Contabilidade Geral revisão presencial 1. O analista financeiro da empresa JQ calculou alguns indicadores dos anos de 2005, 2006 e 2007 da referida empresa. Sabendo que você é aluno do Curso de Graduação Tecnológica em Processos Gerenciais da FGV, ele resolve solicitar seu apoio para avaliar a situação econômico-financeira da empresa em 2007, comparativamente aos dois anos anteriores, e apresentar um parecer ao diretor da empresa. Liquidez Liquidez Corrente LC = Liquidez Geral LG = 2007 2006 2005 AC PC 0,43 0,63 1,07 AC + ARLP PC + PELP 0,39 0,47 0,77 1. Cont. Estrutura de Endividamento Endividamento Geral EG = PC + PELP ATIVO 2007 2006 2005 0,41 0,35 0,23 Composição das Exigibilidades CE = PC PC + PELP 0,54 0,35 0,22 Passivo Oneroso s/ Ativo Total POSA = PC Oneroso + PELP Oneroso ATIVO 0,15 0,19 0,13 1. Cont. Rentabilidade e Lucratividade Margem Bruta MB = LB Vendas Líq. Margem Líquida ML = Retorno do Ativo RA = 2007 2006 2005 12,6% 17,1% 26,8% LL Vendas Líq. 0,9% 1,5% 3,0% LL+Desp.Financ(1-@IR) Ativo total Médio 1,3% 4,4% 1,4% 3,6% Retorno do Patrimônio Líquido RPL = LL PL Médio Redija um parecer, sendo detalhista e didático ao máximo, porque o diretor da empresa é leigo em Contabilidade. Restrinja-se a escrever, no máximo, uma página, visto que o diretor é muito objetivo e focado – não tem tempo e nem paciência para ler relatórios com mais de uma página. Lembre-se que o analista está preocupado com a solvência da empresa. 1. GABARITO Dos três anos analisados, a Empresa JQ apresentava melhor situação econômico-financeira em 2005. Afinal: • a liquidez corrente piorou (de 1,07 em 2005 para 0,63 em 2006 e 0,43 em 2007), assim como a liquidez geral (de 0,77 em 2005 para 0,47 em 2006 e para 0,39 em 2007); • o endividamento está aumentando e piorando, quer dizer, o endividamento geral aumentou (de 0,23 em 2005 para 0,41 em 2007, o pior dos três anos). Além disso, vem aumentando a proporção da dívida de curto prazo (PC) em relação ao total das dívidas. Também vem aumentando a participação de dívidas onerosas no financiamento do ativo total, afinal o POSA aumentou de 0,13 em 2005 para 0,15 em 2007 (tendo chegado a 0,19 em 2006); e • a lucratividade da empresa JQ segue a tendência de queda, diminuindo de 26,8% e 3,0% em 2005, para 17,15% e 1,5% em 2006 ,e para 12,6% e 0,9% em 2007, respectivamente a lucratividade bruta e líquida. Já a rentabilidade do PL diminuiu de 3,6% em 2006 para 1,4% em 2007 (a rentabilidade do ativo apresentou comportamento semelhante). 2. O analista financeiro da empresa GM calculou alguns indicadores dos anos de 2005, 2006 e 2007 da referida empresa. Sabendo que você é aluno do Curso de Graduação Tecnológica em Processos Gerenciais da FGV, ele resolve solicitar seu apoio para avaliar a situação econômico-financeira da empresa em 2007, comparativamente aos dois anos anteriores, e apresentar um parecer ao diretor da empresa. Liquidez Liquidez Corrente LC = Liquidez Geral LG = 2007 2006 2005 AC PC 1,12 0,52 1,08 AC + ARLP PC + PELP 1,02 0,38 0,78 2. Cont. Estrutura de Endividamento Endividamento Geral EG = PC + PELP ATIVO Composição das Exigibilidades CE = PC PC + PELP Passivo Oneroso s/ Ativo Total POSA = PC Oneroso + PELP Oneroso ATIVO 2007 2006 2005 0,17 0,58 0,24 0,22 0,57 0,23 0,06 0,30 0,13 2. Cont. Rentabilidade e Lucratividade Margem Bruta MB = LB Vendas Líq. 2006 2005 29,1% 5,6% 27,1% LL Vendas Líq. 4,2% 0,5% 3,1% LL+Desp.Financ(1-@IR) Ativo total Médio 7,4% 1,4% 7,9% 1,2% Margem Líquida ML = Retorno do Ativo RA = 2007 Retorno do Patrimônio Líquido RPL = LL PL Médio Redija um parecer, sendo detalhista e didático ao máximo, porque o diretor da empresa é leigo em Contabilidade. Restrinja-se a escrever, no máximo, uma página, visto que o diretor é muito objetivo e focado – não tem tempo e nem paciência para ler relatórios com mais de uma página. Lembre-se que o analista está preocupado com a solvência da empresa. 2. GABARITO Dos três anos analisados, a Empresa GM apresentava melhor situação econômicofinanceira em 2007. Afinal: • a liquidez corrente sofreu uma queda de 1,08 em 2005 para 0,52 em 2006, melhorando novamente em 2007, quando foi de 1,12. A liquidez geral sofreu queda em 2006 (de 0,78 em 2005 para 0,38 em 2006), subindo em 2007 para 1,02; • o endividamento piorou em 2006, mas melhorou em 2007, quer dizer, o endividamento geral foi de 0,24 em 2005, aumentando para 0,58 em 2006 e, novamente, reduzindo para 0,17 em 2007, sendo o menor endividamento. A composição do endividamento e a participação de dívidas onerosas no financiamento do ativo total sofreram a mesma tendência, tendo piorado bastante de 2005 para 2006 e melhorado em 2007, sendo este o melhor ano; e • as lucratividades líquida e bruta da empresa GM caíram consideravelmente de 27,1% e 3,1% em 2005 para 5,6% e 0,5% em 2006, respectivamente, aumentando em 2007 para 29,1% e 4,2%, respectivamente. Já a rentabilidade do PL teve aumento significativo de 1,2% em 2006 para 7,9% em 2007. A rentabilidade do ativo teve comportamento semelhante. 3. O analista financeiro da empresa QG calculou alguns indicadores dos anos de 2005, 2006 e 2007 da referida empresa. Sabendo que você é aluno do Curso de Graduação Tecnológica em Processos Gerenciais da FGV, ele resolve solicitar seu apoio para avaliar a situação econômico-financeira da empresa em 2007, comparativamente aos dois anos anteriores, e apresentar um parecer ao diretor da empresa. Liquidez Liquidez Corrente LC = Liquidez Geral LG = 2007 2006 2005 AC PC 1,12 2,07 1,62 AC + ARLP PC + PELP 1,02 1,54 1,17 3. Cont. Estrutura de Endividamento Endividamento Geral EG = PC + PELP ATIVO 2007 2006 2005 0,25 0,23 0,42 Composição das Exigibilidades CE = PC PC + PELP 0,33 0,23 0,41 Passivo Oneroso s/ Ativo Total POSA = PC Oneroso + PELP Oneroso ATIVO 0,12 0,12 0,23 3. Cont. Rentabilidade e Lucratividade Margem Bruta MB = LB Vendas Líq. 2007 2006 2005 29,1% 56,0% 40,6% 4,2% 4,9% 4,6% Retorno do Ativo RA = LL+Desp.Financ(1-@IR) Ativo total Médio 7,4% 14,3% Retorno do Patrimônio Líquido RPL = LL PL Médio 7,9% 11,7% Margem Líquida ML = LL Vendas Líq. Redija um parecer, sendo detalhista e didático ao máximo, porque o diretor da empresa é leigo em Contabilidade. Restrinja-se a escrever, no máximo, uma página, visto que o diretor é muito objetivo e focado – não tem tempo e nem paciência para ler relatórios com mais de uma página. Lembre-se que o analista está preocupado com a solvência da empresa. 3. GABARITO Dos três anos analisados, a empresa QG apresentava melhor situação econômico financeira em 2006. Afinal: • a liquidez corrente melhorou de 1,62 em 2005 para 2,07 em 2006, mas caiu para 1,12 em 2007. Já a liquidez geral melhorou de 1,17 em 2005 para 1,54 em 2006, sofrendo queda em 2007 para 1,02; • o endividamento geral diminuiu de 0,42 em 2005 para 0,23 em 2006, mantendo-se semelhante em 2007. Além disso, a empresa QG vem substituindo dívida de curto prazo (PC) por dívida de longo prazo (ELP), o que lhe dá maior “fôlego financeiro”, pois a composição do endividamento vem diminuindo, sendo 2006 o seu melhor ano. A empresa também vem reduzindo a participação de dívidas onerosas no financiamento do ativo total, afinal o POSA diminuiu de 0,23 em 2005 para 0,12 em 2006, mantendo-se estável em 2007; e • a lucratividade bruta da empresa QG aumentou de 2005 para 2006 (de 40,6% para 56,0%), mas sofreu redução em 2007 para 29,1%. O mesmo comportamento apresentou a margem líquida. Já a rentabilidade do PL reduziu de 11,7% em 2006 para 7,9% em 2007. A rentabilidade do ativo apresentou comportamento semelhante. 4. A Companhia EC apresentava o seguinte balanço patrimonial em 01/01/X1: Ativo Caixa Clientes Estoque de mercadorias TOTAL ATIVO ($) Passivo 46.000 Fornecedores a pagar 30.000 44.000 Capital social ($) 50.000 120.000 TOTAL PASSIVO + PL 120.000 70.000 Durante o mês de Janeiro de X1, ocorreram os seguintes eventos: 1. recebimento de metade do saldo de duplicatas a receber; 2. aumento do capital social da empresa, integralizando R$ 20.000,00 em dinheiro; 3. venda à vista de metade do estoque por R$ 30.000,00; 4. pagamento de despesas de salários no valor de R$ 6.000,00 à vista; 5. compra de um terreno no valor de R$ 30.000,00 à vista. 4. Cont. Sendo assim, elabore em 31/01/X1: • a matriz de lançamentos; • a demonstração do resultado do exercício; • a demonstração das mutações do patrimônio líquido; • o balanço patrimonial; • a demonstração dos fluxos de caixa direta. 4. GABARITO Matriz de Lançamentos: ATIVO Eventos Caixa Saldos Iniciais Recebimento de Clientes Aumento do Capital Social Venda de Estoque Baixa de Estoque Pagam. Despesas de Salários Compra de Terreno Saldo Parcial Transferência do Resultado Constituição de Reservas Saldos Finais 46.000 15.000 20.000 30.000 Clientes 30.000 (15.000) = Estoques Terrenos 44.000 (22.000) (6.000) (30.000) 75.000 75.000 15.000 15.000 22.000 22.000 30.000 30.000 30.000 = = = = = = = = = = = = Fornec. 50.000 PASSIVO + PL Capital Reserva Lucros Social de Lucros Acum. 70.000 Resultado Verificação 20.000 30.000 (22.000) (6.000) 50.000 50.000 90.000 90.000 2.000 2.000 2.000 (2.000) 0 2.000 (2.000) 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 4. GABARITO (cont.) Demonstração do Resultado do Exercício Eventos Venda de Mercadorias ( - ) CMV ( =) Lucro Bruto ( - ) Despesas Operacionais Despesas Gerais (6.000) Total das Despesas Operacionais ( =) Lucro Operacional ( =) Lucro do Período Resultado 30.000 (22.000) 8.000 (6.000) 2.000 2.000 4. GABARITO (cont.) Demonstração das Mutações do Patrimônio Líquido Capital Reserva Lucros Social de Lucros Acum. Saldo Total Saldos Iniciais 70.000 70.000 Aumento do Capital Social 20.000 20.000 Lucro do Período Constituição Reserva de Lucros Saldos Finais 90.000 2.000 2.000 2.000 (2.000) 0 2.000 0 92.000 4. GABARITO (cont.) Balanço Patrimonial Ativo ($) Passivo Caixa 75.000 Fornecedores a pagar Clientes 15.000 Estoque de mercadorias 22.000 Terrenos 30.000 Capital social Reserva de Lucros TOTAL ATIVO 142.000 TOTAL PASSIVO + PL ($) 50.000 90.000 2.000 142.000 4. GABARITO (cont.) Demonstração dos Fluxos de Caixa 1ª forma da apresentação Fluxo de Caixa Operacional Recebimento de Clientes Venda de Estoque Pagam. Despesas de Salário Fluxo Caixa de Investimento Compra de Terreno Fluxo Caixa de Financiamento Aumento do Capital Social Variação do Caixa Saldo Final do Caixa Saldo Inicial do Caixa Variação do Caixa 39.000 15.000 30.000 (6.000) (30.000) (30.000) 20.000 20.000 29.000 75.000 46.000 29.000 2ª forma da apresentação Fluxo de Caixa Operacional 39.000 Recebimento de Clientes 45.000 Pagam. Despesas de Salário (6.000) Fluxo Caixa de Investimento (30.000) Compra de Terreno (30.000) Fluxo Caixa de Financiamento 20.000 Aumento do Capital Social 20.000 Variação do Caixa 29.000 Saldo Final do Caixa 75.000 Saldo Inicial do Caixa 46.000 Variação do Caixa 29.000 5. A Companhia FG apresentava o seguinte balanço patrimonial em 01/01/X1: Ativo Caixa Clientes Estoque de mercadorias TOTAL ATIVO ($) Passivo 56.000 Fornecedores a pagar 34.000 40.000 Capital social ($) 40.000 130.000 TOTAL PASSIVO + PL 130.000 90.000 Durante o mês de Janeiro de X1, ocorreram os seguintes eventos: 1. recebimento de metade do saldo com clientes; 2. aumento do capital social da empresa, integralizando R$ 10.000,00 em dinheiro; 3. venda à vista de metade do estoque por R$ 33.000,00; 4. pagamento de despesas gerais no valor de R$ 10.000,00 à vista; 5. compra de mercadoria no valor de R$ 20.000,00 à vista. 5. Cont. Sendo assim, elabore em 31/01/X1: • a matriz de lançamentos; • a demonstração do resultado do exercício; • a demonstração das mutações do patrimônio líquido; • o balanço patrimonial; • a demonstração dos fluxos de caixa direta. 5. GABARITO Matriz de Lançamentos: ATIVO Eventos Caixa Saldo Inicial Recebimento de Clientes Aumento Capital Social Venda de Estoque Baixa de Estoque Pagam. Despesas Gerais Compra de Estoque Saldo Parcial Transferência do Resultado Constituição de Reservas Saldos Finais 56.000 17.000 10.000 33.000 Clientes 34.000 (17.000) = Estoques = Fornec. 40.000 = = = = = = = = = = = 40.000 (20.000) (10.000) (20.000) 86.000 86.000 17.000 17.000 20.000 40.000 40.000 PASSIVO + PL Capital Reserva Lucros Social de Lucros Acum. 90.000 Resultado Verificação 10.000 33.000 (20.000) (10.000) 40.000 40.000 100.000 100.000 3.000 3.000 3.000 (3.000) 0 3.000 (3.000) 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 5. GABARITO (cont.) Demonstração do Resultado do Exercício Eventos Venda de Mercadorias ( - ) CMV ( =) Lucro Bruto ( - ) Despesas Operacionais Despesas Gerais (10.000) Total das Despesas Operacionais ( =) Lucro Operacional ( =) Lucro do Período Resultado 33.000 (20.000) 13.000 (10.000) 3.000 3.000 5. GABARITO (cont.) Demonstração das Mutações do Patrimônio Líquido Capital Reserva Lucros Social de Lucros Acum. Saldo Total Saldos Iniciais 90.000 90.000 Aumento do Capital Social 10.000 10.000 Lucro do Período Constituição Reserva de Lucros Saldos Finais 3.000 100.000 3.000 3.000 3.000 (3.000) 0 0 103.000 5. GABARITO (cont.) Balanço Patrimonial Ativo ($) Passivo Caixa 86.000 Fornecedores a pagar Clientes 17.000 Estoque de mercadorias 40.000 Capital social Reserva de Lucros TOTAL ATIVO 143.000 TOTAL PASSIVO + PL ($) 40.000 100.000 3.000 143.000 5. GABARITO (cont.) Demonstração dos Fluxos de Caixa 1ª forma da apresentação Fluxo de Caixa Operacional 20.000 Recebimento de Clientes 17.000 Venda de Estoque 33.000 Pagam. Despesas Gerais (10.000) Compra de Estoque (20.000) Fluxo Caixa de Investimento 0 .x . x . x. 0 Fluxo Caixa de Financiamento 10.000 Aumento do Capital Social 10.000 Variação do Caixa 30.000 Saldo Final do Caixa 86.000 Saldo Inicial do Caixa 56.000 Variação do Caixa 30.000 2ª forma da apresentação Fluxo de Caixa Operacional 20.000 Recebimento de Clientes 50.000 Pagam. Despesas Gerais (10.000) Compra de Estoque (20.000) Fluxo Caixa de Investimento 0 .x . x . x. 0 Fluxo Caixa de Financiamento 10.000 Aumento do Capital Social 10.000 Variação do Caixa 30.000 Saldo Final do Caixa 86.000 Saldo Inicial do Caixa 56.000 Variação do Caixa 30.000 6. Em 01 de janeiro de 2009, você fecha um contrato com uma empresa de TV a cabo, segundo o qual ela receberá um total de R$ 1.200,00 para a prestação de um serviço mensal, durante 12 meses, a começar de 01 de março. Para facilitar o controle, você resolve pagar o valor contratado em uma única parcela, no dia 01 de fevereiro. Com base nos dados apresentados, determine o valor registrado como receita na DRE anual da empresa de TV a cabo, apurada em 31 de dezembro desse ano, segundo o regime de competência. 6. GABARITO Como a vigência do contrato tem início em 01 de março, a DRE apurada em 31 de dezembro deverá levar em conta 10 meses (de março a dezembro). Portanto, a receita apurada em 31 de dezembro será de (R$1.200,00/12 meses) x 10 meses = R$ 1.000,00. Consequentemente, a empresa de TV a cabo deverá reconhecer os R$ 200,00 restantes em 31/12 como adiantamento de clientes (ou receita diferida) em seu passivo circulante. 7. O Conselho Federal de determinada classe cobra, de cada um dos seus membros, uma anuidade de R$ 600,00, ou seja, R$ 50,00 por mês. Em janeiro, todos os 300 membros inscritos no referido conselho pagaram suas anuidades. Com base nos dados apresentados, informe qual será a receita apurada no mês de janeiro pelos regimes de caixa e de competência. 7. GABARITO De acordo com o regime de caixa, a receita apurada será de R$ 600,00 x 300 membros, ou seja, de R$ 180.000,00. De acordo com o regime de competência, a receita apurada será de R$ 50,00 (valor mensal) x 300 membros, ou seja, de R$ 15.000,00. 8. Relacione a segunda coluna com a primeira, no que concerne interesse dos usuários da informação contábil: 1 – acionista controlador ( 2 – governo ( 3 – financiadores ( ) Têm interesse na continuidade da empresa, em sua valorização e no retorno de seu investimento comparado ao risco. 4 – empregados ( 5 – administradores ( 6 – acionista minoritário ( ) Compram ações no mercado, mas não possuem influência na administração da empresa. ) Preocupam-se com a tributação e a arrecadação de impostos, taxas e contribuições. ) Gestores no processo de tomada de decisão, têm interesse na remuneração por meio de participação nos lucros. ) Seu maior interesse diz respeito à capacidade de a empresa pagar o principal e os juros. ) Por meio da informação contábil, podem verificar a capacidade de a empresa pagar salários e possível participação nos lucros. 8. GABARITO ( 3 ) Seu maior interesse diz respeito à capacidade de a empresa pagar o principal e os juros. (Financiadores) ( 4 ) Por meio da informação contábil, podem verificar a capacidade de a empresa pagar salários e possível participação nos lucros. (Empregadores) ( 1 ) Têm interesse na continuidade da empresa, em sua valorização e no retorno de seu investimento comparado ao risco. (Ac. Controlador) ( 6 ) Compram ações no mercado, mas não possuem influência na administração da empresa. (Ac. Minoritário) ( 2 ) Preocupam-se com a tributação e a arrecadação de impostos, taxas e contribuições. (Governo) ( 5 ) Gestores no processo de tomada de decisão, têm interesse na remuneração por meio de participação nos lucros. (Administradores)