.3.
FATO GERADOR
Em 03 de setembro de 2014 foi publicado no Diário Oficial da União, o Ato
Declaratório Interpretativo nº 08, de 02 de setembro de 2014, que dispõe sobre o
momento da ocorrência do fato gerador sobre a renda na fonte, no caso de
importâncias creditadas.
21.
FATOS SUBSEQUENTES
21.1.
AUMENTO DA TABELA DE IOF
Em 21 de janeiro de 2015 foi publicado no Diário Oficial da União, o Decreto nº 8.392,
de 20 de janeiro de 2015, alterou o Decreto nº 6.306, de 14 de dezembro de 2007,
que regulamenta o aumento do percentual de Imposto sobre Operações de
Crédito, Cambio e Seguro, ou relativas a Títulos ou Valores Mobiliários – IOF. O
impacto dessa alteração, não onera e Entidade, tendo em vista ser uma
responsabilidade do participante na concessão de empréstimo.
21.2.
ABERTURA DA CARTEIRA DE EMPRÉSTIMOS PARA OS PLANOS I, II E III
A partir de 03 de fevereiro de 2015 a BRF Previdência dá início a uma nova
modalidade de investimento nos Plano I, II e III, que se chama Operações com
Participantes, que prevê a concessão de empréstimo aos participantes destes
planos. Desta forma a entidade passa a conceder empréstimos a todos planos .
FMOTTA
59
BRF Previdência
21.3.
ALTERAÇÃO NO REGULAMENTO DOS PLANOS
A BRF PREVIDÊNCIA encaminhará à PREVIC em 2015, proposta de alteração nos
regulamentos dos Planos I, II e III. As alterações nos planos I e II decorrem da abertura
de possibilidade de migração desses planos para o plano III, sendo que sofrerá
alterações visando tornar o plano mais atrativo, incentivando a adesão dos
funcionários das patrocinadoras e proporcionando a elevação dos níveis de
benefícios do plano.
21.4.
RETIRADA PARCIAL DE PATROCÍNIO
A patrocinadora BRF S.A., especificamente em relação à Unidade Buriti Alegre,
encontra-se em processo de retirada parcial de patrocínio do Plano de Benefícios
FAF e Plano III. O processo de retirada de patrocínio foi protocolizado na Previc em
29/9/2014 sob o comando nº 387497395 e encontra-se em processo de análise.
Também encontra-se no processo de retirada parcial de patrocínio do Plano de
Benefícios FAF, Plano II e Plano III, à Unidade de Várzea Grande – Planta de Abate de
Bovinos. A comunicação da retirada parcial à Previc ocorreu em 07/10/2014, tendo
sido emitido o Ofício nº 3.251/CGTR/DITEC/PREVIC, de 16/10/2014, com orientações
adicionais a serem observadas em relação ao referido processo.
***
DIRETORIA EXECUTIVA
FRANCISCO FERREIRA ALEXANDRE, Diretor Superintendente
ROSANE VON MECHELN, Diretora Administrativa e de Seguridade
HUGO SAITO, Diretor de Investimentos
CONTADORA RESPONSÁVEL
STELLA REGINA PUCCIARIELLO
Contador Responsável
CRC nº 1SP 127374/O-6
FMOTTA
60