MINISTÉRIO DA EDUCAÇÃO
UNIVERSIDADE FEDERAL DE GOIÁS
FACULDADE DE ADMINISTRAÇÃO, CIÊNCIAS CONTÁBEIS E
CIÊNCIAS ECONÔMICAS
CURSO DE CIÊNCIAS ECONÔMICAS
Disciplina: Séries Temporais
Curso: Ciências Econômicas
Semestre: 2015/1
Professor: Sandro Eduardo Monsueto – [email protected]
CHS:64 horas
Unidade: FACE
GUIA DO TRABALHO DE SÉRIES TEMPORAIS
Leia atentamente essas instruções!!!
O trabalho tem como objetivos principais:
1. Estimar um modelo de séries temporais e a previsão do comportamento futuro da série com um
modelo do tipo ARIMA.
2. Analisar a volatilidade da série utilizando um modelo da classe ARCH/GARCH.
O trabalho é INDIVIDUAL, deve ser entregue impresso e dentro do prazo estabelecido pelo professor. EM
HIPÓTESE ALGUMA SERÁ ACEITO TRABALHO ENVIADO POR EMAIL OU OUTRO MEIO DIGITAL. Cada aluno
deve escolher uma série distinta para trabalhar e informar ao professor a série escolhida assim que
possível. Será dada preferência para o uso da série ao primeiro aluno que informar ao professor.
A série escolhida deve ter no mínimo 20 observações (exceções poderão ser feitas se a série for de
interesse justificável do aluno) e sem missings (observações ausentes). Reserve a última observação para
realizar um teste da capacidade de previsão do modelo. Por exemplo, se a série escolhida tem dados anuais
de 1980 até 2000, descarte da análise a observação do ano 2000 e monte o modelo usando dados de 1980
até 1999. Use o ano de 2000 para comparar o observado com o previsto pelo modelo escolhido.
Ao critério do professor, uma ou mais séries podem ser vetadas para o trabalho, caso as mesmas sejam
objeto de exemplos frequentes em sala de aula ou não pareçam adequadas aos objetivos da disciplina.
Estão automaticamente vetadas as séries usadas pelos alunos de semestres anteriores. O professor
divulgará uma lista de séries nesta última situação.
Tente interpretar os resultados de maneira sucinta e direta, não se preocupando tanto com os valores
numéricos encontrados, mas sim com as significâncias e o sentido econômico. JUSTIFIQUE TODOS OS
PASSOS DO TRABALHO. Etapas não justificadas implicam em perda de pontos. O trabalho será avaliado
não pelo número de páginas ou itens corretos, mas sim pela qualidade do que for apresentado. Falhas,
análises mal feitas, falta de testes e/ou interpretações, falta de itens, etc., implicam em perda de pontos.
Aspectos de formatação também serão avaliados. Portanto, itens como erros gramaticais, tabelas
“quebradas” e/ou mal formatadas, textos sem a formatação adequada, etc., podem implicar em
penalidades de até 3 pontos no trabalho.
Não se esqueça de sempre salvar as modificações realizadas na base de dados, porque a mesma poderá
ser solicitada pelo professor para conferir os resultados estimados.
Se recomenda o uso do Gretl, mas outro programa econométrico também pode ser utilizado (Stata, SPSS,
R, Eviews, etc.), desde que especificado no início do trabalho. Não está permitido o uso de planilhas
eletrônicas do tipo Excel ou Calc para estimar os modelos econométricos, salvo para preparações iniciais
dos dados e/ou plotagem de gráficos descritivos.
Os resultados das regressões e dos testes de estacionariedade realizados devem ser exibidos com o output
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completo, independente do programa utilizado. Não use a função “Print Screem” ou similar para exibir os
resultados do trabalho. Cada resultado nesta situação implicará em uma penalidade de 1 ponto no
trabalho.
O trabalho deve conter os seguintes itens:
1. INTRODUÇÃO: Descrição da série utilizada (período e fonte de dados) e uma justificativa para a escolha
desta série e período. Deve conter uma tabela com os dados originais utilizados.
2. TRATAMENTO DOS DADOS: necessidade ou não de suavização, retirada de sazonalidade,
deflacionamento, ou outro tipo de transformação necessária.
3. ANÁLISE DESCRITIVA: Análise descritiva da série usada (médias, tendências, etc), características
básicas do período analisado, contexto histórico-econômico, etc.
4. CLASSIFICAÇÃO DA TENDÊNCIA: classificar a série segundo o tipo de tendência apresentada (TSP, DSP,
etc.) e interpretar economicamente a classificação fornecida.
5. ESTIMAÇÃO DO MODELO: Definir e estimar um modelo ARIMA. Deve conter os testes realizados, os
modelos estimados e a interpretação dos resultados.
6. PREVISÃO: utilize o modelo escolhido para prever o valor da série em T+1 e compare com o valor
original descartado. Discutir a qualidade da previsão realizada.
7. ANÁLISE DE VOLATILIDADE: utilizar a série escolhida parar estimar um modelo da classe ARCH/GARCH
e interpretar os resultados.
8. CONCLUSÃO: Conclusões gerais sobre o fenômeno analisado. Possíveis aplicações.
9. BIBLIOGRAFIA: Bibliografia utilizada.
OBSERVAÇÕES ADICIONAIS
1. ITENS ADICIONAIS PODERÃO SER SOLICITADOS PELO PROFESSOR AO LONGO DO SEMESTRE. FIQUE
ATENTO!!
2. NÃO SERÃO TIRADAS DÚVIDAS DO TRABALHO POR EMAIL OU TELEFONE.
3. NÃO DEIXE PARA FAZER O TRABALHO EM CIMA DA HORA. A EXPERIÊNCIA MOSTRA QUE OS
RESULTADOS DE TRABALHOS FEITOS ÀS PRESSAS SÃO, EM MÉDIA, NÃO SATISFATÓRIOS.
4. SUGESTÃO DE FORMATAÇÃO DO TRABALHO (opcional):
- A impressão não precisa ser colorida.
- Impressão frente e verso.
- Não coloque gráficos gigantes no trabalho. Vários gráficos cabem tranquilamente em uma mesma página
se você reduzir o tamanho deles!!
- Não há necessidade de capa estilo monografia. Basta o nome e o número de matrícula na primeira página
do trabalho.
- Não há necessidade de encadernar. Mas, se o fizer, que seja encadernação em ESPIRAL.
Bom trabalho e boa previsão!!!!
“A arte da previsão consiste em antecipar o que acontecerá e depois explicar o porquê não aconteceu.” –
Winston Churchill.
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